Aker ASA årsrapport 2023
2
Innhold
3
4
5
6
7
9
10
15
16
28
49
50
105
125
138
140
10. Rapport om eierstyring og selskapsledelse
141
11. Appendiks
146
Definisjoner:
◾
Aker ASA
viser til morselskapet
◾
Aker
viser til Aker ASA og holdingselskaper
(ref. note 1 til årsregnskapet for Aker ASA og holdingselskaper, side 128)
◾
Aker-konsernet
viser til Aker ASA og datterselskaper, samt konsernets andeler i
tilknyttede selskaper og felleskontrollerte virksomheter
(ref. note 10 til årsregnskapet til Aker-konsernet side 68)
Dette er Aker
Aker ASA årsrapport 2023
3
Aktivt eierskap
Som aktiv eier og investor er ambisjonen til Aker å bygge og
utvikle solide selskaper med sterke markedsposisjoner i
attraktive segmenter med solid potensiale for vekst, lønnsomhet
og kontantstrømgenerering. Med en aktiv eierskapsagenda
jobber Aker for å skape verdier og benytte seg av
investeringsmuligheter ved å kombinere dyp industriell
kunnskap med kapitalmarkedskompetanse og finansiell styrke.
Aker investerer aktivt innen globale megatrender med betydelig
vekst- og lønnsomhetspotensiale, dette inkluderer:
◾
Energisikkerhet, -effektivitet og -omstilling
◾
Industriell digitalisering
◾
Bærekraftige proteiner og ernæring
Gjennom aktiv styredeltakelse bidrar Aker med å videreutvikle
og styrke porteføljeselskapene gjennom initiativer som vil skape
mest verdi for hvert enkelt porteføljeselskap. Dette inkluderer
både operasjonelle og strategiske forbedringer, og gjennom
finansiering, restrukturering og gjennomføring av transaksjoner
(M&A). Aker har også et sterkt fokus på å jobbe i strategiske
partnerskap og allianser for å skape merverdi, og Aker har over
tid utviklet et unikt økosystem med solide og ledende partnere.
I 2023 bestod Akers investeringer av to rapporteringssegmenter:
Industrielle investeringer
investeringer og bestod av eierandelene i syv selskaper ved
årsslutt 2023, hvorav fire var børsnoterte. Verdien av
investeringene i dette segmentet var 60,2 milliarder kroner per
31. desember 2023, noe som utgjorde 84 prosent av Akers
verdijusterte brutto eiendeler.
Finansielle investeringer
definert som industrielle investeringer, herunder andre
børsnoterte investeringer, kontantbeholdninger, eiendom, aktiv
kapitalforvaltning, rentebærende fordringer og andre
investeringer. Verdien av investeringene i dette segmentet var
11,9 milliarder kroner per 31. desember 2023, noe som utgjorde
16 prosent av Akers verdijusterte brutto eiendeler.
Størrelse
Aker er direkte eller indirekte den største eieren i 9 børsnoterte
selskaper. I 2023 hadde Aker og selskaper der Aker er største
eier en samlet omsetning på over 200 milliarder kroner og
hadde ved årsslutt rundt 29 300 sysselsatte, inkludert innleide.
Om lag 22 700 av disse var sysselsatt i Norge.
Akers verdijusterte egenkapital (VEK) var 63,2 milliarder kroner
per 31. desember 2023, ned fra 66,9 milliarder kroner året før. I
tillegg ble det utbetalt et utbytte på 2,22 milliarder kroner i
2023.
Siden selskapet ble reintrodusert på Oslo Børs 8. september
2004 har Aker-aksjen gitt en gjennomsnittlig årlig avkastning på
25 prosent per 19. mars 2024, inkludert utbytte.
Eierforhold
Aker ASA er notert på Euronext Oslo Børs og selskapets
konsernsjef er Øyvind Eriksen. Akers hovedaksjonærer er
styreleder Kjell Inge Røkke som gjennom sitt selskap TRG
Holding AS eier 68,2 prosent av aksjene. Gjennom et privateid
selskap eier konsernsjef Øyvind Eriksen 100 000 B-aksjer i TRG
Holding AS, samt 219 072 aksjer i Aker ASA.
Dette er Aker
Aker ASA årsrapport 2023 Dette er Aker |
Industrielle investeringer
4
Industrielle investeringer
Akers industrielle investeringer utgjorde 60,2 milliarder kroner ved utgangen av 2023. Dette tilsvarte 84 prosent av
totale verdijusterte eiendeler i Aker ASA og holdingselskaper.
Industrielle investeringer omfatter Akers langsiktige
investeringer og bestod av eierskapet i syv selskaper per
årsslutt 2023. De fire børsnoterte selskapene var Aker BP,
Aker Solutions, Aker BioMarine og Aker Horizons (med det
børsnoterte datterselskapet Aker Carbon Capture). De tre
unoterte selskapene var SalMar Aker Ocean, Cognite og Aize.
I samarbeid med styre og ledelse i selskapene tar Aker en
aktiv rolle i utviklingen av den industrielle porteføljen.
Investeringene følges opp av Akers ledelse med støtte fra et
dedikert investeringsteam. Aker er representert i styret til
hvert selskap og eierskapet utøves primært i styrerommet i
det enkelte selskap. I tillegg er Aker et kunnskapssenter med
industriell og strategisk kompetanse.
Som aktiv eier i selskaper med et attraktivt verdi- og
utbyttepotensial, er Akers eieragenda å bidra til god
avkastning for alle aksjeeiere. Aker har fokus på god ledelse,
riktig organisering, lønnsom drift, vekst, optimal
kapitalstruktur og finansielle initiativer gjennom oppkjøp,
salg, fusjoner og fisjoner.
Verdiutviklingen i 2023
Den samlede markedsverdien av Akers industrielle
investeringer var 60,2 milliarder kroner ved utgangen av
2023, mot 63,9 milliarder året før.
Samlet mottok Aker 3,3 milliarder kroner i utbytte fra de
industrielle porteføljeselskapene i 2023.
Tabellen under med nøkkeltall for industrielle investeringer
viser endringer og utvikling i 2023.
For mer informasjon, se side 19.
Nøkkeltall – Industrielle investeringer
Millioner kroner
31.12.2022
2023
31.12.2023
Eierskap i
% *
Verdi
Netto
investeringer
Mottatt
utbytte
Verdi
endring
Andre
endringer
Verdi
Aker BP
21,2
40 676
-
(3 107)
1 957
-
39 525
Aker BioMarine
77,7
2 592
-
-
542
-
3 134
Aker Horizons
67,3
5 987
-
-
(3 965)
-
2 022
Aker Solutions
39,4
7 254
-
(194)
1 090
-
8 150
Aize
67,6
37
-
-
-
-
37
SalMar Aker Ocean
15,0
656
-
-
-
-
656
Cognite
50,5
6 684
-
-
-
-
6 684
Sum industrielle investeringer
63 885
-
(3 301)
(376)
-
60 208
* Ved utgangen av 2023
Dette er Aker |
Finansielle investeringer
Aker ASA årsrapport 2023
5
Finansielle investeringer
Akers finansielle investeringer utgjorde 11,9 milliarder kroner ved utgangen av 2023, inkludert 0,8 milliarder kroner i
kontanter. Dette tilsvarer 16 prosent av totale verdijusterte eiendeler i Aker ASA og holdingselskaper.
Finansielle investeringer omfatter Akers eiendeler som ikke er
definert som industrielle investeringer, herunder andre
børsnoterte investeringer, kontantbeholdninger, eiendom,
aktiv kapitalforvaltning, rentebærende fordringer og andre
investeringer. Dette inkluderte per årsslutt 2023 eierskapet i
de børsnoterte selskapene Akastor, AMSC, Philly Shipyard og
Solstad Offshore og eierskapet i flere unoterte selskaper.
Porteføljen inkluderte aktiv kapitalforvaltning gjennom
investeringsselskapene Industry Capital Partners (ICP) og
Norron Asset Management, eiendomsinvesteringer gjennom
Aker Property Group samt flere tidligfase investeringer
(venture capital).
Ved utgangen av 2023 var Akers kontantbeholdning 0,8
milliarder kroner, og selskapets likviditetsreserve, inkludert
trekkfasiliteter, var 6,3 milliarder kroner.
Verdiutviklingen i 2023
Den samlede markedsverdien av Akers finansielle
investeringer var 11,9 milliarder kroner ved utgangen av 2023,
mot 12,2 milliarder året før.
Samlet mottok Aker 1,1 milliarder kroner i utbytte fra
selskapene i porteføljen av finansielle investeringer i 2023.
Tabellen under med nøkkeltall for finansielle investeringer
viser endringer og utvikling i 2023.
For mer informasjon, se side 22.
Nøkkeltall – Finansielle investeringer
Millioner kroner
Eierskap,
31.12.2023
31.12.2023
31.12.2022
Børsnoterte finansielle investeringer
2 923
2 532
Akastor
36,7 %
1 173
927
Solstad Offshore
32,9 %
1 002
678
AMSC (direkte investering)*
19,1 %
369
598
Philly Shipyard
57,6 %
379
329
Eiendom
(Aker Property Group)
1 313
973
Kontanter
774
1 290
Andre finansielle investeringer
1 647
2 379
Industry Capital Partners (ICP)
425
314
Seetee
326
156
Gaia Salmon Holding
189
155
Clara Ventures
155
155
Abelee
113
217
RunwayFBU (Fund I)
113
77
Pecan Energies
990
Andre mindre investeringer
326
315
Rentebærende fordringer
4 092
4 172
Aker Horizons
1 996
1 994
Aker Horizons convertible bond
1 246
1 227
Andre rentebærende fordringer
851
951
Annet
(anleggsmidler og ikke-rentebærende fordringer)
1 107
882
Sum finansielle investeringer
11 856
12 229
*Aker ASA hadde en direkte eksponering tilsvarende 19,07 % av aksjene og stemmene i AMSC ASA per 31.12.2023, og en finansiell
eksponering gjennom to total return swap avtaler tilsvarende 30,83 % av aksjekapitalen i selskapet.
Aker ASA årsrapport 2023 Dette er Aker |
Nøkkelindikatorer
6
244
282
462
562
562
673
718
939
900
851
165
164
323
403
462
544
560
825
720
666
0
200
400
600
800
1 000
2014
2015
2016
2017
2018
2019
2020
2021
2022
2023
VEK etter avsatt ubytte
Utbytte avsatt (NOK per aksje)
Aksjekurs
13,0
10,0
10,0
16,0
18,0
22,5
23,5
23,5
29,0
30,0
3,9 %
4,1 %
3,6 %
3,5 %
3,2 %
4,0 %
3,5 %
3,3 %
3,1 %
3,3 %
0
5
10
15
20
25
30
35
2014
2015
2016
2017
2018
2019
2020
2021
2022
2023
Utbytte (NOK per aksje)
Tilleggsutbytte (NOK per aksje)
% av VEK før utbytte
Nøkkelindikatorer
Akers overordnede mål er å generere en attraktiv totalavkastning for aksjonærene. Fra selskapet ble reintrodusert på
Oslo Børs 8. september 2004 frem til årsslutt 2023 har Aker -aksjen gitt en gjennomsnittlig årlig avkastning på 25
prosent inkludert utbytte. Til sammenligning har hovedindeksen på Oslo Børs (OSEBX) gitt en gjennomsnittlig årlig
avkastning på 10 prosent.
Verdijustert egenkapital
Verdijustert egenkapital (VEK) er en viktig KPI for et
investeringsselskap som Aker og uttrykker selskapets
underliggende verdier (brutto eiendeler minus forpliktelser).
VEK er også grunnlaget for selskapets utbyttepolitikk (årlige
utbyttebetalinger på 2-4 prosent av VEK). VEK beregnes ved å
anvende markedsverdien av børsnoterte eiendeler, siste
transaksjonsverdi for ikke-børsnoterte eiendeler som har vært
gjenstand for en vesentlig transaksjon med en ekstern
tredjepart, og bokførte verdier anvendes for øvrige eiendeler.
Utbytte
I 2023 betalte Aker et totalt utbytte på 30,00 kroner per aksje,
bestående av et ordinært utbytte på 15,00 kroner per aksje i
første halvår og et tilleggsutbytte på 15,00 kroner per aksje i
andre halvår. I 2024 foreslår styret at det utbetales et ordinært
utbytte på 15,50 kroner per aksje og at generalforsamlingen gir
styret fullmakt til å vedta tilleggsutbytte i 2024, med grunnlag i
årsregnskapet for 2023.
Verdijustert egenkapital og aksjekursutvikling
(NOK per aksje)
Utbytte betalt
(NOK per aksje, % av VEK)
Dette er Aker |
Utvikling i verdijustert egenkapital
Aker ASA årsrapport 2023
7
Utvikling i verdijustert egenkapital
66,9
63,2
2,0
1,1
0,5
(1,1)
(4,0)
(2,2)
31.12.2022
Aker BP
Aker Solutions
Aker BioMarine
Annet
Aker Horizons
Utbytte
31.12.2023
Verdijustert egenkapital ved utgangen av 2023 var 63 204 millioner kroner, sammenlignet med 66 875 millioner
kroner året før. Dette tilsvarer 851 kroner per aksje. Oversikten på neste side viser eksponering og
sammensetning av verdijustert egenkapital per aksje i Aker.
Utvikling verdijustert egenkapital i Aker ASA og holdingselskaper
Millioner kroner
2023
2022
Mottatt utbytte
4 407
2 765
Driftskostnader
1)
(404)
(370)
Andre finansposter
(1 770)
(149)
Skattekostnad
-
-
Sum
2 233
2 246
Utbetalt utbytte
(2 229)
(2 154)
Emisjon og salg
2)
3
(10)
Verdiendring
3)
(3 678)
(2 994)
Endringer i verdijustert egenkapital
(3 671)
(2 912)
Verdijustert egenkapital før avsatt utbytte
63 204
66 875
1)
Eksklusive avskrivninger
2)
Kjøp og salg egne aksjer i forbindelse med aksjeprogram for ansatte
3)
Verdiendringer inkluderer avskrivninger og nedskrivninger av anleggsmidler og salgsgevinster
Endringer i verdijustert egenkapital
Milliarder kroner
Aker ASA årsrapport 2023 Dette er Aker |
Utvikling i verdijustert egenkapital
8
Gjeld – oversikt
Verdijustert egenkapital
Per 31.12.2023
Per 31.12.2022
Eierandel
NOK
per aksje
Millioner
kroner
NOK
per aksje
Millioner
kroner
INDUSTRIELLE INVESTERINGER
Aker BP
21,2 %
532
39 525
548
40 676
Aker Solutions
39,4 %
110
8 150
98
7 254
Aize
67,6 %
0
37
0
37
SalMar Aker Ocean
15,0 %
9
656
9
656
Aker BioMarine
77,7 %
42
3 134
35
2 592
Cognite
50,5 %
90
6 684
90
6 684
Aker Horizons
67,3 %
27
2 022
81
5 987
Sum Industrielle investeringer
810
60 208
860
63 885
FINANSIELLE INVESTERINGER
Kontanter
10
774
17
1 290
Andre børsnoterte investeringer
39
2 923
34
2 532
Eiendom
18
1 313
13
973
Andre finansielle investeringer
92
6 846
100
7 433
Sum Finansielle investeringer
160
11 856
165
12 229
Sum verdijustert balanse
970
72 064
1 025
76 114
Ekstern rentebærende gjeld
(116)
(8 615)
(121)
(8 976)
Rentefri gjeld eksklusiv avsatt utbytte
(3)
(246)
(4)
(263)
Sum forpliktelser før avsatt utbytte
(119)
(8 861)
(124)
(9 240)
Verdijustert egenkapital før avsatt utbytte
851
63 204
900
66 875
Netto rentebærende gjeld
(3 119)
(3 224)
For mer informasjon se note 12 på side 133, samt:
www.akerasa.com/en/investors/treasury
Aksjonærinformasjon
Aker ASA årsrapport 2023
9
Aksjonærinformasjon
Akers overordnede mål er å generere verdi gjennom av en attraktiv totalavkastning for aksjonærene i form av
utbytte og økt aksjeverdi.
Aksjen
Aker ASA er notert på Euronext Oslo Børs under tickeren AKER
(Bloomberg: AKER:NO). Aksjene er registrert i
Verdipapirsentralen (VPS) under ISIN NO 0010234552. Banken
DNB ASA er Akers kontofører og utsteder. Aker ASA har 74 321
862 ordinære aksjer pålydende 28 kroner (se note 7 i selskapets
årsregnskap). Selskapet har én aksjeklasse, og hver aksje gir én
stemme. Akers ASAs hovedeier er Kjell Inge Røkke som via TRG
Holding AS eier 68,18 prosent av aksjene. Per 31. desember
2023 hadde selskapet 18 902 aksjeeiere, selskapet eide 25 225
egne aksjer og antall utestående aksjer var 74 296 637.
Selskapets totale markedsverdi ved utgangen av 2023 var 49,5
milliarder kroner. I løpet av året ble det omsatt 7 581 025 aksjer i
Aker, tilsvarende 10,2 prosent av selskapets totale antall
utestående aksjer, eller 32 prosent av aksjene ekskludert aksjene
eid av TRG Holding AS. Aker-aksjen inngår i OSEBX-indeksen på
Oslo Børs.
Styrets fullmakter
På Akers ordinære generalforsamling 21. april 2023 ble styret
gitt tre ulike fullmakter til å erverve inntil 7 432 186 av selskapets
egne aksjer med samlet pålydende 208 101 208 kroner.
Fullmaktene omfatter også erverv av avtalepant i aksjer.
Kjøpesummen for hver aksje må ikke være mindre enn 4 kroner
eller overstige 1 200 kroner. Styret står fritt med hensyn til på
hvilken måte erverv og avhendelse av egne aksjer skal skje.
Fullmaktene gjelder til ordinær generalforsamling i 2024, dog
ikke lenger enn til 30. juni 2024. De tre fullmaktene som kan
brukes til følgende tre formål:
●
Benytte selskapets aksjer som vederlag i forbindelse med
oppkjøp, fusjoner, fisjoner eller andre transaksjoner.
●
Selge og/eller overføre aksjer til ansatte i selskapet som en
del av selskapets aksjeprogram for ansatte.
●
For investeringsformål eller etterfølgende salg eller sletting
av slike aksjer.
Ordinær generalforsamling
Ordinær generalforsamling avholdes i april hvert år.
Innkallingen til denne publiseres i en egen børsmelding som
inkluderer informasjon om elektronisk stemmegiving og
stemmegiving ved fullmakt. Dette finnes også på selskapets
hjemmeside:
www.akerasa.com
Finansiell kalender
Oppdatert finansiell kalender finnes på selskapets hjemmeside:
www.akerasa.com
Utbytte
Akers mål er å utbetale et årlig utbytte på 2-4 prosent av
verdijustert egenkapital (VEK). Utbytte-politikken understøtter
selskapets intensjon om å opprettholde en solid balanse og
likviditetsreserver tilstrekkelige til å håndtere fremtidige
forpliktelser. I 2023 betalte Aker et totalt utbytte på 30,00
kroner per aksje, med grunnlag i årsregnskapet for 2022. I 2024
foreslår styret at det utbetales et ordinært utbytte på 15,50
kroner per aksje med grunnlag i årsregnskapet for 2023, og at
generalforsamlingen gir styret fullmakt til å vedta tilleggsutbytte
i 2024 med grunnlag i årsregnskapet for 2023, etter tilsvarende
praksis som året før.
NOK per aksje
Utbetalt år
Regnskapsår
Utbytte
% av VEK
2024
2023
15,50+ kr*
1,8+ %*
2023
2022
30,00 kr
3,3 %
2022
2021
29,00 kr
3,1 %
2021
2020
23,50 kr
3,3 %
2020
2019
23,50 kr
3,5 %
2019
2018
22,50 kr
4,0 %
2018
2017
18,00 kr
3,2 %
2017
2016
16,00 kr
3,5%
2016
2015
10,00 kr
3,6 %
2015
2014
10,00 kr
4,1 %
*Om styret, basert på sin fullmakt, skulle vedta et tilleggsutbytte på samme
beløp per aksje, vil totalt utbytte i 2024 utgjøre 31,00 kr per aksje, tilsvarende en
utbytteavkastning på 4,7% av aksjekursen og 3,6% av VEK per 31.12.2023
Ansattes intensivprogram
Selskapet har solgt 8 015 aksjer i forbindelse med selskapets
aksjeprogram for ansatte i 2023. Per 31. desember 2023 har
Aker ingen opsjonsordninger.
Valgkomité og Revisjonsutvalg
Selskapets valgkomité består av
Kjell Inge Røkke
Leif-
Arne Langøy
. Aksjeeiere som ønsker å kontakte valgkomiteen
kan gjøre dette via e-postadresse:
contact@akerasa.com.
Selskapets revisjonsutvalg består av
Frank O. Reite
Kristin Krohn Devold
, og
Ståle K. Johansen
.
Aker ASA årsrapport 2023 Konsernsjefens brev
10
Konsernsjefens brev
Aker ASA årsrapport 2023
11
Konsernsjefens brev
Kjære medaksjonærer,
Stø kurs i retning av langsiktig industriutvikling ligger fast i Aker, med mer fokus: Konsentrasjon om færre og større
porteføljeselskaper. Prioritere investeringer som gir løpende avkastning og oppstrøms kontanter. Det øker
investeringskapasiteten ytterligere for å gripe muligheter, og samtidig sikre fortsatt forutsigbart utbytte til
aksjonærene i årene som kommer.
I år er det 20 år siden Aker ble re-introdusert på Oslo Børs, og
det er 15 år siden Kjell Inge gjorde comeback som styreleder og
jeg tiltrådte som konsernsjef. Denne perioden kan kort
oppsummeres: Høy aktivitet og betydelige aksjonærverdier
skapt.
Aksjekursen åpnet 8. september 2004 på 61 kroner, og
sluttkursen i 2023 var 666 kroner. I tillegg er det i denne
perioden utbetalt et utbytte på 299,50 kroner per aksje. 61
kroner har med andre ord vokst til 965,50 kroner, nesten 16
ganger inngangskursen. Aksjonærene har dermed hatt en
gjennomsnittlig årlig avkastning på 25 prosent, målt som
kursutvikling og utbytte. Hovedindeksen på Oslo Børs (OSEBX)
har til sammenligning gitt 10 prosent i snitt per år.
Akers aktive eierskap gir en solid meravkastning. Men det skjer
ikke i en rett linje fra år til år. Noen ganger peker pilen ned.
Siden 2004 har det vært 14 år med pluss, og 6 år i minus. Slik
var det i 2022 og 2023. Aker-aksjen inkludert utbytte, ga en
negativ avkastning på 3,3 prosent i fjor. Verdijustert egenkapital
gikk ned fra 66,9 milliarder kroner til 63,2 milliarder kroner etter
utbetalt utbytte på 2,2 milliarder kroner.
I det lange løp og gjennom sykluser, er Aker på sitt beste. Det
viser historien, og det er selvsagt ambisjonene også for
fremtiden.
Vi staket ut Akers nye kurs i 2009. Fra å operere som
morselskap i et mer integrert industrikonsern til å bli et
industrielt investeringsselskap som rendyrker porteføljeselskaper
og utøver aktivt eierskap. Startpunktet var en aksjekurs på 137
kroner. Det beløpet har i løpet av 15 år økt til 908 kroner,
inkludert 242 kroner i utbytte per aksje. I denne perioden har
brutto verdijusterte eiendeler under Akers aktive eierskap, økt
fra 20,7 milliarder kroner per 31. desember 2008 til 72,2
milliarder kroner. I tillegg har Aker utbetalt et samlet utbytte på
18 milliarder kroner gjennom disse årene.
Tall som teller, forteller en historie om en langt høyere
avkastning enn å investere i et indeksfond. Tabellen under viser
Aker-aksjens gjennomsnittlige årlige avkastning – aksjekurs
pluss utbytte – sammenlignet med hovedindeksen på Oslo Børs
fra 1. januar 2009 til 1. januar 2024.
Periode
Aker-aksjen, per år
OSEBX-indeksen, per år
Siste 15 år
+16,6 %
+12,4 %
Siste 10 år
+17,1 %
+9,1 %
Siste 5 år
+12,6 %
+10,3 %
Den industrielle kjernen i Aker er i dag den samme som for 15
år siden, men innholdet er endret og porteføljen er mer
diversifisert. Om lag 70 prosent av Akers verdier, er selskaper
som ikke eksisterte i 2009. Samtidig er Akers portefølje blitt mer
likvid. Nærmere 80 prosent av Akers verdier er børsnoterte
aksjer og kontanter.
Tyngdepunktet er olje og gass som tidligere, men målt i verdier
er hovedvekten flyttet fra Aker Solutions til Aker BP. Oljeservice
utgjorde drøyt halvparten av Akers verdier ved inngangen til
2009, og 13 prosent per 1. januar 2024. Olje- og gassproduksjon
har vokst fra tilnærmet null til 55 prosent. Aker Solutions er
fortsatt det industrielle grunnfjellet. Uten Aker Solutions, ville
det neppe vært noe Aker BP. Kombinasjonen av Aker, Aker
Solutions og Aker BP, har vært viktig for etableringene av
Cognite, Aker Horizons, Aize og Industry Capital Partners (ICP).
Oppstrøms kontanter til Aker i form av utbytte fra
porteføljeselskaper og kapitalfrigjøring ved salg av aksjer og
virksomheter, er kontantstrømmen som bidrar til
industriutvikling, fornyelse og utbytte til aksjonærene.
Utbytteinntekter til Aker er et viktig styringsinstrument.
I 2009 var samlet utbytte til Aker fra porteføljeselskapene på 137
millioner kroner. I 2023 var den samlede utbyttestrømmen til
Aker på 4,4 milliarder kroner, en økning på 60 prosent fra året
før. I perioden 2009–2023 har porteføljeselskapene til sammen
betalt 24 milliarder kroner i utbytte til Aker.
Aker ASA årsrapport 2023 Konsernsjefens brev
12
2009
2010
2011
2012
2013
2014
2015
2016
2017
2018
2019
2020
2021
2022
2023
0
500
1 000
1 500
2 000
2 500
3 000
3 500
4 000
4 500
NOK million
Solid vekst i utbytteinntekter til Aker ASA
Aker BP er den store utbyttegeneratoren. Siden Aker BP ble
etablert i 2016, har selskapet bidratt med 14,1 milliarder kroner i
utbytte til Aker – hvorav 3,1 milliarder kroner i fjor. Enda mer er i
pipeline. Aker BP annonserte i februar at selskapet vil øke
utbyttet i 2024 med ca. 9 prosent, til 2,4 dollar per aksje. Aker
Solutions vil i år doble utbyttet, og selskapets utbyttepolicy er
oppjustert fra å dele ut 30–50 prosent av nettoresultatet til 40-
60 prosent årlig fremover. Selskapet har også iverksatt et
tilbakekjøpsprogram av aksjer på inntil 500 millioner kroner.
Solstad Maritime, som er en nykommer i Akers
industriportefølje etter refinansieringen i år, er også ventet å bli
en solid bidragsyter med utbytteinntekter til Aker fra annet
halvår og fremover. Samlet utbytte fra Solstad Maritime, Aker
Solutions og Aker BP, demmer opp for at AMSC ikke leverer et
ekstraordinært utbytte til Aker i milliardklassen i år slik selskapet
gjorde i 2023.
Kontanter blir en enda viktigere komponent i Akers
verdiskaping fremover. I allokering av kapital vil vi prioritere
investeringer som også gir en løpende avkastning i form av
utbytte eller oppstrøms kontanter. Målet fremover er en vekst i
verdijustert egenkapital på minimum 10 prosent per år.
Utbyttepolitikken videreføres om å betale 2–4 prosent av
verdijustert egenkapital til aksjonærene hvert år. Ambisjonen er
at netto rentebærende gjeld beveger seg mot null i 2027.
Fremfor å spre satsingen på flere industriområder og mange
selskaper, vil vi bruke mer tid og ressurser på etablerte
porteføljeselskaper hvor Aker som industrielt system kan utgjøre
en forskjell og fortsatt skape verdier. I internasjonale
vekstmarkeder innenfor energisikkerhet, energieffektivitet og
energiomstilling, er Aker-selskaper særlig godt posisjonert.
Spydspissene er Aker Solutions og Aker BP. Aker Horizons
fokuserer på fornybar energi og grønn teknologi.
ICP spisser satsingen på å investere i børsnoterte verdipapirer
og investeringer i infrastrukturprosjekter knyttet til grønn energi
og grønn industri. Cognite, Aize og Omny er industrielle
softwareselskaper som allerede har ledende selskaper i
energisektoren på kundelisten, og potensialet er betydelig.
Solstad Maritime som eier og drifter en moderne flåte av
offshorefartøy, som også vokser innenfor havvind og
fornybarsektoren, er en ny bidragsyter fra i år.
Innenfor marin bioteknologi og sjømat, vil vi vurdere strategiske
alternativer og transaksjonsmuligheter for både Aker BioMarine
og SalMar Aker Ocean. Det samme gjelder for porteføljen av
finansielle investeringer – enten det er børsnoterte selskaper
eller mer nyetablerte selskaper hvor Aker har gått inn med
venturekapital.
For hvert porteføljeselskap opererer Aker med en
eierskapsagenda, hvor temaer knyttet til miljø-, sosiale og
forretningsetiske forhold (ESG) er en integrert del. Agendaen
inneholder prioriteringer og tiltak, og justeres i takt med
markedsutviklingen, uventede hendelser og muligheter. I Aker
gjennomfører vi tiltak og tilpasninger som vi selv kan påvirke og
ha kontroll over. Bakteppet er fortsatt makroøkonomisk
usikkerhet. De eksterne faktorene er fortsatt preget av
Russlands krigføring i Ukraina, krig i Midtøsten, geopolitisk
ustabilitet, volatile oljepriser, inflasjon, høy rente og frykt for
resesjon.
Aker BP og Aker Solutions vil fortsatt være to grunnpilarer i
Akers fundament for verdiskaping og som kapitalkilde for
utbytte. De to selskapene står for to-tredeler av Akers
verdijusterte egenkapital og en enda større andel av
utbytteinntektene til Aker i årene som kommer.
Det viktigste for Aker og Aker BP er å sørge for at
gjennomføringen av utbyggingsprosjekter til ca. 200 milliarder
Konsernsjefens brev
Aker ASA årsrapport 2023
13
kroner frem til 2027, skjer i henhold til budsjett og
fremdriftsplan på en sikker måte. Samtidig må Aker Solutions
gjennomføre og levere topp kvalitet og økonomisk
tilfredsstillende marginer på selskapets ordrereserve på 73
milliarder kroner ved inngangen til 2024.
Olje- og gassnæringen er en viktig verdidriver for Aker også i
årene som kommer. Aker Solutions vokser innenfor
lavutslippsteknologier og fornybar energi. Aker BP fortsetter
som et rendyrket olje- og gasselskap på norsk sokkel med de
laveste kostnadene og utslippene per produserte fat.
Internasjonalt er Aker BP i toppsjiktet, målt i lave kostnader og
CO
2
-utslipp, blant produsenter av hydrokarboner til havs.
Verden trenger olje og gass, og derfor flere
kvalitetsprodusenter som Aker BP – fordi det er viktig å
produsere med lavest mulig utslipp og lavest mulig kost.
Omstillingen til fornybar energi tar tid. Verdens energibehov
øker med en voksende befolkning og velstandsøkning. Det
investeres fortsatt for lite i havvind, landvind, oppgradering av
vannkraft, solenergi og atomkraft. Olje og gass kommer til å
være en betydelig del av energimiksen i flere tiår fremover, og
det bli stadig viktigere å produsere med både lavest mulig
utslipp og kostnader.
Samtidig må vi leve med et økende press på olje- og
gassnæringen. Presset kommer fra miljø- og
interesseorganisasjoner (NGOer) og deler av opinionen, og
stemningsbølgen påvirker norsk og internasjonal politikk. Tiden
frem til 2030 og det å levere på Parisavtalens ambisiøse
klimamål, løper fort.
Slik jeg ser det, er det et gap mellom det verdenssamfunnet
ønsker å oppnå med klimaet og virkeligheten. Utslippene som
en konsekvens av økonomisk aktivitet, tempoet i
energiomstillingen og de faktiske klimaendringene, er ikke
bestandig i samsvar med de målene som vi alle strever etter. I
en geopolitisk usikker tid er det også viktig å forstå betydningen
av energisikkerhet og stabile priser.
En naturlig konsekvens er at realistiske klimamål på kort sikt, bør
justeres i tråd med den faktiske omstillingen som skjer. Det
grønne skiftet skjer dessverre tregere enn det vi ønsker.
Omstillingen må komme, men det vil ta lenger tid enn det man
trodde for få år siden. I fremtiden venter kraftigere lut for å løse
klima- og miljøutfordringer. I Aker og Aker-eide selskaper
arbeider vi sammen og hver for oss for å være en del av
løsningene.
For første gang lager Aker en integrert års- og
bærekraftsrapport. Formålet er å formidle et samlet bilde av
økonomiske resultater og rapportere på bærekraftsutvikling, og
vise hvordan Aker arbeider med ESG og håndterer risiko. Det å
skape verdier for samfunnet og aksjonærer, styrke
konkurranseevnen til porteføljeselskaper og ta vare på
mennesker og natur, er en integrert del av Akers strategier og
forretningsutvikling.
EUs direktiv for bærekraftsrapportering (CSRD) stiller nye krav til
hvordan selskaper i fremtiden rapporterer hvordan de arbeider
med miljø, sosiale forhold og eierstyring. Etterlevelse i praksis er
sannhetens øyeblikk.
I Aker og våre porteføljeselskaper har vi gjennom flere år
prioritert og investert i arbeid knyttet til bærekraft.
Kompetansen er hevet i selskapenes styrer og på ledelsesnivå,
og vi har etablert et nettverk av fagpersoner som er pådrivere i
det å integrere bærekraft med finansiell rapportering. Digitale
verktøy tas i bruk på en effektiv måte som bearbeider data, og
gir nyttig kunnskap og sammenlignbar informasjon om Aker-
selskaper. Selv om mye gjenstår for etterlevelse av nye
fremtidige krav, er jeg trygg på at fundamentet som er lagt gir
Aker og porteføljeselskapene et godt utgangspunkt for å møte
de fremtidige kravene.
Bærekraft handler om mye mer enn miljø. Det er spesielt tydelig
i utfordrende tider som nå, preget av kriger, geopolitiske
konflikter, hjerteskjærende ødeleggelser og polarisering.
Autoritære regimer vinner frem i flere land, ofte på bekostning
av demokratiske verdier og menneskerettigheter. Det er en
vedvarende kamp for å sikre like rettigheter og likeverd for alle.
For bedrifter kan dette være spesielt krevende. Aker-eide
selskaper møter forretningspartnere fra land hvor
menneskerettighetene er under press. Det stiller krav til
grundige risikovurderinger og gode retningslinjer, rutiner og
opplæring av ansatte. Vi må være tydelige på hvilke verdier og
regler som gjelder for våre virksomheter, og vi må være
forberedt på at menneskerettigheter kan påvirke
forretningsrelasjoner i fremtiden.
Økte regulatoriske og standardiserte krav til rapportering vil
forhåpentligvis bidra til at mennesker, miljø og natur blir tatt
bedre vare på globalt – uten at det medfører vesentlig redusert
verdiskaping eller tapt konkurransekraft for europeiske og
norske virksomheter. Sett i dette lyset, er det verdt å reflektere
over hvorvidt selskaper i fremtiden kan forvente tilsvarende
verdiskaping som oljealderen og de siste tiårenes globalisering
har gitt.
Verdensøkonomien har de siste tiårene vært avhengig av fossil
energi, og bedrifter har utnyttet natur og miljø på en lite
bærekraftig måte. Mennesker, virksomheter og teknologi må
gjenopprette balansen på planeten. Dette vil sannsynligvis føre
til at det blir dyrere for bedrifter å forurense og utnytte
fellesskapets ressurser. Det å beskytte, bevare og gjenopprette
klima og natur, har en kostnadsside.
Aker ASA årsrapport 2023 Konsernsjefens brev
14
Olje- og gassindustriens lønnsomhet vil trolig være vanskelig å
gjenskape i andre næringer. Digitalisering og kunstig intelligens
i samspill med mennesker kan derimot bidra til økt verdiskaping
i industrien i årene som kommer. Teknologi gjør bedrifter mer
effektive, lønnsomme, robuste og datadrevne, og setter
mennesker bedre i stand til å ta vare på kloden vår.
Aker står godt rustet til å skape betydelige verdier for
aksjonærene og samfunnet som vi er en del av. Våre
porteføljeselskaper er i vekstbransjer, og selskapene har
gjennomgående god drift. Økte utbytteinntekter til Aker sikrer
forutsigbare og attraktive utbytter til våre aksjonærer, og øker
samtidig Akers investeringskapasitet.
Etter 15 år som Aker-sjef, ser jeg frem til fortsettelsen. En stor
takk til de mange tusen som hver dag gjør en innsats i Aker og
Aker-eide selskaper som bidrar til å levere, forandre, forbedre
og fornye.
Øyvind Eriksen,
Konsernsjef
Alternative måltall
Aker ASA årsrapport 2023
15
Alternative måltall
Aker ASA refererer til alternative måltall når det gjelder finansielle resultater for Aker ASA, holdingselskapene og
portefølje-selskapene, som et supplement til regnskapet utarbeidet i samsvar med IFRS. Slike måltall er hyppig
brukt av analytikere, investorer og andre interessenter, og de er ment å gi en utvidet innsikt i driften, finansieringen
og framtidsutsiktene for konsernet.
Definisjonene av disse måltallene er som følger:
●
EBITDA
er driftsresultat før avskrivninger, amortiseringer og nedskrivninger
●
EBITDA-margin
er EBITDA dividert på driftsinntekter
●
EBITDAX
er driftsresultat før avskrivninger, amortiseringer, nedskrivninger og letekostnader
●
Egenkapitalandel
er total egenkapital dividert på totale eiendeler
●
Brutto verdijusterte eiendeler
er summen av alle eiendeler, fastsatt ved å bruke markedsverdien av børsnoterte aksjer,
seneste transaksjonsverdi for ikke-børsnoterte eiendeler som har vært gjenstand for vesentlig transaksjon med ekstern
part, mens bokført verdi benyttes for øvrige eiendeler
●
Kboed
er tusen fat oljeekvivalenter per dag
●
Verdijustert egenkapital
(«VEK») er brutto verdijusterte eiendeler fratrukket forpliktelser
●
VEK per aksje
er VEK dividert på totalt antall utestående Aker ASA aksjer
●
Netto rentebærende eiendeler/gjeld
er kontanter, kontantekvivalenter og rentebærende fordringer (kortsiktige og
langsiktige), fratrukket rentebærende gjeld (kortsiktig og langsiktig)
●
Ordreinngang
inkluderer nye inngåtte kontrakter i perioden, i tillegg til utvidelse av eksisterende kontrakter. Den
estimerte verdien av potensielle opsjoner og endringsordrer er ikke inkludert
●
Ordrereserve
er anslått verdi av gjenstående arbeid på inngåtte kontrakter
●
Verdijustert egenkapitalandel
er VEK dividert på brutto verdijusterte eiendeler
Aker ASA årsrapport 2023 Styrets årsberetning
16
Innhold – Styrets årsberetning
1.
Utviklingen i 2023
2.
Virksomhet og lokalisering
Industrielle investeringer
Finansielle investeringer
3.
Redegjørelse for årsregnskapet
a.
Sammenslått regnskap for Aker ASA og holdingselskaper
b.
Konsernregnskap
c.
Regnskapet for Aker ASA
4.
Styringsmodell, eierstyring og selskapsledelse, kontroll og compliance
5.
Styrets aktiviteter
6.
Bærekraft og samfunnsansvar
7.
Ansatte
8.
Risiko og risikostyring
9.
Utsikter
Styrets årsberetning
Aker ASA årsrapport 2023
17
Styrets årsberetning
I et år preget av makroøkonomisk usikkerhet, økt inflasjon, og geopolitiske utfordringer med krig i Europa og
Midtøsten, viste Akers porteføljeselskaper handlekraft og tilpasningsevne. Ved utgangen av 2023 hadde Aker en
verdijustert egenkapital (VEK) på 63,2 milliarder kroner, mot 66,9 milliarder året før. I tillegg ble det utbetalt utbytte
på til sammen 2,22 milliarder kroner i 2023, en økning fra 2,15 milliarder kroner året før. Den totale
aksjonæravkastningen, målt i kursutvikling og utbetalt utbytte, var minus 3,3 prosent. Til sammenligning økte
hovedindeksen på Oslo Børs (OSEBX) med 9,9 prosent mens oljeprisen (Brent) falt med 10,4 prosent.
Verden var preget av en stor økonomisk og geopolitisk endring
som ble forsterket i 2023. De eksterne faktorene, som Russlands
krigføring i Ukraina, krig i Midtøsten, geopolitisk ustabilitet,
volatile energipriser, inflasjon, høy rente og frykt for resesjon,
preger fortsatt situasjonen. Samtidig er verden inne i en
teknologisk æra med muligheter for betydelige fremskritt på
tvers av alle sektorer av økonomien og samfunnet. Det er et
historisk skjæringspunkt hvor behovet for sikker, pålitelig og
lavutslippsenergi aldri har vært høyere. Porteføljen av
industriselskaper er tyngdepunktet i Akers industrielle og
finansielle utvikling. I samspillet mellom Aker og
industriselskapene i porteføljen forvaltes muligheter og
partnerskap som utvikler teknologi, prosjekter, organisasjoner
og forretningsmodeller som bidrar til forbedringer og
fremgang. Aker skaper aksjonærverdier gjennom aktivt,
industrielt eierskap og transaksjoner.
1. Utviklingen i 2023
Porteføljen
Aker fortsatte å utvikle porteføljen i 2023. Porteføljeselskapene
viste besluttsomhet og tilpasningsevne gjennom året og la vekt
på å snu usikkerhet til muligheter. Kompetente organisasjoner,
finansiell robusthet, gode kunderelasjoner og samspill med
nære forretningspartnere var blant fokusområdene. Noen
hovedpunkter fra utviklingen i 2023:
●
Aker BP, det nest største olje- og gasselskapet på norsk
sokkel, nådde en ny produksjonsrekord med en
gjennomsnittlig produksjon på 456 800 fat oljeekvivalenter
per dag, sammenlignet med 309 200 fat i 2022. Samtidig ble
produksjonskostnadene redusert til 6,2 dollar per
produserte fat (USD/boe), mot 8,7 dollar året før, og
selskapets utslippsintensitet ble redusert til 2,9 kg per
produserte fat (kg Co
2
e/boe) mot 3,7 kg i 2022.
●
Arbeidet med Aker BPs rekordstore portefølje av
utbyggingsprosjekter fortsatte med god fremdrift. Disse
prosjektene representerer investeringer på rundt 200
milliarder kroner, med Aker Solutions som en av
hovedleverandørene.
●
Aker Solutions nådde en viktig milepæl med
gjennomføringen av Subsea-transaksjonen sammen med
SLB og Subsea 7, med et vederlag som på
transaksjonstidspunktet var verdsatt til totalt 700 millioner
dollar i tillegg til 20 prosent eierskap i selskapet OneSubsea.
●
Aker Solutions økte aktivitetsnivået og leverte forbedrede
resultater fra året før, og selskapets ordrereserve var nær
rekordhøye nivåer ved utgangen av året. Selskapet foreslår å
doble utbyttet til 2 kroner per aksje fra året før og har
igangsatt et tilbakekjøpsprogram av egne aksjer for inntil
500 millioner kroner. Selskapet økte samtidig sin utbytte-
policy til 40-60 prosent av justert nettoresultat per år.
●
Aker solgte sin 50,79 prosent eierandel i Pecan Energ ies
(tidl. Aker Energy) til Africa Finance Corporation (AFC) med
en earn-out modell som transaksjonsvederlag. Etter
transaksjonen sendte AFC inn utviklingsplanen til ghanesiske
myndigheter.
●
AMSC solgte sin ‘Jones Act’ flåte på 10 skip i 2023, noe som
resulterte i et brutto kontantoppgjør på 249 millioner dollar.
Som følge av transaksjonen betalte selskapet et utbytte på
170 millioner dollar i fjerde kvartal.
●
Solstad Offshore solgte sin Platform Supply Vessels (PSV)
flåte på 37 skip for tilnærmet 580 millioner dollar. Dette la
grunnlaget for nedbetaling av selskapets gjeld med 6
milliarder kroner.
Aker ASA årsrapport 2023 Styrets årsberetning
18
●
Solstad, Aker, AMSC, DNB og Eksfin sikret en samlet
refinansiering av Solstad. Refinansieringen ble gjennomført
etter årsslutt og har etablert en robust industriell plattform
med betydelig redusert finansiell risiko og en forbedret
balanse inkludert 4 milliarder kroner i ny egenkapital (se
Note 35 i konsernregnskapet for mer informasjon).
●
Aker Horizons nådde en viktig milepæl da
porteføljeselskapet Mainstream Renewable Power (MRP)
avsluttet den finansielle restruktureringen i Chile, noe som
medfører et mer stabilt økonomisk grunnlag for selskapets
Andes-portefølje fremover. MRP fullførte også salget av den
afrikanske fornybare kraftprodusenten Lekela Power , med et
nettoproveny på om lag 90 millioner dollar
●
Aker Carbon Capture, et porteføljeselskap i Aker Horizons,
om lag doblet sin ordrereserve i løpet av året, hovedsakelig
drevet av en 200 millioner euro kontrakt med Ørsted. I
tillegg ble det signert en intensjonsavtale (MoU) med Saudi
Aramco.
●
Aker BioMarine annonserte, i forbindelse med resultatene
for fjerde kvartal etter årsslutt, at selskapet har initiert en
prosess med å utforske strategiske alternativer for
forretningsområdet
Feed Ingrediens
, som er verdens største
innen krillfiske og produksjon av krillmel. Dette er i tråd med
Akers eierskapsagenda om å maksimere verdiskaping for
aksjonærene over tid.
●
Cognite fortsatte sin kommersielle fremgang og
driftsinntektene for året overgikk for første gang 1 milliarder
kroner, i stor grad drevet av Software-as-a-Service (SaaS)
inntektene som økte med over 60 prosent i 2023. Selskapet
lansert også softwareproduktet
Cognite AI
●
Scope Ratings gjentok sin
investment grade
(«credit rating») av Aker på «BBB-/Stable outlook».
Markedet
Etter et svakt år for finansmarkedene i 2022 var inngangen til
2023 i stor grad preget av pessimisme. Økende inflasjon og
høye renter preget norsk og internasjonal økonomi i 2023, men
mot slutten av året begynte inflasjonspresset å avta og
finansmarkedene bedret seg.
●
Gjennomsnittlig oljepris (Brent) var 82,6 dollar per fat i 2023,
om lag 18 prosent lavere enn året før. Brent endte året på
77,0 dollar per fat, mot 86,0 dollar per fat ved årsslutt året
før. Naturgassprisen i Europa (TTF) falt tilbake 68 prosent i
2023 etter å ha nådd rekordhøye nivåer i 2022.
●
Den norske hovedindeksen (OSEBX) steg 9,9 prosent i 2023.
Det var en svakere vekst enn de store internasjonale
markedene, drevet av den store andelen olje- og
energiselskaper
gasspriser.
●
Etter en sterk avslutning på 2023 endte S&P 500-indeksen
opp 24 prosent, etter en nedgang på 19 prosent året før.
●
Teknologi-indeksen Nasdaq steg hele 43 prosent i 2023,
etter et fall på 33 prosent året før. Økningen var i stor grad
drevet av sterk interesse rundt temaet generativ kunstig
intelligens og de store teknologiselskapene (de såkalte
«Magnificent seven» selskapene), og prisen på Bitcoin endte
opp mer enn 150 prosent i 2023.
●
Fornybarselskaper hadde et utfordrende år i
finansmarkedene i 2023, med et stadig økende gap mellom
utviklingen i børsverdier og markedsmulighetene for
fornybar energi. Økte kostnader og økte globale renter
resulterte i høyere avkastningskrav og medførte et negativt
sentiment for sektoren i finansmarkedene. Dette var med å
prege aksjekursen til Aker Horizons som endte ned 66
prosent i 2023.
2. Virksomhet og lokalisering
Aker er et industrielt investeringsselskap som utvikler solide
virksomheter og utøver aktivt eierskap for å skape verdier for
aksjonærene og samfunnet. Fra selskapet ble grunnlagt i 1841
har Aker vært en pådriver i utviklingen av kunnskapsbasert
industri med et internasjonalt nedslagsfelt. Selskapet
kombinerer dyp industriell kunnskap med
kapitalmarkedskompetanse og finansiell styrke.
Ved utgangen av 2023 var Akers brutto verdijusterte eiendeler
totalt 72,1 milliarder kroner, mot 76,1 milliarder kroner året før.
Aker er direkte eller indirekte største eier i ni børsnoterte
selskaper. I 2023 hadde Aker og selskaper der Aker er største
eier en samlet omsetning på over 200 milliarder kroner og
hadde ved årsslutt rundt 29 300 sysselsatte, inkludert innleide.
Om lag 22 700 av disse var sysselsatt i Norge. Aker ASA har 47
ansatte og selskapet har hovedkontor på Fornebu, rett utenfor
Oslo i Norge. For mer informasjon om selskapet, se side 3
(«Dette er Aker») og
www.akerasa.com
Hvordan Aker jobber
Som aktiv eier og investor er ambisjonen til Aker å bygge og
utvikle solide selskaper med sterke markedsposisjoner i
attraktive segmenter med solid vekstpotensiale, lønnsomhet og
kontantstrømgenerering. Aker investerer aktivt innen globale
megatrender med betydelig vekst- og lønnsomhetspotensiale,
dette inkluderer;
Energi-sikkerhet, -effektivitet og -omstilling
,
Industriell digitalisering
, og
Bærekraftige proteiner og ernæring
.
Aker jobber for å skape verdier gjennom en aktiv
eierskapsagenda, ved å benytte investeringsmuligheter og ved å
bidra med å videreutvikle og styrke porteføljeselskapene
gjennom de initiativer som skaper mest verdi for hvert enkelt
Styrets årsberetning
Aker ASA årsrapport 2023
19
porteføljeselskap. Dette inkluderer både operasjonelle og
strategiske forbedringer, finansiering, restrukturering og
gjennomføring av transaksjoner (M&A). Aker har også et sterkt
fokus på strategiske partnerskap og allianser for å skape
merverdier, og Aker har over tid utviklet et unikt økosystem
med solide og ledende partnere.
Akers investeringer er delt inn i to rapporterings-segmenter;
Industrielle investeringer
Finansielle investeringer
:
Industrielle investeringer
Akers Industrielle portefølje omfatter Akers langsiktige
investeringer og bestod av eierskapet i syv selskaper per årsslutt
2023. De fire børsnoterte selskapene var Aker BP, Aker
Solutions, Aker BioMarine og Aker Horizons og de tre unoterte
selskapene var SalMar Aker Ocean, Cognite og Aize. Verdien av
Akers Industrielle investeringer var 60,2 milliarder kroner per 31.
desember 2023, noe som utgjorde 84 prosent av Akers brutto
verdijusterte eiendeler (se side 4 for mer informasjon).
Aker BP
Aker BP er det største privat-eide lete- og produksjonsselskapet
innen olje og gass på norsk sokkel. Aker eide 21,2 prosent av
selskapet per 31. desember 2023. Børsverdien av eierandelen
var 39,5 milliarder kroner og utgjorde 54,8 prosent av Akers
brutto verdijusterte eiendeler ved årsslutt 2023. For mer
informasjon om selskapet, se
www.akerbp.com
Eierskapsagenda
Som eier er Aker opptatt av å fortsette å utvikle Aker BP som et
rendyrket olje- og gasselskap på norsk sokkel. Aker er en aktiv
pådriver for at Aker BP opererer med en forretningsmodell
bygget på lavest mulige produksjonskostnader, lavest mulig
CO
2
-utslipp og sikker og effektiv drift. Selskapet skal ha et sterkt
fokus på teknologisk kompetanse, digitalisering og industrielt
samarbeid. En hovedprioritet for selskapet fremover er å skape
verdier gjennom å levere på sin rekordstore portefølje av
feltutviklingsprosjekter til rett tid og innenfor budsjett, på en
trygg måte. Investeringene i disse prosjektene er estimert til mer
enn 19 milliarder dollar, med utvinnbare ressurser estimert til
mer enn 750 millioner fat oljeekvivalenter. Fra et finansielt
perspektiv er det viktig for Aker som eier at Aker BP har en
attraktiv og forutsigbar utbyttepolitikk. Selskapet betalte et
totalt utbytte på 1,4 milliarder dollar i 2023, opp fra 1,0 milliarder
dollar året før.
Utviklingen i 2023
Aker BP leverte forbedrede resultater på flere operasjonelle og
finansielle parametere i 2023. Arbeidet med selskapets
rekordstore portefølje av utbyggingsprosjekter fortsatte med
god fremdrift. Selskapet fortsatte arbeidet med
digitaliseringsinitiativer, allianser og samarbeidsmodeller, samt
fokuset relatert til økt kostnadseffektivitet.
Aker BP nådde en ny produksjonsrekord i 2023 med en
gjennomsnittlig produksjon av olje og gass på 456 800 fat
oljeekvivalenter per dag, mot 309 200 fat i 2022.
Produksjonskostnadene per produserte fat falt til 6,2 dollar i
2023 mot 8,7 dollar i 2022. Selskapets utslippsintensitet ble
redusert til 2,9 kg per produserte fat oljeekvivalenter (kg
Co
2
e/boe) i 2023, noe som er om lag 85% lavere enn det
globale gjennomsnittet for olje- og gassproduksjon ifølge tall
fra Wood Mackenzie.
Aksjekursen til Aker BP var 295,50 kroner per 31. desember
2023, mot 304,10 kroner ved utgangen av 2022. For året 2024
er det foreslått å utbetale et utbytte på 2,40 dollar per aksje,
opp 9 prosent fra 2,20 dollar året før. For Aker vil dette tilsvare
et utbytte på 321 millioner dollar i 2024.
Aker Solutions
Aker Solutions er leverandør av integrerte løsninger, produkter
og ingeniørtjenester til den globale energiindustrien. Aker eide
39,4 prosent av selskapet per 31. desember 2023. Børsverdien
av eierandelen var 8,1 milliarder kroner og utgjorde 11,3 prosent
av Akers brutto verdijusterte eiendeler ved årsslutt 2023. For
mer informasjon om selskapet, se
www.akersolutions.com
Eierskapsagenda
Akers eierskapsagenda handler om å videreutvikle Aker
Solutions som en digitalt drevet ingeniørvirksomhet og
leverandørselskap innen energiservice sektoren. I dag utgjør
olje- og gassektoren hovedfundamentet for Aker Solutions
virksomhet og ambisjonen er å bidra til å akselerere
overgangen til mer bærekraftig energiproduksjon over tid. En
hovedprioritet for selskapet fremover er å sikre solid og
forutsigbar prosjektgjennomføring av den rekordhøye
ordrereserven, for å levere prosjektene på tid og budsjett. I
dette arbeidet er det en målsetting å sikre insentiver gjennom
strategiske alliansemodeller med kundene. Aker er også en aktiv
pådriver til ytterligere operasjonelle forbedringer og økt
kostnadseffektivitet i selskapet, og at selskapet fortsetter å være
selektiv i tilnærmingen til nye anbud. Aker Solutions opererer i
en syklisk industri og det er viktig for Aker som eier at selskapet
har finansiell robusthet til å håndtere sykliske svingninger.
Finansielt er det også viktig for Aker at selskapet opprettholder
en forutsigbar utbyttepolitikk over tid.
Utviklingen i 2023
I oktober 2023 kunngjorde Aker Solutions at Subsea-
transaksjonen var gjennomført, hvor Subsea-divisjonene til Aker
Solutions og SLB (tidligere Schlumberger) ble slått sammen i
OneSubsea, et foretak eid av SLB, Aker Solutions og Subsea 7.
Transaksjonen frigjør betydelige verdier og Aker Solutions vil
motta et vederlag som på transaksjonstidspunktet var verdsatt
til totalt 700 millioner dollar, i tillegg til en 20 prosent eierandel i
OneSubsea.
Aker ASA årsrapport 2023 Styrets årsberetning
20
Ekskludert Subsea økte Aker Solutions’ driftsinntekter til 36,3
milliarder kroner i 2023 fra 27,5 milliarder året før, og EBITDA
økte til 1,2 milliarder kroner, mot 0,6 milliarder i 2022. Selskapets
ordrereserve endte på 72,7 milliarder kroner ekskludert Subsea,
mot 72,8 milliarder året før.
Aksjekursen til Aker Solutions var 42,02 kroner per 31. desember
2023, opp fra 37,40 kroner ved utgangen av 2022. For
regnskapsåret 2023 er det foreslått å doble utbyttet fra året før
til 2,00 kroner per aksje. For Aker vil kontantutbyttet tilsvare et
utbytte på om lag 388 millioner kroner i 2024. Selskapet har
også igangsatt et tilbakekjøpsprogram av egne aksjer for inntil
500 millioner kroner. Selskapet økte samtidig sin utbytte-policy
fra 30 til 50 prosent til 40 til 60 prosent av justert nettoresultat
per år.
Aker Horizons
Aker Horizons er et investeringsselskap dedikert til å utvikle
selskaper innen fornybar energi og grønne teknologier.
Kjerneområdene består av fornybar energi, karbonfangst og
hydrogen. Ved utgangen av 2023 bestod Aker Horizons
portefølje hovedsakelig av 58,4 prosent eierandel i Mainstream
Renewable Power (MRP), 43,3 prosent i Aker Carbon Capture
(ACC), og 100 prosent i Asset Development. Aker eide 67,3
prosent av Aker Horizons per 31. desember 2023. Børsverdien
av eierandelen var 2,0 milliarder kroner og utgjorde 2,8 prosent
av Akers brutto verdijusterte eiendeler ved årsslutt 2023. For
mer informasjon om selskapet, se
www.akerhorizons.com
Eierskapsagenda
Som eier er Aker opptatt av at Aker Horizons er en pådriver for
dekarbonisering og miljøforbedringer gjennom sine
porteføljeselskaper, og viderefører fokuset på systematisk
bærekraftsarbeid. Ambisjonen er å bygge en plattform for
langsiktig verdiskaping, hvor Aker Horizons kan dra nytte av
teknologier, industriell ekspertise og industriell software i Aker-
eide selskaper og andre strategiske industrielle
samarbeidspartnere. Aker Horizons investerer i selskaper innen
fornybar energi, eller som utvikler teknologi og industrielle
løsninger som betydelig reduserer utslipp eller fremmer
bærekraftige løsninger.
Utviklingen i 2023
Markedet for fornybart var utfordrende i 2023, preget av økte
kostnader og økte renter, noe som bidro til et utfordrende år
for Aker Horizons. Dette har ført til høyere avkastningskrav for
investorer, som potensielt kan påvirke fremtidige eksterne
finansieringsforhold. På slutten av 2023 nådde Aker Horizons en
viktig milepæl da porteføljeselskapet MRP fullførte den
finansielle restruktureringen av sin chilenske portefølje. Dette
forbedrer kapitalstrukturen for selskapets Andes-portefølje
fremover, imidlertid er risiko knyttet til tilgang til ekstern
finansiering stadig et aktuelt tema. MRP fullførte også salget av
den afrikanske fornybare kraftprodusenten Lekela Power i 2023,
med et nettoproveny på om lag 90 millioner dollar. Ved
utgangen av 2023 hadde MRP en global prosjektportefølje
bestående av 1,0 GW med sol- og vindkraft i drift, 0,3 GW under
utbygging og 19,3 GW i
utvikling.
ACC hadde høy aktivitet på leveransen av sine pågående
prosjekter i 2023. Selskapet fortsatte også arbeidet med
eksisterende og nye partnerskap og med sin internasjonale
ekspansjon, og ordrereserven om lag doblet seg i løpet av året.
Økte kostnader og økte globale renter medførte et negativt
sentiment for fornybarsektoren i finansmarkedene. Aksjekursen
til Aker Horizons var 4,36 kroner per 31. desember 2023, mot
12,90 kroner ved årsslutt 2022. Det er ikke foreslått utbytte for
regnskapsåret 2023.
Aker BioMarine
Aker BioMarine er et integrert bioteknologiselskap som fisker
krill i Sørishavet. Selskapet utvikler, produserer og selger
innovative krillbaserte produkter og ingredienser hovedsakelig
til fiskefôr samt konsumentmarkedet. Aker eide 77,7 prosent av
selskapet per 31. desember 2023. Børsverdien av eierandelen
var 3,1 milliarder kroner og utgjorde 4,3 prosent av Akers brutto
verdijusterte eiendeler ved årsslutt 2023. For mer informasjon
om selskapet, se
www.akerbiomarine.com
Eierskapsagenda
Som eier er Aker opptatt av å maksimere verdiskapningen i
Aker BioMarine over tid, gjennom å utvikle og posisjonere
selskapet for global ekspansjon og vekst. Som aktiv eier er Aker
åpen for å vurdere strategiske alternativer som kan bidra til økte
muligheter for vekst og verdiskaping for selskapet. I februar
2024 annonserte Aker BioMarine at selskapet har initiert en
prosess med å utforske strategiske alternativer for
forretningsområdet
Feed Ingrediens
. Dette forretningsområdet
er verdens største innen krillfiske og produksjon av krillmel, en
premium ingrediens som brukes i fiskefôr, samt i kjæledyrfôr og
til krillolje for konsumentmarkedet. Dette er i tråd med Akers
eierskapsagenda om å maksimere verdiskaping for aksjonærene
over tid.
Utviklingen i 2023
I 2023 var produksjonsvolumene til havs 50 650 tonn for året,
sammenlignet med 52 042 i 2022. Aker BioMarines
driftsinntekter utgjorde 335 millioner dollar, mot 277 millioner
dollar året før. Normalisert EBITDA endte på 70 millioner dollar,
sammenlignet med 69 millioner dollar i 2022, til dels grunnet
høyere drivstoffkostnader i 2023. Aker BioMarine jobbet aktivt
med et forbedringsprogram gjennom 2023, med mål om å
effektivisere driften og kutte kostnader for å øke robustheten
for fremtidig vekst. Dette arbeidet vil fortsette videre inn i 2024.
Styrets årsberetning
Aker ASA årsrapport 2023
21
Aksjekursen til Aker BioMarine var 46,00 kroner per 31.
desember 2023, opp fra 38,05 kroner ved utgangen av 2022.
Det er ikke foreslått utbytte for regnskapsåret 2023.
SalMar Aker Ocean
SalMar Aker Ocean (SAO) er en aktør i den fremvoksende semi-
havbaserte laksesoppdrettnæringen. Aker eide 15 prosent av
selskapet per 31. desember 2023, og 33,34 prosent av
stemmene. Bokført verdi av eierandelen var rapportert til 0,7
milliarder kroner og utgjorde 0,9 prosent av Akers brutto
verdijusterte eiendeler ved årsslutt 2023. Akers medeier i SAO er
SalMar, en av verdens største produsenter av oppdrettslaks,
som eier 85 prosent av selskapet. For mer informasjon om
selskapet, se
www.salmarakerocean.no
Eierskapsagenda
Akers eierskapsagenda er å støtte videre vekst og utvikling av
SalMar Aker Ocean, som har en ambisjon om å bli en globalt
ledende aktør innen utviklingen av havbasert lakseoppdrett.
SAO fokuserer på pålitelig og intelligent oppdrettsvirksomhet
med de høyeste kravene til fiskevelferd. Aker er åpen for å
vurdere strategiske alternativer og mulige transaksjoner, som er
i tråd med Akers eierskapsagenda om å maksimere
verdiskaping for aksjonærene over tid.
Utviklingen i 2023
I 2023 kjøpte SalMar Aker Ocean selskapet Arctic Offshore
Farming AS av SalMar ASA. Dette selskapet driver med semi-
offshore lakseoppdrett i Norge. SAO hadde dermed to semi-
offshore produksjonsanlegg i drift ved årsslutt 2023. Det ene
produksjonsanlegget, kalt
Arctic Offshore Farming
, høstet i
fjerde kvartal 2 300 tonn laks (sløyet vekt) fra sin første
produksjonssyklus. Det andre anlegget,
Ocean Farm 1
,
gjennomgikk planlagt vedlikehold og oppgradering i starten av
året. Deretter startet dette anlegget sin tredje produksjonssyklus
av laks som etter planen skal slaktes i første halvår 2024. I 2023
var det totale slaktevolumet til SAO dermed på 2 300 tonn laks.
I 2023 innførte Regjeringen grunnrenteskatt på havbruk i Norge
med en effektiv sats på 25 prosent. Det ble ikke innført
grunnrenteskatt på havbruk til havs, men det kan ikke utelukkes
at dette vil bli innført i fremtiden. Forutsigbarhet på fremtidig
beskatning er en viktig del av SAO og andre selskaper sine
investeringsbeslutninger. Regjeringens vedtak har ført til økt
usikkerhet for SAO og andre selskaper som har ambisjoner om
bærekraftig fiskeoppdrett lenger ut til havs. Dermed vil SAOs
fokus i Norge forbli semi-offshore operasjoner.
Cognite
Cognite er et rasktvoksende industrielt software-as-a-service
(SaaS) selskap med hovedkontor i Oslo og Austin (Texas) samt i
kontorer i Houston, USA og Tokyo, Japan. Selskapets
kjerneprodukt, Cognite Data Fusion®(CDF), samler, behandler
og kontekstualiserer enorme mengder data for industrielle
virksomheter. Aker eide 50,5 prosent av selskapet per 31.
desember 2023. Rapportert verdi av eierandelen var 6,7
milliarder kroner og utgjorde 9,3 prosent av Akers brutto
verdijusterte eiendeler ved årsslutt 2023. Akers medeiere i
Cognite er to av verdens mest velrenommerte
teknologiinvestorer, Accel og TCV, samt verdens største
oljeselskap Saudi Aramco. For mer informasjon om selskapet, se
www.cognite.com
Eierskapsagenda
Som Cognites største aksjonær er Akers eierskapsagenda å
supportere Cognites videre vekst ved å gripe muligheter innen
det voksende industrielle programvaremarkedet. En betydelig
andel av Cognites inntekter kommer allerede fra lisenser og
abonnementsbaserte inntekter (Annual Recurring Revenue,
ARR). Et sentralt fokusområde for Akers eierskapsagenda er å
supportere fortsatt vekst i selskapets ARR- og SaaS inntekter,
som er en avgjørende faktor for verdiskaping i en SaaS
forretningsmodell. Aker støtter Cognites strategi for videre
internasjonal ekspansjon, rekruttering av dyktige medarbeidere
globalt og utvikling av kunderelasjoner. Det er også viktig for
Aker at Cognite fortsetter å arbeide i partnerskap med selskaper
som har unik kompetanse, erfaring og global tilstedeværelse,
og er ledende innen sine respektive felt, og som vil bidra til
videre oppskalering og kommersialisering av selskapets
produkter.
Utviklingen i 2023
Cognite fortsatte sin kommersielle fremgang i 2023.
Driftsinntektene steg med 25 prosent fra året før til 1,1 milliarder
kroner. Dette var første gang selskapets årlige inntekter
passerte 1 milliard kroner. Inntektsveksten var i stor grad drevet
av SaaS-inntektene som økte med over 60 prosent i 2023.
Selskapets EBITDA viste også en forbedring i 2023 og endte på
minus 299 millioner kroner, mot minus 447 millioner kroner i
2022. Selskapets resultater er fortsatt preget av rask vekst og
investeringer i teknologi, kundebasen, partnerskap, og
videreutvikling av organisasjonen.
I 2023 lanserte selskapet
Cognite AI
, en omfattende
programvareløsning bestående av generative AI-funksjoner
innenfor selskapets kjerneprodukt CDF. Cognite lanserte også
Industrial Canvas
, et digitalt samarbeidsområde («collaborative
workspace») for domeneeksperter, drevet av Cognite AI som
akselererer mulighetene til å utforske og visualisere store
mengder data. I 2023 fortsatte også Cognite med å bygge
videre på strategien om å inngå strategiske partnerskap. I 2023
dannet selskapet blant annet et nytt partnerskap med B. Braun,
et av verdens ledende medisinske teknologiselskap med over 65
000 ansatte, som valgte CDF som kjernen i sin Manufacturing
Data Management-løsning.
Aker ASA årsrapport 2023 Styrets årsberetning
22
Aize
Aize er et softwareselskap med mål om å akselerere industriens
digitale omstilling, bygget på 30 års programvareerfaring.
Selskapet er en global leverandør av «digital tvilling» software
som gjør det mulig for industribedrifter å organisere og
visualisere data, for å kunne navigere, samarbeide og ta
beslutninger i sanntid. Dette gjøres via en digital representasjon
(ofte kalt «digital tvilling») av de fysiske eiendelene til en
virksomhet eller til et prosjekt. Aize har hovedkontor i Norge og
har kontorer i Storbritannia og USA. Aker eide 67,6 prosent av
selskapet per 31. desember 2023. Bokført verdi av eierandelen
var rapportert til 37 millioner kroner og utgjorde 0,1 prosent av
Akers brutto verdijusterte eiendeler ved årsslutt 2023. For mer
informasjon om selskapet, se
www.aize.io
Eierskapsagenda
Industriell software er et viktig satsingsområde for Aker.
Inspirert av suksessen med Cognite er Akers eierskapsagenda
for Aize å utvikle selskapet til å ta en ledende posisjon innen det
å akselerere industribedrifters digitale omstilling. Der Cognite
sitt hovedprodukt, Cognite Data Fusion®, samler, behandler og
analyserer enorme datamengder, fokuserer Aize på å lage
software og applikasjoner som skaper en unik brukeropplevelse
for industrielle kunder. Selskapet følger en strategi med rask
vekst, betydelige investeringer i teknologi og etablering av en
kompetent organisasjon. Utover dette er en viktig del av Akers
eierskapsagenda på kortere sikt å oppnå betydelige besparelser
i den store Yggdrasil -utbyggingen til Aker BP på norsk
kontinentalsokkel.
Utviklingen i 2023
I 2023 fortsatte Aize utviklingen og selskapet signerte flere
viktige avtaler i løpet av året, inkludert en utvidelse av
selskapets digital tvilling-avtale med bp til å inkludere alle bp
sine olje- og gassressurser i Nordsjøen. Gjennom Aramco
Ventures investerte Saudi Aramco i en 7,4 prosents eierandel i
Aize i 2023.
Driftsinntektene til Aize nær doblet seg i 2023 til 752 millioner
kroner mot 378 millioner kroner året før. EBITDA endte på 351
millioner kroner, en solid økning fra 106 millioner kroner i 2022.
Driftsinntekter og EBITDA inkluderte 206 millioner kroner i
gevinst før skatt fra salg av enkelte programvareapplikasjoner i
tredje kvartal.
Finansielle investeringer
Finansielle investeringer omfatter Akers eiendeler som ikke er
definert som industrielle investeringer, herunder andre
børsnoterte investeringer, kontantbeholdninger, eiendom,
aktiv
kapitalforvaltning,
investeringer. Dette inkluderte per årsslutt 2023 eierskapet i de
børsnoterte selskapene Akastor, AMSC, Philly Shipyard, og
Solstad Offshore, og eierskapet i flere unoterte selskaper.
Verdien av Akers Finansielle investeringer var 11,9 milliarder
kroner per 31. desember 2023, noe som utgjorde 16 prosent av
Akers brutto verdijusterte eiendeler. Se side 5 for mer
informasjon.
3. Redegjørelse for årsregnskapet
Aker ASAs årsregnskap består av konsernregnskapet,
morselskapsregnskapet og det sammenslåtte regnskapet for
Aker ASA og holdingselskaper. Sistnevnte regnskap vektlegges i
Akers interne og eksterne rapportering, og viser samlet
finansiell stilling for holdingselskapene, herunder samlet
tilgjengelig likviditet og netto gjeld i forhold til investeringer i de
underliggende operative selskapene. Verdijustert egenkapital
(VEK) for Aker ASA og holdingselskaper danner grunnlaget for
Akers utbyttepolitikk.
I samsvar med regnskapslovens § 3-3a, bekreftes det at
regnskapene er utarbeidet under forutsetningen om fortsatt
drift, og styret bekrefter at denne forutsetningen er til stede.
a. Sammenslått regnskap for Aker ASA og
holdingselskaper
Sammenslått resultatregnskap
Det sammenslåtte resultatregnskapet for Aker ASA og
holdingselskaper (Aker) viser et underskudd før skatt på 1,0
milliard kroner for 2023, mot et underskudd på 1,9 milliarder
kroner i 2022. Endringen fra 2022 forklares hovedsakelig med
en positiv verdiendring på investeringen i Aker BioMarine med
542 millioner kroner i 2023, sammenlignet med en
verdinedgang i 2022 på 1,1 milliarder kroner. Videre forklares
bedringen i forhold til 2022 med økning i mottatt utbytte,
Det
ble i 2023 mottatt totalt 4,4 milliarder kroner i utbytter fra
porteføljeselskapene, mot 2,8 milliarder kroner i 2022. Aker
mottok 3,1 milliarder kroner i utbytte fra Aker BP, 1,1 milliarder
kroner fra AMSC (herav 680 millioner kroner fra TRS avtalene, se
note 3 side 128) og 194 millioner fra Aker Solutions.
Resultatbedringen motvirkes noe av negativ verdiendring i
Solstad Offshore på 80 millioner kroner i 2023 mot en positiv
verdiendring i 2022 på 570 millioner kroner. Verdiendring på
Aker Horizons var negativ med 4,0 milliarder kroner i 2023 mot
negativ 3,5 milliarder kroner i 2022. I tillegg er bokført verdi av
etterbetalingsordningen (earn-out) på Pecan Energies
nedskrevet med 1,0 milliard kroner i 2023.
Driftskostnadene beløp seg til 404 millioner kroner i 2023, mot
370 millioner kroner i 2022. Netto rentekostnader og andre
finansposter utgjorde en kostnad på 779 millioner kroner.
Sammenslått balanse
Den sammenslåtte balansen for Aker ASA og holdingsselskaper
viser total bokført verdi av eiendeler på 30,4 milliarder kroner
per 31. desember 2023. Av dette utgjør langsiktige
aksjeinvesteringer 23,8 milliarder kroner, mens
Styrets årsberetning
Aker ASA årsrapport 2023
23
kontantbeholdningen utgjør 774 millioner kroner. Verdijusterte
eiendeler utgjorde 72,1 milliarder kroner per 31. desember 2023.
Tilsvarende tall for 2022 var 76,1 milliarder kroner.
Verdien av Akers industrielle investeringer var 60,2 milliarder
kroner per 31. desember 2023, mot 63,9 milliarder kroner ved
utgangen av 2022. Endringen skyldes hovedsakelig Aker
Horizons med en nedgang for Aker på 4,0 milliarder kroner og
Aker BP på 1,2 milliarder kroner. De negative endringene ble
delvis motveid av en positive endringer fra Aker Solutions på
896 millioner kroner og Aker BioMarine på 542 millioner kroner.
Verdien av Akers finansielle investeringer var 11,9 milliarder
kroner ved utgangen av 2023, mot 12,2 milliarder kroner per 31.
desember 2022. Kontantbeholdningen gikk ned fra 1,3 milliarder
kroner til 774 millioner kroner i 2023. Se avsnittet om
Finansielle
investeringer
Brutto rentebærende gjeld utgjorde 8,6 milliarder kroner per 31.
desember 2023, mot 9,0 milliarder kroner ett år tidligere. Netto
rentebærende gjeld var 3,1 milliarder kroner per årsslutt 2023,
ned fra 3,2 milliarder kroner ved utgangen av 2022.
Per 31. desember 2023 var den samlede utestående
obligasjonsgjelden 5,0 milliarder kroner og bankgjelden var 3,6
milliarder kroner. Totale ubenyttede trekkfasiliteter var 5,5
milliarder kroner per 31. desember 2023.
Akers VEK før avsatt utbytte per 31. desember 2023 var 63,2
milliarder kroner, sammenlignet med 66,9 milliarder kroner ved
utgangen av 2022.
b. Konsernregnskap
De viktigste datterselskapene som konsolideres i Akers
konsernregnskap er Aker Horizons, Aker BioMarine, Aker
Property Group, Aize, Cognite, Seetee og Philly Shipyard. Aker
BP, Aker Solutions, Akastor, Solstad Offshore og SalMar Aker
Ocean inngår som tilknyttede selskap.
Resultatregnskap
Aker-konsernets driftsinntekter endte på 14,5 milliarder kroner i
2023, sammenlignet med 26,4 milliarder kroner året før.
Reduksjonen skyldes i hovedsak utvanningsgevinst fra Aker BP
på 13,7 milliarder kroner og gevinst fra salget av REC-aksjer på
1,6 milliarder kroner i 2022.
Driftskostnadene endte på 17,4 milliarder kroner i 2023,
sammenlignet med 13,9 milliarder kroner i 2022. Endringen
skyldes hovedsakelig økte driftskostnader i Aker Horizons med
0,9 milliarder kroner, Aker BioMarine 0,9 milliarder kroner og
Philly Shipyard med 1,4 milliarder kroner. Konsernets resultat fra
videreført virksomhet ble redusert til et negativt resultat på 1,9
milliarder kroner fra et positivt resultat på 10,6 milliarder kroner i
2022. Nedgangen kan i hovedsak henføres til utvanningsgevinst
fra Aker BP og gevinst fra salget av REC-aksjer i 2022. Det
medførte inntjening per aksje fra videreført virksomhet på 38,39
kroner, en reduksjon fra 193,52 i 2022.
Balanse
Aker-konsernets samlede eiendeler per 31. desember 2023
utgjorde 88,8 milliarder kroner, mot 97,3 milliarder kroner ved
årsslutt 2022. Sum anleggsmidler var 71,5 milliarder kroner per
31. desember 2023, sammenlignet med 74,8 milliarder ved
utgangen av 2022. Omløpsmidler utgjorde 17,0 milliarder kroner
per 31. desember 2023, sammenlignet med 22,2 milliarder
kroner året før.
Konsernets totale forpliktelser var 38,0 milliarder kroner ved
årsslutt 2023 sammenlignet med 43,4 milliarder året før. Av
dette utgjorde konsernets rentebærende gjeld 28,9 milliarder
kroner, ned fra 33,7 milliarder kroner året før.
Konsernets egenkapital ble redusert til 50,8 milliarder kroner fra
53,8 milliarder kroner ved utgangen av 2022, noe som i
hovedsak skyldes årets negative totalresultat på 1,7 milliarder
kroner samt utbetalt utbytte på 2,2 milliarder kroner. Konsernets
egenkapitalandel økte til 57 prosent ved utgangen av 2023,
sammenlignet med 55 prosent ved utgangen av 2022.
Kontantstrøm
Konsernets kontantbeholdning var 8,4 milliarder kroner per 31.
desember 2023, ned fra 13,2 milliarder kroner ved utgangen av
2022.
Konsernets netto kontantstrøm fra operasjonelle aktiviteter
utgjorde 1,5 milliarder kroner i 2023, mot minus 2,8 milliarder
kroner i 2022. Endringen skyldes hovedsakelig økt mottatt
utbytte og endringer i driftsmessige eiendeler og gjeld.
Differansen på 4,4 milliarder kroner mellom driftsresultatet før
avskrivninger og amortiseringer og netto kontantstrøm fra
operasjonelle aktiviteter i 2023, skyldes i hovedsak mottatt
utbytte.
Netto kontantstrøm fra investeringsaktiviteter var minus 2,4
milliarder kroner i 2023, mot minus 2,9 milliarder kroner i 2022.
Kontantstrømmen i 2023 forklares hovedsakelig av investeringer
i anlegg og utstyr hovedsakelig i Aker Horizons, Aker BioMarine,
samt eiendomsinvesteringer i Aker Property Group.
Netto kontantstrøm fra finansieringsaktiviteter beløp seg til
minus 4,1 milliarder kroner i 2023, mot pluss 3,2 milliarder
kroner i 2022. Årets kontantstrøm fra finansieringsaktiviteter kan
knyttes til netto nedbetalt gjeld på 1,9 milliarder kroner og
utbetaling av utbytter på totalt 2,2 milliarder kroner,
hovedsakelig til aksjonærene i Aker ASA.
c. Regnskapet for Aker ASA
Morselskapet Aker ASA fikk i 2023 et årsresultat på 1,9 milliarder
kroner, mot 2,2 milliarder kroner i 2022. Reduksjonen forklares
hovedsakelig av redusert reversert nedskrivning fra 3,0
milliarder i 2022 sammenlignet med 1,2 milliarder i 2023, delvis
Aker ASA årsrapport 2023 Styrets årsberetning
24
ble motveid av inntektsført utbytte fra Aker Capital AS og Aker
Holding AS i 2023 med 1,7 milliarder kroner.
Totale eiendeler var 34,6 milliarder kroner per 31. desember
2023, mot 34,4 milliarder kroner ved årsslutt 2022.
Egenkapitalen beløp seg til 23,7 milliarder kroner ved utgangen
av 2023, 0,4 milliarder kroner lavere i forhold til utgangen av
2022. Dette gir en egenkapitalandel på 68 prosent ved
utgangen av 2023.
Selskapets kontantstrøm fra operasjonelle aktiviteter endte på
minus 647 millioner kroner i 2023, sammenlignet med minus
848 millioner kroner i 2022. Kontantstrøm fra
finansieringsaktiviteter var 639 millioner kroner mot 1 058
millioner kroner i 2022. Årets kontantstrøm forklares med netto
opptak gjeld på 3,4 milliarder kroner mot konsernselskaper,
delvis motvirket av utbetalt utbytte på 2,2 milliarder kroner.
For informasjon om lønn og godtgjørelser til ledende ansatte,
samt retningslinjer for avlønning, vises det til note 34 i
konsernregnskapet.
Forskning og utvikling
Morselskapet hadde ingen forsknings- og utviklingsaktiviteter i
2023. Konsernets FoU-virksomhet er presentert i årsrapportene
til det enkelte operative porteføljeselskap.
Utbytte og utbyttepolitikk
En viktig strategisk prioritet for Aker er å styrke og diversifisere
oppstrøms utbytte. Dette arbeidet har gitt resultater og i 2023
mottok Aker 4,4 milliarder kroner i utbytte fra
porteføljeselskapene. Dette var en solid økning på 59 prosent
fra 2,8 milliarder kroner i 2022, hovedsakelig drevet av økt
utbytte fra Aker BP og AMSC.
Styret vil foreslå et ordinært kontantutbytte på 15,50 kroner per
aksje i første halvår 2024, med grunnlag i årsregnskapet for
2023, sammenlignet med 15,00 kroner året før. Videre foreslår
styret, i likhet med i foregående år, at generalforsamlingen i
april 2024 gir styret fullmakt til å vedta tilleggsutbytte i 2024
med grunnlag i årsregnskapet for 2023. Om styret basert på en
slik fullmakt skulle vedta et tilleggsutbytte på samme beløp per
aksje, vil totalt utbytte utbetalt i 2024 utgjøre 31,00 kroner per
aksje, mot 30,00 kroner per aksje i 2023. Dette vil tilsvare en
utbytteavkastning på 4,7 prosent av aksjekursen og 3,6 prosent
av VEK per utgangen av 2023. Dette er innenfor rammen av
Akers utbyttepolitikk om årlig utbetaling av 2-4 prosent av VEK
ved årsslutt. I forslaget er det tatt hensyn til forventet
kontantstrøm, finansieringskrav og behovet for finansiell
fleksibilitet.
4. Styringsmodell, eierstyring og selskapsledelse,
kontroll og compliance
Aker er et allmennaksjeselskap organisert i henhold til norsk lov
og med en styringsstruktur basert på norsk selskapslovgivning
og relevante anbefalinger. Selskapets modell for eierstyring og
selskapsledelse er utformet som et fundament for langsiktig
verdiskaping og for å sikre god kontroll.
Akers hovedeier og styreleder, Kjell Inge Røkke, er aktivt
engasjert i Akers utvikling.
Aker har syv styremedlemmer, hvorav ingen sitter i selskapets
ledelse og tre er ansattevalgte. To av styrets fire aksjonærvalgte
medlemmer er uavhengige av selskapsledelsen og viktige
forretningsforbindelser, og flertallet av de aksjonærvalgte
styremedlemmene er uavhengige av større aksjonær(er). Styrets
leder og nestleder velges av generalforsamlingen. Styret i Aker
ASA fastsetter de overordnede prinsipper for styring og kontroll
i Aker gjennom vedtak av ulike styrende dokumenter. For særlig
viktige temaer med relevans på tvers av porteføljen, påses det
at porteføljeselskapene implementerer tilsvarende
styringsdokumenter som Aker på området. Eksempelvis utrykker
Akers Code of Conduct også Akers forventninger til
porteføljeselskapenes Code of Conduct. Det samme gjelder
innenfor områder som anti-korrupsjon, Supplier Conduct,
bærekraft (inkludert ESG) og finansiell rapportering.
Aker følger anbefalingene til Norsk utvalg for eierstyring og
selskapsledelse (NUES). Selskapets praksis er i all hovedsak i
overensstemmelse med disse anbefalingene. Det vises til
redegjørelsen om eierstyring og selskapsledelse som er
godkjent av styret. Se side 141.
Styremedlemmer og ledende ansatte i Aker er dekket under
Akers styreansvarsforsikring. Forsikringen dekker personlig
juridisk ansvar inklusive forsvars- og advokatutgifter.
Styremedlemmer og ledende ansatte i morselskapet og alle
datterselskaper globalt (som eies mer enn 50 prosent) er dekket
under forsikringen. Forsikringen dekker også ansatte i ledende
posisjoner og/eller ansatte som blir navngitt i et krav eller
undersøkelse.
5. Styrets aktiviteter
Styret har fastsatt en årsplan for sitt arbeid som omfatter ulike
faste poster som gjennomgang av strategi og av selskapets
porteføljeselskaper, oppfølging av risiko og etterlevelse,
finansiell rapportering og budsjettbehandling. Styret evaluerer
sitt eget arbeid og sin samlede kompetanse én gang per år.
Styret i Aker avholdt seks møter i 2023. Styremedlemmenes
oppmøte lå i snitt på 88% prosent. I tillegg ble det avholdt seks
Teams -møter for å oppdatere styret om driften og
operasjonelle forhold. Oppmøtet i disse møtene lå i snitt på
69% prosent. Akers revisjonsutvalg hadde ni møter i 2023.
Ytterligere informasjon om styrets og revisjonsutvalgets mandat
og arbeid finnes i redegjørelsen for eierstyring og
selskapsledelse. Styremedlemmenes aksjebeholdninger og
honorarer er presentert i note 34 i konsernregnskapet.
Styrets årsberetning
Aker ASA årsrapport 2023
25
6. Bærekraft og samfunnsansvar
Som et industrielt investeringsselskap utvikler Aker virksomheter
ved å utøve aktivt og ansvarlig eierskap for å skape verdier.
Bærekraft er en integrert del av selskapets virksomhet og en
viktig del av Akers aktive eierskap er å sikre at
porteføljeselskapene har lønnsom, sikker og bærekraftig drift.
Akers bærekraftspolicy, som er godkjent av styret, regulerer
miljømessige-, sosiale- og styringsmessige (ESG) forhold av
Akers egne resultater og investeringsbeslutninger, samt Akers
rolle som aktiv eier. Denne kan lastes ned på Akers nettsider
(www.akerasa.com/en/sustainability) sammen med annen
relevant informasjon og styrende dokumenter.
Fra 2023 har Aker integrert den årlige bærekraftsrapporten i
selskapets årsrapport. Bærekraftsrapporten utgjør redegjørelsen
om samfunnsvar i samsvar med regnskapsloven, og er inntatt
fra side 28 i dette dokumentet. I bærekraftsrapporten redegjør
Aker ASA for arbeidet med bærekraft og samfunnsansvar, og
rapporterer også i henhold til EU-taksonomien i rapportens
avsnitt 2.1.
Utover dette redegjør Akers porteføljeselskaper hver
for seg for hvordan de arbeider med bærekraft, ESG og
hvordan de påvirker det ytre miljøet. Redegjørelse i henhold til
åpenhetsloven er også inntatt i årsrapporten, i Appendiks A5.
7. Ansatte
Aker ASA hadde 47 ansatte per 31. desember 2023 hvorav 24
menn og 23 kvinner. Ledelsen består av konsernsjef Øyvind
Eriksen og finansdirektør Svein Oskar Stoknes.
Bærekraftsrapporten som er inntatt i årsrapporten inkluderer
informasjon om ansatte, likestilling, arbeidsmiljø, sykefravær,
skader og ulykker, karriereutvikling og sosiale forhold på side
43.
8. Risiko og risikostyring
Aker har lang tradisjon for å håndtere industriell og finansiell
risiko. Selskapet har utviklet seg i takt med de økonomiske
konjunkturene over tid og selskapets strategi er tilpasset
endringer i de underliggende markedene og selskapsspesifikke
forhold i porteføljen. Aker er blant annet eksponert for
operasjonell risiko og verdiendringer i sine børsnoterte og ikke-
børsnoterte eiendeler, samt risiko relatert til oppstrøms utbytte
fra disse. Som det fremgår av regnskapsnotene, er Aker og
porteføljeselskapene eksponert for ulike typer risiko som
inkluderer, men er ikke er begrenset til, finansiell- og
likviditetsrisiko, valuta-, rente- og kredittrisiko, risiko relatert til
olje- og energipriser, markedsrisiko, klimarisiko, politisk risiko,
risiko relatert til krig og cyberkriminalitet, risiko relatert til
pandemier, og motpartsrisiko.
Aker og porteføljeselskapene er eksponert mot tilgangen på
ekstern finansiering, noe som påvirke
r
som er aktualisert gjennom sterkt økende oppmerksomhet
rundt ESG. Aker og porteføljeselskaper ønsker å redusere
risikoen gjennom å opprettholde en likviditetsbuffer, og ved å
proaktivt planlegge refinansieringsaktiviteter, samt streng
etterlevelse av klima- og miljøkrav. Klimarelaterte risikoforhold
åpner også for nye forretningsmuligheter. Selskapene i Akers
industrielle portefølje er, gjennom sin forretningsvirksomhet i
ulike sektorer, også eksponert for risikofaktorer knyttet til
klimaendringer, lover og forskrifter, geopolitisk risiko inkludert
krigene i Ukraina og Midtøsten, samt politisk risiko. Politisk
risiko kan eksempelvis være politiske beslutninger relatert til
petroleumsskatter, grunnrentebeskatning, miljøreguleringer og
operasjonelle rammebetingelser som kan ha en betydelig
finansiell eksponering. Porteføljeselskapet Aker BPs inntekter,
kontantstrøm og markedsverdi påvirkes av variasjoner i olje- og
gasspris. Dette kan også påvirke aktivitetsnivået for Akers
energiservice-relaterte selskaper, inkludert Aker Solutions,
Akastor og Solstad. Aktivitetsnivået påvirker også
leverandørselskapenes motparter, og selskapene følger derfor
motpartsrisikoen nøye.
Aker har utviklet en modell for risikostyring basert på
identifisering, vurdering og overvåking av risikofaktorer. Det er
utarbeidet beredskapsplaner for disse risikofaktorene og det
sikres og føres tilsyn med at de gjennomføres. Identifiserte
risikofaktorer og hvordan de håndteres rapporteres til styret i
Aker. For ytterligere informasjon om Akers risikostyring henvises
det til redegjørelsen for eierstyring og selskapsledelse på side
141.
9. Utsikter
Aker jobber gjennom aktivt eierskap og med en
porteføljestrategi som diversifiserer eksponeringen på tvers av
langsiktige globale trender som forventes å fortsette å utvikle
seg videre fremover. De tre viktigste megatrendene Aker
fokuserer på er Energi-sikkerhet, -effektivitet og -omstilling,
Industriell digitalisering, samt bærekraftige proteiner og
ernæring. Til tross for at utfordrende markedsfaktorer eksisterer,
er de langsiktige utsiktene totalt sett positive for disse viktige
globale megatrendene.
Ettersom den globale befolkningen vokser, vil også verdens
energiforbruk vokse, og dermed er energisikkerhet en topp
prioritet globalt. Mesteparten av den fremtidige
befolkningsveksten vil skje i Asia og Afrika, hvor energibehovet
per innbygger vokser fra et svært lavt nivå i dag. Ettersom
stadig flere mennesker i disse regionene vokser inn i middel-
inntekts gruppen, vil dermed energibehovet per innbygger
vokse eksponentielt. Samtidig vil den økende bruken av
digitalisering og kunstig intelligens (AI) kreve bygging av store
datasentre med betydelig energibehov, noe som bidrar til
signifikant økning i etterspørsel etter elektrisitet. Dette,
kombinert med signifikant utvidelse av fornybar
energiinfrastruktur, som vind- og solparker, har samlet bidratt til
Aker ASA årsrapport 2023 Styrets årsberetning
26
en akselerasjon i global etterspørsel etter elektrisitet som
overgår historiske trender.
Forbruk av energi er samtidig den største kilden til CO
2
-utslipp
globalt. Å redusere disse utslippene er dermed en monumental
utfordring. Forskere anslår at verden bare har råd til å slippe ut
500 gigatonn CO
2
av global oppvarming, mens verden vil bruke opp dette
"karbonbudsjettet" allerede innen 2033 hvis "business as usual"
fortsetter. IEA anslår at globale CO
2
-utslipp må reduseres med
40 prosent allerede innen 2030 for å nå klimamålene. Globale
klimamål krever både overgang til renere energikilder og
samtidig at energien blir brukt mer effektivt. Ifølge IEA kan dette
kreve en tredobling av investeringer i elektrisitetsproduksjon
samt et globalt skifte mot elektrisitet som primær energikilde.
Selv om det forventes at olje- og gassprisene kan være volatile,
er det flere underliggende faktorer som tyder på at de vil holde
seg relativt høye resten av dette tiåret. Til tross for forventninger
om svakere vekst i den globale oljeetterspørselen, forventes
OPEC å holde markedet velbalansert og gjenvinne
markedsandeler fra ikke-OPEC landenes forsyning innen slutten
av tiåret. Gjennom porteføljeselskapene er Aker godt
posisjonert innenfor den voksende globale megatrenden innen
energi-sikkerhet, -effektivitet og -omstilling. Aker har ressurser,
kompetanse og et aktivt eierskap til å kunne gripe muligheter
og skape aksjonærverdi innenfor denne globale trenden også
fremover.
Digitalisering og generativ AI har dukket opp som en
transformativ faktor som kan føre til betydelige fremskritt på
tvers av ulike bransjer, og det globale markedet for
digitalisering og industriell programvare anslås å fortsette å
vokse raskt fremover. AIs evne til å lære, tilpasse og skape leder
til betydelige nye muligheter på tvers av sektorer som
helsevesen, produksjon, energi med flere. Cognite har lansert
programvare-produktet Cognite AI som integrerer generative
AI-funksjoner med virkelige data, med sikte på å adressere disse
markedsmulighetene. Gjennom sine porteføljeselskaper er Aker
posisjonert for å drive frem og akselerere digital transformasjon.
Det globale markedet for bærekraftig ernæring og helse
forventes å fortsette å vokse fremover. Denne trenden er drevet
av flere faktorer som økende helsebevissthet, økende
befolkning i middel-inntekts gruppen og en aldrende
befolkning særlig i utviklede økonomier. I denne
sammenhengen fremstår det å sikre produksjon og forsyning av
bærekraftige proteinkilder og ernæringsprodukter som en
annen kritisk global utfordring. Dette representerer
vekstmuligheter for havbruksnæringen.
Samlet sett bidrar Akers industrielle fundament, diversifiserte
portefølje og solide balanse til at selskapet er godt posisjonert
til å utnytte muligheter fremover. Som et industrielt
investeringsselskap vil Aker fortsette å bruke sine ressurser,
kompetanse og aktive eierskap til å drive strategiske initiativ for
å øke konkurransefortrinn og vekstpotensialet til
porteføljeselskapene. Selv om utfordrende eksterne
markedsfaktorer krever nøye navigering, kan de også gi opphav
til muligheter. Aker har evnen til å investere motsyklisk for å
gripe verdiøkende investeringsmuligheter langs viktige globale
trender fremover, som kan være potensielle katalysatorer for
fortsatt verdiskaping for aksjonærene også fremover.
Styrets årsberetning
Aker ASA årsrapport 2023
27
Fornebu, 20. mars 2024
Aker ASA
Kjell Inge Røkke
Styrets leder
Frank O. Reite
Styrets nestleder
Kristin Krohn Devold
Styremedlem
Karen Simon
Styremedlem
Ståle K. Johansen
Styremedlem
Sofie Valdersnes
Styremedlem
Caroline Hellemsvik
Styremedlem
Øyvind Eriksen
Konsernsjef og daglig leder
Aker ASA årsrapport 2023 Bærekraftsrapport
28
Bærekraftsrapport
1. Generell informasjon
Bærekraft hos Aker ASA
Aker ASA har en lang tradisjon med å være ansvarlig selskap og
eier av selskaper. Denne tradisjonen i Aker ASAs
forretningsmodell gjenspeiles i suksessen til både Aker ASA og
konsernet («Aker-konsernet»). For Aker ASA er det sentralt å
vurdere miljømessige, sosiale og styringsmessige («ESG»)
forhold i sine investerings- og forretningsbeslutningsprosesser.
Aker ASAs ambisjon er å sikre at selskaper i Aker-konsernet
representerer lønnsom, sikker og bærekraftig drift. Aker ASA
bidrar til utviklingen av selskaper gjennom å være en aktiv eier.
Ved å integrere bærekraftsvirkninger, risikoer og muligheter i
forretningsbeslutninger og drift, bidrar Aker ASA til å gjøre
selskapene robuste og mer vellykkede, og å skape langsiktig
verdi. Aker ASAs bærekraftspolicy («Sustainability Policy») styrer
ESG-påvirkning, -risikoer og -muligheter ved Aker ASAs
investeringsbeslutninger, så vel som Aker ASAs rolle som eier av
selskaper. Policyen kommuniserer langsiktige ambisjoner og
bærekraftsforventninger for alle investeringer og
forretningspartnere – inkludert deres verdikjeder.
Bærekraftspolicyen suppleres av Aker ASAs etiske retningslinjer
(«Code of Conduct»), antikorrupsjonspolicy («Anti-Corruption
Policy»), en global rammeavtale mellom Aker ASA og
fagforeningene («Global Framework Agreement») og etiske
retningslinjer for forretningspartnere («Code of Conduct for
Business Partners»). Aker ASAs bærekraftspolicy er gjennomgått
av Aker ASAs Revisjonsutvalg og godkjent av styret. Styret har
også godkjent bærekraftsmålene.
BÆREKRAFTSMÅL:
OMRÅDE
RELEVANT
BÆREKRAFTSMÅL
SELSKAPENE FORVENTES
KLIMA OG MILJØ (E)
Klima og biologisk mangfold
.. å ha klima- og biologisk mangfoldsmål, inkludert mål for utslippsreduksjon
Grønne innkjøp og
teknologiutvikling
.. å delta i minst en sektorforpliktelse fra First Movers Coalition hvis relevant, f.eks.
forpliktelse til grønne innkjøp i en sektor hvor utslippsreduksjoner er krevende
SOSIALT (S)
Likestilling, mangfold og
inkludering
.. å ha mål og tiltak for likestilling på alle nivåer i organisasjonen, samt inkludering
av mennesker med nedsatt funksjonsevne i arbeidstokken
Ferdigheter for fremtiden
.. å ha programmer og/eller tiltak for å sikre ferdigheter for fremtiden
Rettferdig omstilling
.. å ha programmer og/eller tiltak som støtter en rettferdig omstilling
Dataåpenhet, teknologi og
digitalisering
.. å dele all relevant ikke-sensitiv industriell data åpent og å bruke teknologi og
digitalisering til støtte for bærekraftsagendaen
STYRING (G)
Styrets tilsyn og kompetanse
.. å ha en bærekraftspolicy godkjent av styret, et formalisert styreansvar og
tilfredsstillende ESG-kompetanse i styret
ESG-implementering og styring
.. å ha ESG-mål, -strategi og -rapportering (implementering)
.. å ha vesentlighetsvurdering, risikostyring og overvåkning av verdikjeden (styring)
Bærekraftsrapport
Aker ASA årsrapport 2023
29
Grunnlag for utarbeidelse
Bærekraftsrapporten omfatter rapportering av ESG-forhold for
Aker ASA og Aker-konsernet for perioden 1. januar 2023 til 31.
desember 2023. Rapporten er utarbeidet på konsolidert basis
hvis ikke annet fremgår. Bærekraftsrapporteringen er i en
overgangsfase, ettersom Aker ASA er i ferd med å forberede
implementering av direktivet om bærekraftsrapportering
(Corporate Sustainability Reporting Directive – «CSRD») til
årsrapporten for 2024. Bærekraftsrapporten er for
regnskapsåret 2023 strukturert i samsvar med den obligatoriske
strukturen etter CSRD for regnskapsåret 2024 og fremover, men
innholdet i rapporten oppfyller ikke alle kravene som blir
obligatorisk etter CSRD. EUs taksonomiforordning gjelder for
Aker ASA for inneværende regnskapsår, mens CSRD er
gjeldende fra regnskapsåret som begynner 1. januar 2024.
Inntil CSRD trer i kraft har referansene for Aker ASAs
bærekraftsrapportering vært Global Reporting Initiative («GRI»)
Standard fra 2021, samt World Economic Forum's («WEF»)
rammeverk Stakeholder Capitalism Metrics, FNs bærekraftsmål
(«SDG») og Sustainability Accounting Standards Board («SASB»).
WEFs nøkkeltall bygget på bærekraftsmålene har fungert som
en overordnet ramme i bærekraftrapporteringen. GRI- og
SASB-standardene har vært grunnlaget for en annen tilnærming
til vesentlighet og en måte å nå alle relevante interessenter på.
For å reflektere Aker ASAs klimarelaterte risikoer og muligheter
har Aker ASA også rapportert i henhold til rammeverket til Task
Force on Climate-Related Financial Disclosures («TCFD »). Også i
2023 rapporterer Aker ASA i samsvar med TCFD, se Appendiks
A2.
Offentliggjøringsforordningen (Sustainability Finance Disclosure
Regulation – «SFDR») og dens «Principal Adverse Impact
Indicators» – («PAI») gjelder ikke for Aker ASA. Aker ASA velger
likevel å rapportere på rammeverkets kjerneindikatorer som en
god praksis, da det er relevant for mange av Aker ASAs
aksjonærer og bankforbindelser. Aker ASAs rapportering på
disse indikatorene er tilgjengelig i Appendiks A3 i denne
rapporten, og detaljer for beregningen fremgår av Appendiks
A1.
Selskapsstyring og ESG
Aker ASA forplikter seg til god eierstyring og selskapsledelse, og
styretilsyn med ESG. Styret skal godkjenne retningslinjer,
strategi, mål og rapportering. Styret skal ha tilsyn med ESG-
implementering, styring, rapportering og gjennomføring,
inkludert tilsyn med påvirkninger, risikoer og muligheter og
etablere Aker ASAs ønskede virkninger, risiko og kontrollnivå.
Revisjonsutvalget skal gjennomgå de ovennevnte ESG-temaene
for styret og påse at det er god internkontroll over ESG-
rapporteringen.
Aker ASA har som ambisjon at styrene i Aker ASA og Aker-
konsernet oppfyller relevante uavhengighetskrav, er
mangfoldige, og at de besitter kompetanse på ESG. Samarbeid
med ansatterepresentanter har vært en del av Akermodellen i
tiår, og ansatterepresentanter er en del av styret når det er i
samsvar med lov. Ved fastsettelse av lederlønn oppfordres det
til å inkludere relevante ESG-mål.
God ESG-praksis følges opp gjennom styre-, revisjonsutvalgs-
og valgkomitéposisjoner, utøvelse av eierrettigheter på
generalforsamlinger og regelmessig dialog med ledelsen.
Regelmessig engasjement inkluderer blant annet investerings-
gjennomgangsmøter, ressursnettverksmøter, kvartals- og
årsrapportering og andre gjennomganger. For å sikre
bærekraftig og ansvarlig forretningsførsel skal Aker ASA aktivt
engasjere seg i selskapenes utvikling og være en ressurs for sine
porteføljeselskaper i implementeringen av god ESG-praksis og
styring.
Som beskrevet i Aker ASAs antikorrupsjonspolicy, har Aker ASA
nulltoleranse for alle former for korrupsjon, hvitvasking og
annen økonomisk kriminalitet.
Aker ASA forplikter seg til å jobbe for datasikkerhet, personvern
og ansvarlig og sikker bruk av data.
Aker ASA forventer at selskapene i Aker-konsernet skal:
●
ha en bærekraftspolicy vedtatt av styret, og et formalisert
styretilsyn med ESG
●
ha retningslinjer (code of conduct) for forretningspartnere
●
sikre god bærekraftsstyring og interessentdialog
●
integrere og håndtere ESG påvirkninger, risikoer og
muligheter relatert til selskapsstrategi, forretningsmodell og
verdikjede
●
håndtere ESG påvirkninger, risikoer og muligheter og
gjennomføre vurderinger av påvirkninger, risikoanalyser og
aktsomhetsvurderinger som dekker temaene i Aker ASAs
bærekraftspolicy og for relevante forretningsaktiviteter og
relasjoner
●
sette gode ESG-mål fulgt av nødvendige handlinger og
ressurser for å sikre fremdrift mot målene
●
etablere ESG-rapportering i tråd med regulatoriske krav
og/eller på forespørsel fra Aker ASA
Aker ASAs modell for eierstyring og selskapsledelse presenteres
mer detaljert i årsberetningen og i rapporten om eierstyring og
selskapsledelse på side 141.
Aker ASA årsrapport 2023 Bærekraftsrapport
30
Strategi
Strategi, forretningsmodell og verdikjede
Aker-konsernet har utviklet seg gjennom skiftende markeds-
trender, teknologiutvikling, reguleringer og kundepreferanser
over tiår. Strategiske skift og nye forretningsmuligheter er ofte
bygget på skuldrende til eksisterende virksomheter. De fleste
nye initiativ kommer i tillegg til eksisterende portefølje. I dag er
bærekraft en viktig del av markedsskift, som energiomstilling.
Aker ASA vil utforske nye forretningsområder og strebe etter
kontinuerlig utvikling av Aker-konsernet mot nye horisonter. Å
levere på investeringsstrategien er et hovedfokus, hvor ansvarlig
verdiskaping og ESG er integrert.
Prosedyren for å sikre integritet ved fusjoner og oppkjøp i Aker-
konsernet implementerer retningslinjer knyttet til ansvarlig
forretningsatferd adressert av OECDs retningslinjer for
flernasjonale selskaper. Dette involverer blant annet
aktsomhetsvurdering av risiko for brudd på menneske-
rettigheter ved fusjoner og oppkjøp.
Interessenters synspunkter og perspektiv
Aker ASAs kjerneinteressenter inkluderer investorer, ansatte,
ansatterepresentanter og deres fagforeninger, portefølje-
selskaper, forretningspartnere, analytikere, banker og ikke-
statlige organisasjoner. Gjennom årene har Aker ASA jevnlig
engasjert interessenter innenfor et bredt utvalg av områder, og
når den doble vesentlighetsvurderingen oppdateres, inkluderes
en interessentdialog for å validere og vurdere Aker ASAs
vesentlige forhold. Interessenters tilbakemelding og forhold
som adresseres av interessenter er viktige, men de nye
regulatoriske kravene (CSRD) gir mindre fleksibilitet når det
gjelder hvilke områder som vurderes som vesentlig. Den doble
vesentlighetsvurderingen i henhold til CSRD-kravene er
omfattende. Aker ASA har startet prosessen i forbindelse med
implementeringen av CSRD, og den doble vesentlighets-
vurderingen på de neste sidene er en foreløpig vurdering. Den
foreløpige vurderingen er gjennomgått av ledelsen,
revisjonsutvalget og styret.
Gjennom 2024 vil Aker ASA fortsette sin interessentdialog og
prosess med dobbel vesentlighetsvurdering for å sikre at
prosessen og dokumentasjonen oppfyller fremtidige krav.
Påvirkning, risiko og mulighetsstyring
Aker ASA har en årlig plan for bærekraftsrapportering for å sikre
en effektiv prosess for rapportering av bærekraft gjennom året.
Den årlige planen inkluderer elementene dobbel
vesentlighetsvurdering, vurdering av påvirkning på
menneskerettigheter, scenarioanalyse for klimarisiko,
interessentdialog, helhetlig finansiell risikostyring, nødvendige
aktsomhetsvurderinger og bærekraftsrapportering ved årsslutt.
For å sikre at alle elementer gjennomføres på en rettidig måte,
er det etablert et årshjul hvor elementene i planen oppdateres
og godkjennes av relevante styringsorganer til rett tid.
Den foreløpige vurderingen av dobbel vesentlighet er utført
både som en "nedenfra og opp"-analyse med innspill fra
vesentlige porteføljeselskaper, og en "ovenfra og ned"-analyse
fra Aker ASA med et investor-synspunkt. I analysen har Aker
ASA diskutert vesentlige forhold med porteføljeselskaper for å
få innspill, samt gjennomført en separat vesentlighetsvurdering
fra Aker ASAs synspunkt som en aktiv eier. Vurderingen tar
hensyn til forhold identifisert av porteføljeselskapene.
Forholdene som er identifisert på Aker ASA-nivå vil bli vurdert
for påvirkningsvesentlighet og finansiell vesentlighet for å sikre
at de riktige områdene er identifisert.
Analysen av dobbel vesentlighet og Aker ASAs helhetlige
finansielle risikostyring (Enterprise Risk Management – «ERM»)
er integrert, og den årlige finansielle risikovurderingen vil
vurdere og eventuelt inkludere vesentlige påvirkninger, risikoer
og muligheter identifisert i dobbel vesentlighetsanalysen. På
samme måte vil analysen av dobbel vesentlighet vurdere
finansielle risikoer identifisert i den årlige helhetlige
risikostyringsprosessen.
De foreløpige resultatene fra vurderingen av dobbelt
vesentlighet indikerer at åtte overordnede ESRS-områder er
vesentlige fra et påvirkningsperspektiv, hvorav seks også er
vurdert som vesentlige fra et finansielt perspektiv. Aker ASA
arbeider videre med en endelig vurdering av hvilke ESRS-
områder og/eller underområder som vil være vesentlige for
Aker ASA i tråd med de nye kravene i 2024. I bærekrafts-
rapporteringen for 2023 inkluderer Aker ASA en tidlig-
implementering av enkelte nøkkeltall relatert til den nye
standarden ESRS E1 «Climate change», for «Energiforbruk og
miks» og «Klimagassutslipp». Øvrig rapportering og nøkkeltall
knyttet til andre vesentlige forhold vil bli implementert i 2024.
Bærekraftsrapport
Aker ASA årsrapport 2023
31
Tabellen viser hvilke forhold som ble vurdert som vesentlige i den foreløpige doble vesentlighetsvurderingen.
DOBBEL VESENTLIGHET
PÅVIRKNINGS -
OMRÅDE
FORHOLD
PÅVIRKNINGS-
VESENTLIGHET
FINANSIELL
VESENTLIGHET
KLIMA OG MILJØ (E)
Klimaendring
Forurensning
Vann- og marine ressurser
Biologisk mangfold og økosystemer
Ressursbruk og sirkulær økonomi
SOSIALT (S)
Egne arbeidstakere
Arbeidstakere i verdikjeden
STYRING (G)
Forretningsetikk
Aker ASA forventer at selskapene i Aker-konsernet rapporterer
sine forpliktelser etter bærekraftsprinsippene i Aker ASAs
bærekraftspolicy. Hvert selskap forventes å rapportere etter et
standard sett med ESG-resultatindikatorer. Aker ASA forventer
at selskapene gjennomfører vurderinger av vesentlighet og gir
oppdateringer om fremdriften for temaene som er identifisert
som vesentlige, blant annet gjennom dialog med interessenter.
Det neste avsnittet gir en samlet oversikt over de industrielle
investeringenes ESG-status, inkludert rapportering om ESG for
hvert av disse selskapene.
Industrielle investeringer og
bærekraft
Aker ASA
Aker BP
Aker
Solutions
Aker
Horizons
Aker Bio-
Marine
Cognite
Salmar
Aker
Ocean
Aize
ESG Styring
(Governance)
Bærekraftspolicy
Styreansvar
ESG styrekompetanse
ESG
Implementering
Mål
Strategi
Rapportering
ESG Ledelse
Vesentlighetsvurdering
ESG Risikostyring
Lev. kjede overvåkning
Aker ASA årsrapport 2023 Bærekraftsrapport
32
Fargekodene i forrige tabell er forklart i detalj i Appendiks A1,
men mørk grønn representerer på generell basis at det er
samsvar med forventningene til porteføljeselskapene. Den
lysere grønne fargen innebærer at forventningene er delvis
oppfylt, og den grå fargen at oppfyllelse av forventningen er i
prosess.
Den neste tabellen viser de industrielle investeringenes status
for bærekraftsmål for miljø og sosialt. Den blå fargen betyr at
selskapet har et bærekraftsmål for det aktuelle området, den
beige at det er i prosess.
Industrielle investeringer og status
på bærekraftsmål
Aker ASA
Aker BP
Aker
Solutions
Aker
Horizons
Aker Bio-
Marine
Cognite
Salmar
Aker
Ocean
Aize
Miljø
Klimamål
Utslippsreduksjonsmål
Biologisk mangfoldsmål
First Movers Coalitions
Sosialt
Mål for kjønnsbalanse
Tiltak for kjønnsbalanse
Mål for inkludering
Tiltak for inkludering
Tiltak ferdigheter
Tiltak rettferdig omstilling
Deling av data
Teknologi og digitalisering
Bærekraftsrapport
Aker ASA årsrapport 2023
33
2. Klima- og miljøinformasjon
Policy
Aker-konsernet har i flere tiår vært aktive innen olje- og
gassindustrien – og olje og gass vil også være viktig for
konsernet i fremtiden. Overgangen til et lavutslippssamfunn
krever teknologi, finansiering, energi og kompetanse. I de siste
årene har Aker-konsernet investert tungt i energiomstillingen.
Aker-konsernet vil fortsette sine investeringer for en fremtid
med lavt karbonutslipp, samtidig som det også investeres i olje-
og gassindustrien så lenge energisystemer, økonomier og
samfunn har behov for slike produkter.
Aker ASA vil engasjere seg sammen med porteføljeselskapene
og arbeide for å gjøre olje- og gassproduksjon og andre
bransjer der Aker-konsernet er investert grønnere gjennom
utslippsreduksjon, teknologiutvikling og forbedringer.
Aker ASA vil oppfordre porteføljeselskapene til å skalere grønn
vekst gjennom klimaløsningsteknologier og fornybar energi
som bidrar til nye bransjer, bærekraftig energi, utslipps-
reduksjoner og grønne jobber. Aker ASA vil tilstrebe å skape en
felles kjøpekraft for fremvoksende grønne teknologier og aktivt
engasjere selskapene i Aker-konsernet til å delta i relevante
sektorforpliktelser for grønne innkjøp.
Aker ASA vil arbeide for å beskytte, bevare og gjenopprette
klimaet og håndtere klimarelaterte påvirkninger, risikoer og
muligheter. Aker ASA forventer at selskapene i Aker-konsernet
vil, der hvor det er mulig, søke å organisere sine forretnings-
aktiviteter slik at tilknyttede utslipp er i tråd med FNs ramme-
konvensjon om klimaendringer (Parisavtalen) og 1,5-
gradersbanen. Aker ASA forventer at selskapene setter klimamål
og har en ambisjon om netto null- eller nær null for 2050. Aker
ASA vil jobbe for å beskytte, bevare og gjenopprette miljøet og
biologisk mangfold på land og i havet og håndtere
miljømessige påvirkninger, risikoer og muligheter. Aker ASA har
som mål å minimere sitt økologiske fotavtrykk. Aker ASA vil
arbeide for å minimere påvirkningen på økosystemer, spesielt
med hensyn til operasjoner i eller nær områder med sensitivt
biologisk mangfold og hvis det påvirker truede arter. Aker ASA
vil arbeide for å respektere og beskytte vann- og havressurser
og minimere vann- og havpåvirkningen, og respektere dyrs
rettigheter og velferd.
Aker ASAs langsiktige ambisjon er null avfall og realisering av
en sirkulær økonomi. Aker ASA vil oppmuntre til løsninger som
kan skaleres, løse avfallsutfordringer og bidra til selskapers
nullavfallsambisjon. Aker ASA vil arbeide for å minimere og over
tid, til slutt, stoppe miljøforurensning både på land og i havet.
2.1 Rapportering knyttet til EUs taksonomi for
bærekraftige økonomiske aktiviteter
Som et stort foretak av allmenn interesse i Norge med mer enn
500 ansatte i Aker-konsernet, er det obligatorisk for Aker ASA å
rapportere etter EUs taksonomiforordning for 2023. EU-
taksonomien er et klassifiseringssystem som skal legge til rette
for at finansmarkedene kanaliserer kapital til lønnsomme
bærekraftige grønne aktiviteter og prosjekter. Dette er en del av
EUs plan for å skalere opp bærekraftige investeringer og
implementere «European Green Deal».
Aker ASAs taksonomirapportering for regnskapsåret 2023 er
utarbeidet i samsvar med forordning (EU) 2020/852 (EUs
taksonomiforordning) og tilhørende delegerte rettsakter.
Grunnlag for utarbeidelse
Rapporteringsprinsipper
Finansiell informasjon i denne delen er basert på IFRS og Aker-
konsernets konsoliderte årsregnskap for 2023. Se note 5 i
konsernets årsregnskap for en spesifikasjon av
regnskapsprinsippene, inkludert konsolideringsprinsipper.
Taksonomi finansiell vurdering
De viktigste nøkkeltallene (KPI-er) som presenteres inkluderer
omsetning, investeringsutgifter («CapEx») og driftsutgifter
(«OpEX»). KPI-ene er beregnet veiledet av vedlegg 1 til artikkel 8
i delegeringsrettsakten.
Omsetning
KPI-en "Omsetning" er beregnet basert på eksterne
driftsinntekter i samsvar med konsolidert årsregnskap, som
spesifisert i note 10 og 11 i konsernets årsregnskap.
CapEx
Nevneren
kostnader i de konsoliderte regnskapene i løpet av året og
inkluderer aktiverte kostnader fra følgende IFRS-standarder,
som er relevante standarder for Aker-konsernet:
●
IAS 16 - Eiendom, anlegg og utstyr
●
IAS 38 - Immaterielle eiendeler
●
IFRS 16 - Leieavtaler
Nevneren i CapEx inkluderer også tilganger til varige og
immaterielle eiendeler som følge av virksomhets-
sammenslutninger.
Telleren
kostnadene knyttet til taksonomiforenlige og taksonomi-
omfattede eiendeler i løpet av året. Se note 16 og 17 i
konsernets årsregnskap for en spesifikasjon av aktiverte
kostnader og tilganger til varige og immaterielle eiendeler.
Aker ASA årsrapport 2023 Bærekraftsrapport
34
25 %
33 %
42 %
Taksonomiforenlig
Taksonomiomfattet men ikke -forenlig
Ikke taksonomiomfattet
54 %
24 %
22 %
34 %
5 %
61 %
OpEx
Total OpEx i OpEx KPI-en samsvarer ikke nødvendigvis med
totale driftskostnader fra de konsoliderte årsregnskapene.
Nevneren
kostnader som er knyttet til forskning og utvikling,
bygningsrenoveringstiltak, kortsiktige leieavtaler, vedlikehold og
reparasjon, og alle andre direkte utgifter knyttet til daglig
vedlikehold av varige eiendeler.
Telleren
driftsutgiftene som er inkludert i nevneren knyttet til eiendeler
eller prosesser for taksonomiforenlige økonomiske aktiviteter,
inkludert opplæring og øvrige menneskelige tilpasningsbehov,
og direkte ikke-aktiverte forsknings- og utviklingskostnader.
Telleren skal også omfatte den delen av driftsutgiftene som
gjelder tilpasning av økonomiske aktiviteter til klimaendringer, i
samsvar med vedlegg II til den delegerte klimarettsakten. Den
delen av driftsutgiftene som skal bidra vesentlig til tilpasning til
klimaendringer, skal spesifiseres i telleren.
Vurdering av taksonomiforenlige og taksonomiomfattede men
ikke taksonomiforenlige økonomiske aktiviteter
Aker-konsernets vesentligste taksonomiforenlige aktiviteter
omfatter produksjon av ammoniakk («anhydrous ammonia») og
andre lavkarbonteknologier, elektrisitetsproduksjon ved bruk av
vindkraft, produksjon av lavkarbonteknologier for transport og
bygging av nye bygninger.
Årsakene til at en omfattet aktivitet ikke kvalifiserer som forenlig
relaterer seg til følgende:
●
Tidlig-fase prosjekter som er for tidlig i utviklingsstadiet til
å kvalifisere som forenlig innen de neste fem årene eller til
å kunne presentere et konkret veikart for å bli forenlig.
Dette betyr ikke at prosjektene i seg selv ikke vil være
forenlig når de er utviklet, men bare at en slik vurdering vil
bli gjennomført når prosjektene er mer modne og det er
mulig å konkludere.
●
Eiendomsinvesteringer som ikke oppfyller kriteriene for
grønn teknisk screening.
●
Datadrevne løsninger for reduksjon av klimagassutslipp
oppfyller ikke tekniske screeningskriterier som f.eks.
verifisering av klimagassreduksjoner utført av en uavhengig
tredjepart.
●
Produksjon av lavkarbonteknologier for transport oppfyller
ikke tekniske screeningskriterier.
Oversikt over taksonomi-resultater
Omsetning
CapEx
OpEx
Bærekraftsrapport
Aker ASA årsrapport 2023
35
Omsetning
Regnskapsåret 2023
Kriterier for vesentlig bidrag
Kriterier mht. at aktiviteten
ikke er til betydelig skade
(DNSH)
Økonomiske aktiviteter (1)
Kode(r) (2)
Omsetning (3)
Andel av
omsetning 2023 (4)
Begrensning av klimaendringer (5)
Tilpasning til klimaendringer (6)
Vann (7)
Forurensning (8)
Sirkulær økonomi (9)
Biologisk mangfold (10)
Begrensning av klimaendr. (11)
Tilpasning til klimaendringer (12)
Vann (13)
Forurensning (14)
Sirkulær økonomi (15)
Biologisk mangfold (16)
Minstegarantier (17)
Andel av taksonomiforenlig (A.1.)
eller
-
omfattet omsetning år N
-
1
(18)
Kategori muliggjørende akt. (19)
Kategori omstillingsaktivitet (20)
MNOK
%
Y;N;
N/EL
Y;N;
N/EL
Y;N;
N/EL
Y;N;
N/EL
Y;N;
N/EL
Y;N;
N/EL
Y/N
Y/N
Y/N
Y/N
Y/N
Y/N
Y/N
%
M
O
A. AKTIVITETER SOM ER OMFATTET AV TAKSONOMIEN
A.1. Miljømessig bærekraftige (taksonomiforenlige) aktiviteter
3.6. Manufacture of other low carbon
technologies
CCM+3.6,
CCA+3.6
1 605
11 %
Y
N/EL
N/EL
N/EL
N/EL
N/EL
Y
Y
Y
Y
Y
Y
Y
M
4.3. Electricity generation from wind
power
CCM+4.3,
CCA+4.3
2 029
14 %
Y
N/EL
N/EL
N/EL
N/EL
N/EL
Y
Y
Y
Y
Y
Y
Y
6.10. Sea and coastal freight water
transport, vessels for port operations
and auxiliary activities
CCM+6.10,
CCA+6.10
18
0 %
Y
N/EL
N/EL
N/EL
N/EL
N/EL
Y
Y
Y
Y
Y
Y
Y
O
Omsetning for taksonomiforenlige aktiviteter
(A.1)
3 653
25 %
25 %
0 %
0 %
0 %
0 %
0 %
Y
Y
Y
Y
Y
Y
Y
Av dette muliggjørende
1 605
11 %
11 %
0 %
0 %
0 %
0 %
0 %
Y
Y
Y
Y
Y
Y
Y
M
Av dette omstilling
18
0 %
0 %
Y
Y
Y
Y
Y
Y
Y
O
A.2. Taksonomiomfattede men ikke taksonomiforenlige aktiviteter
3.3. Manufacture of low carbon
technologies for transport
CCM+3.3,
CCA+3.3
4 665
32 %
EL
N/EL
N/EL
N/EL
N/EL
N/EL
7.1. Construction of new buildings
CCM+7.1,
CCA+7.1,
CE+7.1
6
0 %
EL
N/EL
N/EL
N/EL
EL
N/EL
7.7. Acquisition and ownership of
buildings
CCM+7.7,
CCA+7.7
48
0 %
EL
N/EL
N/EL
N/EL
N/EL
N/EL
8.2. Data-driven solutions for GHG
emissions reductions
CCM+8.2
5
0 %
EL
N/EL
N/EL
N/EL
N/EL
N/EL
Omsetning for ikke taksonomiforenlige aktiviteter
(A.2)
4 724
33 %
Sum (A.1 + A.2)
8 376
58 %
B. AKTIVITETER SOM IKKE ER OMFATTET AV TAKSONOMIEN
Omsetning for aktiviteter som ikke er omfattet av
taksonomien (B)
6 121
42 %
Sum (A + B)
14 497
100 %
Y Ja (taksonomiomfattet og taksonomiforenlig aktivitet med relevant miljømessig mål)
N Nei (taksonomiomfattet med ikke taksonomiforenlig aktivitet med relevant miljømessig mål)
N/EL Ikke taksonomiomfattet aktivitet (med relevant miljømessig mål)
M Kategori muliggjørende aktivitet
O Kategori omstillingsaktivitet
Aker ASA årsrapport 2023 Bærekraftsrapport
36
CapEx
Regnskapsåret 2023
Kriterier for vesentlig bidrag
Kriterier mht. at akt. ikke er til
betydelig skade (DNSH)
Økonomiske aktiviteter (1)
Kode(r) (2)
CapEx (3)
Andel av CapEx 2023 (4)
Begrensning av klimaendr. (5)
Tilpasning til klimaendringer (6)
Vann (7)
Forurensning (8)
Sirkulær økonomi (9)
Biologisk mangfold (10)
Begrensning av klimaendringer (11)
Tilpasning til
klimaendringer (12)
Vann (13)
Forurensning (14)
Sirkulær økonomi (15)
Biologisk mangfold (16)
Minstegarantier (17)
Andel av taksonomiforenlig (A.1.)
eller
-
omfattet CapEx år N
-
1 (18)
Kategori muliggjørende akt. (19)
Kategori omstillingsaktivitet (20)
MNOK
%
Y;N;
N/EL
Y;N;
N/EL
Y;N;
N/EL
Y;N;
N/EL
Y;N;
N/EL
Y;N;
N/EL
Y/N
Y/N
Y/N
Y/N
Y/N
Y/N
Y/N
%
M
O
A. AKTIVITETER SOM ER OMFATTET AV TAKSONOMIEN
A.1. Miljømessig bærekraftige (taksonomiforenlige) aktiviteter
3.6. Manufacture of other low carbon
technologies
CCM+3.6,
CCA+3.6
180
5 %
Y
N
N/EL
N/EL
N/EL
N/EL
Y
Y
Y
Y
Y
Y
Y
M
3.15. Manufacture of anhydrous
ammonia
CCM 3.15,
CCA 3.15
266
8 %
Y
N
N/EL
N/EL
N/EL
N/EL
Y
Y
Y
Y
Y
Y
Y
4.3. Electricity generation from wind
power
CCM+4.3,
CCA+4.3
1 393
40 %
Y
N
N/EL
N/EL
N/EL
N/EL
Y
Y
Y
Y
Y
Y
Y
6.10. Sea and coastal freight water
transport, vessels for port operations
and auxiliary activities
CCM+6.10,
CCA+6.10
19
1 %
Y
N
N/EL
N/EL
N/EL
N/EL
Y
Y
Y
Y
Y
Y
Y
O
CapEx for taksonomiforenlige aktiviteter (A.1)
1 858
54 %
54 %
0 %
0 %
0 %
0 %
0 %
Y
Y
Y
Y
Y
Y
Y
Av dette muliggjørende
180
5 %
5 %
0 %
0 %
0 %
0 %
0 %
Y
Y
Y
Y
Y
Y
Y
M
Av dette omstilling
19
1 %
1 %
Y
Y
Y
Y
Y
Y
Y
O
A.2. Taksonomiomfattede men ikke taksonomiforenlige aktiviteter
3.3. Manufacture of low carbon
technologies for transport
CCM+3.3,
CCA+3.3
70
2 %
EL
N/EL
N/EL
N/EL
N/EL
N/EL
7.1. Construction of new buildings
CCM+7.1,
CCA+7.1,
CE+7.1
736
21 %
EL
N/EL
N/EL
N/EL
EL
N/EL
7.7. Acquisition and ownership of
buildings
CCM+7.7,
CCA+7.7
4
0 %
EL
N/EL
N/EL
N/EL
N/EL
N/EL
8.2. Data-driven solutions for GHG
emissions reductions
CCM+8.2
1
0 %
EL
N/EL
N/EL
N/EL
N/EL
N/EL
CapEx for omfattede men ikke taksonomiforenlige
aktiviteter (A.2)
811
24 %
Sum (A.1 + A.2)
2 669
78 %
B. AKTIVITETER SOM IKKE ER OMFATTET AV TAKSONOMIEN
CapEx for aktiviteter som ikke er omfattet av
taksonomien (B)
771
22 %
Sum (A + B)
3 440
100 %
Bærekraftsrapport
Aker ASA årsrapport 2023
37
OpEx
Regnskapsåret 2023
Kriterier for vesentlig bidrag
Kriterier mht. at akt. ikke er til
betydelig skade (DNSH)
Økonomiske aktiviteter (1)
Kode(r) (2)
OpEx (3)
Andel av OpEx 2023 (4)
Begrensning av klimaendr. (5)
Tilpasning til klimaendringer (6)
Vann (7)
Forurensning (8)
Sirkulær økonomi (9)
Biologisk mangfold (10)
Begrensning av klimaendringer (11)
Tilpasning til klimaendringer (12)
Vann (13)
Forurensning (14)
Sirkulær økonomi (15)
Biologisk mangfold (16)
Minstegarantier (17)
Andel av taksonomiforenlig (A.1.)
eller
-
omfattet OpEx år N
-
1 (18)
Kategori muliggjørende akt. (19)
Kategori omstillingsaktivitet (20)
MNOK
%
Y;N;
N/EL
Y;N;
N/EL
Y;N;
N/EL
Y;N;
N/EL
Y;N;
N/EL
Y;N;
N/EL
Y/N
Y/N
Y/N
Y/N
Y/N
Y/N
Y/N
%
M
O
A. AKTIVITETER SOM ER OMFATTET AV TAKSONOMIEN
A.1. Miljømessig bærekraftige (taksonomiforenlige) aktiviteter
3.6. Man. of other low carbon techn.
CCM 3.6,
CCA 3.6
96
1 %
Y
N
N/EL
N/EL
N/EL
N/EL
Y
Y
Y
Y
Y
Y
Y
M
3.10. Manufacture of hydrogen
CCM 3.10,
CCA 3.10
33
0 %
Y
N
N/EL
N/EL
N/EL
N/EL
Y
Y
Y
Y
Y
Y
Y
3.15. Manufacture of anhydrous
ammonia
CCM 3.15,
CCA 3.15
72
1 %
Y
N
N/EL
N/EL
N/EL
N/EL
Y
Y
Y
Y
Y
Y
Y
4.3. Electricity generation from wind
power
CCM 4.3,
CCA 4.3
455
6 %
Y
N
N/EL
N/EL
N/EL
N/EL
Y
Y
Y
Y
Y
Y
Y
6.10. Sea and coastal freight water
transport, vessels for port operations
and auxiliary activities
CCM 6.10,
CCA 6.10
10
0 %
Y
N
N/EL
N/EL
N/EL
N/EL
Y
Y
Y
Y
Y
Y
Y
O
9.1. Close to market research,
development and innovation
CCM 9.1
5
0 %
Y
N/EL
N/EL
N/EL
N/EL
N/EL
Y
Y
Y
Y
Y
Y
Y
M
9.1. Engineering activities and related
technical consultancy dedicated to
adaptation to climate change
CCA 9.1
31
0 %
N/EL
Y
N/EL
N/EL
N/EL
N/EL
Y
Y
Y
Y
Y
Y
Y
M
OpEx for taksonomiforenlige aktiviteter (A.1.)
701
34 %
32 %
1 %
0 %
0 %
0 %
0 %
Y
Y
Y
Y
Y
Y
Y
Av dette muliggjørende
132
6 %
5 %
1 %
0 %
0 %
0 %
0 %
Y
Y
Y
Y
Y
Y
Y
M
Av dette omstilling
10
0 %
0 %
Y
Y
Y
Y
Y
Y
Y
O
A.2. Taksonomiomfattede men ikke taksonomiforenlige aktiviteter
3.3. Manufacture of low carbon
technologies for transport
CCM 3.3,
CCA 3.3
112
5 %
EL
EL
N/EL
N/EL
N/EL
N/EL
OpEx for omfattede men ikke taksonomiforenlige
aktiviteter (A.2.)
112
5 %
Sum (A.1. + A.2.)
813
39 %
B. AKTIVITETER SOM IKKE ER OMFATTET AV TAKSONOMIEN
OpEx for aktiviteter som ikke er omfattet av
taksonomien (B)
1 279
61 %
Sum (A + B)
2 092
100 %
Aker ASA årsrapport 2023 Bærekraftsrapport
38
2.2 Klimaendring
Tiår med erfaring fra olje- og gassindustrien gir Aker-konsernet
en unik mulighet til å være i front ved overgangen til en
lavutslippsøkonomi. Aker ASAs mål er gjennom sine
investeringsaktiviteter å levere sikre energiforsyninger, samtidig
som miljøpåvirkningene reduseres, og å bruke sin ekspertise til
å utvikle nye teknologier og løsninger som kan være til nytte for
samfunnet og planeten.
I konvensjonell energiproduksjon har Aker ASA en eierposisjon
gjennom Aker BP – en leder innen produksjon av olje og gass
med lave utslipp og lave kostnader. Dette gir Aker-konsernet en
viktig rolle og mulighet i energiomstillingen gjennom å bygge
videre på eksisterende erfaring og kompetanse, utnytte
industriell ekspertise og fortsette å investere i og bygge
teknologi og infrastruktur for energiproduksjon med lavere
utslipp på lang sikt.
Aker ASA arbeider for å håndtere sine klimapåvirkninger og
relaterte risikoer. Som en ansvarlig investor i energiomstillingen,
ser Aker ASA potensialet til å skape verdi ved å investere i
bærekraftige løsninger som reduserer klimagassutslippene. Aker
ASA er en aktiv eier som engasjerer seg sammen med sine
porteføljeselskaper i klimarelaterte risikoer og muligheter. Aker
ASA har videre de siste årene tatt bevisste skritt for å
diversifisere porteføljen, noe som har resultert i en strategisk
endring som posisjonerer selskapet til å levere verdi i en
diversifisert global energimiks. Verden opplever økende
etterspørsel etter rimelige og sikre energiforsyninger med lave
utslipp, og etter de siste års endringer er Aker-konsernet bedre
rustet til å møte denne etterspørselen.
Håndtering av klimarisikoer og muligheter
Klimaendringer medfører overgangsrisiko og fysisk risiko for
Aker-konsernets virksomhet. For Aker ASA som investerings-
selskap er den primære risikoreduserende strategien å sikre et
solid fotfeste i energiomstillingen, investeringer
i fornybar energi og lavutslippsløsninger, samt å sikre at
selskapene i Aker-konsernet er motstandsdyktige mot og klar
over klimarelaterte risikoer og muligheter. Begge typer risikoer
(overgangs- og fysiske) er relevante for Aker ASA, men de
primære klimarelaterte risikoene for selskapet er konsentrert
innenfor industrielle investeringer, heller enn egen drift.
Klimarisiko og motstandsdyktighet er en integrert del av Aker
ASAs strategiske og aktive eierskapsutøvelse, implementert
gjennom tilsyn fra styret og ledelsen, investeringsstrategien, og
ledelse og tiltak for å redusere risiko.
Klimascenarioanalyse og stresstesting av motstandskraft
Aker ASA har testet motstandsdyktigheten til selskapets
investeringsstrategi og portefølje ved tre ulike klimascenarioer, i
tråd med anbefalingene fra Task Force on Climate-related
Financial Disclosure («TCFD»). Analysen inkluderte vurderingen
av klimarelaterte risikoer og muligheter innenfor verdikjeden til
Aker ASAs industrielle investeringer, frem til 2050. Relevante
funn fra vurderingen er integrert i Aker ASAs
investeringsstrategi, aktive eierskapsagenda og risikostyring.
De tre klimascenarioene brukt ved analysen
I tråd med beste praksis ble tre forskjellige, men plausible
scenarioer, utviklet ved hjelp av data fra Det internasjonale
energibyrået («IEA») og FNs klimapanel («IPCC») for å teste Aker
ASAs strategi og porteføljesammensetning for
motstandsdyktighet mot klimaendringer.
1,5
o
C
1.2-2,5
o
C
1,8-3,5
o
C
Datakilde: IEA NZE scenario
Datakilde: IEA APS scenario
Datakilde: IEA STEPS and IPCC RCP6.0 &
8.5
Ordnet overgang
Uordnet overgang
Verstefalls scenario
Klimapolitikk
Et ambisiøst scenario som begrenser
global oppvarming til 1,5
o
C gjennom
streng klimapolitikk og satsning på
innovasjon, som når netto null CO
2
-
utslipp rundt 2050.
Kunngjorte løfter forutsetter at
regjeringer oppfyller alle klimarelaterte
forpliktelser som er kunngjort, inkludert
netto null-målsetninger.
Dette scenariet er bare basert på politikk
som allerede er innført eller kunngjort,
slik som EU's Fit for 55.
Ris
i
k
o
Overgangsrisikoer er høye og fysiske
risikoer er relativt lave.
Overgangsrisikoer er middels til høy og
fysiske risikoer er middels.
Overgangsrisikoer er lave, og fysiske
risikoer er høye.
Bærekraftsrapport
Aker ASA årsrapport 2023
39
Identifiserte risikoer og muligheter
Tabellen nedenfor gir en oversikt over identifiserte klimarisikoer
og -muligheter, og tilhørende potensiell finansiell konsekvens.
Eksempler på finansielle konsekvenser kan være høyere eller
lavere kostnader, endringer i inntekter eller en avkastning på
investeringer som er lavere enn kapitalkostnadene. For mer
detaljert informasjon og full TCFD-rapportering, se side 151.
TYPE
RISIKO/MULIGHET
POTENSIELL FINANSIELL
KONSEKVENS
1
Overgangsrisikoer
Policy & juridisk
Endringer i regulatoriske rammeverk, skatt eller andre vilkår
Omfattende
Marked
Nedgang i etterspørsel etter olje og gass
Omfattende
Svak vekst og lav lønnsomhet i fornybare energimarkeder
Omfattende
Omdømme
Redusert tilgang på kilder til kapital og økte kapitalkostnader
Moderat
Tiltrekning og forvaltning av talent
Moderat
Te
knologi
Teknologivalg/tidspunkt for markedsposisjonering
Moderat
Fys
isk
e
risi
koe
r
Akutt
Økning i ekstreme værforhold
Moderat
Muligheter
Policy & juridisk
Potensial for å få fordel av rammebetingelser som insentiverer levering
av energisikkerhet
Høy
Marked
Investeringsfleksibilitet gjennom balansert portefølje
Omfattende
Økt etterspørsel etter fornybar energi & klimarelatert teknologi
Omfattende
Økt etterspørsel etter lavkarbon proteinkilder
Moderat
1
Aker ASA årsrapport 2023 Bærekraftsrapport
40
Energiforbruk og miks
Tabellen nedenfor gir en oversikt over energiforbruk og energimiks, og er utarbeidet i samsvar med fremtidig CSRD-standard ESRS
E1 «Climate change». Tallene omfatter Aker ASA og konsoliderte selskaper i Aker-konsernet. Datainnsamling og rapportering gjøres
på best mulig måte basert på tilgjengelige data og representerer det meste av konsernet, men dataene er ikke helt komplette.
Energiforbruk og miks
Aker ASA
Aker-konsernet
2023
(1) Forbruk fra kull og kullprodukter (MWh)
0
0
(2) Forbruk fra råolje og petroleumsprodukter (MWh)
3 889
349 330
(3) Forbruk fra naturgass (MWh)
0
12 244
(4) Forbruk fra andre fossile kilder (MWh)
0
0
(5) Forbruk av kjøpt eller ervervet elektrisitet, varme, damp og kjøling fra fossile kilder (MWh)
0
11 964
(6) Totalt fossilt energiforbruk (MWh)
(beregnet som summen av linje 1 til 5)
3 889
373 538
Andel fra fossile kilder
av totalt energiforbruk (%)
86 %
96 %
(7) Forbruk fra kjernefysiske kilder (MWh)
0
346
Andel forbruk fra kjernefysiske kilder
0 %
0 %
(8) Forbruk for fornybare kilder, inkludert biomasse (som også omfatter industri- og kommunalt avfall av
biologisk opprinnelse, biogass, fornybar hydrogen, etc.) (MWh)
0
0
(9) Forbruk av kjøpt eller ervervet elektrisitet, varme, damp og kjøling fra fornybare kilder (MWh)
660
14 004
(10) Forbruk av egenprodusert ikke-drivstoff fornybar energi (MWh)
0
0
(11) Totalt fornybart energiforbruk (MWh)
(beregnet som summen av linje 8 til 10)
660
14 004
Andel fra fornybare kilder
av totalt energiforbruk (%)
15 %
4 %
Totalt energiforbruk (MWh)
(beregnet som summen av linje 6, 7 og 11)
4 549
387 888
Utslippsregnskap og -rapportering
Greenhouse Gas Protocol («GHG Protocol») er den mest brukte
internasjonale regnskapsmetodikken for å kvantifisere og
håndtere virksomheters klimagassutslipp. Aker ASAs
rapportering av karbonavtrykk for direkte og indirekte
klimagassutslipp gjøres i henhold til de tre områdene i GHG
Protocol corporate standard. Ved å bruke anerkjente
utslippsfaktorer regnes forbruksdata om til CO₂-utslipp. I
henhold til GHG Protocol, Scope 2-standard, beregnes utslipp
fra elektrisitet ved å bruke både lokasjonsbaserte og
markedbaserte utslippsfaktorer.
Neste tabell er utarbeidet i samsvar med den fremtidige CSRD
standarden ESRS E1 «Climate change». Datainnsamling,
utslippsberegninger og rapportering gjøres på best mulig måte.
Mens denne rapporteringen representerer det meste av Aker
ASAs investeringer og utslipp, er dataene ikke fullstendige for
alle beregninger og representerer ikke 100 prosent av Aker-
konsernets investeringer.
Bærekraftsrapport
Aker ASA årsrapport 2023
41
Klimagassutslipp
Aker ASA
Aker-konsernet
2023
Brutto Scope 1 GHG-utslipp (tCO
2
eq)
1 016
112 082
% av Scope 1 GHG-utslipp fra regulert handel med utslippskvoter
Scope 2 GHG-utslipp:
Brutto lokasjonsbaserte Scope 2 GHG-utslipp (tCO
2
eq)
8
19 221
Brutto markedsbaserte Scope 2 GHG-utslipp (tCO
2
eq)
1
20 361
Betydelige scope 3 GHG-utslipp:
Totalt brutto indirekte (Scope 3) GHG-utslipp (tCO
2
eq)
183
16 255 255
1 Innkjøpte varer og tjenester
34 819
2 Kapitalvarer
85
3 Drivstoff- og energirelaterte aktiviteter (ikke inkludert i Scope 1 eller Scope 2)
20
4 Oppstrømstransport og distribusjon
3 956
5 Avfall fra driften
94
6 Forretningsreise
183
25 496
7 Ansattpendling
52
8 Oppstrøms leide eiendeler
9 Nedstrømstransport
6 489
10 Bearbeiding av solgte produkter
11 Bruk av solgte produkter
12 Behandling av solgte produkter på slutten av levetiden
13 Nedstrøms leide eiendeler
14 Franchiser
15 Investeringer
16 184 244
Totalt GHG-utslipp:
Totalt GHG-utslipp (lokasjonsbasert) (tCO
2
eq)
1 207
16 386 559
Totalt GHG-utslipp (markedsbasert) (tCO
2
eq)
1 200
16 387 699
Kategori 15 Investeringer inkluderer Aker-konsernets andel av utslipp i scope 1, 2 og 3 fra tilknyttede selskaper.
Ansvarlige konsernselskaper
Selskapene i Aker-konsernet er ansvarlige for å identifisere,
vurdere og effektivt håndtere sine miljø- og klimarelaterte
risikoer. Aker ASA engasjerer seg aktivt sammen med
selskapene med sikte på å beskytte, bevare og gjenopprette
miljøet og klimaet.
Aker ASA oppfordrer selskapene i konsernet til å:
●
Gjennomføre relevante miljø- og klimarisikovurderinger.
●
Offentliggjøre informasjon om sine resultater for
klimagassutslipp og rapportere om betydelige
klimarelaterte risikoer i sin bærekraftsrapportering.
●
Sette tidsbestemte fremtidige mål for klimagassutslipp,
utslippsreduksjon og grønne innkjøp.
Aker ASA årsrapport 2023 Bærekraftsrapport
42
2.3 Øvrig
Biologisk mangfold-prosjekter
Hovedkontoret til Aker ASA på Fornebu i indre Oslofjord ligger i
et område i Norge med høy biologisk verdi. Det inkluderer et
rikt og unikt naturlandskap med en høy grad av biologisk
mangfold. Som en følge av dette er det flere områder som er
vernet.
Aker Tech House og Digi Nature
Digi Nature er et prosjekt under utvikling for Aker Tech House
(ATH), et nylig åpnet kontor bygg bygget av Aker-konsernet på
Fornebu i Norge. Leietakere vil være blant annet innovative
teknologi- og «grønne» selskaper og være et viktig
samlingspunkt på Fornebu. ATH vil ha en «BREEAM Excellent»-
standard og leve opp til høye miljøkrav for bygg. Digi Nature
har som mål å redusere utslipp og bidra til klimatilpasning, samt
å bevare, beskytte og gjenopprette biologisk mangfold, natur
og dyreliv lokalt, både i Fornebu-området og den
omkringliggende Oslofjorden. Ved å gjenopprette natur basert
på beplanting av lokale arter på taket i kombinasjon med
solcellepaneler, vil bygningen bidra til dette. Solcellepanelene vil
bli montert på stolper for å sikre best mulig utnyttelse av
takområdene og produksjon av ren elektrisitet kombinert med
naturgjenoppretting. Mens prosjektet vil prioritere vill natur og
stedegne planter utendørs, har ATH ambisjoner om å bruke
innendørsområder til vertikalt landbruk ved å produsere urter
og salat til bruk i bygningens kantine. Digi Nature har også som
ambisjon å koble naturverdier og teknologi gjennom bruk av
kameraer, datainfrastruktur og analyse-/visualiseringsløsninger,
for å samle inn og gjøre tilgjengelig data som bidrar til
kunnskap om sårbare arter og økosystemer.
Hub Ocean
HUB Ocean er en uavhengig, ideell stiftelse etablert av Aker
ASA og World Economic Forum. Målet er å endre havets
skjebne gjennom data, teknologi og samarbeid, og å bli verdens
knutepunkt for samarbeid om havdata. HUB Ocean leder Ocean
Data Action Coalition for High-Level Panel for a Sustainable
Blue Economy og støtter FNs tiår for havvitenskap.
HUB Ocean bygger Ocean Data Platform, en åpen geospatial
plattform som gjør at havdata fra ulike kilder kan være
tilgjengelig i et skybasert miljø og via API. Plattformen samler
offentlige data med åpen kildekode og industrielle data med
lukket kildekode, og sammenkobler vitenskap, myndigheter og
industri, som fører til ny innsikt og nye løsninger for havets
helse og velferd.
HUB Ocean er opptatt av å forbedre den grunnleggende
forståelsen av havets tilstand og skape større åpenhet rundt den
menneskelige påvirkningen på havets økosystemer. Nylige
anvendelser av Ocean Data Platform inkluderer:
Krill data for bærekraftig forvaltning:
års akustiske krilldata fra sine aktiviteter i Antarktis, noe som
hjelper forskere og myndigheter til å få mer kunnskap om
havforhold og forbedre havforvaltningen.
Biodiversitetsdata for bærekraftig og effektiv industridrift:
Selskapet PGS delte data om migreringsmønstre for marine
pattedyr utenfor kysten av Brasil, både til fordel for det
vitenskapelige miljøet og for å forbedre sine egne prediksjoner,
slik at man kan forebygge forsinkelser fra observasjoner av
pattedyr.
Bringe innsikt til finans:
skapt et investeringsverktøy som evaluerer virkninger og risikoer
i porteføljer. Verktøyet undersøker nå CO
2
-utslipp og
naturrisikoer fra shipping. Prosjektet utvider analysen til andre
bransjer innen den blå økonomien, som fiskeri og havbruk.
Bærekraftsrapport
Aker ASA årsrapport 2023
43
3. Sosial informasjon
Policy
Aker ASA skal respektere grunnleggende menneskerettighete r,
inkludert arbeidstakerrettigheter og barns rettigheter, og jobbe
for å beskytte sårbare enkeltpersoner og grupper av mennesker
som er berørt av vår virksomhet – inkludert de som måtte
uttrykke bekymringer relatert til forretningsvirksomheten. Aker
ASA skal overholde minstekrav til sosiale og styringsmessige
forhold («Minimum social safeguards») og håndtere sosiale
påvirkninger, risikoer og muligheter. Aker ASA skal jobbe for å
identifisere, forebygge og rapportere om brudd på
menneskerettigheter, inkludert å forhindre barnearbeid,
tvangsarbeid og moderne slaveri, og beskytte sårbare grupper
som for eksempel migrantarbeidere. Aker ASA anerkjenner
retten til ytringsfrihet, forenings- og organisasjonsfrihet,
fagforeningsrettigheter, personvern og kollektive forhandlinger,
og vil arbeide for å sikre disse gjennom virksomheten. Aker ASA
anerkjenner og tilstreber å oppnå et fritt, forhåndsinformert
samtykke fra urbefolkningssamfunn, og vil samhandle med
urbefolkningssamfunn på en måte som respekterer deres
historie, kultur og skikker.
Aker ASA skal gjennomføre analyser av selskapets påvirkning på
menneskerettigheter og andre ESG-områder. Dette inkluderer
aktsomhetsvurderinger for å forstå og redusere potensielle og
faktiske negative påvirkninger, og sikre at Aker ASA ikke
forårsaker eller bidrar til negative ESG- og menneskerettighets-
påvirkninger, gjennom sin virksomhet og i sin verdikjede. Det
kan blant annet være gjennom forretningsutvikling, finansiering,
salg, lisensiering, handel og bruk av teknologi, produkter og
tjenester, inkludert innsamling og bruk av data. Hvis Aker ASA
forårsaker eller bidrar til uønskede ESG- og
menneskerettighetspåvirkninger, skal Aker ASA ta nødvendige
skritt og tilstrebe å rette opp de uønskede påvirkningene.
Aker ASA skal arbeide systematisk for helse, sikkerhet og trivsel,
ha mål om null skader og kontinuerlig forbedring gjennom hele
verdikjeden. Aker ASA skal sikre et helsefremmende
arbeidsmiljø som gir grunnlag for en sunn og meningsfylt
arbeidssituasjon og forebygger skadelige effekter av fysiske og
psykiske påvirkninger, og en velferdsstandard som er i samsvar
med samfunnets teknologiske og sosiale utviklingsnivå. Aker
ASA skal strebe etter å tilby et arbeidsomfang som er rimelig og
som ivaretar en god balanse mellom arbeid og fritid.
Aker ASA skal strebe etter å sikre likestilling, mangfold og
inkludering i hele sin virksomhet. Aker ASA skal sikre like
muligheter og tilstrebe en balanse mellom kjønnene, økt
mangfold og inkludering i alle deler og nivåer av
virksomhetene. Aker ASA tolererer ikke noen form for
diskriminering basert på kjønnsuttrykk, seksualitet,
funksjonsnedsettelser, rase, religion eller noen annen årsak.
Aker ASA er forpliktet til Akermodellen med samarbeidet
mellom Aker ASA som hovedaksjonær, ledelse og ansattes
representanter, og til å ha en åpen dialog med myndigheter og
andre interessenter.
3.1 Egne ansatte
Aker ASA legger stor vekt på å respektere menneske-
rettighetene og arbeidsrettighetene til alle enkeltpersoner. I
flere tiår har Aker-konsernet prioritert samarbeid med ansattes
representanter på tvers av selskapsporteføljen, skapt en sterk
arbeidsstyrke og dyrket fram gode rollemodeller og toppledere.
Forpliktelsen til disse prinsippene er urokkelig, og Aker ASA
arbeider for å fremme en kultur av inkludering, mangfold og
respekt på alle nivåer i organisasjonen.
Aker ASA fremmer helse og velferd på arbeidsplassen, tilbyr et
godt arbeidsmiljø, lavt sykefravær og søker å beholde en høyt
kvalifisert og motivert arbeidsstyrke. Disse ambisjonene
forventes også fra selskapene i Aker-konsernet.
Helse og velferd
I tillegg til konkurransedyktig lønn tilbyr Aker ASA andre goder
til alle ansatte, inkludert tilgang til et helse- og velværesenter.
Aker ASA tilbyr også en forsikringspakke for ansatte, som
inkluderer dekning av arbeidsrelaterte skader, personskader,
sykdom, uførhet, reise, samt gruppelivsforsikring. Det tilbys full
lønn til primære omsorgspersoner i forbindelse med fødsel eller
adopsjon.
Aker ASA betaler også full lønn når ansatte må være hjemme
med syke barn, eller når den andre primære omsorgspersonen
til barnet eller nære familiemedlemmer er syke, forutsatt at
kriteriene for utbetaling av ytelser er oppfylt.
Aker ASA årsrapport 2023 Bærekraftsrapport
44
Nøkkeltall for ansatte i Aker og Aker-konsernet:
2023
2022
Aker
ASA
Aker-
konsernet
Aker
ASA
Aker-
konsernet
Egne ansatte og
midlertidige ansettelser
49
4 824
48
5 170
Hvorav i Norge
49
2 203
48
2 460
Egne ansatte
47
3 171
48
3 636
Andel kvinnelige egne
ansatte
49 %
34 %
50 %
33 %
Friskhetsgrad egne
ansatte
97,6 %
98,3 %
99,1 %
97,3 %
Resultater og hendelser
I 2023 var friskhetsgraden i Aker ASA 97,6 prosent (tilsvarende
en sykefraværsrate på 2,4 prosent), sammenlignet med en
friskhetsgrad på 99,1 prosent året før. Tilsvarende tall for Aker-
konsernet var 98,3 prosent i 2023, sammenlignet med 97,3
prosent i 2022.
Sikkerhet har høyeste prioritet, og Aker ASA arbeider
kontinuerlig og systematisk med helse og sikkerhet med mål
om null skader og ulykker og fokus på kontinuerlig forbedring
gjennom hele verdikjeden. Likevel opplevde Philly Shipyard i
2023 sitt første dødsfall ved verftet i Philadelphia i USA.
Nærmere omtale finnes i Philly Shipyard sin årsrapport for 2023.
Mangfold, likestilling, inkludering og talentutvikling
Aker ASA anerkjenner verdien av kompetansemangfold, og
utnevner høyt kvalifiserte styremedlemmer og ledere som også
vil være gode ledere og rollemodeller. Selv om kvinner er godt
representert i styrene i de fleste selskapene, er de fortsatt
underrepresentert i ledende stillinger og blant alle ansatte i flere
selskaper. Aker -konsernet har imidlertid jobbet med å rekruttere
flere kvinnelige ledere over flere år, og porteføljeselskapene
viser fremgang. Det er flere kvinnelige ledere i Aker-konsernet.
Samlet utgjør kvinner omtrent 22 prosent av alle ansatte i
selskapene hvor Aker-konsernet har eierandeler. Aker ASA har
en tydelig langsiktig ambisjon om å oppnå kjønnsbalanse på
alle nivåer.
Aker ASA har et internasjonalt samarbeidsutvalg (Global Works
Council – «GWC») for å ivareta et sterkt og godt samarbeid med
selskapet, ansattes representanter og selskapene i Aker-
konsernet. Aker ASAs konsernsjef og toppledelsen i konsern-
selskapene deltar aktivt i GWC. I 2023 avholdt GWC to
konferanser, med et fokus på operativ status og utvikling i de
ulike selskapene. En oppdatert global rammeavtale mellom Aker
ASA og fagforeningene IndustriALL Global Union,
Fellesforbundet, Tekna og Nito ble signert i august 2023.
Aker-konsernet har etablert et lederutviklingsprogram, CXO, for
potensielle toppledere. Deltakerne får en dypere innsikt i hvert
enkelt selskap, lærer om forskjellige relevante forretnings-
segmenter, og jobber med sine personlige lederegenskaper der
hver deltaker bygger en verktøykasse for lederutvikling. En
mentorprosess er også en del av programmet for å hjelpe
deltakerne med å anvende det de lærer i sin daglige praksis.
Aker ASA har videre som mål å styrke hvordan Aker -konsernet
arbeider med å tiltrekke og utvikle topptalenter. Aker-konsernet
har utviklet en prosess som gjør at HR-avdelingene kan
administrere grupper av ansatte, tilrettelegge for læring og
utvikling, og tilby karrieremuligheter på tvers av Aker-
selskapene. Aker-konsernet fokuserer også på å identifisere
ekstraordinære talenter som kan fases gjennom dedikerte
lederutviklingsprogrammer. Alt dette vil hjelpe Aker-konsernet
med å tiltrekke seg nye talenter, redusere avgang, bygge
ferdigheter innen konsernet og legge til rette for de ansattes
personlige og faglige utvikling.
Aker-stipend – investering i fremtidige ledere
Aker-stipendet Aker Scholarship støtter talentfulle norske
studenter fra alle studieretninger til å ta master- og doktor-
grader ved ni verdensledende universiteter. Med sikte på å
utvikle fremtidige ledere for næringsliv, akademia og samfunnet
generelt, er studentene sikret full finansiering av studiene sine,
samt betydelig veiledning og praktisk støtte under sine studier
og tidlige karriere. Siden 2015 har 191 studenter startet studiene
sine med et Aker-stipend, og 25 nye studenter ble tilbudt
stipend i 2023. Stipendet tildeles av Anne Grete Eidsvig og Kjell
Inge Røkkes Stiftelse for Utdanning, som er privat finansiert av
Kjell Inge Røkke, Aker ASAs hovedaksjonær. Aker ASA er
ansvarlig for å drive stiftelsen.
Team Aker Dæhlie
Team Aker Dæhlie er det første private laget som konkurrerer
på høyeste nivå i langrenn og inkluderer utøvere fra flere
nasjoner i Ski Classic, FIS/Allround, paralympiske utøvere og
yngre aldersgrupper. Teamet vil gå foran og utfordre status quo
og inkludere utøvere uten hensyn til kjønn, alder, funksjons-
nedsettelse eller nasjonalitet. I sesongen 2023/24 består Team
Aker Dæhlie av 42 utøvere fra 10 nasjonaliteter, 26 menn og 16
kvinner, hvorav 12 har en form for funksjonsnedsettelse.
Samfunnsendring med Stiftelsen VI
Stiftelsen VI ble grunnlagt i 2018 av Kjell Inge Røkkes privateide
selskap The Resource Group, sammen med Aker-konsernet.
Målet var å fremme like muligheter og livskvalitet for mennesker
med funksjonsnedsettelser. Aker ASAs styreleder, Kjell Inge
Røkke finansierer privat stiftelsens grunnleggende kapitalbehov
samt driftskostnader. Aker ASA og selskaper i Aker-konsernet
gir også finansielle bidrag. Stiftelsen VI har som mål å fremme
folkehelse i en bred forstand gjennom idrett, utdannelse og
arbeidsliv som hovedfokusområder. Idrett kan brukes som et
redskap for å være mer aktiv på flere områder i livet. Et mer
Bærekraftsrapport
Aker ASA årsrapport 2023
45
inkluderende utdannelsesløp gir flere muligheter til å arbeide
og bidra til samfunnet. En mer inkluderende arbeidsstyrke øker
mulighetene til å få en jobb. For å oppnå dette har stiftelsen
som mål å fjerne deltakelseshindringer og skape felles arenaer
der enkeltpersoner med funksjonsnedsettelser kan trives og
prestere like godt som de uten en funksjonsnedsettelse.
3.2 Ansatte i verdikjeden
I tråd med bærekraftspolicyen skal Aker ASA arbeide
systematisk for helse, sikkerhet og trivsel, etterstrebe null skader
og kontinuerlig forbedring gjennom hele verdikjeden.
Aker ASAs etiske retningslinjer for forretningspartnere («Code of
Conduct for Business Partners») utgjør et viktig grunnlag for
Aker ASAs kontinuerlige engasjement med forretningspartnere.
Retningslinjene omfatter leverandører, kunder, tjeneste-
leverandører, samarbeidspartnere i fellesforetak eller andre
personer som driver forretning med Aker ASA. Aker ASAs
retningslinjer fastsetter dermed Aker ASAs krav og
forventninger til forretningspartnere og for forretningspartnere
til porteføljeselskapene. I tillegg utrykker Aker ASAs
retningslinjer også en ambisjon om at Aker ASA skal
samarbeide med forretningspartnerne om å bidra til god
virksomhetsstyring og en positiv utvikling for mennesker, miljø
og samfunnet.
Aker ASA erkjenner at nært samarbeid gjennom hele verdi-
kjeden er avgjørende for å møte de største utfordringene i vår
tid og drive transformasjonsendring. Aker ASA mener at
forretningspartnerne er viktige allierte i arbeidet for å beskytte
miljøet, opprettholde sosiale krav og sikre god styring for en
bærekraftig utvikling.
Forretningspartnere forventes å kjenne, anerkjenne og
overholde OECDs retningslinjer for flernasjonale selskaper og
FNs veiledende retningslinjer om næringsliv og menneske-
rettigheter, inkludert prinsippene og rettighetene fastsatt i de
åtte grunnleggende konvensjonene identifisert i Den
internasjonale arbeidstakerorganisasjons (ILOs) erklæring om
grunnleggende prinsipper og rettigheter på arbeidsplassen og
Den internasjonale menneskerettighetserklæringen.
Forretningspartnere skal respektere menneskerettigheter og
overholde sosiale og styringsmessige forventninger og
minstekrav. Videre forventer Aker ASA at forretningspartnere
gjennomfører analyser av potensiell og faktisk risiko knyttet til
menneskerettigheter, inkludert aktsomhetsvurderinger for å
forstå og minimere potensielle og faktiske negative virkninger
og sikre at deres selskap, gjennom sin virksomhet, ikke
forårsaker eller bidrar til negative menneskerettighetsvirkninger.
Forretningspartnere forventes å implementere og håndheve
effektive systemer for å minimere risiko for negative
menneskerettighetsvirkninger i sin virksomhet og i leverandør-
kjeden. Hvis forretningspartnere forårsaker eller bidrar til
negative menneskerettighetsvirkninger, forventer Aker ASA at
forretningspartnere tar nødvendige skritt og etterstreber å rette
opp de negative virkningene.
Forretningspartnere skal, gjennom systematisk arbeid og
kontinuerlig forbedring, arbeide ambisiøst for å tilby et
helsemessig, trygt og sikkert arbeidsmiljø. Forretningspartnere
skal forby ansettelse av barn og ta spesielle forholdsregler for å
beskytte helsen, sikkerheten og rettighetene til personer under
18 år og sikre at de ikke utfører farlig arbeid.
Forretningspartnere skal verken engasjere eller ansette
mennesker mot deres frie vilje gjennom noen form for tvangs-,
kontrakts-, bundet- eller fengselsarbeid, eller kreve innskudd,
rekrutteringsgebyrer eller identitetspapirer ved ansettelse. Dette
gjelder for arbeidere som er ansatt direkte eller indirekte,
gjennom entreprenører, agenter eller arbeidsformidlere.
Forretningspartnere skal anerkjenne sine ansattes rettigheter til
å etablere og bli med i fagforeninger, og til å bli representert i
kollektive avtaler. Forretningspartnere skal rådføre seg med sine
ansatte og deres fagforeninger om relevante saker og gi sine
ansatte muligheter til å påvirke sin arbeidssituasjon. Der retten
til foreningsfrihet og kollektive forhandlinger er begrenset i
henhold til nasjonale lover eller forskrifter, forventes det at
forretningspartnere gir ansatte muligheter til å påvirke sin
arbeidssituasjon.
Forretningspartnere skal overholde lokale lover, forskrifter og
avtaler om arbeidstider, lønn og ansettelsesvilkår. Trakassering
eller diskriminering i noen form aksepteres ikke, og urfolk og
andre minoritetsgrupper som påvirkes av deres virksomhet,
forventes å få spesiell oppmerksomhet. Enhver form for eller
støtte til menneskehandel aksepteres ikke.
Forretningspartnere skal arbeide for likestilling, mangfold og
inkludering i hele sin virksomhet, inkludert like muligheter og
tilstrebe en balanse mellom kjønnene, økt mangfold og
inkludering på alle nivåer i virksomhetene.
Aker ASA forventer også at selskapene i Aker-konsernet følger
prinsippene fastsatt i retningslinjene ved å implementere
tilsvarende retningslinjer for forretningspartnere, eller ved å
implementere Aker ASAs retningslinjer overfor egne
forretningspartnere.
Bekymringer om potensielle brudd på selskapets retningslinjer
for forretningspartnere eller gjeldende lover og forskrifter
oppfordres til å bli varslet. Dette kan rapporteres gjennom Aker
ASAs varslingskanal tilgjengelig på hjemmesiden, til
transparency@akerasa.com eller til en annen kontaktperson
innenfor Aker ASA.
Aker ASA årsrapport 2023 Bærekraftsrapport
46
3.3 Berørte samfunn
Aker ASA har tydelige ambisjoner i sine styrende dokumenter
om å minimere negativ påvirkning på mennesker, miljø og
samfunn, inkludert tydelige forventninger til det samme både
for selskapene i Aker-konsernet og forretningspartnere. I tillegg
til å stille tydelige forventninger til selskaper og
forretningspartnere, følger Aker ASA opp selskapene som eier
med å påse at tilsvarende styrende dokumenter er på plass,
samt at forventninger og ambisjoner også er implementert
gjennom rapportering av resultater og fremdrift. Videre følger
Aker ASA med på hendelser og andre forhold både gjennom en
global avansert hendelsesovervåking og rapportering internt i
konsernet. Dersom Aker ASA blir kjent med alvorlige hendelser i
et av selskapene i Aker-konsernet eller hos forretningspartnere,
vil Aker ASA følge opp hendelsen med den aktuelle part.
Bærekraftsrapport
Aker ASA årsrapport 2023
47
4. Styring
4.1 Forretningsskikk
Etiske retningslinjer for forretningsskikk og bedriftskultur
Aker ASAs etiske retningslinjer for forretningsskikk («Code of
Conduct») er det viktigste styrende dokumentet i Aker ASA og
beskriver Aker ASAs retningslinjer og krav til god
forretningsskikk. Det stilles forventninger til personlig atferd og
forretningspraksis. Målet er å bygge tillit og leve opp til
forpliktelsen ved å være et respektert og ansvarlig selskap. Aker
ASA har «Stolt Eierskap» som sin visjon og arbeider mot dette
ultimate målet ved å leve etter kjerneverdiene. For å utvikle en
bedriftskultur basert på visjonen og kjerneverdiene, forventer
Aker ASA åpenhet, ærlighet og integritet - både internt i Aker
ASA og i samhandling med interessenter.
Aker ASA skal overholde alle gjeldende lover og forskrifter og
drive virksomheten med integritet, og respektere kulturer,
verdighet og rettigheter til enkeltpersoner overalt hvor Aker
ASA har virksomhet. Ved tilfeller hvor det er forskjeller mellom
lover og forskrifter og standarder fastsatt i retningslinjene, skal
de høyeste standardene anvendes. Retningslinjene gjelder for
Aker ASA og for selskaper i Aker-konsernet. Aker ASA forventer
også at ansatte i disse selskapene og andre som handler på
vegne av Aker ASA, følger standarder som er i samsvar med
Aker ASAs retningslinjer. Aker ASA forventer at selskapene i
Aker-konsernet implementerer tilsvarende retningslinjer som på
tilstrekkelig måte gjenspeiler de viktigste prinsippene inkludert i
Aker ASAs retningslinjer for forretningsadferd.
For selskaper som faller utenfor det beskrevne omfanget for
atferdsreglene, forventer Aker ASA at styremedlemmer utnevnt
av Aker ASA skal arbeide for å implementere retningslinjer som
holder samme standard. Leverandører, underleverandører og
andre kontraktsparter til Aker ASA forventes også å følge
standarder som er i samsvar med Aker ASAs retningslinjer og
gjeldende lover og forskrifter.
I tillegg til retningslinjene består Aker ASAs styringssystem av et
bredt spekter av andre retningslinjer som gir mer detaljert
veiledning og krav til forventet forretningsatferd. Slike
retningslinjer gjelder for alle ansatte i Aker ASA og gjenspeiler
også standarder som forventes å bli implementert og overholdt
av selskapene i Aker-konsernet.
Det følger av retningslinjene at uprofesjonell oppførsel eller
brudd på atferdsreglene, andre styrende dokumenter eller lover
og forskrifter, må rapporteres umiddelbart. Aker ASA har også
en etablert varslingsprosedyre.
Ansvar
Styret i Aker ASA er ansvarlig for å implementere retningslinjene
for forretningsatferd, og konsernsjefen skal sikre at alle ansatte
kjenner retningslinjene og at det gjennomføres årlig opplæring.
Som en del av opplæringen, eller en annen egnet prosess, skal
de ansatte også signere på at de har lest og forstått
retningslinjene. Ledere er ansvarlige for å kommunisere kravene
i retningslinjene til alle som rapporterer direkte til seg. Ledere er
også ansvarlige for å fremme og overvåke overholdelsen av
retningslinjene innenfor sitt ansvarsområde. Alle ansatte i Aker
ASA skal etterstrebe å utvise godt skjønn, omsorg og omtanke.
Det forventes at ansatte gjør seg kjent med, signerer og utfører
sine oppgaver i tråd med prinsippene i retningslinjene, samt
andre policyer og prosedyrer i Aker ASA.
Selskapene i Aker-konsernet skal rapportere kvartalsvis og årlig
på visse etterlevelsesindikatorer til Aker ASA, inkludert blant
annet om opplæring, varsling og brudd på retningslinjer for
forretningsadferd. Aker ASA kan også foreta vurderinger av
selskapenes retningslinjer, opplæringsprogrammer og
overvåkningsaktiviteter.
Håndtering av forhold til leverandører
Aker ASAs etiske retningslinjer for forretningspartnere («Code of
Conduct for Business Partners») gir et viktig grunnlag for Aker
ASAs løpende engasjement med forretningspartnere. Dette
inkluderer leverandører, kunder, tjenesteleverandører,
samarbeidspartnere i fellesforetak eller andre som driver
virksomhet med Aker ASA.
Se avsnittet om «Ansatte i verdikjeden» for mer informasjon om
forventninger til forretningspartnere.
Forebygging og avdekking av korrupsjon og bestikkelser
Aker ASA har i tillegg implementert separate retningslinjer
angående interessekonflikter som ansatte skal overholde nøye,
inkludert
●
Corporate Governance prinsipper
●
Fullmaktspolicy
●
Retningslinjer for transaksjoner med nærstående parter
●
Antikorrupsjonspolicy
●
Gaver og gjestfrihetspolicy
Aker ASA har nulltoleranse for alle former for korrupsjon og har
aktive tiltak for å sikre at det ikke forekommer i
forretningsaktivitetene. Aker ASA følger videre opp som eier
ved å sørge for at selskapene i Aker-konsernet har tilsvarende
holdninger og retningslinjer angående interessekonflikter
inkludert retningslinjer for antikorrupsjon med tilhørende årlig
rapportering. De etiske retningslinjene dekker også andre
viktige temaer som krav til en nøytral politisk holdning,
sponsing og veldedige donasjoner.
Aker ASA årsrapport 2023 Bærekraftsrapport
48
Varslingssaker og forretningsskikk
Tabellen viser en oversikt over varslingssaker, klager og forhold knyttet til forretningsskikk for Aker ASA.
2023
2022
Varslingssaker og god forretningsskikk
Aker ASA
Aker-konsernet
Aker ASA
Aker-konsernet
Antall rettslige prosesser knyttet til potensiell manglende overholdelse
0
15
0
20
Antall mottatte klager
0
0
0
0
Antall innkomne varslersaker
0
0
0
0
Informasjonsforespørsler i henhold til åpenhetsloven
0
23
0
15
Prosentandel ansatte med gjennomført antikorrupsjonstrening
100
98
100
68
Forbehold bærekraftsrapport
Denne bærekraftsrapporten med appendiks (“dokumentet“) inneholder, blant annet, rapporterte data, fremtidsrettede opplysninger, estimater og
uttalelser som er underlagt risikoer og usikkerheter som kan føre til at faktiske resultater avviker. Uttalelser og dokumentet er basert på nåværende
forventninger, estimater og prognoser. Forventninger, estimater og prognoser er generelt identifiserbare ved uttalelser som inneholder ord som
"ambisjon", "streber", "tror", "forplikter", "tilstreber", "estimerer", "forventer", "sikter mot", "mål" eller lignende uttrykk. Selv om Aker ASA mener at
forventningene og dokumentet er basert på rimelige forutsetninger, kan det ikke gis noen forsikring om at disse forventningene vil bli oppfylt eller at
de faktiske resultatene vil være som angitt i dokumentet. Aker ASA gir ingen erklæring eller garanti, uttrykt eller underforstått, med hensyn til
nøyaktigheten, påliteligheten eller fullstendigheten av dokumentet, og verken Aker ASA eller noen av dets styremedlemmer, ledelse eller ansatte vil
ha noe ansvar overfor deg eller andre personer som følge av din bruk. Aker-gruppen består av mange juridisk uavhengige enheter som utgjør sine
egne uavhengige selskaper. Aker brukes som det felles varemerket eller varemerket for de fleste av disse enhetene. I dette dokumentet kan vi noen
ganger bruke "Aker", "konsernet", "vi" eller "oss" når vi refererer til Aker-selskaper generelt eller når det ikke tjener noen nyttig hensikt å identifisere
et bestemt Aker-selskap.
Historisk informasjon er begrenset til fakta Aker er klar over på tidspunktet dette dokumentet ble utstedt. Med mindre det er juridisk påkrevd,
forplikter ikke Aker seg til å gi oppdateringer eller ytterligere informasjon som kan påvirke uttalelsene gjort i dette dokumentet, enten som følge av
ny informasjon, fremtidige hendelser eller på annen måte.
Regnskap og noter |
Aker-konsernet
Aker ASA årsrapport 2023
49
Regnskap
og noter
Aker ASA årsrapport 2023 Regnskap og noter |
Aker-konsernet
50
Aker-konsernet
Konsolidert resultatregnskap
51
Konsolidert totalresultat
52
Konsolidert balanse per 31. desember
53
Konsolidert endring i egenkapitalen
55
Konsolidert kontantstrømoppstilling
56
Noter til konsernregnskapet
57
Note 1
|
Informasjon om konsernet
57
Note 2
|
Grunnlag for utarbeidelse og estimater og vurderinger
57
Note 3
|
Endring av regnskapsprinsipper
58
Note 4
|
Regnskapsstandarder og fortolkninger ikke tatt i bruk
58
Note 5
|
Regnskapsprinsipper
59
Note 6
|
Kapitalforvaltning, finansiell risikostyring og eksponering
62
Note 7
|
Klimarisiko
66
Note 8
|
Kjøp av datterselskaper og transaksjoner med ikke-kontrollerende eierinteresser
67
Note 9
|
Salg av datterselskaper og avviklet virksomhet
67
Note 10
|
Driftssegmenter og vesentlige datterselskaper
68
Note 11
|
Driftsinntekter
72
Note 12
|
Lønnskostnader og andre driftskostnader
74
Note 13
|
Avskrivninger, amortiseringer, nedskrivninger og reverseringer
75
Note 14
|
Finansinntekter og finanskostnader
79
Note 15
|
Skatt
80
Note 16
|
Eiendom, anlegg og utstyr
82
Note 17
|
Immaterielle eiendeler
84
Note 18
|
Investeringer ført etter egenkapitalmetoden
87
Note 19
|
Rentebærende fordringer og bundne midler
89
Note 20
|
Leieavtaler
89
Note 21
|
Andre aksjer og anleggsmidler
91
Note 22
|
Varelager
91
Note 23
|
Kundefordringer og øvrige rentefrie kortsiktige fordringer
91
Note 24
|
Resultat per aksje, utbytte per aksje og innskutt egenkapital
92
Note 25
|
Ikke-kontrollerende eierinteresser
92
Note 26
|
Øvrige resultatelementer
93
Note 27
|
Rentebærende lån og kreditter
94
Note 28
|
Annen langsiktig rentefri gjeld
97
Note 29
|
Avsetninger
97
Note 30
|
Leverandørgjeld og andre betalingsforpliktelser
98
Note 31
|
Finansielle instrumenter
98
Note 32
|
Betingede utfall, garantiforpliktelser og tvister
99
Note 33
|
Transaksjoner og avtaler med nærstående parter
100
Note 34
|
Samlet lønn og annen godtgjørelse til styret, valgkomite, konsernsjef og andre ledende ansatte
101
Note 35
|
Hendelser etter balansedagen
103
Regnskap og noter |
Aker-konsernet
Aker ASA årsrapport 2023
51
Konsolidert resultatregnskap
Beløp i millioner kroner
Note
2023
2022
Omarbeidet*
Videreført virksomhet
Driftsinntekter
10,11
Varekostnad og beholdningsendringer
(9 556 )
(7 131 )
Lønnskostnader
12
(3 786 )
(3 340 )
Andre driftskostnader
12
(4 022 )
(3 411 )
Driftsresultat før avskrivninger og amortiseringer
10
(2 868 )
Avskrivninger og amortiseringer
13
(1 663 )
(1 386 )
Nedskrivninger
13
(5 677 )
(4 682 )
Driftsresultat
10
(10 208 )
Finansinntekter
14
Finanskostnader
14
(3 824 )
(1 660 )
Andel resultat fra selskaper ført etter egenkapitalmetoden
18
Resultat før skatt
10
(1 653 )
Skattekostnad
15
(245 )
Årsresultat fra videreført virksomhet
10
(1 898 )
Avviklet virksomhet
Resultat fra avviklet virksomhet (netto etter skatt)
9
(403 )
Årets resultat
(1 568 )
Henføres til:
Majoritetens andel (eiere i morselskapet)
10
Ikke-kontrollerende eierinteresser
25
(4 803 )
(3 991 )
Årets resultat
(1 568 )
Veid gjennomsnittlig antall utestående aksjer
24
74 292 457
74 292 954
Årets resultat per aksje
1)
24
Resultat per aksje videreført virksomhet
Resultat per aksje avviklet virksomhet
(2,69 )
Årets resultat per aksje
1) Majoritetens andel av årets resultat/veid gjennomsnittlig antall utestående aksjer
*) Se note 9
Aker ASA årsrapport 2023 Regnskap og noter |
Aker-konsernet
52
Konsolidert totalresultat
Beløp i millioner kroner
Note
2023
2022
Årets resultat
(1 568 )
Øvrige resultatelementer, netto etter skatt:
Aktuarielle gevinster og tap i pensjonsordninger
28
(7 )
(4 )
Endring i virkelig verdi egenkapitalinstrumenter
(203 )
Sum kan ikke bli omklassifisert til resultatet
(210 )
Endring i virkelig verdi kontantstrømsikring
Omregningsdifferanser reklassifisert til resultat
(1 685 )
Kontantstrømsikring reklassifisert til resultat
(1 819 )
Omregningsdifferanser
Endring øvrige resultatelementer fra tilknyttede og felleskontrollerte selskaper
18
Sum kan bli omklassifisert til resultatet
Endring øvrige resultatelementer, netto etter skatt
14,15,26
(121 )
Totalresultat
(1 689 )
Henføres til:
Majoritetens andel (eiere i morselskapet)
Ikke-kontrollerende eierinteresser
(5 107 )
(1 938 )
Totalresultat
(1 689 )
Regnskap og noter |
Aker-konsernet
Aker ASA årsrapport 2023
53
Konsolidert balanse per 31. desember
Beløp i millioner kroner
Note
2023
2022
EIENDELER
Eiendom, anlegg og utstyr
16
Immaterielle eiendeler
17
Bruksrettseiendeler
20
Eiendeler ved utsatt skatt
15
Investeringer ført etter egenkapitalmetoden
18
Finansielle rentebærende anleggsmidler
6,19
Andre aksjer og anleggsmidler
21
Sum anleggsmidler
Varelager
22
Kundefordringer og øvrige rentefrie kortsiktige fordringer
23
Beregnet skatt til utbetaling
15
Derivater
31
Rentebærende kortsiktige fordringer og bundne midler
6,19
Kontanter og kontantekvivalenter
6,10
Sum omløpsmidler
Eiendeler klassifisert som holdt for salg
9
Sum eiendeler
10
Aker ASA årsrapport 2023 Regnskap og noter |
Aker-konsernet
54
Beløp i millioner kroner
Note
2023
2022
EGENKAPITAL OG FORPLIKTELSER
Innskutt egenkapital
24
Omregningsdifferanser og andre reserver
26
Opptjent egenkapital
Sum egenkapital henført til eierne av morselskapet
Ikke-kontrollerende eierinteresser
25
Sum egenkapital
Rentebærende lån og kreditter
6,27
Finansielle langsiktige leieforpliktelser
20
Forpliktelser ved utsatt skatt
15
Pensjonsforpliktelser
28
Annen langsiktig rentefri gjeld
28
Langsiktige avsetninger
29
Sum langsiktige forpliktelser
Rentebærende kortsiktig gjeld
6,27
Finansielle kortsiktige leieforpliktelser
20
Leverandørgjeld og andre betalingsforpliktelser
30
Forpliktelser ved periodeskatt
15
Kortsiktige avsetninger
29
Sum kortsiktige forpliktelser
Sum forpliktelser
Forpliktelser klassifisert som holdt for salg
9
Sum egenkapital og forpliktelser
10
Fornebu, 20. mars 2024
Aker ASA
Kjell Inge Røkke
Styrets leder
Frank O. Reite
Styrets nestleder
Kristin Krohn Devold
Styremedlem
Karen Simon
Styremedlem
Ståle K. Johansen
Styremedlem
Sofie Valdersnes
Styremedlem
Caroline Hellemsvik
Styremedlem
Øyvind Eriksen
Konsernsjef og daglig leder
Regnskap og noter |
Aker-konsernet
Aker ASA årsrapport 2023
55
Konsolidert endring i egenkapitalen
Beløp i millioner kroner
Note
Innskutt
egen-
kapital
Omreg-
nings-
diffe-
ranser
Virkelig-
verdi-
reserver
Sikrings-
reserver
Sum
omreg-
ning og
andre
reserver
Opptjent
egen-
kapital
Sum
egen-
kapital til
eierne av
morsel-
skapet
Ikke-
kontroll-
erende
eier-
interesser
Sum
egen-
kapital
Balanse per 31. desember 2021
24-26
(85 )
(38 )
Årets resultat 2022
(3 991 )
Øvrige resultatelementer
26
(47 )
Totalresultat
(1 938 )
Utbytte
(2 154 )
(2 154 )
(18 )
(2 172 )
Egne aksjer og aksjebaserte betalingstransaksjoner
(14 )
(10 )
(10 )
Sum bidrag fra og utdelinger til eiere
(2 168 )
(2 164 )
(18 )
(2 182 )
Kjøp og salg av ikke-kontrollerende eierinteresser
8,25
(589 )
(589 )
(116 )
Emisjon i datterselskap
25
Sum endring eierandeler uten endring av kontroll
Andre endringer i tilknyttet selskap
Aksjebasert betaling i datterselskaper
-
32
32
25
57
Balanse per 31. desember 2022
24-26
(8 )
Årets resultat 2023
(4 803 )
(1 568 )
Øvrige resultatelementer
26
(210 )
(538 )
(9 )
(305 )
(121 )
Totalresultat
(210 )
(538 )
(5 107 )
(1 689 )
Utbytte
(2 229 )
(2 229 )
(2 229 )
Egne aksjer og aksjebaserte betalingstransaksjoner
Sum bidrag fra og utdelinger til eiere
(2 226 )
(2 226 )
(2 226 )
Kjøp og salg av ikke-kontrollerende eierinteresser
8,25
Emisjon i datterselskap
25
Sum endring eierandeler uten endring av kontroll
Andre endringer i tilknyttet selskap
(6 )
(6 )
(6 )
Aksjebasert betaling i datterselskaper
Utgang av datterselskaper
9,25
Balanse per 31. desember 2023
24-26
(218 )
(4 )
Aker ASA årsrapport 2023 Regnskap og noter |
Aker-konsernet
56
Konsolidert kontantstrømoppstilling
Beløp i millioner kroner
Note
2023
2022
Omarbeidet
Resultat før skatt
(1 653 )
Netto rentekostnad
14
Salgstap/(-gevinst) og nedskrivninger
(10 669 )
Endring i virkelig verdi finansielle eiendeler og endring sikringsinstrumenter
(1 627 )
Avskrivninger og amortiseringer
13
Andel resultat fra tilknyttede og felleskontrollerte selskaper
18
(7 023 )
(3 693 )
Mottatt utbytte fra tilknyttede og felleskontrollerte selskaper
18
Virkning av avviklet virksomhet og endring i driftsmessige eiendeler og gjeld
(1 808 )
Kontantstrøm fra operasjonelle aktiviteter før renter og skatt
(1 974 )
Betalte renter
(1 643 )
(950 )
Renter mottatt
Mottatt/Betalt skatt
(110 )
(88 )
Kontantstrøm fra operasjonelle aktiviteter
(2 780 )
Innbetaling ved salg av eiendom, anlegg, utstyr og immaterielle eiendeler
16,17
Innbetaling ved salg av aksjer og andeler i andre selskaper
Innbetaling ved salg av datterselskap, fratrukket likvider solgt
9
(469 )
Utbetaling ved kjøp av datterselskap, fratrukket likvider kjøpt
8
(30 )
(41 )
Anskaffelse av eiendom, anlegg, utstyr og immaterielle eiendeler
16,17
(3 183 )
(4 691 )
Utbetaling ved kjøp av aksjer og andeler i andre selskaper
(663 )
(1 566 )
Netto kontantstrøm fra andre investeringer
19
Kontantstrøm fra investeringsaktiviteter
(2 439 )
(2 942 )
Innbetaling ved utstedelse av rentebærende lån
27
Nedbetaling av rentebærende lån
27
(4 123 )
(5 426 )
Nedbetaling av leieforpliktelser
20
(162 )
(197 )
Innbetaling og nedbetaling av rentebærende gjeld
(1 907 )
(117 )
Egne aksjer
(10 )
Utbetaling av utbytte
24,25
(2 229 )
(2 172 )
Ny egenkapital i datter og kjøp og salg av ikke kontrollerende eierinteresser
Kontantstrøm med eiere
(2 159 )
Kontantstrøm fra finansieringsaktiviteter
(4 066 )
Kontantstrøm gjennom året
(4 968 )
(2 478 )
Virkning av valutakursendring på kontanter og kontantekvivalenter
Kontanter og kontantekvivalenter per 1. januar
Kontanter og kontantekvivalenter per 31. desember
10
Regnskap og noter |
Aker-konsernet
Aker ASA årsrapport 2023
57
Noter til konsernregnskapet
Note 1 | Informasjon om konsernet
Konsernregnskapet for regnskapsåret 2023 omfatter morselskapet Aker ASA og datterselskaper, samt konsernets andeler i tilknyttede selskap og
felleskontrollerte virksomheter.
Note 2 | Grunnlag for utarbeidelse og estimater og vurderinger
2.1. SAMSVARSERKLÆRING
Konsernregnskapet er avlagt i samsvar med IFRS® Accounting
Standards som skal anvendes per 31. desember 2023, samt de
ytterligere norske opplysningskrav som følger av regnskapsloven per 31.
desember 2023. Konsernregnskapet er utarbeidet basert på historisk
kost, med enkelte unntak som beskrevet i punkt 2.5.
Forslag til årsregnskap 2023 ble fastsatt av styret på Fornebu, 20. mars
2024. Årsregnskapet skal behandles av ordinær generalforsamling den
17. april 2024 for endelig godkjennelse.
2.2. FUNKSJONELL VALUTA OG PRESENTASJONSVALUTA
Konsernregnskapet presenteres i millioner norske kroner. Norske kroner
(NOK) er morselskapets funksjonelle valuta. På grunn av avrundings-
differanser, stemmer ikke alltid tall og prosenter med summen.
2.3. ESTIMATER OG VURDERINGER
Utarbeidelse av årsregnskap i samsvar med IFRS inkluderer vurderinger,
estimater og forutsetninger som påvirker rapporterte beløp for
eiendeler, forpliktelser, inntekter og kostnader. Faktiske beløp kan
avvike fra estimerte beløp. Estimater og underliggende forutsetninger
gjennomgås og vurderes løpende, og er basert på historisk erfaring,
konsultasjoner med eksperter, trender, prognoser og andre metoder
som konsernet anser som rimelige i de enkelte tilfeller. Endringer i
regnskapsmessige estimater innregnes i den perioden estimatene
endres, og i fremtidige perioder som eventuelt påvirkes.
Områder med vesentlig estimeringsusikkerhet, samt kritiske
forutsetninger og vurderinger ved anvendelsen av konsernets
regnskapsprinsipper er beskrevet nedenfor og i relevante noter. De
operative selskapene i konsernet har virksomhet innen ulike markeder
og blir derfor også ulikt påvirket av usikkerhet i markedene.
(a) Inntektsføring
Inntekter fra anleggskontrakter og andre kundekontrakter der
leveringsforpliktelsene blir oppfylt over tid, blir innregnet etter fremdrift
på prosjektet. Denne metoden nødvendiggjør estimater for endelig
totalinntekt og totalkostnad, samt påløpt kostnad på
vurderingstidspunktet.
For kontraktsinntekter vil det blant annet være usikkerhet knyttet til
vurdering av tilleggsarbeider, endringsordrer og bonusbetalinger. Disse
blir innregnet i den grad det er vurdert som svært sannsynlig at en
betydelig inntektsreversering ikke vil inntreffe. Kontraktsinntekter
justeres for ledelsens evaluering av krav fra kunder, typisk relatert til
leveringsvilkårene i kontrakten (“liquidated damages”).
Kontraktskostnadene avhenger både av produktivitetsfaktorer og
kostnadsnivået for innsatsfaktorene. Værforhold, arbeidet til
underleverandører, råvarepriser og valutakurser kan alle påvirke
kostnadsestimatene. Selv om erfaring, anvendelse av etablert
prosjektgjennomføringsmodell og høy kompetanse reduserer risikoen,
vil det alltid være usikkerhet forbundet med disse vurderingene. Se note
10 og note 11.
(b) Nedskrivningstest for goodwill og immaterielle eiendeler med
ubegrenset levetid
I samsvar med regnskapsprinsippene tester konsernet årlig om det er
behov for å skrive ned balanseført verdi av goodwill og immaterielle
eiendeler med ubegrenset levetid. Estimert gjenvinnbart beløp for
kontantgenererende enheter blir beregnet basert på nåverdien av
budsjetterte kontantstrømmer eller salgsverdi fratrukket salgskostnader
hvis høyere. Se note 13 og note 17.
(c) Betingede utfall
Med virksomheter spredt over store deler av verden er selskaper i
konsernet, gjennom deres aktiviteter, involvert i ulike tvister.
Avsetninger er gjort for å dekke forventede tap som følge av disse
tvistene i den grad negative resultater er sannsynlige og pålitelige
estimater kan utarbeides. Endelig avgjørelse i slike saker vil imidlertid
alltid være forbundet med usikkerhet og kan resultere i at ansvaret
avviker fra de regnskapsførte avsetningene. Se note 32.
(d) Anskaffelseskostnader - leting
Aker BP foretar en midlertidig balanseføring av utgifter relatert til boring
av letebrønner i påvente av en evaluering av potensielle funn av olje-
og gassressurser («successful efforts method»). Dersom det ikke blir
funnet ressurser, eller hvis funnet blir vurdert til å ikke være teknisk eller
kommersielt utvinnbart, blir utgiftene knyttet til letebrønner
kostnadsført. Vurderinger av hvorvidt disse utgiftene fortsatt skal
balanseføres eller kostnadsføres i perioden kan ha vesentlig betydning
for resultatet i perioden.
2.4. MÅLING AV VIRKELIG VERDI
Konsernet benytter de verdsettingsmetoder som er best egnet til hver
spesifikk situasjon, og som benytter inndata som det er tilstrekkelig med
tilgjengelig opplysninger om. I størst mulig grad baseres målingen på
relevante observerbare inndata.
Alle eiendeler og forpliktelser som blir målt til virkelig verdi eller som
det gis opplysninger om virkelig verdi for i regnskapet, er kategorisert
innen virkelig verdi hierarkiet, beskrevet som følger basert på laveste
Aker ASA årsrapport 2023 Regnskap og noter |
Aker-konsernet
58
nivå for input som har betydning for målingen av virkelig verdi som
helhet:
Nivå 1: Noterte (ikke justerte) markedspriser i aktive markeder for
identiske eiendeler eller forpliktelser.
Nivå 2: Verdsettelsesteknikker der det laveste nivået av data av
betydning for målingen av virkelig verdi er direkte eller indirekte
observerbart.
Nivå 3: Verdsettelsesteknikker der det laveste nivået av data av
betydning for målingen av virkelig verdi ikke er observerbart.
Konsernet vurderer ved utløpet av hver rapporteringsperiode om
eiendeler eller forpliktelser har beveget seg mellom nivåene i hierarkiet.
For å gi opplysninger om virkelig verdi har konsernet fastsatt klasser av
eiendeler og forpliktelser på basis deres art, særpreg og risikoer og
nivået i virkelig verdi-hierarkiet. Se note 31.
2.5. GRUNNLAG FOR MÅLING
Konsernregnskapet er utarbeidet basert på historisk kost, med unntak
av følgende:
●
Derivater
●
Ikke-derivative finansielle instrumenter til virkelig verdi over
resultatregnskapet
●
Egenkapitalinstrumenter og gjeldsinstrumenter til virkelig verdi
over øvrige resultatelementer
●
Betinget vederlag fra virksomhetssammenslutninger
●
Netto ytelsesbasert pensjonseiendel eller -forpliktelse: virkelig
verdi av pensjonsmidler minus nåverdi av ytelsesbaserte
pensjonsforpliktelser.
Note 3 | Endring av regnskapsprinsipper
Enkelte endringer i standarder og fortolkninger har hatt virkning fra 1. januar 2023, men de har ikke hatt vesentlig virkning på konsernregnskapet.
Note 4 | Regnskapsstandarder og fortolkninger ikke tatt i bruk
Enkelte nye standarder og fortolkninger har blitt publisert uten at de har trådt i kraft for året som avsluttes 31. desember 2023. Konsernet har valgt å ikke
tidlig-implementere noen nye eller endrede standarder i konsernregnskapet for 2023. Ingen av disse standardene forventes å ha vesentlig påvirkning på
konsernregnskapet ved implementeringen.
Regnskap og noter |
Aker-konsernet
Aker ASA årsrapport 2023
59
Note 5 | Regnskapsprinsipper
Regnskapsprinsippene som fremkommer nedenfor, er anvendt
konsistent for alle perioder og selskaper som presenteres i
konsernregnskapet med unntak av prinsippendringene som er omtalt i
note 3. Ved vesentlige endringer er sammenligningstall omarbeidet i
samsvar med årets presentasjon.
5.1 KONSERNREGNSKAP OG KONSOLIDERINGSPRINSIPPER
5.1.1 Datterselskaper
Det konsoliderte regnskapet består av regnskapet til morselskapet Aker
ASA og dets datterselskaper. Datterselskaper er selskaper kontrollert av
Aker. Vurderingen av kontroll tar hovedsakelig utgangspunkt i
eierandel, da det i de fleste tilfeller er dette som vil avgjøre om Aker har
beslutningsmakt. Det foretas imidlertid også en vurdering av om Aker
har de facto kontroll. For å avgjøre om Aker har de facto kontroll
vurderes andre hensyn som kan avgjøre om Aker skulle ha kontroll selv
om det for eksempel ikke er flertall på Generalforsamlingen, eller
motsatt. Dette vurderes individuelt per selskap, men det vil for eksempel
hensyntas aspekter som absolutt og relativ eierandel, styremedlemmer,
kontraktuelle avtaler, stemmehistorie blant aksjonærene, etc.
5.1.2 Investeringer i tilknyttede selskaper
Aker klassifiserer investeringer basert på en vurdering av grad av
kontroll og de underliggende omstendighetene. Dette inkluderer en
vurdering av stemmerettigheter, eierskapsstruktur og relative
rettigheter. Selskaper hvor Aker har en betydelig innflytelse, men som
ikke er vurdert som datterselskap eller felleskontrollert ordning,
klassifiseres som tilknyttede selskap. Investeringene Aker BP og Aker
Solutions er vurdert som selskaper hvor Aker har betydelig innflytelse,
men ikke kontroll. Disse regnskapsføres som tilknyttede selskaper etter
egenkapitalmetoden.
5.2 OMREGNING AV REGNSKAPER OG TRANSAKSJONER I
UTENLANDSK VALUTA
Postene i regnskapet til hvert enkelt datterselskap blir opprinnelig
regnskapsført i funksjonell valuta. Dette er vanligvis lokal valuta i
landene de opererer. Transaksjoner i utenlandsk valuta omregnes til
funksjonell valuta for de respektive datterselskapene med valutakurs på
transaksjonstidspunktet. Fordringer og forpliktelser i utenlandsk valuta
omregnes til funksjonell valuta til gjeldende kurs på balansedagen.
Valutagevinster og -tap som oppstår som resultat av slike transaksjoner
og omregning av monetære eiendeler og forpliktelser i utenlandsk
valuta, innregnes i resultatregnskapet.
Omregningsdifferanser identifiseres både ved å benytte steg-for-steg
konsolidering og direkte konsolidering av datterselskap.
Konsernregnskapet presenteres i norske kroner. Resultatregnskap og
balanse for datterselskaper med funksjonell valuta forskjellig fra
presentasjonsvalutaen (NOK) regnes om på følgende måte:
◾
balansen er regnet om til balansedagens kurs
◾
resultatregnskapet er omregnet til gjennomsnittskurs i perioden.
Dersom gjennomsnitt i perioden ikke totalt sett gir et rimelig
estimat på bruk av transaksjonskurs, brukes kursen på
transaksjonstidspunktet. Ved beregning av gjennomsnittskurs
benyttes gjennomsnittet av kursen for alle dager i perioden.
5.3 DRIFTSINNTEKTER
5.3.1 Driftsinntekter fra kontrakter med kunder
De største kategoriene av inntekter er tilvirkningskontrakter,
kraftproduksjon, serviceinntekter og salg av standardprodukter. Oversikt
over regnskapsprinsipper og arten av leveringsforpliktelser for de
vesentligste typer kontrakter med kunder er gjengitt nedenfor.
Tilvirkningskontrakter
Tilvirkningskontrakter omfatter spesialprodukter bygget etter kundens
spesifikasjoner, og eiendelene har ingen alternativ bruk for konsernet.
Hvis kunden terminerer en tilvirkningskontrakt, har konsernet en rett til
betaling for det arbeidet som er fullført på termineringstidspunktet.
Kontraktene fastsetter vanligvis en milepælbasert betalingsplan.
Konsernet har vurdert at leveringsforpliktelsene blir oppfylt over tid og
at inntekter fra leveringsforpliktelsene innregnes i henhold til fremdrift
på prosjektet. Fremdriften måles ved bruk av metode for løpende
avregning, vanligvis ved at påløpte kostnader sees i forhold til estimerte
totale kontraktskostnader.
Variable vederlag, slik som insentivbetalinger, blir innregnet som
tilvirkningsinntekt når det er svært sannsynlig at en vesentlig
inntektsreversering ikke vil inntreffe. Hvis det endelige utfallet av
leveringsforpliktelse ikke kan måles pålitelig, skjer inntektsføring bare i
samsvar med påløpte kostnader som forventes å kunne inndekkes.
Inntekter fra kraftproduksjonskontrakter
Inntekter fra kraftproduksjonskontrakter omfatter inntekter fra
produksjon og påfølgende salg av elektrisitet fra produksjonsanlegg
som solcelleanlegg og vindparker. Leveringsforpliktelsen består av
leveranse av en serie bestemte varer (kraft) og transaksjonsprisen er det
vederlaget som forventes mottatt, enten til spotpris, regulert pris eller
kontraktspris. Leveringsforpliktelsen oppfylles over tid, noe som
innebærer at inntekter skulle ha blitt innregnet for hver enhet levert til
transaksjonspris. Konsernet benytter et unntak i henhold til IFRS 15 som
sier at inntekter fra kraftkontrakter kan regnskapsføres til det beløp som
enheten har rett til å fakturere. Retten til å fakturere kraft oppstår når
kraft produseres og leveres, og retten til å fakturere vederlaget vil
normalt tilsvare verdien til kunden.
Serviceinntekter
Serviceinntekter innregnes over tid etter hvert som tjenestene blir levert.
Inntektene innregnes i henhold til fremdrift, eller i henhold til fakturert
beløp i perioden når dette har direkte sammenheng med verdien av
tjenestene som er levert til kunden i perioden. Måling av fremdrift
baseres normalt på en innsatsbasert metode der påløpte kostnader
settes i forhold til estimerte totale kostnader.
Salg av standardprodukter
Aker ASA årsrapport 2023 Regnskap og noter |
Aker-konsernet
60
Denne inntektstypen inkluderer salg av standardiserte produkter og
utstyr som ikke er tilpasset kundens spesifikasjoner. Kundene overtar
normalt kontrollen over disse produktene når de er levert til kunden i
henhold til betingelsene i kontrakten. Konsernet har vurdert at
leveringsforpliktelser for slike produkter er oppfylt på et bestemt
tidspunkt, og inntekt fra disse leveringsforpliktelsene innregnes på det
tidspunktet.
5.3.2 Annen inntekt
Gevinster eller tap fra kjøp og salg av virksomheter som ikke er
klassifisert som avviklet virksomhet er inkludert i annen inntekt og
inngår i driftsresultatet. Ved trinnvise kjøp vil slike gevinster kunne være
relatert til ny måling av den tidligere eierandelen i den oppkjøpte
virksomheten.
5.4 PENSJONSYTELSER
Konsernet har i hovedsak innskuddsbaserte pensjonsordninger.
Pensjonsforpliktelser i balansen er knyttet til ansatte i lukkede
ytelsesbaserte ordninger. Det forventes at forpliktelsen gradvis vil
reduseres.
5.5 SKATTEKOSTNAD
Skattekostnad består av periodeskatt og utsatt skatt. Skattekostnad
innregnes i resultatregnskapet, med unntak for skatt på poster
innregnet direkte i egenkapital, som innregnes i egenkapitalen.
Eiendeler og forpliktelser ved utsatt skatt motregnes dersom:
◾
konsernet har juridisk rett til å motregne eiendeler og forpliktelser
ved periodeskatt
◾
eiendeler og forpliktelser ved utsatt skatt gjelder inntektsskatt som
ilegges av samme skattemyndighet på samme skattepliktige enhet,
eller ulike skattepliktige enheter som har til hensikt å gjøre opp
skatten netto, eller å realisere enhetenes skatteeiendeler og
forpliktelser samtidig.
Eiendel ved utsatt skatt innregnes i den grad det er sannsynlig at den
kan utnyttes mot fremtidig skattepliktig inntekt. Posten revurderes på
hver balansedag, og reverseres i den grad det ikke lenger er sannsynlig
at skattefordelen vil bli realisert.
5.6 LEIEAVTALER HVOR KONSERNET ER LEIETAKER
Konsernet har leieavtaler knyttet til lager-, kontor- og fabrikklokale,
samt for maskiner og verktøy. Konsernet vurderer om en kontrakt er
eller inneholder en leieavtale basert på om kontrakten formidler en rett
til å kontrollere bruken av en identifiserbar eiendel for en periode i bytte
mot et vederlag. For kontrakter som er eller inneholder en leieavtale,
innregnes en bruksretteiendel for den underliggende eiendelen og en
leieforpliktelse som representerer forpliktelsen til å foreta leiebetalinger.
Konsernet har valgt å ikke innregne bruksretteiendel og leieforpliktelse
for kortsiktige leieavtaler eller leieavtaler der den underliggende
eiendelen har lav verdi (for eksempel IT-utstyr). For disse leieavtalene
innregnes leiebetalingene som en driftskostnad lineært over
leieperioden.
5.6.1 Bruksrettseiendeler
Bruksrettseiendelen måles til opprinnelig anskaffelseskost, deretter til
anskaffelseskost fratrukket akkumulerte av- og nedskrivninger, justert
for eventuelle nye målinger av leieforpliktelsen. Anskaffelseskost for
bruksrettseiendelen omfatter innregnet beløp fra førstegangsmåling av
leieforpliktelsen, alle direkte utgifter til avtaleinngåelse, samt alle
leiebetalinger ved eller før iverksettelsestidspunktet, fratrukket
eventuelle leieinsentiver mottatt. Bruksrettseiendelen avskrives vanligvis
lineært over det korteste av estimert utnyttbar levetid og leieperioden,
og er gjenstand for nedskrivningsvurderinger for ikke-finansielle
eiendeler.
5.6.2 Leieforpliktelser
Leieforpliktelsen måles ved førstegangsinnregning til nåverdien av
leiebetalingene, diskontert ved bruk av leieavtalens implisitte rente
dersom denne renten enkelt kan fastsettes. Dersom den implisitte
renten ikke enkelt kan fastsettes, anvendes leietakers marginale
lånerente. Konsernet legger vanligvis den marginale lånerenten til grunn
som diskonteringsrente.
5.7 VARELAGER
Varelager i konsernet består hovedsakelig av råvarer, varer i arbeid og
arbeid under tilvirkning, samt ferdigvarer. Varelager regnskapsføres til
det laveste av anskaffelseskost og netto realisasjonsverdi.
Anskaffelseskost er basert på først-inn først-ut (FIFO) prinsippet, eller på
vektet gjennomsnittsmetode avhengig av varelagerets type. For
produserte varer og arbeid under utførelse omfatter
anskaffelseskostnad kostnader til råvarer, direkte arbeid og andre
direkte kostnader samt tilhørende faste produksjonskostnader. Faste
produksjonskostnader beregnes med utgangspunkt i normal
kapasitetsutnyttelse. Netto realiserbar verdi er antatt salgspris under
normale forretningsforhold med fradrag for kostnadene forbundet med
ferdigstillelse og salg.
5.8 EIENDOM, ANLEGG OG UTSTYR
Konsernets eiendeler av eiendom, anlegg og utstyr består hovedsakelig
av skip og fly, maskiner og transportmidler, bygninger og tomter,
produksjonsanlegg for strøm og anlegg under utførelse. Eiendom,
anlegg og utstyr vurderes til anskaffelseskost, fratrukket akkumulerte
avskrivninger og nedskrivninger.
Anskaffelseskost inkluderer utgifter som er direkte henførbare til kjøp av
eiendelen og hvis vesentlig, kostnader ved å demontere og fjerne
eiendelene, samt til å sette i stand anleggsstedet. Anskaffelseskost for
egentilvirkede eiendeler inkluderer utgifter til råvarer, direkte
lønnsutgifter, og andre kostnader som er direkte knyttet til å få
eiendelen til å virke slik den er tiltenkt. Eiendom, anlegg og utstyr
avskrives lineært for hver komponent over estimert utnyttbar levetid.
5.9 IMMATERIELLE EIENDELER
Konsernets immaterielle eiendeler består av goodwill, kontraktsmessige
eiendeler, utviklingskostnader, lisenser, varemerker og kundeporteføljer.
5.9.1 Goodwill
Alle virksomhetssammenslutninger i konsernet regnskapsføres etter
oppkjøpsmetoden. Goodwill måles som en residual på
overtakelsestidspunktet, utregnet som summen av vederlaget overført
ved virksomhetssammenslutningen, balanseførte ikke-kontrollerende
eierinteresser og virkelig verdi av tidligere eierandeler på
oppkjøpstidspunktet, fratrukket nettobeløpet (normalt virkelig verdi) av
Regnskap og noter |
Aker-konsernet
Aker ASA årsrapport 2023
61
identifiserbare anskaffede eiendeler og overtatte forpliktelser. Ikke-
kontrollerende eierinteresser måles på bakgrunn av nettoverdien av
identifiserbare eiendeler og gjeld i overdragende selskap eller til virkelig
verdi inklusiv et goodwillelement. Valg av målemetode gjøres per
oppkjøp.
5.9.2 Forskning og utvikling
Utgifter til utviklingsaktiviteter, hvor forskningsresultater er benyttet i en
plan eller modell for produksjon av nye eller vesentlig forbedrede
produkter eller prosesser, blir balanseført i den grad produktet eller
prosessen er teknisk og kommersielt gjennomførbar og konsernet har
tilstrekkelige ressurser til å ferdigstille utviklingen. Utgiftene som
balanseføres inkluderer materialkostnader, direkte lønnskostnader og en
andel av fellesutgifter. Andre utviklingsutgifter blir innregnet i
resultatregnskapet i den perioden de påløper.
5.9.3 Andre immaterielle eiendeler
Andre immaterielle eiendeler (patenter, varemerker og andre
rettigheter) som anskaffes, vurderes til anskaffelseskost, fratrukket
eventuelle akkumulerte amortiseringer og tap ved verdifall. Immaterielle
eiendeler amortiseres lineært over estimert utnyttbar levetid, med
unntak av eiendeler med ubestemt levetid. Langsiktig investering i
kryptovaluta regnskapsføres som del av Andre immaterielle eiendeler.
Investeringene vurderes til anskaffelseskost, fratrukket eventuelle
akkumulerte tap ved verdifall.
5.10 VERDIFALL PÅ IKKE-FINANSIELLE EIENDELER
På balansedagen vurderes det om det er indikasjoner på verdifall
knyttet til balanseført verdi av ikke-finansielle eiendeler. Er slike
indikasjoner til stede, estimeres eiendelens gjenvinnbare beløp. For
goodwill og immaterielle eiendeler som ennå ikke er tilgjengelige for
bruk, eller som har ubestemt utnyttbar levetid, estimeres gjenvinnbart
beløp også årlig på balansedagen uavhengig av om det foreligger
indikasjoner på verdifall. Gjenvinnbart beløp for en eiendel eller en
kontantgenererende enhet er det høyeste av bruksverdi og virkelig
verdi fratrukket salgsutgifter. Konsernets eiendeler vurderes vanligvis
mot bruksverdi.
5.11 FINANSIELLE INSTRUMENTER
Konsernets finansielle instrumenter består hovedsakelig av kontanter,
fordringer, sikringsinstrumenter og investering i
egenkapitalinstrumenter. Fordringer måles til amortisert kost, mens
konsernets sikringsinstrumenter og investering i
egenkapitalinstrumenter er vurdert til virkelig verdi over resultatet eller
øvrige resultatelementer. For kundefordringer anvender konsernet den
forenklede tilnærming tillatt under IFRS 9, der forventede totaltap
innregnes på tidspunktet for førstegangsinnregning av
kundefordringene.
Konsernet har finansielle derivater for å sikre seg mot rente- og
valutarisiko. Ved førstegangsinnregning måles derivater til virkelig verdi.
Konsernet benytter sikringsbokføring for sikringsinstrumentene som er
inngått med formål om å sikre svingninger i kontantstrømmer som følge
av endringer i valutakurser eller rentenivået, og hvor konsernet har
dokumentert at det er en økonomisk sammenheng mellom
sikringsobjektet og sikringsinstrumentet.
Konsernets finansielle forpliktelser består hovedsakelig av
obligasjonslån, annen rentebærende gjeld, og kortsiktige rentefrie
finansielle forpliktelser. De finansielle forpliktelsene er i all hovedsak
vurdert til amortisert kost.
5.12 AVSETNINGER
Avsetninger måles til nåverdi av fremtidige kontantstrømmer ved å
bruke en rente som består av tidsverdien av penger redusert med
risikojustering som er spesifikk for avsetningen. Egen kredittrisiko inngår
ikke i diskonteringsrenten. Garantiavsetning gjøres for forventede
fremtidige tilleggskostnader for leverte produkter og tjenester.
Avsetningen gjøres på grunnlag av historiske data og en vekting av
mulig utfall med deres tilhørende sannsynligheter.
5.13 SEGMENTRAPPORTERING
Aker identifiserer segmenter basert på konsernets interne ledelses- og
rapporteringsstruktur. Selskapets øverste beslutningstaker, som er
ansvarlig for allokering av ressurser til og vurdering av inntjening i
driftssegmentene, er definert som styret, konsernsjef og finansdirektør.
Aktivitetene i konsernet er inndelt i to hoveddeler: Industrielle
investeringer og Finansielle investeringer. Innregning og måling anvendt
i segmentrapporteringen er konsistent med de regnskapsprinsipper
som er anvendt ved utarbeidelsen av årsregnskapet. Se note 10 for
Driftssegmenter.
Aker ASA årsrapport 2023 Regnskap og noter |
Aker-konsernet
62
Note 6 | Kapitalforvaltning, finansiell risikostyring og eksponering
FINANSIELL RISIKO
Aker-konsernet består av ulike typer virksomheter som i varierende grad
er eksponert for finansiell risiko. De vesentligste elementene er kreditt-,
likviditet- og markedsrisiko (blant annet oljepris-, valuta- og renterisiko),
samt klimarisiko. Formålet med risikostyring er pålitelig å kunne måle og
styre finansielle risikoer, og gjennom dette øke forutsigbarhet og
minimere negative virkninger på Akers finansielle resultater. Konsernet
bruker ulike finansielle instrumenter i aktiv styring av sin finansielle
eksponering.
KAPITALFORVALTNING
Akers overordnede målsetning for kapitalforvaltning er å vedlikeholde
en sterk kapitalbase som innbyr til tillit fra investorer, kreditorer og
finansmarkedet for øvrig, sikre fleksibilitet for å kunne gripe attraktive
muligheter når de måtte dukke opp, samt å opprettholde en
kapitalstruktur som minimerer selskapets kapitalkostnad. Aker tilstreber
en konservativ plasseringsstrategi med minimal risiko. Samtidig skal
plasseringene være fleksible med hensyn til likviditet.
Målet fremover er en vekst i verdijustert egenkapital på minimum 10
prosent per år. I tillegg har Aker definert et antall finansielle måltall
(«FTIs») som søker å regulere forholdet mellom kontanter og
rentebærende gjeld, samt for kapitalstrukturen. Disse måltallene
fungerer som retningslinjer ved investerings- og
kapitalallokeringsaktiviteter.
Akers utbyttepolitikk tar utgangspunkt i at selskapet til enhver tid skal
ha en solid balanse og likviditetsreserver som er tilstrekkelig til å
håndtere fremtidige forpliktelser. Selskapets policy er å utbetale et årlig
utbytte på 2-4 prosent av verdijustert egenkapital. Ved beregning av
verdijustert egenkapital legges børskurs på Akers børsnoterte
investeringer til grunn. Siste transaksjonsverdi legges til grunn i tilfeller
der en ikke-børsnotert investering har vært gjenstand for vesentlig
transaksjon med ekstern part, mens regnskapsført verdi benyttes for
øvrige eiendeler.
KREDITTRISIKO
Konsernets finansielle eiendeler er bankinnskudd, kundefordringer og
andre fordringer, kontraktseiendeler, derivater og aksjeinvesteringer.
Konsernets kredittrisiko ligger hovedsakelig i balanseposter relatert til
eksterne fordringer. Konsernet overvåker aktivt sin kreditteksponering
mot hver motpart. I tillegg vurderer konsernet kredittverdigheten til
underleverandører, kunder eller andre interessenter og partnere ved
inngåelse av betydelige eller langsiktige kontrakter. Balanseførte beløp
for kundefordringer er netto etter eventuelle avsetninger for potensielle
tap, basert på tidligere erfaring, samt konkrete vurderinger knyttet til
enkeltfordringer.
Transaksjoner som involverer finansielle derivater er med motparter
som konsernet har en signert avregningsavtale med, og som har god
kredittverdighet.
Eksponeringen for kredittrisiko er reflektert i balanseført verdi av hver
enkelt finansiell eiendel, inklusive finansielle derivater. Eksponering for
kredittrisiko på balansedagen fremgår av tabellene som følger.
2023 Balanseført verdi - eksponering for kredittrisiko
Beløp i millioner kroner
Note
Virkelig verdi
over resultat
Fordringer til
amortisert kost
Derivater som sikrings-
instrument i øvrige
resultatelementer
Sum
Finansielle rentebærende anleggsmidler
19
-
1 456
-
1 456
Andre anleggsmidler inkl. langsiktige derivater
21
-
59
13
72
Kundefordringer og øvrige rentefrie kortsiktige fordringer
23
4
2 910
-
2 915
Rentebærende kortsiktige fordringer
19
-
1 810
-
1 810
Kontanter og kontantekvivalenter
10
-
8 421
-
8 421
Sum
4
14 656
13
14 673
I 2023 er finansielle rentebærende fordringer nedskrevet med 37 millioner kroner.
Regnskap og noter |
Aker-konsernet
Aker ASA årsrapport 2023
63
2022 Balanseført verdi - eksponering for kredittrisiko
Beløp i millioner kroner
Note
Virkelig verdi
over resultat
Fordringer til
amortisert kost
Derivater som sikrings-
instrument i øvrige
resultatelementer
Sum
Finansielle rentebærende anleggsmidler
19
-
1 296
-
1 296
Andre anleggsmidler inkl. langsiktige derivater
21
-
66
1 938
2 003
Kundefordringer og øvrige rentefrie kortsiktige fordringer
23
-
2 850
2 850
Kortsiktige derivater
31
-
109
109
Rentebærende kortsiktige fordringer
19
-
2 175
2 175
Kontanter og kontantekvivalenter
10
-
13 208
13 208
Sum
-
19 595
2 047
21 641
I 2022 er finansielle rentebærende fordringer nedskrevet med 144 millioner kroner.
Aldersfordeling kundefordringer og kontraktseiendeler
Brutto kundefordringer og
Brutto kundefordringer og
Beløp i millioner kroner
kontraktseiendeler 2022
Ikke forfalt
1 460
1 204
Forfalt 0-30 dager
275
230
Forfalt 31-120 dager
203
45
Forfalt 121-365 dager
8
57
Forfalt mer enn 1 år
8
95
Sum
1 954
1 630
Endringer i avsetning til tap på kundefordringer og kontraktseiendeler
Beløp i millioner kroner
2023
2022
Balanse per 1. januar
(14)
(12)
Avsetning inkludert i driftsresultatet
(14)
(4)
Konstaterte tap ført mot avsetninger i løpet av året
18
-
Andre endringer
-
3
Avsetning til tap på kundefordringer og kontraktseiendeler per 31. desember
(10)
(14)
LIKVIDITETSRISIKO
Likviditetsrisiko er risikoen for at konsernet ikke vil kunne oppfylle sine finansielle forpliktelser etter hvert som de forfaller. Styring av likviditetsrisikoen
innebærer at konsernet skal ha tilstrekkelig beholdning av kontanter og kontantekvivalenter til å oppfylle forpliktelsene ved forfall.
Aker ASA årsrapport 2023 Regnskap og noter |
Aker-konsernet
64
Oversikt over forfall inkludert estimerte rentebetalinger per type forpliktelse:
Forfallstruktur inklusive estimerte rentebetalinger
ført beløp
Kontant-
strøm
Inntil
6-12 mnd
1-2 år
2-5 år
Over 5 år
Beløp i millioner kroner
Pantelån
17 283
(28 716)
(694)
(330)
(3 810)
(4 320)
(19 562)
Usikrede banklån
3 634
(4 084)
(1 237)
(85)
(169)
(2 593)
-
Usikrede obligasjonslån
7 495
(8 984)
(237)
(2 291)
(2 857)
(2 439)
(1 159)
Konvertible lån
281
(497)
-
-
-
(497)
-
Andre forpliktelser
100
(102)
(13)
(16)
(59)
(14)
-
Trekkrettighet/driftsfasilitet
150
(150)
(150)
-
-
-
-
Sum forfall lån og renter på rentebærende gjeld
28 942
(42 533)
(2 330)
(2 722)
(6 897)
(9 864)
(20 720)
Finansielle leieforpliktelser
1 046
(1 635)
(104)
(91)
(152)
(279)
(1 009)
Langsiktige derivative finansielle forpliktelser
24
(24)
-
-
-
(24)
-
Sum forfall lån og renter på rentebærende gjeld og derivater
30 011
(44 191)
(2 434)
(2 813)
(7 049)
(10 167)
(21 729)
Leverandørgjeld og andre kortsiktige forpliktelser
6 883
Langsiktige rentefrie forpliktelser
1)
1 064
Sum forpliktelser
37 959
1) Langsiktige rentefrie forpliktelser inkluderer 379 millioner kroner i forpliktelser ved utsatt skatt.
Oversikt over forfall fordelt på segmenter:
Forfallstruktur inklusive estimerte rentebetalinger
ført beløp
Kontant-
strøm
Inntil
6-12 mnd
1-2 år
2-5 år
Over 5 år
Beløp i millioner kroner
Industrielle investeringer
18 636
(30 860)
(933)
(412)
(6 077)
(2 952)
(20 571)
Finansielle investeringer
2 684
(3 068)
(121)
(120)
(583)
(2 161)
-
Aker ASA og holdingselskaper
8 692
(10 263)
(1 380)
(2 281)
(389)
(5 054)
(1 159)
Sum forfall lån og renter på rentebærende gjeld og
derivater
30 011
(44 191)
(2 434)
(2 813)
(7 049)
(10 167)
(21 729)
Konsernet har likvide midler som sammen med løpende kontantstrøm fra drift forventes å møte likviditetsbehovet. Per 31. desember 2023 har
konsernet kontanter og kontantekvivalenter på 8 421 millioner kroner. I tillegg har konsernet blant annet andre rentebærende midler på 3 265
millioner kroner (note 19) og andre investeringer på 599 millioner kroner (note 21).
Oljeprisrisiko
Investeringen i det tilknyttede selskapet Aker BP utgjør en betydelig del
av konsernets eiendeler. Siden Aker BPs inntekter kommer fra salg av
olje og gass vil verdien på investeringen og konsernets resultatandel
være eksponert mot endringer i olje- og gasspris. Gitt dagens ustabile
makrobilde vurderer Aker BP kontinuerlig muligheter for sikring som del
av den finansielle risikostyringsprosessen.
Valutarisiko
Aker driver internasjonal virksomhet, noe som medfører flere typer
valutaeksponering for konsernet. Valutarisiko oppstår gjennom
ordinære, fremtidige forretningstransaksjoner, balanseførte fordringer
og gjeldsposter og når slike transaksjoner og poster har avtalt betaling i
en annen valuta enn det som er det respektive selskaps funksjonelle
valuta. I tillegg oppstår valutarisiko gjennom investeringer i utenlandske
datterselskaper. Konsernets hovedeksponering er mot USD, GBP og
EUR. Konsernet er også eksponert mot en rekke andre valutaer.
Regnskap og noter |
Aker-konsernet
Aker ASA årsrapport 2023
65
Ved utarbeidelse av Akers konsernregnskap er følgende valutakurser anvendt ved omregning av utenlandske datterselskaper og tilknyttede
selskapers regnskaper:
Snittkurs
Kurs
Snittkurs
Kurs
Land
Valuta
2023
31.12.2023
2022
31.12.2022
USA
USD
10,56
10,17
9,62
9,86
Storbritannia
GBP
13,13
12,93
11,85
11,85
Den Europeiske Union (EU)
EUR
11,42
11,24
10,10
10,51
Brasil
BRL
2,12
2,10
1,86
1,86
Gjennomsnittskurs og kurs per 31. desember er benyttet ved omregning av henholdsvis resultatregnskapet og balansen. Dersom gjennomsnitt i
perioden ikke totalt sett gir et rimelig estimat på bruk av transaksjonskurs, brukes transaksjonskursen. Tabellen nedenfor viser hvor sensitiv Aker er
for valutakursendringer i sitt konsoliderte regnskap. Hvis den norske kronen hadde vært 10 prosent svakere mot USD gjennom 2023 for resultattall
og per årsslutt for balansetall, ville virkningene i konsernregnskapet vært som vist i tabellen under. Sensitivitetsanalysen tar ikke hensyn til andre
virkninger av svakere krone som konkurranseevne, verdiendringer av derivater eller lignende.
Beløp i millioner kroner
Driftsinntekter
Resultat før skatt
Egenkapital
USD
9 940
2 426
19 658
Andre valuta
2 408
(3 637)
8 523
NOK
2 149
(441)
22 611
Sum
14 497
(1 653)
50 792
Endring NOK 10 % svakere mot USD
994
243
1 966
Sum ved NOK 10 % svakere mot USD
15 491
(1 410)
52 758
Aker ASA og de operative selskapene i konsernet har utarbeidet retningslinjer for håndtering av valutarisiko, herunder sikring av forventede
kontantstrømmer og verdi av eiendeler og forpliktelser i fremmed valuta. Det brukes valutaterminkontrakter og valutaopsjonskontrakter for å
redusere valutaeksponeringen. Sikringskontraktene i konsernet hadde netto verdi på 13 millioner kroner per 31. desember 2023.
Renterisiko
Konsernets renterisiko er knyttet opp mot rentebærende lån og fordringer. Lån og fordringer med flytende rente eksponerer konsernet for endringer
i kontantstrøm gjennom endringer i rentenivået. Lån og fordringer med fast rente innebærer en risiko for endringer i virkelig verdi. Tallene for 2023
inkluderer finansielle leieforpliktelser med 1 046 millioner kroner og 1 396 millioner kroner for 2022. Ved utgangen av året var Akers eksponering for
rentebærende finansielle instrumenter som følger:
Beløp i millioner kroner
2023
2022
Instrumenter med fast rente:
Finansielle eiendeler
-
63
Finansielle forpliktelser
(3 366)
(4 559)
Netto fast rente
(3 366)
(4 496)
Instrumenter med variabel rente:
Finansielle eiendeler
11 686
16 616
Finansielle forpliktelser
(26 622)
(30 486)
Netto variabel rente
(14 936)
(13 870)
Netto rentebærende gjeld (-) / eiendel (+) inkl. fordring finansielle leieavtaler og finansielle leieforpliktelser
(18 301)
(18 366)
Konsernet regnskapsfører ikke finansielle eiendeler eller forpliktelser
med fast rente til virkelig verdi over resultatet. Per 31. desember 2023
var ikke rentederivater øremerket til sikring for deler av gjelden. I
forbindelse med refinansiering i Mainstream Renewable Power ble
rentesikring som var bokført til 1 938 millioner kroner per 31. desember
2022 avsluttet.
Øvrige rentederivater øremerkes ikke som sikring og vil derfor påvirke
resultatet ved renteendringer. Aker-konsernet har i 2023 en kostnad på
23 millioner kroner relatert til rentederivater.
Aker ASA årsrapport 2023 Regnskap og noter |
Aker-konsernet
66
Note 7 | Klimarisiko
Klimarisiko kan defineres som fysisk risiko og overgangsrisiko. Fysisk
risiko inkluderer ekstreme værhendelser og naturkatastrofer forårsaket
av et endret klima. Overgangsrisiko inkluderer ny politikk og regulering,
teknologisk utvikling, markedsendringer og omdømmerisiko. Både fysisk
risiko og overgangsrisiko er relevante for Aker, i hovedsak gjennom
Akers investeringer.
Aker er et industrielt investeringsselskap med eierandeler i selskaper og
finansielle investeringer konsentrert innen olje og gass, fornybar energi
og grønne teknologier, industriell programvare, sjømat og marin
bioteknologi. Som en del av sin investeringsstrategi, har Aker siden
2020 delvis diversifisert sin portefølje til også å inneholde fornybar
energi og lavutslippsinvesteringer for å håndtere klimarisikoer og
muligheter. Aker benytter TCFD-rammeverket for å identifisere og styre
risikoene og mulighetene som oppstår som følge av klimaendringer. Se
Akers TCFD-rapport i vedlegget til årsrapporten for mer informasjon om
tilnærmingen til styring, strategi og håndtering av klimarelaterte risikoer.
BETYDNING FOR FINANSREGNSKAPET
Konsernets største gruppe av eiendeler er investeringer i tilknyttede
selskap, som hovedsakelig består av investeringer i Aker BP (30,9
milliarder kroner) og Aker Solutions (7,7 milliarder kroner). For disse
eiendelene er det en risiko for at etterspørselen etter olje og gass kan
reduseres betydelig raskere enn forventet, noe som kan føre til en
nedgang i olje- og gassprisene. I tillegg er det en risiko for at prisen for
karbonutslipp og/eller skatter knyttet til olje- og gassvirksomhet kan
øke raskere og bli høyere enn forventet, noe som kan føre til reduserte
inntekter og økte driftskostnader for Aker BP og Aker Solutions. Et slikt
scenario kan medføre negativ innvirkning på egenkapitalen i disse
selskapene og dermed påvirke Akers bokførte verdi av eiendelene. Aker
BP er imidlertid godt posisjonert til å tilpasse seg økende karbonpriser
på grunn av sitt fokus på både lave kostnader og lave utslipp i
produksjonen. I tillegg benyttes det en intern karbonpris i beregningene
som betydelig overstiger prisene som antas i IEA-scenarioene. Videre
har Aker Solutions planer om å øke sin andel av prosjekter innen
fornybar energi, og dermed redusere risikoen for fallende investeringer i
oppstrøms olje- og gassvirksomhet. For regnskapsåret 2023 er det ikke
identifisert noen indikatorer på verdifall i investeringer i tilknyttede
selskaper på grunn av klimarisiko.
En annen betydelig gruppe eiendeler for Aker-konsernet er eiendom,
anlegg og utstyr, hovedsakelig bestående av eiendeler i Aker Horizons,
Aker BioMarine og Aker Property Group.
De fysiske eiendelene i Aker Horizons virksomhet er hovedsakelig utsatt
for overgangsrisiko, men også noe fysisk risiko. Overgangsrisikoen er
knyttet til hastigheten på overgangen til, og investeringer i, fornybar
energi. Overgangsrisiko har vist seg gjeldende knyttet til
markedsstrukturene i Chile. Det chilenske strømnettet og markedet er
ikke sammenkoblet/integrert, noe som utsetter operatører for ekstra
kraftleveransekostnader. Disse nettutfordringene, sammen med økte
renter, fortsatte i 2023 og har medført en nedskrivning av
produksjonsanleggene i Andes porteføljen i 2023, se nærmere
beskrivelse i note 13.
De fysiske eiendelene i Aker BioMarine-konsernet omfatter fartøy brukt i
krillfangstvirksomheten, samt foredlingsanlegget i Houston i USA, og
proteinfabrikken i Ski i Norge. Det er ikke identifisert vesentlig
overgangsrisiko eller fysisk risiko knyttet til fartøyene i løpet av deres
forventede utnyttbare levetid. Foredlingsanlegget i Houston er utsatt for
fysisk risiko i form av ekstremvær, hvilket er hensyntatt i vurderingen av
verdien av anlegget. Se også note 17 Immaterielle eiendeler for
ytterligere informasjon om nedskrivningsvurderinger foretatt av Aker
BioMarine. De fysiske eiendelene i Aker Property Group er hovedsakelig
knyttet til nye kontorlokaler på Fornebu, Norge. Det er ikke vurdert å
foreligge klimarelaterte forhold som påvirker den forventede levetiden
til byggene.
Aker har vurdert klimaendringenes påvirkning på forutsetning om
fortsatt drift og kapitalbehovet fremover. Selv om det ikke er identifisert
noen umiddelbare eller fysiske kortsiktige virkninger av
klimaendringene, erkjenner Aker klimarisikoene, men ser også
mulighetene som oppstår som følge av forventede klimaendringer. Aker
foretar regelmessige vurderinger av klimarisiko og vurderer dette
løpende opp mot vurderinger og estimater benyttet i utarbeidelsen av
konsernregnskapet.
Regnskap og noter |
Aker-konsernet
Aker ASA årsrapport 2023
67
Note 8 | Kjøp av datterselskaper og transaksjoner med ikke-
kontrollerende eierinteresser
KJØP AV DATTERSELSKAPER OG TRANSAKSJONER MED IKKE-
KONTROLLERENDE EIERINTERESSER
Det har ikke vært vesentlige kjøp av datterselskaper i løpet av 2023 og
2022 eller transaksjoner med ikke-kontrollerende eierinteresser utover det
som fremgår av konsernets oversikt over endringer i egenkapitalen. Se
ellers omtale av kjøp av aksjer i Solstad Maritime Holding i note 35,
Hendelser etter balansedagen.
Note 9 | Salg av datterselskaper og avviklet virksomhet
Avviklet virksomhet i 2023 og 2022 er knyttet til Pecan Energies
(tidligere Aker Energy), og Rainpower i 2022.
Pecan Energies
I april 2023 solgte Aker sin 50,79 prosent kontrollerende eierandel i
Pecan Energies til AFC Equity Investment Ltd, et selskap eid av Africa
Finance Corporation (“AFC”). Vederlaget for aksjekjøpet til AFC er en
resultatbasert vederlagsmodell basert på potensielle fremtidige salgs-
og/eller produksjonsinntekter fra Pecan-prosjektet. Det resultatbaserte
vederlaget ble verdsatt til 97 millioner dollar (991 millioner kroner) på
salgstidspunktet som i ettertid har blitt skrevet ned til null grunnet
utsettelse av endelig investeringsbeslutning (FID) opprinnelig planlagt
på høsten i 2023 og vedvarende usikkerhet i prosjektet.
Pecan Energies har blitt klassifisert som avviklet virksomhet i
resultatregnskapet
og sammenligningstall er omarbeidet for å vise den
avviklede virksomheten atskilt fra videreført virksomhet. Resultat fra
avviklet virksomhet utgjør 330 millioner kroner i 2023, hensyntatt
gevinst knyttet til transaksjonen tilsvarende 1,4 milliarder kroner og
ovennevnte nedskrivning tilsvarende 991 millioner kroner.
Rainpower
10. mai 2022 solgte Aker Horizons datterselskapet Rainpower til det
tilknyttede selskapet Aker Solutions Holding AS. Det avtalte vederlaget
består av to elementer: et fast element på 100 millioner kroner og et
skjønnsmessig element på inntil 50 millioner kroner. Det faste elementet
ble avtalt oppgjort ved overføring av 5 681 818 aksjer i Aker Carbon
Capture ASA. Rainpower er klassifisert som avviklet virksomhet i
resultatregnskapet og sammenligningstall er omarbeidet for å vise den
avviklede virksomheten atskilt fra videreført virksomhet. Aker Horizons
har bokført en gevinst på totalt 73 millioner kroner knyttet til
transaksjonen. Gevinsten inngår i Resultat fra avviklet virksomhet.
Nettoresultatet og kontantstrøm fra Pecan Energies og Rainpower,
presentert som avviklet virksomhet, er som følger:
RESULTAT FRA AVVIKLET VIRKSOMHET
Beløp i millioner kroner
2023
2022
Driftsinntekter
12
47
Driftskostnader, avskrivninger og amortiseringer
(60)
(331)
Netto finansposter
(58)
(150)
Resultat før skatt
(106)
(433)
Periodens resultat
(106)
(433)
Gevinst etter skatt fra avviklet virksomhet
1 427
-
Nedskrivning etterbetalingsordning
Pecan Energies
(991)
-
Resultat fra avviklet virksomhet
330
(433)
Klassifisert som avviklet virksomhet tidligere år
-
30
Resultat fra avviklet virksomhet
330
(403)
Resultat per aksje for avviklet virksomhet var 5,15
kroner for 2023 og
minus 2,69 kroner for 2022.
KONTANTSTRØM FRA AVVIKLET VIRKSOMHET
Beløp i millioner kroner
2023
2022
Netto kontantstrøm fra drift
87
(356)
Netto kontantstrøm fra investeringsaktiviteter
-
(2)
Netto kontantstrøm fra finansieringsaktiviteter
48
(524)
Sum
135
(882)
EIENDELER HOLDT FOR SALG
Beløp i millioner kroner
2023
2022
Overføringslinje Chile i Aker Horizons
190
182
Investering i Principle Power Inc.
-
86
Investering i Aion i Aker BioMarine
73
-
Sum
263
268
Aker ASA årsrapport 2023 Regnskap og noter |
Aker-konsernet
68
Note 10 | Driftssegmenter og vesentlige datterselskaper
Segmenter er identifisert basert på konsernets interne ledelses- og
rapporteringsstruktur. Selskapets øverste beslutningstaker, som er
ansvarlig for allokering av ressurser til og vurdering av inntjening i
driftssegmentene, er definert som Styret, Konsernsjef og CFO.
Aktivitetene i konsernet er inndelt i to hoveddeler: Industrielle
investeringer og Finansielle investeringer. Hovedfokuset for
virksomheter innen Industrielle investeringer er langsiktig verdiskapning.
Virksomheter innen Finansielle investeringer blir styrt som en portefølje
med fokus på finansielle og strategiske muligheter.
Innregning og måling anvendt i segmentrapporteringen er konsistent
med de regnskapsprinsipper som er anvendt ved utarbeidelsen av
årsregnskapet. Driftsinntekter og segmenteiendeler er basert på
geografisk lokalisering av selskaper.
OVERSIKT OVER DRIFTSSEGMENTER, VESENTLIGE DATTERSELSKAPER OG TILKNYTTEDE SELSKAPER SOM INNGÅR I KONSOLIDERINGEN
Industrielle investeringer
Aker BP
E&P selskap som driver med leting, utbygging og produksjon av petroleumsressurser på norsk sokkel. Eierandel 21,2 %.
Definert som tilknyttet selskap i Aker-konsernet og regnskapsføres i henhold til egenkapitalmetoden. Selskapet har
forretningskontor på Fornebu, Norge.
Aker Solutions
Leverandør av integrerte løsninger, produkter og tjenester til den globale energiindustrien. Eierandel er 39,4 %. Definert
som tilknyttet selskap i Aker-konsernet og regnskapsføres i henhold til egenkapitalmetoden. Selskapet har
forretningskontor på Fornebu, Norge.
SalMar Aker Ocean
Driver havbasert lakseoppdrett. Eierandel 15,0 % og stemmeandel 33,3 %. Definert som tilknyttet selskap i Aker-konsernet
og regnskapsføres i henhold til egenkapitalmetoden. Selskapet har forretningskontor på Frøya, Norge.
Aker BioMarine
Bioteknologiselskap. Fangst, produksjon og salg av krillprodukter. Eierandel 77,7 %. Selskapet har forretningskontor på
Fornebu, Norge.
Aker Horizons
Investeringsselskap med fokus rettet mot fornybar energi og grønne teknologiområder. Eierandel 67,3 %. Selskapet har
forretningskontor på Fornebu, Norge.
Cognite
Aize
Industriell programvare og digitaliseringsselskap. Eierandel 50,5 %. Selskapet har forretningskontor på Fornebu, Norge.
Industriell programvareselskap. Selskapet er en global leverandør av «digital tvilling» programvare. Eierandel 67,6 %.
Selskapet har forretningskontor på Fornebu, Norge.
Regnskap og noter |
Aker-konsernet
Aker ASA årsrapport 2023
69
Finansielle investeringer
Philly Shipyard
Design og bygging av skip i USA. Eierandel 57,6 %. Selskapet har forretningskontor i Oslo, Norge.
Solstad Offshore
Eier skip som opererer innen plattformforsyning, ankerhåndtering og konstruksjon-service markedet. Eierandel 32,9
%. Definert som tilknyttet selskap i Aker-konsernet og regnskapsføres i henhold til egenkapitalmetoden. Selskapet
har forretningskontor i Skudeneshavn, Norge.
AMSC
AMSC er et maritimt investeringsselskap som har fokus på å eie maritime eiendeler. Eierandel 19,1 %. Definert som
aksjeinvestering i Aker konsernet. Selskapet har forretningskontor på Fornebu, Norge.
Akastor
Oljeservice investeringsselskap som videreutvikler en portefølje av attraktive industriselskaper og finansielle
investeringer. Eierandel er 36,7 %. Definert som tilknyttet selskap i Aker-konsernet og regnskapsføres i henhold til
egenkapitalmetoden. Selskapet har forretningskontor på Fornebu, Norge.
Aker Property Group
Eiendomsutviklingsselskap. Eierandel 100 %. Selskapet har forretningskontor på Fornebu, Norge.
Norron Holding
Nordisk kapitalforvalter. Eierandel 56,6 %. Selskapet har forretningskontor i Stockholm, Sverige.
Clara Ventures
Plattform for venturekapital innen industriell teknologi. Eierandel 100 %. Selskapet har forretningskontor i Bergen,
Norge.
Seetee
Investering i bitcoin og prosjekter og selskaper innen Bitcoins økosystem. Eierandel 90,0 %. Selskapet har
forretningskontor på Fornebu, Norge.
Gaia Salmon Holding
Bygger et landbasert anlegg for produksjon av postsmolt og matfisk. Eierandel er 25,3 %. Selskapet har
forretningskontor på Træna, Norge.
Industry Capital
Partners (ICP)
ICP er en plattform for å investere i overgangen til en lavkarbonøkonomi på tvers av alle større aktivaklasser.
Eierandel er 100 %. Selskapet har forretningskontor på Fornebu, Norge.
RunwayFBU
Tidligfase investeringsselskap. Eierandel 100 %. Selskapet har forretningskontor på Fornebu, Norge.
Øvrige og elimineringer
Aker ASA og
holdingselskaper
Kontanter, andre finansielle investeringer og øvrige eiendeler. Selskaper inkludert er listet opp i note 1 i
årsregnskapet for Aker ASA og holdingselskaper.
Øvrig virksomhet
Elimineringer og andre selskaper.
Konsernets eierandeler i prosent oppgitt ovenfor er lik konsernets stemmeandeler i prosent med mindre annet er oppgitt. For ytterligere informasjon
vedrørende vesentlige datterselskaper i de børsnoterte selskapene Aker Horizons ASA, Aker BioMarine ASA og Philly Shipyard ASA, henvises det til
selskapenes egne årsrapporter.
GEOGRAFISKE SEGMENTER BASERT PÅ SELSKAPENES LOKALISERING
Driftsinntekter
Utvalgte eiendeler
Beløp i millioner kroner
2023
2022
Omarbeidet
2023
2022
Omarbeidet
Norge
5 436
18 851
52 023
47 514
EU
217
358
1 566
1 468
Nord-Amerika
6 362
5 177
1 715
1 246
Sør-Amerika
1 899
1 521
13 533
17 980
Øvrige områder
583
456
10
1 986
Sum
14 497
26 363
68 848
70 195
1) Utvalgte eiendeler består av eiendom, anlegg og utstyr, immaterielle eiendeler, bruksrettseiendeler samt investeringer ført etter egenkapitalmetoden.
Aker ASA årsrapport 2023 Regnskap og noter |
Aker-konsernet
70
2023 - DRIFTSSEGMENTER
Beløp i millioner kroner
Aker
Solutions
Aker BP
Aker
Horizons
Salmar
Aker
Ocean
Aker Bio
Marine
Cognite
Aize
Elimine-
ringer
og
Sum
indus-
trielle
invest-
eringer
Sum
finansielle
invest-
eringer og
elimineringer
Sum
Eksterne driftsinntekter
-
-
3 845
-
3 580
1 107
752
(83)
9 201
5 296
14 497
Interne driftsinntekter
-
-
2
-
-
-
-
-
1
(1)
-
Driftsinntekter
-
-
3 847
-
3 580
1 107
752
(83)
9 202
5 295
14 497
EBITDA
-
-
(2 095)
-
608
(299)
351
(108)
(1 542)
(1 326)
(2 868)
Avskrivninger og amortiseringer
-
-
(642)
-
(552)
(202)
(57)
23
(1 431)
(233)
(1 663)
Nedskrivninger
-
-
(5 768)
-
-
(22)
(25)
-
(5 816)
139
(5 677)
Driftsresultat
-
-
(8 506)
-
56
(523)
269
(85)
(8 789)
(1 419)
(10 208)
Andel resultat fra selskaper ført
etter egenkapitalmetoden
4 391
2 541
159
(33)
(32)
-
-
-
7 026
81
7 107
Renteinntekter
-
-
276
-
25
14
5
-
320
219
539
Rentekostnader
-
-
(1 276)
-
(353)
(10)
(9)
-
(1 648)
(410)
(2 058)
Andre finansposter (note 14)
-
-
2 489
-
(55)
33
-
-
2 467
500
2 967
Resultat før skatt
4 391
2 541
(6 858)
(33)
(359)
(485)
265
(85)
(624)
(1 029)
(1 653)
Skattekostnad
-
-
(398)
-
264
(18)
(67)
-
(219)
(26)
(245)
Resultat fra videreført
virksomhet
4 391
2 541
(7 256)
(33)
(95)
(503)
197
(85)
(842)
(1 056)
(1 898)
Resultat fra avviklet virksomhet
(netto etter skatt)
-
-
-
-
-
-
-
-
-
330
330
Årets resultat
4 391
2 541
(7 256)
(33)
(95)
(503)
197
(85)
(842)
(725)
(1 568)
Årets resultat henført til
majoritetens andel
4 391
2 541
(3 013)
(33)
(74)
(255)
142
(85)
3 616
(381)
3 235
Eiendom, anlegg og utstyr og
bruksretteiendel
-
-
14 390
-
3 567
444
20
-
18 420
4 095
22 516
Immaterielle eiendeler
-
-
1 866
-
1 581
311
213
-
3 970
560
4 530
Investeringer ført etter
egenkapitalmetoden
7 679
30 910
578
597
-
166
-
(6)
39 925
1 877
41 802
Rentebærende eiendeler
-
-
2 181
-
31
10
-
-
2 221
1 045
3 265
Bankbeholdning
1)
-
-
5 495
-
280
303
128
-
6 207
2 214
8 421
Rentebærende forpliktelser
-
-
(18 230)
-
(3 997)
(452)
-
-
(22 679)
(7 308)
(29 988)
Netto skatte-
forpliktelse(-)/eiendel(+)
-
-
(224)
-
190
-
(63)
-
(97)
346
249
Øvrige eiendeler og gjeld
-
-
131
-
2 079
(283)
(32)
(2)
1 892
(1 895)
(3)
Sum egenkapital
7 679
30 910
6 187
597
3 729
498
266
(8)
49 858
934
50 792
Ikke-kontrollerende eierinteresser
-
-
(3 859)
-
-
-
-
-
(3 859)
(2 003)
(5 862)
Sum egenkapital henført til
eierne av morselskapet
7 679
30 910
2 328
597
3 729
498
266
(8)
45 999
(1 069)
44 930
Investeringer
2)
-
-
1 568
-
549
589
103
-
2 810
630
3 439
Aker ASA og holdingselskaper nøkkeltall:
Mottatt utbytte
194
3 107
-
-
-
-
-
-
3 301
1 106
4 407
Brutto verdi
3)
8 150
39 525
2 022
656
3 134
6 684
37
-
60 208
11 856
72 064
1) Det finnes restriksjoner på overføring av kontanter fra datterselskaper til Aker ASA og holdingselskaper. Bundne midler utgjør 104 millioner kroner per 31.
desember 2023.
2) Investeringer inkluderer tilgang av eiendom, anlegg og utstyr, bruksretteiendel og immaterielle eiendeler (inkl. overtakelse ved virksomhetssammenslutning).
3) Børsnoterte selskaper til børskurs og øvrige selskaper til laveste av virkelig verdi og kostpris. For Cognite reflekterer verdien transaksjonsprisen fra transaksjonen
med TCV i andre kvartal 2021. Verdien ble bekreftet i Aker BP/Saudi Aramco transaksjonen 2. februar 2022.
Regnskap og noter |
Aker-konsernet
Aker ASA årsrapport 2023
71
2022 - DRIFTSSEGMENTER
Beløp i millioner kroner
Aker
Solutions
Aker BP
Aker
Horizons
Salmar
Aker
Ocean
Aker Bio
Marine
Cognite
Aize
Elimine-
ringer
og
Sum
indus-
trielle
invest-
eringer
Sum
finansielle
invest-
eringer og
elimineringer
Sum
Eksterne driftsinntekter
-
-
4 285
-
2 710
822
362
(9)
8 170
18 193
26 363
Interne driftsinntekter
-
-
4
-
-
63
17
(81)
3
(3)
-
Driftsinntekter
-
-
4 289
-
2 710
885
378
(89)
8 173
18 190
26 363
EBITDA
-
-
(795)
-
709
(417)
106
(22)
(420)
12 901
12 482
Avskrivninger og amortiseringer
-
-
(495)
-
(495)
(149)
(62)
21
(1 180)
(206)
(1 386)
Nedskrivninger
-
-
(4 405)
-
-
-
(18)
(4)
(4 428)
(254)
(4 682)
Driftsresultat
-
-
(5 694)
-
214
(566)
25
(5)
(6 027)
12 441
6 414
Andel resultat fra selskaper ført
etter egenkapitalmetoden
422
3 819
(152)
(18)
-
(30)
-
-
4 041
(348)
3 693
Renteinntekter
-
-
127
-
5
8
1
-
142
148
290
Rentekostnader
-
-
(836)
-
(195)
(5)
(13)
-
(1 048)
(239)
(1 288)
Andre finansposter
-
-
(95)
-
94
55
(1)
-
53
(54)
(1)
Resultat før skatt
422
3 819
(6 650)
(18)
118
(537)
12
(5)
(2 839)
11 947
9 108
Skattekostnad
-
-
1 402
-
(21)
-
2
-
1 382
99
1 482
Resultat fra videreført
virksomhet
422
3 819
(5 248)
(18)
97
(538)
15
(5)
(1 457)
12 047
10 590
Resultat fra avviklet virksomhet
(netto etter skatt)
-
-
30
-
-
-
-
-
30
(433)
(403)
Årets resultat
422
3 819
(5 218)
(18)
97
(538)
15
(5)
(1 427)
11 613
10 187
Årets resultat henført til
majoritetens andel
422
3 819
(1 771)
(18)
75
(272)
11
(5)
2 261
11 916
14 177
Eiendom, anlegg og utstyr og
bruksretteiendel
-
-
16 646
-
3 382
119
5
(51)
20 101
4 491
24 592
Immaterielle eiendeler
-
-
3 457
-
1 604
313
265
(4)
5 635
1 948
7 584
Investeringer ført etter
egenkapitalmetoden
4 005
30 484
1 164
630
100
219
-
(6)
36 595
1 425
38 020
Rentebærende eiendeler
-
-
2 524
-
25
9
-
-
2 558
914
3 471
Bankbeholdning
1)
-
-
8 683
-
220
461
72
-
9 436
3 772
13 208
Rentebærende forpliktelser
-
-
(20 660)
-
(3 757)
(134)
(261)
53
(24 759)
(10 287)
(35 046)
Netto skatte-
forpliktelse(-)/eiendel(+)
-
-
(421)
-
(70)
-
(2)
-
(493)
347
(146)
Øvrige eiendeler og gjeld
-
-
2 223
-
2 230
(66)
(17)
-
4 370
(2 207)
2 163
Sum egenkapital
4 005
30 484
13 615
630
3 733
922
63
(8)
53 443
403
53 845
Ikke-kontrollerende eierinteresser
-
-
(6 519)
-
-
-
-
-
(6 519)
(3 633)
(10 152)
Sum egenkapital henført til
eierne av morselskapet
4 005
30 484
7 096
630
3 733
922
63
(8)
46 924
(3 230)
43 694
Investeringer
2)
-
-
2 597
-
552
233
-
-
3 382
1 116
4 498
Aker ASA og holdingselskaper nøkkeltall:
Mottatt utbytte
33
2 573
-
-
-
-
-
-
2 606
159
2 765
Brutto verdi
3)
7 254
40 676
5 987
656
2 592
6 684
37
-
63 885
12 229
76 114
1) Det finnes restriksjoner på overføring av kontanter fra datterselskaper til Aker ASA og holdingselskaper. Bundne midler utgjør 100 millioner kroner per 31.
desember 2022.
2) Investeringer inkluderer tilgang av eiendom, anlegg og utstyr og immaterielle eiendeler (inkl. overtakelse ved virksomhetssammenslutning).
3) Børsnoterte selskaper til børskurs og øvrige selskaper til laveste av virkelig verdi og kostpris. For Cognite reflekterer verdien transaksjonsprisen fra transaksjonen
med TCV i andre kvartal 2021. Verdien ble bekreftet i Aker BP/Saudi Aramco transaksjonen 2. februar 2022.
Aker ASA årsrapport 2023 Regnskap og noter |
Aker-konsernet
72
Note 11 | Driftsinntekter
Beløp i millioner kroner
2023
2022
Omarbeidet
Driftsinntekter fra kontrakter med kunder innregnet over tid
10 047
6 952
Driftsinntekter fra kontrakter med kunder innregnet på et bestemt tidspunkt
3 542
2 708
Øvrige inklusive salgsgevinster
908
16 703
Sum
14 497
26 363
Driftsinntekter fra kontrakter med kunder består av
tilvirkningskontrakter, serviceinntekter og salg av standardprodukter
innregnet over tid eller på et bestemt tidspunkt i henhold til IFRS 15.
Ulike typer kundekontrakter er beskrevet nedenfor. Garantikostnader
knyttet til løpende prosjekter og estimert tapsavsetninger knyttet til
kontrakter med kunder er beskrevet i note 29.
DRIFTSINNTEKTER FRA KUNDEKONTRAKTER INNREGNET OVER TID
Driftsinntekter fra kundekontrakter innregnet over tid på 10 047
millioner kroner kommer hovedsakelig fra kontrakter med kunder i Aker
Horizons, Cognite, Aize og Philly Shipyard.
Driftsinntekter fra kontrakter med kunder i Aker Horizons utgjorde
3 649 millioner kroner i 2023 og består hovedsakelig av inntekter
regnskapsført i Mainstream Renewable Power tilsvarende 2 029
millioner kroner og 1 604 millioner kroner i Aker Carbon Capture.
Mainstream Renewable Power («Mainstream») er en global utvikler av
fornybar energi som utvikler, bygger og driver vind- og solkraftverk.
Selskapet regnskapsfører inntekter fra utvikling og bygging av
kraftproduksjonsanlegg som sol- og vindparker, samt inntekter fra
generering og påfølgende salg av kraft fra parker basert på langsiktige
kraftkjøpsavtaler. Inntekter knyttet til tilvirkningskontrakter innregnes
over tid ved bruk av en kostnadsprogresjonsmetode eller i henhold til
levert tid og materiell. Inntekter knyttet til kraft innregnes over tid, etter
hvert som kraft leveres.
Mainstream inngikk i 2022 og 2021 flere 20 år lange kraftkjøpsavtaler.
Disse avtalene er ikke inkludert i ordrereserven til Aker Horizons siden
leveringsforpliktelsen bestemmes av den til enhver tid rett til å fakturere,
noe som tilsvarer kraft produsert og levert.
Aker Carbon Capture er en global leverandør av produkter, teknologi
og løsninger innenfor feltet karbonfangst, utnyttelse og lagring
("CCUS"). Selskapet regnskapsfører inntekter fra utvikling og bygging av
CCUS-anlegg, samt ulike tjenester innenfor CCUS verdikjede. Inntekter
fra kontrakter med kunder inkluderer studier, Front End Engineering and
Design (FEED) kontrakter, samt fullskala Engineering, Procurement and
Construction (EPC) kontrakter knyttet til hele verdikjeden for
karbonfangst. Inntekter regnskapsføres over tid ved bruk av en
kostnadsprogresjonsmetode eller i henhold til levert tid og materiell.
Ordrereserve per 31. desember 2023 i Aker Carbon Capture var totalt
2,6 milliarder kroner, og fordeler seg over årene 2024 – 2025.
Driftsinntekter fra kontrakter med kunder i Cognite utgjorde 1 107
millioner kroner i 2023 og består hovedsakelig av lisensabonnement
med tilgang til programvare som en tjeneste (SaaS) applikasjonen
Cognite Data Fusion (CDF), inkludert implementering og support. I
samsvar med IFRS 15 blir forventet vederlag inntektsført over perioden
som reflekterer overføringen av varer eller tjenester levert til kunden.
CDF programvare
Salg av CDF-programvare gir kundene rett til kontinuerlig tilgang til
programvaren i et miljø kontrollert av Cognite over kontraktsperioden.
Tjenestene inkluderer nødvendige oppdateringer, support og
vedlikeholdstjenester som kreves for å bruke programvaren, og som
sådan er nødvendig for at programvaren skal opprettholde sin tiltenkte
verdi over kontraktsperioden. Inntekter regnskapsføres over levetiden til
kontrakten.
Support tjenester
Supporttjenester støtter kundenes bruk av CDF-programvaren og
inkluderer implementering, konfigurasjon av brukergrensesnitt, og
opplæring og løpende support for datamodellering. Cognite
regnskapsfører inntekter fra kontraktene etter hvert som tjenestene
utføres.
Driftsinntekter fra kontrakter med kunder i Aize utgjorde 546 millioner
kroner i 2023 og består hovedsakelig av lisensabonnement for tilgang til
programvare som en tjeneste (SaaS) applikasjonen Aize Workspace
(Workspace), inkludert implementering og support. I samsvar med IFRS
15 blir forventet vederlag inntektsført over perioden som reflekterer
overføringen av varer eller tjenester levert til kunden.
Workspace programvare
Salg av abonnement på Workspace-programvare gir kundene rett til å
få tilgang til programvaren via en skybasert løsning over
kontraktsperioden. Abonnementet kan også inkludere levering av
teknisk støtte, inkludert nødvendige oppdateringer, support og
vedlikeholdstjenester som kreves for å bruke programvaren, og som
sådan er nødvendig for at programvaren skal opprettholde sin tiltenkte
verdi over kontraktsperioden. Inntekter regnskapsføres over levetiden til
kontrakten.
Bygge- og konfigureringstjenester
Aize gir kundene implementeringsstøtte i den skybaserte løsningen i
forkant av oppstarten av en skyabonnementskontrakt. Disse tjenestene
er nødvendige for driften av programvaren, og representerer typisk en
distinkt leveringsforpliktelse. Inntekter innregnes etter hvert som
tjenester utføres, vanligvis over tid.
Support- og konsulenttjenester
Support- og konsulenttjenester støtter kundenes bruk av programvaren
og inkluderer implementering, brukerstøtte, konfigurasjon av
brukergrensesnitt, opplæring og annen støtte etter behov. Inntekter
regnskapsfører fra kontraktene etter hvert som tjenestene utføres.
Driftsinntekter fra kontrakter med kunder i Philly Shipyard («PSI»)
utgjorde 4 668 millioner kroner i 2023. Selskapet har tre separate
kontraktstildelinger under én skipsbyggingskontrakt for NSMV (National
Security Multi-Mission Vessel) programmet. NSMV 1-2 ble tildelt ved
kontraktsignering i april 2020, NSMVs 3-4 ble tildelt ved utøvelse av en
Regnskap og noter |
Aker-konsernet
Aker ASA årsrapport 2023
73
opsjon i januar 2021, og NSMV 5 ble tildelt ved utøvelse av en opsjon i
april 2022. De tre kontraktstildelingene blir behandlet som tre separate
leveringsforpliktelser og regnskapsføres som tre prosjekter. Hver av
disse prosjektene blir innregnet over tid i henhold til fullføringsgrad.
Ved årsslutt er NSMV-prosjektene for NSMV 1-2, NSMV 3-4 og NSMV 5
henholdsvis 93,4 prosent, 61,7 prosent og 9,9 prosent ferdigstilt.
PSI har en ytterligere skipsbyggingskontrakt for en Subsea Rock
Installation Vessel (SRIV), som ble tildelt i november 2021. PSI bygger en
SRIV (SRIV 1) for Great Lakes, planlagt levert i 2025. Per 31. desember
2023 er SRIV 1-prosjektet 19,4 prosent ferdigstilt. Selskapet har også en
annen skipsbyggingskontrakt med Matson på plass for containerskip
som ble tildelt i november 2022. PSI bygger tre CV-er (CV-er 1-3) for
Matson, planlagt for leveranser i 2026 og 2027. Per 31. desember 2023
er CV 1-3-prosjektet 0,8 prosent fullført.
Ordrereserve per 31. desember 2023 i Philly Shipyard er totalt 1,7
milliarder dollar.
Oversikt over kontraktseiendeler og kontraktsforpliktelser fra kontrakter
med kunder per 31. desember er som følger:
Beløp i millioner kroner
2023
2022
Kontraktseiendeler
175
65
Kontraktsforpliktelser
2 532
2 365
Kontraktseiendeler gjelder betaling for utført arbeid, men som ikke har
blitt fakturert på tidspunkt for rapportering. Kontraktseiendelene
regnskapsføres derimot som en fordring når det er en uomtvistelig rett
til å motta betaling, noe som vanligvis skjer når faktura blir sendt kunde.
Endring i avsetning til tap på kundefordringer og kontraktseiendeler
fremgår av note 6.
Kontraktsforpliktelser gjelder typisk forskudd fra kunder for arbeid som
ikke er utført på tidspunkt for rapportering. Ved utgangen av året utgjør
kontaktforpliktelse regnskapsført i Philly Shipyard 212 millioner dollar og
representerer differansen mellom mottatt forskudd fra kunder og
påløpte kostnader for skipsbyggingskontraktene. Kontraktsforpliktelser
utgjorde 372 millioner kroner i Aker Horizons ved årsslutt 2023. Endring
i kontraktseiendeler og -forpliktelser følger den naturlige utviklingen i
prosjektporteføljen, samt den aktuelle prosjektmiks.
DRIFTSINNTEKTER FRA KONTRAKTER MED KUNDER INNREGNET
PÅ ET BESTEMT TIDSPUNKT
Driftsinntekter fra kontrakter med kunder i Aker BioMarine utgjorde
3 542 millioner kroner i 2023 og består av salg av krillprodukter som
benyttes til dyrefôr eller innen helse og ernæring. Alt salg er basert på
individuelle innkjøpsordrer som beskriver volumet som skal leveres på
et bestemt tidspunkt på et bestemt sted.
Aker BioMarine inntektsfører den avtalte transaksjonsprisen i
kundekontrakter på tidspunktet for overføring av kontroll over
produktet eller tjenesten til kunden. Kontrakten med kundene består
vanligvis av innkjøpsordrer som sikrer håndhevbare rettigheter og
forpliktelser. Volumrabatter er de dominerende salgsincentivene
benyttet av selskapet og rabattene kan ha fremadretteteller
tilbakevirkende kraft. Volumrabatter med tilbakevirkende kraft
periodiseres systematisk og innregnes som reduksjon av inntektene
basert på beste estimat på forpliktelsen til kunden.
Aker BioMarines inntekter fra salg av krillprodukter innregnes på tidspunktet
kunden får kontroll over varene. Kontroll overføres til kunden i henhold til
avtalte leveringsbetingelser, som er basert på standardiserte kontraktsmaler.
De viktigste leveringsforpliktelsene til selskapet er knyttet til salg av varer til
et spesifisert beløp og kvalitet til kunden. For en betydelig del av salget
organiserer og betaler selskapet for frakt av varene. Aker BioMarine har
vurdert at for slike salg er det to leveringsforpliktelser og at selskapet
fungerer som agent for transporttjenestene.
Varene selges med standardgarantier som sikrer at de solgte varene er i
henhold til avtalt spesifikasjon og kvalitet. Aker BioMarine har ingen
vesentlige forpliktelser knyttet til retur eller refusjon, og eventuelle garantier
blir regnskapsført i henhold til IAS 37. Betalingsvilkårene er vanligvis mellom
30-60 dager. Selskapet har ingen kontrakter med en betydelig finansierings-
komponent.
ØVRIGE INNTEKTER INKLUSIVE SALGSGEVINSTER
Øvrige inntekter på 908 millioner kroner i 2023 består blant annet av
inntekter fra Aker Property Group hovedsakelig fra tilsvarende 493
millioner kroner, øvrige inntekter i Aker Horizons med 160 millioner
kroner og gevinst ved salg av EPC eiendel i Aize tilsvarende 125
millioner kroner. Øvrige inntekter i 2022 på 16,7 milliarder kroner består
blant annet av utvanningsgevinst i Aker BP tilsvarende 13,7 milliarder
kroner og gevinst ved salg av aksjer i REC i Aker Horizons tilsvarende 1,6
milliarder kroner.
VIKTIGE KUNDER
Aker har ingen kunder som er fakturert med mer enn 10 prosent av
konsernets driftsinntekter i 2023.
Aker ASA årsrapport 2023 Regnskap og noter |
Aker-konsernet
74
Note 12 | Lønnskostnader og andre driftskostnader
Beløp i millioner kroner
2023
2022
Omarbeidet
Lønn
3 596
3 044
Folketrygdavgift
352
327
Pensjonskostnader
169
148
Andre ytelser
300
301
Lønnskostnader inkludert i andre poster
1)
(631)
(479)
Sum lønnskostnader
3 786
3 340
1) Hovedsakelig relatert til aktiverte lønnskostnader og lønnskostnader inkludert i varekostnad.
GEOGRAFISK FORDELING AV ANTALL ANSATTE
2023
2022
Norge
1 847
2 073
EU
255
314
Nord-Amerika
736
689
Sør-Amerika
162
278
Asia
84
99
Øvrige områder
87
183
Sum antall ansatte ved utgangen av året
3 171
3 636
Gjennomsnittlig antall ansatte
3 404
3 374
ANDRE DRIFTSKOSTNADER BESTÅR AV FØLGENDE:
Beløp i millioner kroner
2023
2022
Omarbeidet
Leiekostnader (note 20)
86
100
Kontorutstyr, salgs- og administrasjonskostnader
389
311
Innleid arbeidskraft og konsulenttjenester utenom tjenester ytet fra revisor
1 400
1 060
Reisekostnader
191
179
Forsikring
82
49
Bunkers og andre driftskostnader knyttet til skipsflåten
326
408
Tap ved verdifall på kundefordringer
14
4
Tap ved verdifall av varelager
305
135
Øvrige driftskostnader
1 228
1 164
Sum
4 022
3 411
GODTGJØRELSE TIL REVISORER ER INKLUDERT I ØVRIGE DRIFTSKOSTNADER OG FORDELES SOM FØLGER:
Beløp i millioner kroner
Ordinær revisjon
Andre tjenester
fra revisor
Sum 2023
2022
Omarbeidet
Aker ASA
3,3
0,4
3,7
3,6
Datterselskaper
30,6
3,3
33,9
35,5
Sum
33,9
3,7
37,6
39,1
Tabellen inkluderer kostnadsført honorar til de valgte revisorene for 2023 og 2022. Ordinære revisjonskostnader i 2023 var på 34 millioner kroner (28
millioner kroner i 2022). Andre tjenester fra revisor på 3,7 millioner kroner består av 2,2 i andre attestasjonsoppdrag (6,8 millioner kroner i 2022), 1,0
million kroner i skatterådgivning (1,3 millioner kroner i 2022) og 0,5 millioner kroner (2,8 millioner kroner i 2022) i andre tjenester utenfor revisjon.
Regnskap og noter |
Aker-konsernet
Aker ASA årsrapport 2023
75
Note 13 | Avskrivninger, amortiseringer, nedskrivninger og reverseringer
Avskrivninger og amortiseringer
Nedskrivninger, reversert
nedskrivning og
andre spesielle poster
Beløp i millioner kroner
2023
2022
Omarbeidet
2023
2022
Eiendom, anlegg og utstyr (note 16)
(1 076)
(772)
(3 849)
(1)
Immaterielle eiendeler (note 17)
(386)
(441)
(1 827)
(4 597)
Bruksretteiendeler (note 20)
(201)
(174)
-
-
Tap ved salg av driftsmidler og immaterielle eiendeler (note 16 og 17)
-
-
-
(82)
Sum
(1 663)
(1 386)
(5 677)
(4 682)
Se note 16 Eiendom, anlegg og utstyr, note 17 Immaterielle eiendeler og
note 20 Leieavtaler for utfyllende informasjon knyttet til avskrivninger
og amortiseringer. Totale nedskrivninger og reverserte nedskrivninger i
2023 utgjør 5 677 millioner kroner og består av nedskrivninger
tilsvarende 5 845 millioner kroner, motvirket av reverserte
nedskrivninger tilsvarende 169 millioner kroner. I Aker Horizons utgjør
totale nedskrivninger 5 768 millioner kroner før skatt, se omtale under.
NEDSKRIVNINGER I AKER HORIZONS
Kraftmarkedet og overføringssystemet i Chile er ikke harmonisert, der
operatører som leverer elektrisitet under fastpriskontrakter til regionale
distribusjonsselskaper, blir eksponert for prisforskjeller mellom noder
(uønsket differanse i pris mellom injeksjon og uttak) og høye
systemkostnader (samlede kostnader pådratt av regulator og videreført
til visse kraftprodusenter, gjennom balansering av systemet). I tillegg er
operatørene eksponert for innskrenkninger (overskuddsenergi som ikke
kan eksporteres og derfor ikke blir verdsatt i markedet). Mainstreams
diversifiserte portefølje av vind- og solkraftproduksjon i nord og sør i
landet demper delvis disse markedsmessige utfordringene.
En nedskrivning på 3 617 millioner kroner, netto etter skatt, ble
regnskapsført per 31. desember 2022, hovedsakelig drevet av økende
rentesatser og oppdaterte estimat knyttet til begrenset nettkapasitet
som påvirker prisforskjeller i nodene og systemkostnader. I
nedskrivningstesten for 2022 antok ledelsen i Aker Horizons visibilitet i
risikofaktorene som påvirker estimatene, men utviklingen ble ikke som
forventet.
I første halvdel av 2023 medførte ytterligere utfordringer knyttet til
hydrologi og nettbegrensninger et skifte i tredjepartsestimater. De
markedsmessige utfordringene medførte utarbeidelse en ny
verdifallstest for Andes Renovables porteføljen per 30. juni 2023,
grunnet økt usikkerhet samlet sett. Nedskrivningstesten utført per 30.
juni 2023, resulterte i en nedskrivning på 4 201 millioner kroner, netto
etter skatt.
I andre halvdel av 2023 avtok utfordringene knyttet til hydrologi noe
etter en chilensk vintersesong med mer nedbør enn forventet. Dette
førte igjen til en reduksjon i prisforskjellene, noe som resulterte i at de
kraftgenererende eiendeler i Andes Renovables porteføljen oppnådde
positive kommersielle marginer.
Grunnet stigende rentesatser og en fortsatt nedgang i Aker Horizons
aksjekurs gjennom andre halvdel av 2023, konkluderte imidlertid
ledelsen i Aker Horizons med at nedskrivningstriggere var til stede per
31. desember 2023, og en oppdatert nedskrivningstest har blitt utført.
Nedskrivningstesten per 31. desember 2023 resulterte ikke i ytterligere
nedskrivning for de kontantgenererende enhetene (KGEene) Condor og
Huemul. Kraftproduksjonsanlegget knyttet til KGEen Copihue har
imidlertid blitt nedskrevet i sin helhet.
Vurderinger og estimater
Nedskrivningstester av eiendeler er skjønnsmessig, da den inkluderer
estimater som fremtidig markedsutvikling, kontantstrømmer,
bestemmelse av KGE-er og WACC, og andre antakelser som kan endre
seg over tid. Spesielt er fremtidige kontantstrømmer usikre, da de
påvirkes av utvikling utenfor Aker Horizons’ kontroll. Værforhold og
regulatoriske endringer er to eksempler som kan påvirke både
kraftgenerering og kraftpriser.
I de følgende avsnittene blir både nedskrivningstesten som ble utført
per 30. juni 2023, som resulterte i en nedskrivningskostnad på 4 201
millioner kroner (netto etter skatt) beskrevet, samt nedskrivningstesten
som ble utført per 31. desember 2023.
NEDSKRIVNINGSTEST 30. JUNI 2023
Forutsetninger
For å gjenspeile den økte risikoen i nedskrivningstesten per 30. juni
2023, endret ledelsen i Aker Horizons estimatene for de ulike
forutsetninger fra tredjeparter til mer konservative forutsetninger (for
eksempel mer konservative sannsynlighetsbaserte forutsetninger).
Annen usikkerhet gjenspeiles gjennom økte kostnadsantakelser og
inkludering av risikoforbehold.
Nedenfor er en oversikt over endringene i sentrale forutsetninger og
vurderinger som ble brukt for å fastsette de gjenvinnbare beløpene per
30. juni 2023.
Solgt produksjonsvolum
Det chilenske strømnettet har kapasitetsbegrensninger i overføringen,
noe som resulterer i periodiske begrensninger. På grunn av de
undervurderte begrensningene i nettverkskapasiteten, spesielt i nord,
gjenspeiler nedskrivningstesten et høyere nivå av
kapasitetsbegrensninger. Det estimerte produksjonsvolumet realisert,
ble redusert med omtrent 8 prosent sammenlignet med
nedskrivningstesten utført per 31. desember 2022.
Det pågår flere initiativer for å løse dette problemet, for eksempel
oppgradering av infrastrukturen, endring av systemdesign og
Aker ASA årsrapport 2023 Regnskap og noter |
Aker-konsernet
76
implementering av energilagringsløsninger. Nedskrivningstesten
gjenspeiler forventningen om at ytterligere overføringskapasitet vil bli
tilgjengelig i 2030. Dette vil redusere utfordringene knyttet til
kapasitetsbegrensninger.
Prisforskjeller mellom noder
Prisforskjeller mellom nodene har økt på grunn av undervurderte
kapasitetsbegrensninger i strømnettet og en økt del av fornybar energi i
den totale energimiksen i Chile. Siden fornybar energi ikke kan lagres, er
fornybar energi av natur mer volatil enn både hydro/termisk og
alternative kraftverk som drives av kull eller LNG. En høy andel fornybar
energi i energimiksen fører til større prisfluktuasjoner og forventes å
legge mer press på et underinvestert nett, noe som til slutt fører til økte
prisforskjeller mellom nodene. De ugunstige prisforskjellene oppleves
vanligvis mellom kraftproduksjonsanlegg i nord og sentrale
uttaksknutepunkter.
En ny overføringslinje, som beskrevet ovenfor, eller strukturelle
endringer i systemdesign, forventes å redusere prisforskjellene mellom
nord og sentrum av det chilenske nettet. I perioden frem til 2030 øker
de totale prisforskjellene i gjennomsnitt med 33 prosent sammenlignet
med nedskrivningstesten i desember 2022. Når alle relevante perioder
frem til utløpet av de eksterne kraftkjøpsavtalene (PPA) tas med, øker de
estimerte prisforskjellene i gjennomsnitt med 9 prosent.
Systemkostnader
Når andelen fornybar energi i energimiksen øker, øker også den totale
kostnaden for balansering av systemet, ettersom kapasitetskostnaden
betalt til ikke-fornybare kraftverk for reservestrøm og nettstabilitet øker.
Videre er systemkostnadene korrelert med alternative brennstoffspriser,
spesielt kull og naturgass.
I løpet av første halvdel av 2023 økte systemkostnadene på grunn av
økt bruk av fornybar energi i nettverket, sammen med svak hydrologi
og høye kostnader for alternative brensler. For å tilpasse
systemkostnadene som er inkludert i nedskrivningsmodellene med
kostnadsnivåene som observeres i markedet, har det totalt estimerte
nivået av systemkostnader i gjennomsnitt blitt doblet sammenlignet
med estimatene som ble brukt i nedskrivningstesten per 31. desember
2022. Systemkostnadene er bare relevante for perioden med
nåværende PPA-kontrakter, da forbrukerne må dekke utgiftene på
spotmarkedet.
Reserver
I tillegg til forutsetningene og vurderingene som beskrevet ovenfor,
innregnet ledelsen i Aker Horizons også en reserve, eller et tillegg, på
toppen av de estimerte kontantstrømmene. Reserven ble inkludert for å
håndtere det generelle nivået av usikkerhet knyttet til fremtidige
kontantstrømmer. For de to prosjektene som fortsatt er under bygging
(i henholdsvis porteføljene Huemul og Copihue), var det usikkerheter
både med tanke på tidspunkt for fremtidige kontantstrømmer (antatt å
begynne produksjonen i 2025) og endelige investeringsbeløp. I tillegg
var det fortsatt usikkerheter knyttet til øvrige forutsetninger som
beskrevet ovenfor. Totalt sett reduserte reserven den estimerte verdien
for de tre porteføljene med omtrent 900 millioner kroner. De generelle
nivåene for reserver gjenspeiler dagens usikkerhet, men i fremtidige
nedskrivningstester vil reserven bli tilpasset de faktiske
investeringskostnadene spesielt og det chilenske kraftmarkedet
generelt.
Diskonteringsrente
Det gjenvinnbare beløpet i nedskrivningstesten er beregnet ved å
anvende en etter-skatt diskonteringsrente på 5,82 prosent, uendret fra
nedskrivningstesten utført per 31. desember 2022. Kapitalstrukturen som
vurderes i WACC-beregningen er avledet fra kapitalstrukturene til en
identifisert gruppe av sammenlignbare selskaper og markedsdeltakere
med hensyn til optimale strukturer. Egenkapitalkostnaden, beregnet ved
hjelp av CAPM-modellen, representerer den forventede avkastningen
som kreves av egenkapitalinvestorer, med inkludering av risikofri rente
pluss egenkapitalmarkeds- og landsrisikopremier, i tillegg til en beta fra
en gruppe av sammenlignbare selskaper. Gjeldskostnaden er basert på
risikofri rente og en observerbar kreditspredning på obligasjoner med
investeringsgrad.
Estimert virkelig verdi minus avhendingskostnader inkluderer betydelig
estimatusikkerhet, som har blitt reflektert i fremtidige
kontantstrømforutsetninger og estimater, snarere enn i
diskonteringsrenten. Dette betyr at diskonteringsrenten kun reflekterer
den systematiske risikoen for et selskap innenfor fornybarsektoren. Alle
risikoer som er spesifikke for energimarkedet i Chile, og relevante
prosjekter reflekteres gjennom kontantstrømestimatene og
risikoreserven.
Gjennvinnbart beløp
Gjenvinnbart beløp er fastsatt basert på en virkelig verdi fratrukket
kostnad ved avhending. Bokført verdi av KGEer beregnes som summen
av allokerte kontraktsmessige eiendeler, eiendom, anlegg og utstyr
(PPE) og arbeidskapitalposter, redusert med utsatt skatt på postene som
inngår i KGEen. Tabellen nedenfor oppsummerer gjenvinnbart beløp og
nedskrivninger som er bokført per KGE per 30. juni 2023.
Regnskap og noter |
Aker-konsernet
Aker ASA årsrapport 2023
77
Beløp i millioner kroner
Condor
Huemul
Copihue
Sum
Bokført verdi PPE, kontraktmessige eiendeler og arbeidskapital
8 905
8 726
1 846
19 478
Gjenvinnbart beløp
6 731
7 210
816
14 757
Nedskrivning per 30. juni 2023
2 174
1 516
1 030
4 720
Fordelt som følger:
Kontraktmessige eiendeler
1 388
37
498
1 923
Eiendom, anlegg og utstyr
786
1 479
531
2 796
Total nedskrivning
2 175
1 516
1 029
4 720
Utsatt skatt på nedskrivning
(375)
(10)
(134)
(519)
Netto
1 800
1 506
895
4 201
Nedskrivningstesten resulterte i en nedskrivning på 4 201 millioner kroner, netto etter skatt, per 30. juni 2023 på kontraktsfestede eiendeler og varige
driftsmidler knyttet til Andes Renovables-porteføljen.
Sensitivitetsanalyse
Ved fastsettelse av gjenvinnbart beløp for KGEene som er testet for verdifall, er det kjørt et bredt spekter av sensitivitetstester for de viktigste
forutsetningene i virkelig verdi beregningen, for å sikre at testen adresserer usikkerheten i det chilenske kraftmarkedet. Sensitivitetstestene inkluderer
justering av diskonteringsrente, prisforskjeller i nodene, systemkostnader og solgt produksjonsvolum.
Beløp i millioner kroner
Endring nedskrivning
Forutsetning
Endring
Økning i forutsetning
Reduksjon i forutsetning
Diskonteringsrente
+/- 0,5 %-poeng
(1 406)
1 360
Prisdifferanser i nodene
¹
+/- 5,0 %
(963)
954
Systemkostnad
¹
+/- 20,0 %
(678)
675
Solgt produksjonsvolum
²
+/- 2,5 %
692
(689)
¹Sensitivitet beregnet for gjenværende periode for kraftkjøpskontraktene (2041/2042)
²Sensitivitet beregnet for gjenværende levetid for eiendelene (mellom 2052 og 2055)
I tillegg til sensitivitetene ovenfor, er det utført en sensitivitetstest for å vurdere virkningen av tidspunktet for når kapasitetsbegrensningene i nettet skal
lettes, enten gjennom innføringen av den nye HVDC-overføringslinjen eller andre tiltak som endringer i systemdesignet, eller ved innføring av
energilagringsløsninger for å redusere presset som en økt penetrasjon av fornybar energi legger på nettet. Analysen viser at hvert års forsinkelse eller
akselerasjon ville påvirke den samlede nedskrivningen med 200 millioner kroner på tvers av de tre porteføljene.
NEDSKRIVNINGSTEST 31. DESEMBER 2023
Condor and Huemul
Nedskrivningstesten utført per 31. desember 2023 for de kontantgenererende enhetene Condor og Huemul resulterte ikke i ytterligere nedskrivning.
Nedskrivningstesten ble utarbeidet basert på et sett med forutsetninger som ikke ble vesentlig endret sammenlignet med forutsetninger som ble
lagt til grunn i nedskrivningstesten utført per 30. juni 2023. Dette inkluderer antakelser knyttet til solgt produksjonsvolum, prisforskjeller mellom
nodene, reserver og systemkostnader.
Diskonteringsrenten ble oppdatert for å inkludere den nyeste observerbare markedsinformasjonen per 31. desember 2023 og landet på 6,08 prosent
etter skatt, sammenlignet med en diskonteringsrente på 5,82 prosent etter skatt som ble brukt i nedskrivningstesten utført per 30. juni 2023.
Nedskrivningstesten utført per 31. desember 2023 viser en margin, og følgelig er ingen ytterligere nedskrivning nødvendig. Siden marginen
hovedsakelig er knyttet til tidsforløpet, er det ikke innregnet en reversering av tidligere nedskrivning.
Sensitivitet
Tilsvarende testen utført per 30. juni 2023, har det blitt utført en rekke sensitivitetstester på de viktigste forutsetningene lagt til grunn i beregningen
av virkelig verdi, for å sikre at testen tar hensyn til usikkerheten i det chilenske kraftmarkedet. Sensitivitetstestene inkluderer justering av
diskonteringsrenten, prisforskjeller i nodene, systemkostnader og solgt produksjonsvolum. Tabellen nedenfor illustrerer hvor mye den totale
nedskrivningen for 2023 ville øke etter en negativ endring av forutsetningene.
Aker ASA årsrapport 2023 Regnskap og noter |
Aker-konsernet
78
Beløp i millioner kroner
Forutsetning
Endring i forutsetning
Condor
Huemul
Diskonteringsrente
+ 0,5 %
-
(167)
Prisdifferanser i nodene
¹
+ 5 %
-
(57)
Systemkostnader
+ 20 %
-
-
Solgt produksjonsvolum
²
- 2,5 %
-
-
¹
Sensitivitet beregnet for gjenværende periode for kraftkjøpskontraktene (2041/2042)
²
Sensitivitet beregnet for gjenværende levetid for eiendelene (mellom 2052 og 2055)
Copihue
Den 31 juli 2023 besluttet ledelsen i Aker Horizons, i samråd med sine långiverne, å tilbakebetale prosjektfinanseringsfasiliteten for Copihue-
porteføljen, noe som medførte at byggeprosjektet ble satt på vent. Beslutningen om å sette prosjektet på vent, er knyttet til utfordrende
kommersielle vilkår knyttet til kraftkjøpsavtalen inngått med chilenske distribusjonsselskaper, samt tvister og krav som har oppstått fra sentrale
leverandører og entreprenører i byggefasen.
På nåværende tidspunkt er mulighetene for en vellykket gjennomføring av prosjektet usikker. Av denne grunn har ledelsen i Aker Horizons besluttet
at full nedskrivning av total netto bokført verdi knyttet til Copihue-prosjektet er fornuftig. Totalt sett har en nedskrivning på 1 048 millioner kroner
blitt regnskapsført knyttet til Copihue KGE i andre halvdel av 2023. Aker Horizons har ikke regnskapsført ytterligere avsetninger knyttet til Copihue-
prosjektet, ettersom oppgjør enten ikke er sannsynlig eller ikke forventes å resultere i en forpliktelse for Aker Horizons.
Tabellen under oppsummerer total nedskrivning for samtlige KGEer i Andes Renovables porteføljen per 31 desember 2023:
Beløp i millioner kroner
Condor
Huemul
Copihue
Sum
Nedskrivninger første halvår 2023
2 175
1 516
1 029
4 720
Nedskrivninger andre halvår 2023
-
-
1 048
1 048
Total nedskrivning 2023
2 175
1 516
2 077
5 768
Utsatt skatt på nedskrivninger
(375)
(10)
(134)
(519)
Netto
1 800
1 506
1 943
5 249
Regnskap og noter |
Aker-konsernet
Aker ASA årsrapport 2023
79
Note 14 | Finansinntekter og finanskostnader
Beløp i millioner kroner
2023
2022
Omarbeidet
Renteinntekter på kontanter og kontantekvivalenter og investeringer til amortisert kost
539
290
Utbytte fra aksjer
1 101
145
Gevinst refinansiering mezzanine lån (note 27)
2 140
-
Avslutning av sikringsbokføring
1)
1 428
-
Netto verdiendring på egenkapitalinvesteringer til virkelig verdi over resultat
-
218
Andre finansinntekter
64
8
Sum finansinntekter
5 273
661
Rentekostnad på finansielle forpliktelser målt til amortisert kost
(2 058)
(1 288)
Netto valutatap
(30)
(24)
Valutatap ved sikringsinstrumenter
(10)
(7)
Netto tap rentesikringsinstrumenter
(23)
-
Netto endring i virkelig verdi av egenkapitalinvesteringer til virkelig verdi over resultat
(451)
-
Lånekostnader kostnadsført ved fraregning av prosjektfinansiering (note 27)
(431)
-
Andre kostnader relatert til refinansiering av gjeld (note 27)
(564)
-
Andre finanskostnader
(258)
(341)
Sum finanskostnader
(3 824)
(1 660)
Netto finansposter
1 449
(999)
1)
representerer akkumulert sikringsgevinst i egenkapitalen på renteswappene er derfor reklassifisert til resultatet med motpost i øvrige resultatposter.
Aker ASA årsrapport 2023 Regnskap og noter |
Aker-konsernet
80
Note 15 Skatt
SKATTEKOSTNAD(-)/SKATTEINNTEKT
Beløp i millioner kroner
2023
2022
Omarbeidet
Kostnad periodeskatt:
Årets netto til gode (+) og betalbar (-) skatt
(69)
(43)
Kildeskatt
(67)
Justering av tidligere års betalbar skatt
(22)
-
Sum kostnad periodeskatt
(157)
(43)
Kostnader utsatt skatt:
Endring i midlertidige forskjeller
(267)
1 038
Utnyttelse av ikke-balanseførte fremførbare underskudd
179
487
Sum utsatt skattekostnad
(88)
1 526
Skattekostnad - videreført virksomhet
(245)
1 482
AVSTEMMING AV EFFEKTIV SKATTESATS I RESULTATREGNSKAPET
Beløp i millioner kroner
2023
2022
Omarbeidet
Resultat før skatt
(1 653)
9 108
Nominell skattesats i Norge (22 %)
364
(2 004)
Forskjell skattesats Norge og utland
490
463
Permanente forskjeller
(51)
2 585
Utnyttelse av ikke-balanseførte fremførbare underskudd
179
487
Endring i ikke innregnet utsatt skattefordel
(3 040)
(1 056)
Skattevirkning av tilknyttede selskaper og felleskontrollert virksomhet
1 545
812
Øvrige forskjeller
268
194
Sum skattekostnad i resultatregnskapet
(245)
1 482
SKATTEKOSTNADER INNREGNET I ØVRIGE RESULTATELEMENTER I TOTALRESULTATET:
Beløp i millioner kroner
2023
2022
Endring i virkelig verdi på finansielle eiendeler
561
(517)
Sum skattekostnad i øvrige resultatelementer i totalresultatet
561
(517)
UTSATT SKATTEFORDEL I AKER-KONSERNET ER FORDELT PÅ SELSKAPER SOM FØLGER:
Beløp i millioner kroner
2023
2022
Aker BioMarine
254
21
Philly Shipyard
258
258
Aker Horizons
1
132
Andre selskaper
2
2
Sum
515
414
Utsatt skattefordel i Philly Shipyards kan henføres til midlertidige forskjeller. Basert på tildeling av kontrakter og estimert fremtidig skattepliktig
overskudd, har selskapet inkludert en utsatt skattefordel på 258 millioner kroner i 2023. Utsatt skattefordel i Aker BioMarine på 254 millioner kroner
kan henføres til balanseført fremførbart underskudd etter en reorganisering. Utsatt skattefordel er balanseført i selskaper i Aker BioMarine-gruppen
som forventes å gå med skattemessig overskudd.
Regnskap og noter |
Aker-konsernet
Aker ASA årsrapport 2023
81
Sum grunnlag ikke balanseført fremførbart underskudd utgjør 24,8 milliarder kroner ved utgangen av 2023. Dette kan hovedsakelig henføres til Aker
ASA med 7,4 milliarder kroner, Aker Capital AS med 1,0 milliarder kroner, Aker BioMarine med 1,6 milliarder kroner, og Aker Horizons med 13,2
milliarder kroner.
ENDRINGER I UTSATT SKATT ER SOM FØLGER:
Beløp i millioner kroner
Eiendom,
anlegg og
utstyr
Immaterielle
eiendeler
Prosjekter i
arbeid
Fremførbart
underskudd
Annet
Sum
Per 31. desember 2022
(628)
(492)
(43)
543
321
(299)
Utsatt skattekostnad i resultatregnskap - videreført virksomhet
470
520
26
(48)
(1 056)
(88)
Utsatt skattekostnad i øvrige resultatelementer i totalresultat
-
-
-
-
561
561
Kursregulering og andre endringer
(28)
(44)
-
11
24
(37)
Per 31. desember 2023
(186)
(16)
(17)
506
(151)
136
Fordeles mellom utsatt skattefordel og forpliktelse som følger:
Utsatt skattefordel
515
Utsatt skatteforpliktelse
(379)
Beløp i millioner kroner
Eiendom,
anlegg og
utstyr
Immaterielle
eiendeler
Prosjekter i
arbeid
Fremførbart
underskudd
Annet
Sum
Per 31. desember 2021
(41)
(1 152)
(9)
43
69
(1 091)
Kjøp og salg av datterselskaper
(45)
-
14
-
9
(22)
Utsatt skattekostnad i resultatregnskap - videreført virksomhet
(529)
866
(48)
506
731
1 526
Utsatt skattekostnad i øvrige resultatelementer i totalresultat
-
-
-
-
(517)
(517)
Kursregulering og andre endringer
(13)
(206)
-
(5)
30
(195)
Per 31. desember 2022
(628)
(492)
(43)
543
321
(299)
Fordeles mellom utsatt skattefordel og forpliktelse som følger:
Utsatt skattefordel
414
Utsatt skatteforpliktelse
(713)
PERIODESKATT
Forpliktelser ved periodeskatt utgjør 52 millioner kroner. Kortsiktig til gode periodeskatt utgjør 163 millioner kroner og langsiktig til gode skatt 1
million kroner. Til gode periodeskatt kan i hovedsak henføres til Philly Shipyard.
Tallene for 2023 i denne noten er basert på foreløpige anslag på en rekke skattefrie inntekter, ikke fradragsberettigede poster og
periodiseringsforskjeller mellom finansregnskapet og skatteregnskapet. De endelige postene vil bli beregnet i forbindelse med utarbeidelse av
selvangivelser og vil kunne avvike fra de ovenstående anslagene.
PILAR 2
OECDs lovregulering om suppleringsskatt på underbeskattet inntekt (Pilar 2) vil tre i kraft for Akers regnskapsår som starter 1. januar 2024. Aker er
innenfor virkeområdet til den vedtatte lovgivningen og har vurdert sin potensielle eksponering for suppleringsskatt. Akers foreløpige analyser er
basert på siste land-for-land rapportering til skattemyndighetene og finansregnskapene for enhetene i konsernet. Analysen indikerer at de fleste
jurisdiksjoner ville være omfattet av «Safe Harbour»-reglene. Det er imidlertid ikke mulig å vurdere effekten i 2024 med tilfredsstillende grad av
sikkerhet basert på de tilgjengelige dataene. Aker er i prosess med å vurdere konsekvensene av Pillar 2-regelverket, og forventer å vite mer om
konsekvensene ved halvårsrapporteringen i 2024. De økonomiske konsekvensene vil avhenge av blant annet konsernstrukturen og finansielle
resultater. Aker følger det pliktige unntaket fra kravene i IAS 12 om ikke å innregne utsatt skattefordel og -forpliktelser forbundet med Pilar 2, samt
tilhørende opplysninger.
Aker ASA årsrapport 2023 Regnskap og noter |
Aker-konsernet
82
Note 16 | Eiendom, anlegg og utstyr
Beløp i millioner kroner
Skip og
fly
Maskiner og
transp.midler
Bygninger
og tomter
Produksjons-
anlegg strøm
Anlegg under
utførelse
Sum
Anskaffelseskost per 1. januar 2023
10 545
2 823
3 112
9 249
7 972
33 702
Andre anskaffelser
200
145
367
76
1 893
2 682
Avhending ved salg av virksomhet
(367)
(150)
-
-
-
(517)
Annen avhending og utrangering
(46)
(21)
-
-
(6)
(73)
Overført fra anlegg under utførelse, samt reklassifiseringer
-
279
1 581
4 307
(6 181)
(14)
Virkninger av valutakursendringer
101
73
33
226
301
734
Anskaffelseskost per 31. desember 2023
10 434
3 149
5 093
13 859
3 980
36 514
Akkumulerte avskrivninger og verdifall per 1. januar 2023
(7 959)
(1 524)
(785)
(295)
(61)
(10 624)
Årets avskrivninger
(205)
(248)
(100)
(525)
-
(1 077)
Tap ved verdifall/nedskrivninger
-
-
(4)
(1 927)
(1 918)
(3 849)
Avhending ved salg av virksomhet
-
129
-
-
-
129
Annen avhending og utrangering
46
15
-
-
-
60
Overført fra anlegg under utførelse, samt
reklassifiseringer
-
(5)
34
-
-
30
Virkninger av valutakursendringer
(21)
(33)
(45)
85
167
153
Akkumulerte avskrivninger og verdifall
per 31. desember 2023
(8 139)
(1 666)
(900)
(2 662)
(1 812)
(15 178)
Balanseført verdi per 31. desember 2023
2 294
1 484
4 193
11 197
2 168
21 335
Beløp i millioner kroner
Skip og
fly
Maskiner og
transp.midler
Bygninger
og tomter
Produksjons-
anlegg strøm
Anlegg under
utførelse
Sum
Anskaffelseskost per 1. januar 2022
10 245
2 568
2 687
2 682
10 333
28 515
Andre anskaffelser
97
220
379
2 850
3 546
Annen avhending og utrangering
(122)
(219)
(18)
(1)
(359)
Overført fra anlegg under utførelse, samt reklassifiseringer
8
51
(19)
6 085
(6 259)
(135)
Virkninger av valutakursendringer
317
259
83
482
1 050
2 190
Dekonsolidering og overgang til tilknyttet selskap
(55)
(55)
Anskaffelseskost per 31. desember 2022
10 545
2 823
3 112
9 249
7 972
33 702
Akkumulerte avskrivninger og verdifall per 1. januar 2021
(7 803)
(1 381)
(664)
(7)
(58)
(9 913)
Årets avskrivninger
(197)
(228)
(65)
(288)
(778)
Tap ved verdifall/nedskrivninger
(1)
(1)
Annen avhending og utrangering
121
220
341
Overført fra anlegg under utførelse, samt reklassifiseringer
(42)
(3)
(45)
Virkninger av valutakursendringer
(80)
(142)
(54)
(3)
(279)
Dekonsolidering og overgang til tilknyttet selskap
51
51
Akkumulerte avskrivninger og verdifall per
31. desember 2022
(7 959)
(1 524)
(785)
(295)
(61)
(10 624)
Balanseført verdi per 31. desember 2022
2 586
1 300
2 327
8 955
7 911
23 077
Regnskap og noter |
Aker-konsernet
Aker ASA årsrapport 2023
83
Balanseført verdi ved utgangen av 2023 utgjør 21 335 millioner kroner,
en nedgang på 1 742 millioner kroner i løpet av året. Endringen kan i
hovedsak henføres til av- og nedskrivninger i løpet av året, samt
avhendinger, delvis motvirket av anskaffelser og valutakursendringer.
Årets ordinære avskrivninger på 1 077 millioner
kroner fordelte seg med
1 076 millioner kroner til videreført virksomhet og 1 millioner kroner til
avviklet virksomhet.
.
I 2022 utgjorde totale avskrivninger 778 millioner
kroner som
fordelte seg med 772 millioner kroner til videreført
virksomhet og 6 millioner kroner til avviklet virksomhet. Årets
nedskrivninger på 3 849 million kroner (1 million kroner i 2022) gjelder i
sin helhet videreført virksomhet.
Skip og fly
Skip og fly utgjør 2 294 millioner kroner ved utgangen av 2023, en
nedgang på 292 millioner kroner i løpet av året. Nedgangen kan i
hovedsak henføres til avhendet virksomhet i året, samt avskrivninger,
delvis motvirket av anskaffelser og valutakursendringer.
Fartøyene avskrives over en periode på mellom 10 og 30 år mens
maskiner og utstyr ombord avskrives over en periode på mellom 3 og
15 år.
Maskiner og transportmidler
Maskiner og transportmidler utgjør totalt 1 484 millioner kroner, en
økning på 184 millioner kroner i løpet av året. Økningen kan i hovedsak
henføres til anskaffelser og valutakursendringer i løpet av året, delvis
motvirket av avskrivninger og avhendinger.
Maskiner og transportmidler avskrives over en periode på mellom 3 og
15 år.
Bygninger og tomter
Bygninger og tomter utgjør 4 193 millioner kroner, en økning i løpet av
året på 1 866 millioner kroner. Økningen kan i hovedsak henføres til
anskaffelser, reklassifiseringer og valutakursendringer i løpet av året,
delvis motvirket av avskrivninger.
Tomter avskrives ikke. Bygninger avskrives over en periode på mellom 8
til 30 år.
Produksjonsanlegg strøm
Kraftproduksjonsanlegg utgjør 11 197 millioner kroner, en økning i løpet
av året på 2 242 millioner kroner. Økningen kan i all hovedsak henføres
til overføring fra anlegg under utførelse i Aker Horizons og knytter seg
til kraftproduksjonsanlegg for prosjektene Condor, Huemul og Copihue
(samlet kalt «the Andes Renovables platform») i Chile. I 2023 ble ett
prosjekt satt i kommersiell drift, mens resterende to prosjekt klassifiseres
som Anlegg under utførelse. Se for øvrig omtale knyttet til
nedskrivninger i note 13.
Produksjonsanlegg strøm avskrives over en periode på mellom 25 til 30
år.
Anlegg under utførelse
Anlegg under utførelse er redusert i løpet av året med 5 743 millioner
kroner i 2023 til 2 168 millioner kroner. Endringen skyldes hovedsakelig
overføring til kraftproduksjonsanlegg, bygninger og tomter samt
nedskrivninger gjennom året, delvis motvirket av anskaffelser og
virkning av valutakursendringer. Se også omtale av nedskrivninger
under.
Kontraktsmessige bindinger
Aker BioMarine har ved utgangen av 2023 inngått avtaler om
investeringer i eiendom, anlegg og utstyr for totalt 12 millioner dollar
(7,4 millioner dollar i 2022).
Virkninger av valutakursendringer
Virkninger av valutakursendringer utgjør 887 millioner kroner og kan i
hovedsak henføres til bevegelser i USD/NOK og EUR/NOK i Aker
Horizons, Aker BioMarine og Philly Shipyard. Med bakgrunn i
balanseførte verdier per 31. desember 2023 vil en svekkelse av NOK mot
USD og EUR på 10 prosent øke anleggsmidlene med cirka 1,6 milliarder
kroner.
Nedskrivninger 2023
Nedskrivning av eiendeler, anlegg og utstyr på 3 849 millioner kroner i 2023
kan hovedsakelig tilskrives Aker Horizons med 3 845 millioner kroner. Se
note 13 for ytterligere informasjon knyttet til nedskrivningene.
Aker ASA årsrapport 2023 Regnskap og noter |
Aker-konsernet
84
Note 17 | Immaterielle eiendeler
Beløp i millioner kroner
Olje- og
gasslisenser
Balanseførte
leteutgifter
Øvrige
immaterielle
eiendeler
Goodwill
Sum
Anskaffelseskost per 1. januar 2023
1 045
564
7 624
4 460
13 694
Andre anskaffelser
-
-
501
-
501
Annen avhending og utrangering
(1 111)
(599)
(504)
-
(2 214)
Reklassifiseringer
-
-
4
(186)
(182)
Virkning av valutakursendringer
66
35
379
236
716
Anskaffelseskost per 31. desember 2023
-
-
8 005
4 510
12 515
Akkumulerte amortiseringer og verdifall per 1. januar 2023
-
-
(4 046)
(2 064)
(6 110)
Årets amortiseringer
-
-
(387)
-
(387)
Tap ved verdifall/nedskrivninger
-
-
(1 991)
(5)
(1 996)
Reversert nedskrivning
-
-
169
-
169
Annen avhending og utrangering
-
-
444
-
444
Reklassifiseringer
-
-
4
186
190
Virkning av valutakursendringer
-
-
(186)
(108)
(294)
Akkumulerte amortiseringer og verdifall per 31. desember 2023
-
-
(5 993)
(1 991)
(7 984)
Balanseført verdi per 31. desember 2023
-
-
2 011
2 519
4 530
Beløp i millioner kroner
Olje- og
gasslisenser
Balanseførte
leteutgifter
Øvrige
immaterielle
eiendeler
Goodwill
Sum
Anskaffelseskost per 1. januar 2022
935
504
6 507
4 025
11 971
Overtakelse ved virksomhetssammenslutning
-
34
34
Andre anskaffelser
479
114
593
Annen avhending og utrangering
(251)
(250)
Reklassifiseringer
134
(11)
123
Virkning av valutakursendringer
110
59
944
412
1 525
Dekonsolidering og overgang til tilknyttet selskap
(188)
(114)
(302)
Anskaffelseskost per 31. desember 2022
1 045
564
7 624
4 460
13 694
Akkumulerte amortiseringer og verdifall per 1. januar 2022
(541)
(575)
(1 116)
Årets amortiseringer
(446)
(446)
Tap ved verdifall/nedskrivninger
(3 125)
(1 472)
(4 597)
Annen avhending og utrangering
1
-
1
Reklassifiseringer
46
-
46
Virkning av valutakursendringer
(53)
(16)
(69)
Dekonsolidering og overgang til tilknyttet selskap
72
72
Akkumulerte amortiseringer og verdifall per 31. desember 2022
-
-
(4 046)
(2 064)
(6 110)
Balanseført verdi per 31. desember 2022
1 045
564
3 578
2 396
7 584
Balanseført verdi ved utgangen av 2023 utgjør 4 530 millioner kroner,
en reduksjon på 3 054 millioner kroner i løpet av året. Endringen kan i
hovedsak henføres til salg av datterselskapet Pecan Energies (tidligere
Aker Energy), samt nedskrivninger gjennom året, delvis motvirket av
anskaffelser og valutakursendringer.
Årets amortiseringer på 387 millioner kroner fordeler seg med 386
millioner kroner til videreført virksomhet og 1 million kroner til avviklet
virksomhet. I 2022, utgjorde totale amortiseringer 446 millioner kroner
som fordeler seg med 441 millioner kroner til videreført virksomhet og 6
millioner kroner til avviklet virksomhet. Årets nedskrivninger på 1 996
millioner kroner (4597 millioner kroner i 2022) relaterer seg til videreført
virksomhet. Se utfyllende informasjon knyttet til nedskrivning og
verdifallstester nedenfor.
Regnskap og noter |
Aker-konsernet
Aker ASA årsrapport 2023
85
Olje- og gasslisenser
Olje- og gasslisenser er null ved utgangen av 2023 grunnet salget av
Pecan Energies, se omtale note 9.
Balanseførte leteutgifter
Balanseførte leteutgifter er null ved utgangen av 2023 grunnet salget av
Pecan Energies, se omtale note 9.
Øvrige immaterielle eiendeler
Øvrige immaterielle eiendeler på 2 011 millioner kroner ved utgangen av
2023 består i det vesentligste av utviklingskostnader på totalt 819
millioner kroner og kundeportefølje, varemerke og fiskelisenser i Aker
BioMarine tilsvarende 621 millioner kroner. Investering i kryptovaluta
utgjorde 281 millioner kroner ved utgangen av 2023.
Reduksjon i øvrige immaterielle eiendeler gjennom året utgjør 1 585
millioner kroner og relaterer seg hovedsakelig til nedskrivninger av
kontraktmessige eiendeler i Mainstream Renewable Power (Mainstream)
i Aker Horizons med 1 923 millioner kroner, se også omtale nedenfor.
Reduksjonen motvirkes delvis av anskaffelser gjennom året, samt
valutakursendringer.
Øvrige immaterielle eiendeler amortiseres over en periode på mellom 5
og 30 år og fordeler seg som følger:
Beløp i millioner kroner
2023
2022
Aker BioMarine
621
671
Aker Horizons
351
2 040
Cognite
311
313
Seetee
281
93
Aize
213
265
Diverse
235
194
Sum
2 011
3 578
Goodwill
Goodwill utgjorde totalt 2 519 millioner kroner ved utgangen av 2023.
Endringen i 2023 på 123 millioner kroner er hovedsakelig relatert til
valutakursendringer. Goodwill i Aker Horizons tilsvarer 1 515 millioner
kroner og goodwill tilsvarende 962 millioner kroner kan henføres til
krillvirksomheten til Aker BioMarine som oppstod i forbindelse med
Akers kjøp av Natural og etablering av Aker BioMarine konsernet i
desember 2006.
Nedskrivning 2023
Nedskrivning av immaterielle eiendeler på 1 996 millioner kroner i 2023
kan hovedsakelig tilskrives Aker Horizons med 1 923 millioner kroner.
Tidligere nedskrivning av investering i kryptovaluta er reversert med 143
millioner kroner. Se utfyllende informasjon om nedskrivning av
immaterielle eiendeler i Aker Horizons i note 13.
Nedskrivning 2022
Nedskrivning av immaterielle eiendeler på 4 597 millioner kroner i 2022
kan hovedsakelig tilskrives Aker Horizons med 4 405 millioner kroner og
nedskrivning av investering i kryptovaluta med 143 millioner kroner.
VERDIFALLSTESTER
Utførte verdifallstester for hoveddelen av konsernets eiendeler med
ubestemt levetid ved utgangen av 2023 er oppsummert nedenfor.
AKER HORIZONS
Gjenværende goodwill identifisert i Mainstream-oppkjøpet i 2021 utgjør
1,5 milliarder kroner. Goodwillen er knyttet til Mainstreams
prosjektportefølje kombinert med selskapets globale organisasjon og er
allokert til Mainstream-segmentet for nedskrivningstesting. Aker
Horizons har utført en verdifallstest av gjenværende goodwill.
Gjenvinnbart beløp i nedskrivningstesten for goodwill er beregnet ved å
bruke et gjennomsnittsbeløp på tre ulike virkelige verdiberegninger,
beregnet ved bruk av inntektsmetoden, i henhold til IFRS 13.
De tre beregningene er basert på en intern verdsettelsesmodell, hvor
kontantstrømmene fra utvikling av nye prosjekter over de neste 10
årene er estimert. I beregningen er de estimerte kontantstrømmene fra
de identifiserte prosjektene diskontert gjennom 10 år ved hjelp av en
egenkapitalkostnad som avhenger av både geografi og teknologi.
Terminalverdien er basert på estimert verdi fra et fast antall prosjekter
som blir ferdigstilt hvert år i ytterligere 11 år.
Det gjenvinnbare beløpet overstiger bokført verdi med en komfortabel
margin. Ingen rimelig sannsynlige endringer i forutsetningene nevnt
ovenfor ville føre til at den bokførte verdien i vesentlig grad overstiger
gjenvinnbart beløp.
AKER BIOMARINE
I Aker BioMarine blir årlige verdifallstester utført for
kontantgenererende enheter med goodwill og eiendeler med ubestemt
levetid og eiendeler/kontantgenererende enheter hvor indikatorer på
nedskrivning har blitt identifisert. Verdifallstester har blitt utført for
selskapets to segmenter, Ingredienser og Merkevarer, som begge
inneholder goodwill. Verdifallstester for Ingredienser segmentet
inneholder også fiskelisens og varemerke eiendeler med ubestemt
levetid. Beregningene av gjenvinnbart beløp tar utgangspunkt i
estimerte kontantstrømmer basert på finansielle budsjetter godkjent av
ledelsen som dekker en fem-årsperiode. Kontantstrømmer utover
femårsperioden er ekstrapolert ved bruk av en estimert vekstrate.
Kontantstrømforutsetninger
Benyttet diskonteringsrente reflekterer nåværende markedsvurderinger
av risikoen spesifikk for hver kontantgenererende enhet og er estimert
basert på en vektet gjennomsnittlig kapitalkostnad. Renten er beregnet
som et vektet gjennomsnitt av avkastningskravet på egenkapitalen,
forventede lånekostnader og en forventet gjeldsgrad lik 1.
Diskonteringsrenten beregnes med utgangspunkt i risikofri rentesats
basert på renten for 10-års statsobligasjoner og en kredittrisikopremie
som er satt lik kredittspreaden (sammenlignet med statsobligasjoner)
for amerikanske bedriftsobligasjoner med kredittrating BB.
Klimarisiko er vurdert i bruksverdiberegningene primært for den
kontantgenererende enheten Ingredienser. Enhver klimaendring som
påvirker krillbiomassen med hensyn til tilgjengelighet og
næringssammensetning kan påvirke høstingen betydelig. I tillegg vil is
og generelle værforhold kunne skape driftsvansker. I
bruksverdiberegningen tar normal produksjonskapasitet for krillmel
denne usikkerheten i betraktning.
Aker ASA årsrapport 2023 Regnskap og noter |
Aker-konsernet
86
For den kontantgenererende enheten Ingredienser er estimerte
kontantstrømmer basert på ledelsens beste estimat og forretningsplaner
for den påfølgende femårsperioden. Detaljerte prognoser utarbeidet av
de ulike avdelingene i segmentet legges til grunn. For etterfølgende
perioder er modellen basert på estimert terminalvekst. I
prognoseperioden 2024-2028 er estimerte inntekter basert på
eksisterende salgsavtaler, historiske priser og ledelsens vurdering av
potensialet for nye salgsavtaler. Budsjettert driftsmargin er i tråd med
ledelsens prognoser basert på selskapets skalerbare forretningsmodell.
Siden en stor del av selskapets driftskostnader er faste kostnader, vil økt
salg bidra til høyere driftsmarginer. Fremtidig prisfastsettelse av
produkter er basert på historiske priser og ledelsens forventninger til
nye avtaler. Aker BioMarine forventer ganske flat utvikling i krilloljepriser
og moderat økning i salgspriser for krillmel i prognoseperioden
sammenlignet med nivået for salgspriser i 2023. Salgsvolumet er
modellert til å følge produksjonsmålene med noe forsinkelse for
oppbygging og vedlikehold av sikkerhetslager.
Investeringer er basert på et langsiktig teknisk og operasjonelt program,
samt inngåtte investeringsforpliktelser. Det antas også at fartøyene vil
bli gjenanskaffet på slutten av antatt levetid.
For den kontantgenererende enheten Varemerker er estimerte
kontantstrømmer basert på ledelsens beste estimat og forretningsplaner
for den påfølgende femårsperioden. Detaljerte prognoser utarbeidet av
ledelsen i Lang og Epion legges til grunn. For etterfølgende perioder er
modellen basert på estimert terminalvekst som ikke skal overstige vekst
for produkter, industri eller land (USA) hvor den kontantgenererende
enheten opererer. I prognoseperioden 2024-2028 er estimerte inntekter
basert på eksisterende salgsavtaler, historiske priser og ledelsens
vurdering av potensialet for nye salgsavtaler. Estimert driftsmargin er i
tråd med ledelsens prognoser.
Tabellen nedenfor oppsummerer kontantstrømforutsetninger benyttet
for Aker BioMarine.
Diskonteringsrente etter
skatt
Diskonteringsrente før skatt
Prognoseperiode
Vekstrate for terminalverdi
Segment
2023
2022
2023
2022
2023
2022
2023
2022
Ingredienser
10,0
9,6
10,5
9,8
5 år
5 år
2,0
2,0
Varemerker
10,0
10,4
10,5
10,7
5 år
5 år
2,0
2,0
Sensitivitetsanalyse
For Ingredienser segmentet i Aker BioMarine er sensitivitetsanalyse av bruksverdi blitt testet ved hjelp av simuleringer av ulike kombinasjoner av
diskonteringsrente og vekst i terminalverdi. Gjenvinnbart beløp i den kontantgenererende enheten er høyere enn bokført verdi. Ingen rimelig mulig
kombinasjon av disse faktorene fører til at gjenvinnbart beløp er lavere enn verdien innregnet i balansen.
For Varemerker segmentet, har sensitivitet av gjenvinnbart beløp blitt testet ved hjelp av simuleringer av ulike kombinasjoner av diskonteringsrente
og vekst i terminalverdi. Gjenvinnbart beløp i den kontantgenererende enheten er vesentlig høyere enn bokført verdi. Ingen rimelig mulig
kombinasjon av disse faktorene fører til at gjenvinnbart beløp er lavere enn verdien innregnet i balansen.
Regnskap og noter |
Aker-konsernet
Aker ASA årsrapport 2023
87
Note 18 | Investeringer ført etter egenkapitalmetoden
Konsernet har andeler i flere tilknyttede selskaper («TS») og
felleskontrollerte virksomheter («FKV»), hvorav de viktigste er (eierandel
i parentes):
Aker BP ASA
på norsk kontinentalsokkel.
Aker Solutions ASA
tjenester til den globale energibransjen.
Akastor ASA
med en portefølje av industrielle og finansielle selskaper.
SalMar Aker Ocean AS
havbasert lakseoppdrett.
Gaia Salmon Holding AS
(25,3 %) bygger et landbasert anlegg for
produksjon av postsmolt og matfisk.
Solstad Offshore ASA
plattformforsyning, ankerhåndtering og konstruksjonsservice markedet.
Principal Power Inc
offshore dypvannsvindenergimarkedet.
Beløp i millioner kroner
Balanseført
verdi per
31.
desember
2022
Anskaffelser
og
avhendelser
Andel
resultat
Virkninger av
valuta-
kursendringer
og kontant-
strøm sikring
Mottatte
utbytter
Øvrige
endringer i
egen-
kapitalen
Balanseført
verdi per 31.
desember
2023
Aker BP ASA
1)
30 484
-
2 541
998
(3 107)
(4)
30 910
Aker Solutions ASA
1)
4 005
-
4 391
(437)
(194)
(86)
7 679
Akastor ASA
1)
858
-
(75)
43
-
-
827
SalMar Aker Ocean AS
1)
630
-
(33)
-
-
-
597
Gaia Salmon Holding AS
1)
155
34
(2)
-
-
-
187
Solstad Offshore ASA
1)
329
405
179
(96)
-
-
817
Principle Power Inc
1)
292
-
(31)
8
-
-
269
MRP Africa Holdings Limited
1)
592
(913)
320
2
-
-
-
Øvrige TS selskaper
1)
526
13
(147)
9
-
(86)
315
Øvrige JV selskaper
2)
150
155
(120)
6
-
10
201
Sum
38 020
(306)
7 023
533
(3 301)
(166)
41 802
1) Tilknyttet selskap
37 870
(461)
7 143
527
(3 301)
(176)
41 601
2) Felleskontrollert virksomhet
150
155
(120)
6
-
10
201
Sum
38 020
(306)
7 023
533
(3 301)
(166)
41 802
I løpet av 2023 solgte Aker Horizons alle sine aksjer i MRP Africa
Holdings Limited AS (eierselskapet til Lekela Power), et selskap som
bygger vindpark anlegg i Afrika.
I desember 2023 kjøpte Aker 8 240 000 aksjer (10,0 prosent) i Solstad
Offshore ASA (SOFF) for 405 millioner kroner og økte eierandelen i
SOFF til 32,9 prosent.
Andel resultat fra tilknyttede selskaper og felleskontrollerte virksomheter
baseres på selskapenes årsresultat inkludert resultat fra avviklet
virksomhet. Formålet med investeringen avgjør hvor resultatene
presenteres i resultatregnskapet. Når selskaper blir etablert for å dele
risiko knyttet til gjennomføringen av prosjekter eller på annen måte er
nært knyttet til selskapets operasjonelle aktiviteter, presenteres andel av
resultatet som del av andre driftsinntekter. Andel av resultat fra
finansielle investeringer presenteres som del av finansposter.
Andel resultat for 2023 tilsvarte 7 023 millioner kroner kan sin helhet
henføres til videreført virksomhet. Andel resultat videreført virksomhet
for 2023 er fordelt med -84 millioner kroner som andre driftskostnader
og 7 107 millioner kroner som andel resultat fra selskaper ført etter
egenkapitalmetoden under finansposter i resultatregnskapet.
Aker ASA årsrapport 2023 Regnskap og noter |
Aker-konsernet
88
SAMMENDRAG AV FINANSIELL INFORMASJON OG OVERSIKT OVER KONSERNETS EIERANDEL I VESENTLIGE TILKNYTTEDE OG
FELLESKONTROLLERTE VIRKSOMHETER:
Aker BP ASA
Aker Solutions ASA
Akastor ASA
Beløp i millioner kroner
2023
2022
2023
2022
2023
2022
Land
Norge
Norge
Norge
Eierandel og stemmeandel
21,2 %
21,2 %
39,4 %
39,4 %
36,7 %
36,7 %
Inntekter
144 418
125 214
36 262
41 417
282
1 059
Driftskostnader
(49 560)
(38 936)
(35 096)
(39 560)
(312)
(1 135)
Netto finansposter
(2 381)
(1 805)
(327)
(142)
(353)
(183)
Årets resultat (100 %)
13 999
(69 045)
11 660
1 179
(264)
(276)
Andel årets resultat
2 963
4 241
4 595
465
(97)
(101)
Eliminering av urealiserte salgsgevinster og andre
justeringer
25
22
-
-
22
-
Avskrivning/nedskrivning
(447)
(444)
(204)
(42)
-
-
Andel resultat
2 541
3 819
4 391
423
(75)
(101)
Anleggsmidler
344 914
323 378
17 489
13 768
5 279
5 497
Omløpsmidler
52 283
46 879
23 995
19 320
769
1 307
Sum eiendeler
397 197
370 258
41 484
33 088
6 048
6 804
Langsiktige forpliktelser
(216 179)
(186 166)
(4 074)
(6 168)
(575)
(796)
Kortsiktige forpliktelser
(55 266)
(61 590)
(18 226)
(17 679)
(1 504)
(1 916)
Ikke-kontrollerende eierinteresser
-
-
129
4
-
(36)
Netto eiendeler (100 %)
125 752
122 502
19 313
9 244
3 970
4 055
Andel netto eiendeler
26 613
25 926
7 611
3 643
1 457
1 488
Eliminering av urealiserte salgsgevinster, utsatt
betaling og justeringer
(62)
(82)
(81)
-
-
-
Merverdi/mindreverdi
4 359
4 641
149
362
(630)
(630)
Andel balanseført verdi
30 910
30 484
7 679
4 005
827
858
Utbytte mottatt
3 107
2 573
194
33
-
-
Aker BP ASA
Merverdi på 4,4 milliarder kroner er allokert til Johan Sverdrup-feltet
med 2,8 milliarder kroner og Yggdrasil med 1,6 milliarder kroner.
Merverdiavskrivninger i 2023 på 447 millioner kroner kan i sin helhet
henføres til Johan Sverdrup-feltet.
Det er gjennomført sensitivitetsanalyse av merverdi ved hjelp av
simuleringer av ulike kombinasjoner av diskonteringsrente, oljepris og
vekstrater. Ingen rimelig mulig kombinasjon av disse faktorene fører til
at gjenvinnbart beløp er lavere enn verdien innregnet i balansen ved
utgangen av 2023.
Aker BP ASA, Aker Solutions ASA, Akastor ASA og Solstad Offshore ASA er børsnoterte selskaper. Nedenfor vises børskurs og børsverdi for
Akers eierandeler i selskapene.
Per 31 desember 2023
Antall aksjer i
millioner
Børskurs i
kroner
Balanseført verdi i
millioner kroner
Børsverdi i
millioner kroner
Aker BP ASA
133,8
295,50
30 910
39 525
Aker Solutions ASA
194,0
42,02
7 679
8 150
Akastor ASA
100,6
11,66
827
1 173
Solstad Offshore ASA
27,1
37,00
817
1 002
Regnskap og noter |
Aker-konsernet
Aker ASA årsrapport 2023
89
Note 19 | Rentebærende fordringer og bundne midler
Beløp i millioner kroner
2023
2022
Bundne midler
1 899
2 649
Lån til ansatte
37
33
Rentebærende fordringer mot nærstående parter
714
459
Andre rentebærende fordringer
616
330
Sum
3 265
3 471
Fordeles som følger:
Finansielle rentebærende anleggsmidler
1 456
1 296
Rentebærende kortsiktige fordringer
1 810
2 175
Sum
3 265
3 471
Bundne midler i 2023 kan i hovedsak henføres til depositum relatert til prosjektfinansiering i Mainstream et datterselskap av Aker Horizons med 1 541
millioner kroner og relatert til byggefinansiering i Philly Shipyard med 347 millioner kroner.
Rentebærende fordringer mot nærstående i 2023 kan henføres til lån gitt til tilknyttede og felleskontrollerte virksomheter i Mainstream et
datterselskap av Aker Horizons med 618 millioner kroner, Aker Pensjonskasse med 23 millioner kroner og Akastor med 79 millioner kroner.
Note 20 | Leieavtaler
LEIEAVTALER HVOR KONSERNET ER LEIETAKER
Konsernet har en rekke leieavtaler knyttet til lager-, kontor- og fabrikklokaler, samt maskiner og kjøretøy. Avtaler som i hovedsak er relatert til leie av
bygninger har en typisk leieperiode på 10-33 år med opsjoner om fornyelse til markedsverdi. Leieavtaler vedrørende IT-utstyr, biler og inventar har
en typisk leieperiode på 1-5 år. Konsernet har valgt å ikke innregne bruksretteiendel og leieforpliktelse for kortsiktige leieavtaler eller leieavtaler der
den underliggende eiendelen har lav verdi (for eksempel IT-utstyr).
Bruksretteiendeler
Beløp i millioner kroner
Bygninger og
tomter
Investerings-
eiendom
Maskiner og
kjøretøy
Sum
Leieforpliktelser
Balanseført verdi per 1. januar 2023
1 389
90
36
1 515
1 396
Avgang datterselskaper
(274)
(103)
-
(376)
(384)
Tilgang og endring i måling
162
13
(32)
176
177
Reklassifisering
39
-
-
7
-
Fraregning
(10)
-
-
(10)
(25)
Avskrivning
(199)
(6)
(4)
(209)
-
Rentekostnad
-
-
-
-
52
Leiebetalinger
-
-
-
-
(214)
Virkning av valutakursendringer
68
6
2
77
43
Balanseført verdi per 31. desember 2023
1 177
-
2
1 180
1 046
Aker ASA årsrapport 2023 Regnskap og noter |
Aker-konsernet
90
Bruksretteiendeler
Beløp i millioner kroner
Bygninger og
tomter
Investerings-
eiendom
Maskiner og
kjøretøy
Sum
Leieforpliktelser
Balanseført verdi per 1. januar 2022
1 257
107
5
1 368
1 268
Avgang datterselskaper
(11)
1
(2)
(11)
(13)
Tilgang og endring i måling
301
-
36
336
334
Reklassifisering
8
(8)
-
-
-
Avskrivning
(186)
(21)
(4)
(211)
-
Rentekostnad
-
56
Leiebetalinger
-
(253)
Virkning av valutakursendringer
83
11
2
96
69
Dekonsolidering og overføring tilknyttet selskap
(63)
-
-
(63)
(65)
Balanseført verdi per 31. desember 2022
1 389
90
36
1 515
1 396
Avgang datterselskaper tilsvarende 376 millioner kroner for Bruksretteiendeler i 2023 gjelder salg av aksjer i Pecan Energies med 104 millioner kroner og
salg av hotelloperatører i Aker Property Group med 267 millioner kroner. Tilsvarende tall vedrørende leieforpliktelser er 118 millioner kroner for Pecan
Energies og 266 millioner kroner for Aker Property Group, totalt 384 millioner kroner.
Av- og nedskrivning bruksrettseiendeler
Årets avskrivninger på 209 millioner kroner (211 millioner kroner) fordeler seg med 201 millioner kroner (174 millioner kroner) til videreført virksomhet
og 8 millioner kroner (38 millioner kroner) til avviklet virksomhet.
Beløp innregnet i resultatregnskapet og kontantstrømoppstillingen
Beløp i millioner kroner
2023
2022
Kostnad knyttet til kortsiktige leieavtaler innregnet som del av andre driftskostnader
(34)
(56)
Kostnad knyttet til leieavtaler av lav verdi innregnet som del av andre driftskostnader
(9)
(2)
Kostnad knyttet til variabel leiebetaling innregnet som del av andre driftskostnader
(43)
(42)
Avskrivinger knyttet til bruksretteiendeler
(209)
(211)
Rentekostnader knyttet til leieforpliktelser innregnet som del av finanskostnader
(51)
(56)
Sum beløp innregnet i resultatregnskapet
(346)
(367)
Rentekostnad
52
56
Leiebetalinger
(214)
(253)
Netto kontantstrømmer knyttet til leieavtaler eksklusive renter
(162)
(197)
Regnskap og noter |
Aker-konsernet
Aker ASA årsrapport 2023
91
Note 21 | Andre aksjer og anleggsmidler
Beløp i millioner kroner
2023
2022
Norron fondene
52
62
AMSC ASA (Eierandel 19,1 %, se også note 31)
369
598
Øvrige aksjer
179
133
Sum andre aksjer og investeringer
599
793
Pensjonsmidler (note 28)
2
4
Derivater (note 6 og note 31)
13
1 938
Til gode skatt
1
135
Andre rentefrie langsiktige fordringer
59
66
Sum andre anleggsmidler
75
2 142
Sum andre aksjer og anleggsmidler
674
2 935
Note 22 | Varelager
Beløp i millioner kroner
2023
2022
Råvarer
124
119
Varer under tilvirkning og arbeid under utførelse
958
1 082
Ferdigvarer
1 628
1 644
Sum
2 710
2 844
Tap ved verdifall av varelager innregnet som kostnad i perioden
(305)
(135)
Varelager er hovedsakelig knyttet til Aker BioMarine-konsernet og Mainstream Renewable Power. Balanseført verdi av varelager gjenstand for
tilbakeholdelse eller annen sikkerhetsstillelse utgjorde 1 517 millioner kroner per 31. desember 2023.
Note 23 | Kundefordringer og øvrige rentefrie kortsiktige fordringer
Beløp i millioner kroner
2023
2022
Kundefordringer
1 769
1 553
Kontraktseiendeler
175
65
Forskuddsbetalte kostnader
801
705
Øvrige rentefrie kortsiktige fordringer
1 147
1 446
Sum
3 891
3 769
Se også note 6 Kapitalforvaltning, finansiell risikostyring og eksponering.
Aker ASA årsrapport 2023 Regnskap og noter |
Aker-konsernet
92
Note 24 | Resultat per aksje, utbytte per aksje og innskutt egenkapital
RESULTAT PER AKSJE
Beløp i millioner kroner
2023
2022
Videreført virksomhet:
Resultat fra videreført virksomhet
(1 898)
10 590
Ikke-kontrollerende eierinteresser
(4 750)
(3 787)
Majoritetens andel av resultat videreført virksomhet
2 852
14 377
Virksomhet holdt for salg/avviklet:
Resultat fra virksomhet holdt for salg/avviklet
330
(403)
Ikke-kontrollerende eierinteresser
(52)
(203)
Majoritetens andel av resultat fra avviklet virksomhet
383
(200)
Sum majoritetens andel
3 235
14 177
Utestående aksjer per 1. januar
74 293 373
74 287 314
Endring egne aksjer
3 264
6 059
Sum utestående aksjer per 31. desember
74 296 637
74 293 373
Fordeles:
Utstedte aksjer per 31. desember
74 321 862
74 321 862
Egne aksjer
(25 225)
(28 489)
Sum utestående aksjer per 31. desember
74 296 637
74 293 373
Veid gjennomsnittlig antall aksjer
74 292 457
74 292 954
UTBYTTE
Utbytte utbetalt i 2023 var 30,00 kroner per aksje, totalt 2 229 millioner
kroner. Utbytte utbetalt i 2022 var 29,00 kroner per aksje, totalt 2 154
millioner kroner. På generalforsamlingen den 17. april 2024 vil det bli
foreslått et utbytte på 15,50 kroner, totalt 1 152 millioner kroner. I tillegg
foreslås det at generalforsamlingen gir styret fullmakt til å vedta
tilleggsutbytte i 2024 med grunnlag i årsregnskapet for 2023.
INNSKUTT EGENKAPITAL
Se note 7 i selskapsregnskapet for Aker ASA for spesifisering av
aksjekapitalen per 31. desember 2023.
Note 25 | Ikke-kontrollerende eierinteresser
Aker-konsernet inneholder flere datterselskaper som eies mindre enn 100 prosent. Se note 10 Driftssegmenter og vesentlige datterselskaper for
nøkkeltall for enkelte av disse selskapene.
Beløp i millioner kroner
Aker
Horizons
Cognite
Aize
Aker
BioMarine
Philly
Shipyard
Øvrige
selskaper
Sum
Prosent ikke-kontrollerende eierinteresser per 31. desember
2023
32,75
49,45
32,42
22,29
42,44
-
-
Balanse per 31. desember 2022
8 843
457
17
829
293
(287)
10 152
Årets resultat
(4 243)
(249)
55
(21)
(289)
(56)
(4 803)
Øvrige resultatelementer
(324)
1
1
20
20
(22)
(305)
Kjøp/salg og og gevinst/tap transaksjoner
276
(5)
(2)
3
-
3
274
Emisjon i datterselskap
55
7
4
-
-
-
65
Andre endringer/utgang datterselskaper
15
36
-
-
-
428
478
Balanse per 31. desember 2023
4 621
246
74
831
24
66
5 862
Utgang datterselskaper
Se beskrivelse i note 9 Salg av datterselskaper og avviklet virksomhet.
Regnskap og noter |
Aker-konsernet
Aker ASA årsrapport 2023
93
Note 26 | Øvrige resultatelementer
Beløp i millioner kroner
Omreg-
nings-
differanser
Virkelig-
verdi-
reserver
Sikrings-
reserver
Sum
omregning og
andre reserver
Opptjent
egen-
kapital
Sum
Ikke-
kontroll-
erende
eier-
interesser
Sum
kapital
2023
Aktuarielle gevinster og tap i pensjonsordninger
-
-
-
-
(6)
(6)
-
(7)
Verdiendring egenkapitalinstrumenter
-
(203)
-
(203)
-
(203)
-
(203)
Andre endringer
-
(4)
-
(4)
-
(4)
4
-
Sum kan ikke bli reklassifisert til resultatet
-
(208)
-
(208)
(6)
(214)
4
(210)
Verdiendring sikringsinstrumenter kontantstrømsikring
-
-
691
691
-
691
(121)
570
Reklassifisert til resultat: omregning og
kontantstrømsikring
10
-
(1 223)
(1 213)
-
(1 213)
(596)
(1 809)
Omregningsdifferanser
433
-
-
433
-
433
447
881
Endring øvrige resultatelementer fra tilknyttede og
felleskontrollerte selskaper
496
(2)
(5)
489
(2)
487
(40)
447
Sum kan bli reklassifisert til resultatet
940
(2)
(538)
400
(2)
397
(309)
89
Øvrige resultatelementer 2023
940
(210)
(538)
192
(9)
183
(305)
(121)
Beløp i millioner kroner
Omreg-
nings-
differanser
Virkelig-
verdi-
reserver
Sikrings-
reserver
Sum
omregning og
andre reserver
Opptjent
egen-
kapital
Sum
Ikke-
kontroll-
erende
eier-
interesser
Sum
kapital
2022
Aktuarielle gevinster og tap i pensjonsordninger
-
-
-
-
(3)
(3)
-
(4)
Verdiendring egenkapitalinstrumenter
-
149
-
149
-
149
-
149
Andre endringer
-
(9)
-
(9)
-
(9)
9
-
Sum kan ikke bli reklassifisert til resultatet
-
139
-
139
(3)
136
9
145
Verdiendring sikringsinstrumenter kontantstrømsikring
-
-
505
505
-
505
709
1 214
Reklassifisert til resultat: omregning og
kontantstrømsikring
(1 685)
-
40
(1 645)
-
(1 645)
19
(1 625)
Omregningsdifferanser
1 035
-
-
1 035
-
1 035
1 254
2 289
Endring øvrige resultatelementer fra tilknyttede og
felleskontrollerte selskaper
2 755
(62)
27
2 719
(44)
2 675
61
2 736
Sum kan bli reklassifisert til resultatet
2 105
(62)
572
2 614
(44)
2 570
2 043
4 613
Øvrige resultatelementer 2022
2 105
77
572
2 753
(47)
2 706
2 053
4 758
Aker ASA årsrapport 2023 Regnskap og noter |
Aker-konsernet
94
Note 27 | Rentebærende lån og kreditter
Beløp i millioner kroner
2023
2022
Pantelån
17 283
18 113
Usikrede banklån
3 634
4 005
Usikrede obligasjonslån
7 495
7 473
Konvertible lån
281
2 334
Lån fra tilknyttede selskaper og andre nærstående parter
24
71
Trekkrettighet/driftsfasilitet
150
329
Andre rentebærende forpliktelser
76
1 326
Sum rentebærende forpliktelser
28 942
33 650
Fordeles:
Kortsiktig forpliktelse
3 673
2 867
Langsiktig forpliktelse
25 269
30 783
Sum rentebærende forpliktelser
28 942
33 650
ENDRING RENTEBÆRENDE FORPLIKTELSER I KONSERNET I 2023:
Beløp i millioner kroner
Langsiktig
Kortsiktig
Sum
Rentebærende forpliktelser per 31. desember 2022
30 783
2 867
33 650
Banklån i Aker Property Group
1 250
-
1 250
Banklån i Aker ASA og holdingselskaper
419
-
419
Banklån i Aker BioMarine
423
-
423
Andre opptak, lånekostnader og etableringskostnader
43
423
466
Trukket kassakreditt
-
(180)
(180)
Sum innbetaling ved utstedelse av rentebærende lån
2 135
243
2 378
Nedbetalt USD fasilitet i Aker ASA og holdingselskaper
(924)
-
(924)
Nedbetalt banklån i Aker Horizons
(1 825)
-
(1 825)
Nedbetalt banklån i Aker Property Group
-
(1 200)
(1 200)
Andre nedbetalinger
(45)
(129)
(174)
Sum nedbetaling av rentebærende lån
(2 794)
(1 329)
(4 123)
Salg Pecan Energies
(2 387)
-
(2 387)
Virkning av refinansiering i Aker Horizons
(2 508)
(2 508)
Reklassifisering/ 1.års avdrag
(1 890)
1 890
-
Kursregulering og andre endringer
1 931
2
1 933
Rentebærende forpliktelser per 31. desember 2023
25 269
3 673
28 942
Kursregulering utgjør 1,9 milliarder kroner og kan i hovedsak henføres til USD-lånene beskrevet nedenfor. Samlet USD-lån ved utgangen av året
utgjør USD 1,6 milliarder. En 10 prosent økning i USD-kursen i forhold til kursen på balansedagen (10,17) ville ha medført en økning av gjelden i
norske kroner på 1,6 milliarder kroner.
Regnskap og noter |
Aker-konsernet
Aker ASA årsrapport 2023
95
KONTRAKTSMESSIGE BETINGELSER PER 31. DESEMBER 2023:
Valuta
Nominell renteprosent
Forfallstidspunkt
Nominell verdi
i valuta
Regnskapsført
verdi i kroner
Aker Horizons
Konvertible lån
NOK
1,5 %
2026
1 500
1 400
Usikret grønt obligasjonslån
NOK
Nibor + 3,25 %
2025
2 500
2 514
Prosjekt lån
USD
SOFR + margin
2035
1 014
10 314
Mezzanine lån
USD
6,0 %
2035
100
755
Andre lån
49
Sum Aker Horizons
15 032
Aker BioMarine
Pantelån
USD
SOFR + margin
2025
299
3 045
Pantelån
USD
3,13 %
2031
68
691
Andre lån og trekkfasiliteter
163
Sum Aker BioMarine
3 898
Aker ASA og holdingselskaper
Usikrede obligasjonslån
NOK
2024
2 000
1 995
Usikret grønt obligasjonslån
NOK
2027
1 300
1 291
Usikret grønt obligasjonslån
NOK
2027
700
695
Usikrede grønne obligasjonslån
NOK
2029 og 2032
1 000
999
Schuldschein lån
EUR
2024
100
1 124
Usikret banklån RCF
NOK
2026
1 000
992
Usikret banklån RCF
USD
2026 og 2027
150
1 518
Sum Aker ASA og holdingselskaper
8 615
Øvrige selskaper
Aker Property Group
NOK
Nibor + margin
2024 til 2028
2 495
2 495
Andre selskaper
20
Elimineringer
(1 119)
Sum øvrige selskaper og elimineringer
1 396
Sum rentebærende forpliktelser
28 942
Aker Horizons
I februar 2021 utstedte Aker Horizons en usikret konvertibel obligasjon
på 1,5 milliarder kroner. Aker Capital eier 80 prosent av den konvertible
obligasjonen. Obligasjonseier kan velge å konvertere obligasjonene til
aksjer i selskapet når som helst i løpet av perioden til en pris 25 prosent
over emisjonskursen på 35 kroner per aksje. Selskapet har også grønne
obligasjonslån tilsvarende 2,5 milliarder kroner med
4,5
års løpetid fra
februar 2021 og en rente tilsvarende 3 måneder Nibor + 3,25 prosent
margin.
Mainstream Renewable Power (Mainstream) har i løpet av 2023
refinansiert prosjekt- og mezzaninlånene og nye avtaler har blitt inngått
med långiverne med betingelser som fremgår av tabellen over. Totalt
564 millioner kroner relatert til konsulenthonorarer og juridiske
rådgivere, pådratt som en del av forhandlingene med
prosjektfinansiering og mezzaninlån, er kostnadsført som finanskostnad
i resultatregnskapet.
Endringer i vilkårene for prosjektlånene er vurdert å utgjøre en betydelig
modifikasjon basert på en kvalitativ analyse. Betydelige endringer i
vilkårene behandles som hendelser som fører til opphør. De
opprinnelige forpliktelsene er fraregnet fra balansen, og de modifiserte
prosjektfinansieringsavtalene er innregnet som nye finansielle
forpliktelser, initielt målt til virkelig verdi. Ved fraregning av den
opprinnelige prosjektfinansieringen ble den gjenværende balansen av
historiske transaksjonskostnader, 431 millioner kroner, kostnadsført som
finanskostnader i resultatregnskapet.
Ved utgangen av året har Mainstream prosjektlån på totalt 10,3
milliarder kroner som sikrer hoveddelen av forpliktelsen knyttet til
prosjektene Condor og Huemul. Videre har Mainstream et mezzanin-lån
tilsvarende 0,8 milliarder kroner som sikrer en del av finansieringen av
prosjektene Condor og Huemul.
Endring i betingelsene for mezzanine lånet som følge av
refinansieringen antas å utgjøre en betydelig endring av betingelsene
for lånet. Dette medfører at det opprinnelige lånet blir fraregnet og det
endrede lånet innregnet til virkelig verdi med en årlig rente tilsvarende
12 prosent som antas å representere gjeldende markedsrente.
Forskjellen mellom opprinnelig bokført verdi på lånet og virkelig verdi
tilsvarer en gevinst på 237 millioner dollar (2,5 milliarder kroner) som
Aker ASA årsrapport 2023 Regnskap og noter |
Aker-konsernet
96
har blitt regnskapsført som en finansinntekt. Overføring av en 10
prosent andel i Andes Reveovables til långiveren for mezzanine lånet i
henhold til refinansieringsavtalen, reduserer imidlertid gevinsten med
277 millioner kroner. I tillegg er tidligere aktiverte transaksjonskostnader
på 91 millioner kroner kostnadsført som finanskostnader og netto
gevinst utgjør 2,1 milliarder kroner som følge av refinansieringen.
Det er flere betingelser knyttet til Aker Horizons lånefasiliteter, blant
annet egenkapitalandel, gjeldsbetjeningsgrad og minimum likviditet.
Aker Horizons oppfylte alle betingelser i låneavtalene ved utgangen av
2023.
Aker BioMarine
Renter og avdrag på pantelån betales halvårlig. Pantelånene og
trekkfasiliteter på til sammen 3,9 milliarder kroner er sikret i skip og
andre eiendeler. Det er flere betingelser knyttet til Aker BioMarines
lånefasiliteter. Selskapet fikk en dispensasjon fra visse lånebetingelser i
2023. Det ble satt en ny maksimal terskel verdi i lånebetingelsene. For
2023 har selskapet vært innenfor denne terskelen.
Aker ASA og holdingselskaper
Usikrede obligasjonslån: Forfallstidspunkt og rentemargin er angitt i
note 13 til Aker ASAs selskapsregnskap. Lånene forfaller i sin helhet på
forfallstidspunktet.
Schuldschein-lånet består av en transje på 30 millioner euro med
fastrente på 1,67 prosent, og en transje på 70 millioner euro med
flytende rente basert på Euribor pluss en margin på 1,60 prosent. Lånet
er usikret.
For usikrede banklån i USD og NOK betales renter kvartalsvis inntil
forfall.
Låneporteføljen har en gjennomsnittlig vektet løpetid på om lag 2,6 år
med lån som forfaller fra mars 2024 til november 2032. Det er flere
betingelser knyttet til Aker ASA og holdingselskapers lån, blant annet
gjeldsgrad og minimum likviditet. Aker ASA har oppfylt alle betingelser i
låneavtalene ved utgangen av 2023.
Aker Property Group
Gjeld består av pantelån på 2,5 milliarder kroner. Pantelånene er sikret i
eiendeler med en regnskapsført verdi på 3,3 milliarder kroner. Renter
betales kvartalsvis.
Sikkerhet
Det er stilt sikkerhet for rentebærende gjeld på 16,7 milliarder kroner
relatert til pantelån, byggelån og trekkfasiliteter. Regnskapsført verdi av
eiendelene som er stilt som sikkerhet utgjør 23,1 milliarder kroner.
Regnskap og noter |
Aker-konsernet
Aker ASA årsrapport 2023
97
Note 28 | Annen langsiktig rentefri gjeld
Beløp i millioner kroner
2023
2022
Avsetning for garantiforpliktelse knyttet til US pensjon (se note 11 til selskapsregnskapet for Aker ASA)
1
4
Derivater (se også note 31)
24
-
Øvrig rentefri langsiktig gjeld
356
289
Sum annen langsiktig gjeld
381
293
Note 29 | Avsetninger
Beløp i millioner kroner
Garantier
Fjerning og nedstenging
Øvrige
Sum
Balanseført verdi per 1. januar 2023
2
207
846
1 057
Salg av datterselskap
-
-
(876)
(876)
Avsetninger i løpet av året
21
104
14
139
Avsetninger benyttet i løpet av året
(1)
-
(11)
(12)
Virkning av valutakursendringer
(1)
(30)
53
22
Balanseført verdi per 31. desember 2023
22
280
27
328
Langsiktige forpliktelser
-
280
7
287
Kortsiktige forpliktelser
22
-
20
41
Balanseført verdi per 31. desember 2023
22
280
27
328
Beløp i millioner kroner
Garantier
Fjerning og nedstenging
Øvrige
Sum
Balanseført verdi per 1. januar 2022
27
89
787
903
Avsetninger i løpet av året
-
106
22
128
Avsetninger benyttet i løpet av året
(17)
-
(46)
(63)
Avsetninger reversert i løpet av året
-
-
(11)
(11)
Reklassifiseringer
-
-
7
7
Virkning av valutakursendringer
2
12
93
107
Dekonsolidering og overgang datter
(9)
-
(6)
(15)
Balanseført verdi per 31. desember 2022
2
207
846
1 057
Langsiktige forpliktelser
207
1
208
Kortsiktige forpliktelser
2
-
845
848
Balanseført verdi per 31. desember 2022
2
207
846
1 057
Fjerning og nedstengingsforpliktelser
Avsetning for fjerning og nedstengingsforpliktelser gjelder avsetning som følge av fullførte prosjekter i Chile i Aker Horizons.
Øvrige avsetninger
Avsetninger knyttet til salg av datter er relatert til Pecan Energies.
Aker ASA årsrapport 2023 Regnskap og noter |
Aker-konsernet
98
Note 30 | Leverandørgjeld og andre betalingsforpliktelser
Beløp i millioner kroner
2023
2022
Leverandørgjeld
1 236
1 273
Skyldige offentlige avgifter
273
342
Forskudd fra kunder og kontraktsforpliktelser
2 532
2 365
Andre påløpte kostnader og annen kortsiktig gjeld
2 749
2 263
Sum
6 789
6 244
Note 31 | Finansielle instrumenter
Se også note 6 Finansiell risikostyring og eksponering for beskrivelse av finansielle instrumenter.
SAMMENLIGNING AV BALANSEFØRT VERDI OG ANTATT VIRKELIG VERDI
2023
2022
Beløp i millioner kroner
Balanseført
verdi
Virkelig
verdi
Balanseført
verdi
Virkelig
verdi
Finansielle eiendeler regnskapsført til virkelig verdi
Finansielle eiendeler til virkelig verdi i øvrige resultatelementer
1)
541
541
745
745
Finansielle eiendeler til virkelig verdi over resultat (inklusive derivater)
63
63
49
49
Rentebytteavtaler - sikringsbokføring i øvrige resultatelementer
-
-
1 938
1 938
Valutaterminkontrakter - sikringsbokføring i øvrige resultatelementer
13
13
-
-
Andre derivater - sikringsbokføring i øvrige resultatelementer
-
-
109
109
Sum finansielle eiendeler regnskapsført til virkelig verdi
617
617
2 840
2 840
Finansielle eiendeler regnskapsført til amortisert kost
Utlån og fordringer
4 336
4 336
5 912
5 912
Kontanter og bankinnskudd (inklusive langsiktige bundne midler, note 19)
10 319
10 319
15 856
15 856
Sum finansielle eiendeler regnskapsført til amortisert kost
14 655
14 655
21 769
21 769
Finansielle forpliktelser regnskapsført til virkelig verdi
Derivatkontrakter - ikke sikringsbokføring til virkelig verdi over resultat
24
24
-
-
Øvrige forpliktelser til virkelig verdi over resultat
-
-
44
44
Sum finansielle forpliktelser regnskapsført til virkelig verdi
24
24
44
44
Finansielle forpliktelser regnskapsført til amortisert kost
Obligasjonslån
7 495
7 487
7 473
7 342
Annen rentebærende gjeld
21 447
21 415
26 178
26 142
Langsiktig rentefrie finansielle forpliktelser
357
357
293
293
Kortsiktige rentefrie finansielle forpliktelser
3 698
3 698
3 479
3 479
Sum finansielle forpliktelser regnskapsført til amortisert kost
32 997
32 957
37 422
37 256
1) Består hovedsakelig av investering i egenkapitalinstrumenter. Disse investeringene er øremerket til virkelig verdi i øvrige resultatelementer.
Egenkapitalinstrumentene er ikke holdt for handel og er klassifisert som strategiske investeringer på medium til lang sikt. Den største investeringen er aksjer i
AMSC ASA med 369 millioner kroner.
Regnskap og noter |
Aker-konsernet
Aker ASA årsrapport 2023
99
VERDSETTELSESHIERARKIET
Tabellen nedenfor analyserer finansielle instrumenter etter verdsettelsesmetode. Se note 2 Grunnlag for utarbeidelse og estimater og vurderinger for
beskrivelse av nivåer i hierarkiet.
2023
Beløp i millioner kroner
Nivå 1
Nivå 2
Nivå 3
Finansielle eiendeler bokført til virkelig verdi
Finansielle eiendeler til virkelig verdi øvrige resultatelementer
421
-
120
Finansielle eiendeler til virkelig verdi over resultat (inklusive derivater)
-
58
-
Valutaterminkontrakter - sikringsbokføring i øvrige resultatelementer
-
13
-
Sum
421
71
120
Finansielle forpliktelser bokført til virkelig verdi
Derivatkontrakter - ikke sikringsbokføring til virkelig verdi over resultat
-
24
-
Sum
-
24
-
Rentebærende finansielle forpliktelser bokført til amortisert kost
Obligasjonslån
5 064
2 423
-
Annen rentebærende gjeld
-
21 352
63
Sum
5 064
23 775
63
Note 32 | Betingede utfall, garantiforpliktelser og tvister
GARANTIFORPLIKTELSER
Som en ordinær del av virksomheten stilles det løpende garantier for
ferdigstillelse og forskudd fra kunder. Slike garantier innebærer som
regel at en finansinstitusjon stiller garanti overfor kunden, eller i
forbindelse med utførelsen av et prosjekt.
RETTSLIGE TVISTEMÅL
Med virksomheter spredt over hele verden er selskaper i konsernet,
gjennom deres aktiviteter, involvert i ulike tvister. Avsetninger er gjort
for å dekke forventede tap som følge av disse tvistene i den grad
negative resultater er sannsynlige og pålitelige estimater kan utarbeides.
Endelig utfall i slike saker vil imidlertid alltid være forbundet med
usikkerhet og kan resultere i at ansvaret overstiger de regnskapsførte
avsetningene.
SKATTESAKER
Konsernet har løpende saker til vurdering hos lokale skattemyndigheter
i ulike land. Konsernet har behandlet de sakene som ikke er endelig
avgjort ut fra tilgjengelig informasjon på tidspunkt for avleggelse av
årsregnskapet.
Aker ASA årsrapport 2023 Regnskap og noter |
Aker-konsernet
100
Note 33 | Transaksjoner og avtaler med nærstående parter
Hovedaksjonæren i Aker ASA er TRG Holding AS som igjen er
kontrollert av Kjell Inge Røkke via The Resource Group TRG AS (TRG AS).
Alle virksomheter kontrollert av Kjell Inge Røkke anses som nærstående
til Aker konsernet.
TRANSAKSJONER MED KJELL INGE RØKKE OG FAMILIE
Gjennom TRG AS eier Kjell Inge Røkke ulike industri-eiendomsselskaper
samt 40 prosent av aksjene i eiendomsselskapet Fornebu Gateway AS.
Selskaper i Aker konsernet er leietakere ved flere av disse eiendommene,
og i 2023 har selskaper innenfor Aker konsernet betalt 95 millioner kroner
i husleie til eiendomsselskapene eid av TRG AS samt 56 millioner kroner i
husleie til Fornebu Gateway AS (95 millioner kroner i husleie til
eiendomsselskapene eid av TRG AS og 85 millioner kroner i husleie til
Fornebu Gateway AS i 2022). Utover årlig kontraktsfestet KPI-justering av
husleien, har husleien ikke blitt endret etter at TRG for noen år tilbake
overtok eierskapet i disse eiendommene.
Aker ASA har siden 2015 stilt garanti overfor TRG AS for enkelte
pensjonsforpliktelser som selskapet overtok fra Aker ASA i 2015 (se note 11
i selskapsregnskapet til Aker ASA).
I april 2023 solgte Aker alle sine aksjer i Pecan Energies (tidligere Aker
Energy) til Africa Finance Corporation og resultat fra virksomheten frem til
salgstidspunktet er presentert som del av avviklet virksomhet i
resultatregnskapet. TRG AS har bidratt med totalt 957 millioner kroner i
egenkapital til Pecan Energies siden oppstart av selskapet til
salgstidspunktet i april 2023. Ved utgangen av 2022 hadde Pecan Energies
en fordring mot TRG AS sitt datterselskap TRG Energy og relaterte selskaper
på totalt 15,4 millioner dollar som i 2023 er innfridd.
I den grad ansatte i Aker utfører tjenester for Kjell Inge Røkke, eller andre
nærstående parter, mottar Aker full kostnadsdekning gjennom løpende
fakturering. For 2023 betalte TRG AS 2,1 millioner kroner pluss
merverdiavgift for slike tjenester og leie av lokaler (1,7 millioner kroner i
2022). I 2023 har Aker kjøpt tjenester fra TRG AS for 6,6 millioner kroner
(9,1 millioner kroner i 2022).
Utover dette, samt godtgjørelse som styrets formann i Aker ASA og for
styreverv i andre Aker-selskaper (note 34), har Aker ingen vesentlige
mellomværende eller andre transaksjoner med Kjell Inge Røkke.
Kristian Røkke, sønn av Kjell Inge Røkke, er ansatt som CEO for Aker
Horizons ASA. Kristian Røkke har i 2023 mottatt 9,9 millioner kroner i lønn
og godtgjørelse som CEO i Aker Horizons (10,1 millioner kroner inklusive
pensjonsgodtgjørelse i 2022).
TRANSAKSJONER MED ANSATTE OG STYREMEDLEMMER
Aker har gitt Converto et mandat til å utvikle Akers verdier i Akastor,
Philly Shipyard, AMSC, Solstad Offshore, Norron og noen mindre
engasjementer gjennom fokusert eieroppfølging. Akers nestleder i
styret, Frank O. Reite, er største aksjonær i Converto.
TRANSAKSJONER MED TILKNYTTEDE SELSKAPER OG
FELLESKONTROLLERTE VIRKSOMHETER UTENFOR ORDINÆR
FORRETNINGSDRIFT
Flere av selskapene i konsernet har som en del av sin ordinære
virksomhet transaksjoner med nærstående parter av konsernet. Spesielt
gjelder dette for Aker BP, som mottar produkter og tjenester fra flere
selskaper innenfor konsernet, herunder Cognite og Aker Horizons. I
tillegg er Aker Horizons transaksjoner med Aker Solutions ansett som
en del av ordinær virksomhet. Nedenfor er en beskrivelse av andre
transaksjoner med tilknyttede selskaper og felleskontrollerte
virksomheter utenfor ordinær forretningsvirksomhet.
Akastor
I forbindelse med refinansieringen av tilgjengelig kredittfasilitet har Akastor
inngått en ansvarlig låneavtale med Aker Holding AS, et heleid
datterselskap til Aker ASA. Låneavtalen omfatter tilgjengelig kredittfasilitet
tilsvarende 450 millioner kroner, med en NIBOR rente pluss margin på 12
prosent med forfall i juli
2024. Det er trukket 79 millioner kroner av
kredittfasiliteten ved utgangen av 2023, noe som tilsvarer en økning på 63
millioner kroner i løpet av 2023.
Aker Solutions
Aker Solutions har kjøpt et «EPC Assets system» fra Aker sitt datterselskap
Aize for 265 millioner. Hensyntatt konsernjusteringer utgjør gevinst i Aker
konsernet 125 millioner kroner.
Supernode
Aker Horizons har tilført det tilknyttede selskapet Supernode ny egenkapital
på 91 millioner kroner. Aker Horizons sin 50 prosent eierandel i selskapet er
uendret.
Diverse tilknyttede selskaper
Aker har i løpet av året tilført ny egenkapital til Eureka på 4 millioner kroner
og 12 millioner kroner til Bokn HoldCo. Akers eierandel på 39,9 prosent i
selskapene er uendret.
Lån til tilknyttede og felles kontrollerte virksomhet i Aker Horizons
Aker Horizons datterselskap Mainstream har lån til tilknyttede og felles
kontrollert virksomhet på 618 millioner kroner ved utgangen av 2023.
Lånene kan i hovedsak kan henføres til Mainstream Phu Cuong
Company Limited med EUR 11,9 millioner ved utgangen av 2023 (2022:
EUR 11,4 millioner) og Arven Offshore Wind Farm Hold Co Limited, et
felles kontrollert selskap med Ocean Winds, med GBP 29,8 millioner
(2022: GBP 20,4 millioner).
Regnskap og noter |
Aker-konsernet
Aker ASA årsrapport 2023
101
TRANSAKSJONER OG MELLOMVÆRENDE MOT NÆRSTÅENDE PARTER
Beløp i millioner kroner
2023
2022
Resultatregnskap videreført virksomhet:
Driftsinntekter
1 045
717
Driftskostnader
1
(4)
Avskrivninger og nedskrivninger bruksretteiendel
(58)
(71)
Netto finansposter
32
(14)
Balanse:
Bruksretteiendel
159
263
Rentebærende fordringer
751
459
Kundefordringer og andre rentefrie omløpsmidler
165
261
Totale eiendeler
1 075
983
Leverandørgjeld og andre rentefrie forpliktelser
(132)
(157)
Rentebærende lån
(24)
(71)
Finansielle leieforpliktelser
(169)
(287)
Netto eksponering
750
468
Note 34 | Samlet lønn og annen godtgjørelse til styret, valgkomite,
konsernsjef og andre ledende ansatte
GODTGJØRELSE TIL OG AKSJER EID AV STYRET
Beløp i kroner
Aksjer eid per
31.12.2023
2023
2022
Kjell Inge Røkke (styrets leder)
1)
50 673 577
670 000
640 000
Frank O. Reite
2)
74 182
460 000
440 000
Kristin Krohn Devold (styremedlem)
590
410 000
390 000
Karen Simon (styremedlem)
-
410 000
390 000
Sofie Valdersnes (ansattrepresentant)
3)
-
205 000
195 000
Atle Tranøy (ansatterepresentant til 21.04.2023)
3)
-
61 781
195 000
Arnfinn Stensø (ansatterepresentant til 21.04.2023)
3)
-
61 781
195 000
Ståle Knoff Johansen (ansatterepresentant fra 21.04.2023)
3)
-
143 219
-
Caroline Hellemsvik (ansatterepresentant fra 21.04.2023)
3)
-
143 219
-
Sum
2 565 000
2 445 000
1)
Eier 100 prosent av The Resource Group TRG AS (TRG AS). TRG AS eier 95,71 prosent av TRG Holding AS, som igjen eier 68,18 prosent i Aker ASA.
2)
Eies via hans heleide selskap Fausken Invest AS. Fausken Invest AS eier i tillegg 200 000 aksjer i Akastor ASA og 356 509 aksjer i Solstad Offshore ASA.
3)
Ansatterepresentantene har samme ansvar som øvrige styremedlemmer, og skal derfor i utgangspunktet få samme godtgjørelse. Etter initiativ fra de ansatte er
det imidlertid inngått en avtale mellom Aker ASA og tillitsvalgte i LO og øvrige arbeidstakerorganisasjoner, som gjør at ansatterepresentantene mottar en lavere
godtgjørelse.
Aker ASA årsrapport 2023 Regnskap og noter |
Aker-konsernet
102
REVISJONSKOMITEHONORAR
Beløp i kroner
2023
2022
Frank O. Reite (leder)
205 000
195 000
Kristin Krohn Devold
145 000
135 000
Atle Tranøy (medlem av revisjonskomiteen til 21.04.2023)
43 699
135 000
Ståle Knoff Johansen (medlem av revisjonskomiteen fra 21.04.2023)
101 301
-
Sum
495 000
465 000
GODTGJØRELSE TIL VALGKOMITE
Beløp i kroner
2023
2022
Kjell Inge Røkke (leder av valgkomiteen)
52 000
46 000
Leif-Arne Langøy
52 000
46 000
Sum
104 000
92 000
Alle godtgjørelser er opptjent i regnskapsåret. Der hvor beløp ikke er
utbetalt innen årets slutt er det avsatt i henhold til beste estimat.
The Resource Group TRG AS (TRG) har fakturert Aker ASA 481 334 kroner
i 2023 (686 000 kroner i 2022) for styrehonorar og valgkomitehonorar for
Kjell Inge Røkke. I tillegg har TRG fakturert et samlet styrehonorar for Kjell
Inge Røkke på 1 423 334 kroner (2 147 000 kroner i 2022) til andre Aker-
eide selskaper. Se også note 33 Transaksjoner og avtaler med nærstående
parter.
Frank O. Reite har i 2023 fakturert rådgivningshonorar på 1 000 000 kroner
til Aker ASA gjennom sitt heleide selskap Fausken Invest AS. Enkelte av
styremedlemmene har styreverv i andre selskap tilknyttet Aker. Styrets
medlemmer har ikke opptjent andre ytelser fra Aker ASA i 2023 eller 2022
enn ytelser beskrevet ovenfor.
ORGANISASJONSSTRUKTUR I AKER
Akers mange operative bedrifter er organisert i en industriell og en
finansiell portefølje. Ledende ansatte i Aker ved utgangen av 2023 består
av konsernsjef Øyvind Eriksen og finansdirektør Svein Oskar Stoknes.
GODTGJØRELSE TIL LEDENDE ANSATTE
Konsernsjef Øyvind Eriksens ansettelsesforhold kan sies opp av begge
parter med 3 måneders gjensidig oppsigelsesfrist. Dersom selskapet sier
opp ansettelsesforholdet med Eriksen, har han rett til 3 måneders
etterlønn. Lønnsordningen for Eriksen inkluderer en fast årslønn, standard
pensjons- og forsikringsordning for ansatte og variabel lønn. Han vil
kunne motta inntil to tredeler av en årslønn i variabel lønn. Per 31.
desember 2023 eier Eriksen 219 072 aksjer i Aker ASA gjennom sitt heleide
selskap Erøy AS. I tillegg eier Erøy AS 285 714 aksjer i Aker Horizons ASA,
214 650 aksjer i Cognite AS, samt 100 000 B-aksjer (0,2 prosent) i TRG
Holding AS per 31. desember 2023.
Finansdirektør Svein Oskar Stoknes sitt ansettelsesforhold kan sies opp av
begge parter med 3 måneders gjensidig oppsigelsesfrist. Dersom
selskapet sier opp ansettelsesforholdet med Stoknes, har han rett til 3
måneders etterlønn. Eventuell lønn eller godtgjørelse som mottas i
perioden med etterlønn, vil komme til fradrag i selskapets utbetaling av
etterlønn. Lønnsordningen for Stoknes inkluderer en fast årslønn, standard
pensjons- og forsikringsordning for ansatte og variabel lønn. Han vil totalt
kunne motta inntil 140 prosent av en årslønn i avtalefestet variabel lønn,
inkludert ordning med tildeling av bonusaksjer. Godtgjørelsen til Stoknes
inkluderer også en mulighet til å kjøpe Aker ASA aksjer med rabatt på
gjeldende børskurs (se Aker ASA note 2 for beskrivelse av ordningen).
Stoknes har for 2023 og 2022 ikke blitt tildelt noen bonusaksjer. Per 31.
desember 2023 eier Stoknes 10 000 aksjer i Aker ASA. I tillegg eier Stoknes
26 444 aksjer i Aker Solutions ASA, 26 444 aksjer i Aker Carbon Capture
ASA, 33 273 aksjer i Aker Horizons ASA samt 1 297 aksjer i Akastor ASA
per 31. desember 2023.
Ledende ansatte mottar ikke godtgjørelse for styreverv eller godtgjørelse
som medlem av valgkomite i andre selskaper tilknyttet Aker. Aker ASA har
i 2023 fakturert 2 027 000 kroner for Øyvind Eriksens styreverv, og for
Svein Oskar Stoknes’ styre- og valgkomiteverv i selskaper tilknyttet Aker
har Aker ASA i 2023 fakturert 563 000 kroner.
Konsernsjefen og andre ledende ansatte har ingen andre ordninger i sitt
ansettelsesforhold enn som beskrevet ovenfor. De har dermed ingen lån,
sikkerhetsstillelse eller aksjeopsjons-rettigheter i sine ansettelsesforhold.
Regnskap og noter |
Aker-konsernet
Aker ASA årsrapport 2023
103
Opptjent godtgjørelse til ledende ansatte følger av tabellene nedenfor
Beløp i kroner
Grunnlønn
Variabel lønn
1)
Tilleggsytelser
Sum lønn
Pensjons-
kostnader
2023
Øyvind Eriksen
CEO
01.01-31.12
19 650 270
14 041 760
47 704
33 739 734
210 532
Svein Oskar Stoknes
CFO
01.01-31.12
3 703 515
3 324 698
2)
32 294
7 060 507
209 861
Sum
23 353 785
17 366 458
79 998
40 800 241
420 393
1) Inkluderer opptjente feriepenger av variabel lønn.
2) Inkluderer estimert verdi av utbyttebonus basert på ordinært utbytte for 2023 på 15,5 kroner per aksje, samt resterende andel av utbyttebonus for 2022 som ikke
var avsatt per 31. desember 2022.
Beløp i kroner
Grunnlønn
Variabel lønn
1)
Tilleggsytelser
Sum lønn
Pensjons-
kostnader
2022
Øyvind Eriksen
CEO
01.01-31.12
18 077 332
13 467 654
27 911
31 572 897
199 893
Svein Oskar Stoknes
CFO
01.01-31.12
3 544 036
3 391 232
24 320
6 959 588
198 873
Sum
21 621 368
16 858 886
52 231
38 532 485
398 766
1) Inkluderer opptjente feriepenger av variabel lønn.
2) Inkluderer verdi av utbyttebonus basert på ordinært utbytte for 2022 på 15 kroner per aksje, samt resterende andel av utbyttebonus for 2021 som ikke var avsatt
per 31. desember 2021.
Note 35 | Hendelser etter balansedagen
Solstad Maritime Holding
Den 16. januar 2024 tegnet Aker Capital seg for aksjer i Solstad Maritime
Holding AS («SMH»), et datterselskap av det tilknyttede selskapet Solstad
Offshore ASA («SOFF»). Investeringen ble gjennomført som en del av
refinansieringen av Solstad konsernet. Refinansieringen bygget videre på
den etablerte «Borrower Group» fra refinansieringen av SOFF i 2020, som
eide store deler av virksomheten til SOFF med tilhørende gjeld. SMH ble
etablert som morselskap til Borrower Group før gjennomføring av
transaksjonen. Etter transaksjonen eier Aker Capital 47,4 prosent av SMH.
Aker Capital har også rett til å utpeke flertallet av styrets medlemmer i
SMH iht. aksjonæravtale for selskapet. SMH vil derfor bli inkludert i det
konsoliderte konsernregnskapet til Aker fra og med overtakelsesdatoen,
da ledelsens vurdering er at Aker Capital gjennom sin styrerepresentasjon
har kontroll over de vesentligste aktivitetene i selskapet.
Aker Capitals investering i SMH besto av et kontantinnskudd på 2,25
milliarder kroner. I tillegg har Aker Capital garantert for en
kapitalforhøyelse på 750 millioner kroner knyttet til en rettet emisjon mot
eksisterende aksjonærer i SOFF. Emisjonen forventes gjennomført i løpet
av andre kvartal 2024, forutsatt godkjennelse og publisering av et
prospekt. Som en del av refinansieringen mottok SMH også et
tingsinnskudd fra AMSC ASA verdsatt til 1 milliard kroner ved overføring
av 100 prosent av aksjene i selskapet som eier konstruksjonsstøttefartøyet
Normand Maximus.
SMH er en ledende leverandør av spesialisert offshore tonnasje til det
globale energimarkedet. Selskapet har en flåte med 33 fartøy (22
konstruksjonsstøttefartøy («CVS») og 10 ankerhåndteringsfartøy
(«AHTS»), samt 1 AHTS i opplag holdt for salg). Refinansieringen av
Solstad konsernet vil etablere SMH som en robust offshoreoperatør med
en moderne flåte bestående av førsteklasses fartøy, en betydelig redusert
finansiell risiko og en sunn balanse. Redusert belåning og positive
markedsutsikter gir SMH et solid grunnlag for økt verdiskaping med en
tydelig ambisjon om å starte utbytteutbetalinger kvartalsvis i løpet av
2024. Dette vil ytterligere styrke og diversifisere oppstrømsutbyttene i
Aker Capital.
SMH er eid 47,4 prosent av Aker Capital, 31,7 prosent av SOFF og 21,1
prosent av AMSC. Endelig eierstruktur i SMH vil endre seg etter
gjennomføring av den rettede emisjonen på 750 millioner kroner mot
eksisterende aksjonærer av SOFF (som er garantert fulltegnet av Aker
Capital).
Estimert virkelig verdi av SMHs egenkapital etter gjennomføring av
transaksjonen er 5,5 milliarder kroner, hvorav 4 milliarder kroner utgjør
de ovennevnte kontant- og tingsinnskudd. Kjøpesumallokeringen er ikke
ferdigstilt per rapporteringsdatoen og informasjon om identifiserte netto
eiendeler og goodwill er følgelig ikke opplyst om.
Den 1. mars 2024 informerte Kistefos AS og Kistefos Investments AS
(samlet "Kistefos") om at Kistefos vurderer søksmål mot en rekke parter
involvert i refinansieringen av Solstad Offshore, herunder Aker Capital
med ledelse, for å kreve erstatning for påstått tap som følge av
refinansieringen. Aker Capital fastholder at ethvert søksmål er grunnløst.
Aker BioMarine
Selskapet kunngjorde 14. februar at det starter en strategisk
gjennomgang av forretningsområdet Foringredienser.
Den 29. juni 2023 kunngjorde Aker BioMarine en endring i konsernets
finansielle rapportering og juridiske struktur, delt inn i følgende
segmenter: (1) Foringredienser, (2) Ingredienser for menneskers helse,
Aker ASA årsrapport 2023 Regnskap og noter |
Aker-konsernet
104
(3) Forbrukerhelseingredienser og (4) Nystartet virksomhet. Fra 1. januar
2024 er den økonomiske og juridiske omorganiseringen gjennomført,
og segmentene er operative som egne segmenter.
Basert på ekstern interesse for forretningsområdet Foringredienser, har
selskapet besluttet å sette i gang en prosess for å utforske strategiske
alternativer for dette segmentet.
Regnskap og noter | Aker ASA
Aker ASA årsrapport 2023
105
Aker ASA
Resultatregnskap
106
Balanse per 31. desember
107
Kontantstrømsoppstilling
108
Noter til regnskapet
109
Note 1
|
Regnskapsprinsipper
109
Note 2
|
Lønnskostnader og godtgjørelser
110
Note 3
|
Eiendom, anlegg og utstyr mv.
111
Note 4
|
Nedskrivning og reversering av nedskriving på aksjer
111
Note 5
|
Aksjer i datterselskaper
112
Note 6
|
Skattekostnad og utsatt skatt
113
Note 7
|
Egenkapital
114
Note 8
|
Andre finansielle anleggsmidler og fordringer på konsernselskaper
115
Note 9
|
Kontanter og kontantekvivalenter
115
Note 10
|
Pensjonskostnader og pensjonsforpliktelser
115
Note 11
|
Andre avsetninger for forpliktelser
116
Note 12
|
Langsiktig gjeld til konsernselskaper
116
Note 13
|
Ekstern rentebærende gjeld
116
Note 14
|
Annen kortsiktig gjeld
117
Note 15
|
Garantiforpliktelser
117
Note 16
|
Finansiell markedsrisiko
117
Note 17
|
Aksjer eid av styret og ledelsen
117
Note 18
|
Samlet lønn og annen godtgjørelse til styret, valgkomite, konsernsjef og andre ledende ansatte
117
Note 19
|
Tvister og betingede forpliktelser
117
Note 20
|
Hendelser etter balansedagen
117
Erklæring fra styrets medlemmer og daglig leder
118
Revisors beretning
119
Aker ASA årsrapport 2023 Regnskap og noter |
Aker ASA
106
Resultatregnskap
Beløp i millioner kroner
Note
2023
2022
Lønn og andre personalkostnader
2,10,18
(198)
(173)
Avskrivning av varige driftsmidler
3
(15)
(13)
Andre driftskostnader
2
(44)
(170)
Driftsresultat
(257)
(357)
Renteinntekter fra selskaper innen konsernet
5
33
Andre renteinntekter
29
27
Reverserte nedskrivinger aksjer
4
1 158
2 999
Aksjeutbytte fra datterselskaper
5
1 694
59
Valutagevinst
14
136
Andre finansinntekter
-
19
Sum finansinntekter
2 901
3 272
Rentekostnader til selskaper innen konsernet
(36)
(8)
Andre rentekostnader
(546)
(344)
Nedskrivninger aksjer
4
(2)
(2)
Valutatap
(127)
(291)
Andre finanskostnader
(51)
(53)
Sum finanskostnader
(762)
(698)
Netto finansposter
2 138
2 574
Resultat før skatt
1 881
2 217
Skattekostnad
6
-
-
Årsresultat
1 881
2 217
Disponering/dekning av årets resultat:
Årsresultat
1 881
2 217
Avsatt utbytte
(1 152)
(1 114)
Overført fra / (avsatt til) annen egenkapital
(730)
(1 103)
Sum
7
-
-
Regnskap og noter | Aker ASA
Aker ASA årsrapport 2023
107
Balanse per 31. desember
Beløp i millioner kroner
Note
2023
2022
EIENDELER
Utsatt skattefordel
6
-
-
Eiendom, anlegg og utstyr mv.
3
69
67
Aksjer i datterselskaper
5
34 188
33 030
Langsiktige fordringer på konsernselskaper
8
43
897
Andre finansielle anleggsmidler
8
68
70
Sum anleggsmidler
34 369
34 064
Kortsiktige fordringer på konsernselskaper
8
4
49
Andre kortsiktige fordringer
37
21
Kontanter og kontantekvivalenter
9
233
259
Sum omløpsmidler
274
329
Sum eiendeler
34 643
34 393
EGENKAPITAL OG FORPLIKTELSER
Aksjekapital
2 081
2 081
Egne aksjer
(1)
(1)
Overkurs
244
244
Annen innskutt egenkapital
7
7
Sum innskutt egenkapital
2 332
2 332
Annen egenkapital
21 338
21 724
Sum egenkapital
7
23 670
24 056
Pensjonsforpliktelser
10
29
30
Andre avsetninger for forpliktelser
11
1
4
Langsiktig gjeld til konsernselskaper
12
984
42
Langsiktig ekstern rentebærende gjeld
13
5 496
8 976
Sum langsiktige forpliktelser
6 511
9 053
Avsatt utbytte
7
1 152
1 114
Kortsiktig ekstern rentebærende gjeld
13
3 119
-
Annen kortsiktig gjeld
14
192
170
Sum kortsiktige forpliktelser
4 462
1 284
Sum egenkapital og forpliktelser
34 643
34 393
Fornebu, 20. mars 2024
Aker ASA
Kjell Inge Røkke
Styrets leder
Frank O. Reite
Styrets nestleder
Kristin Krohn Devold
Styremedlem
Karen Simon
Styremedlem
Ståle K. Johansen
Styremedlem
Sofie Valdersnes
Styremedlem
Caroline Hellemsvik
Styremedlem
Øyvind Eriksen
Konsernsjef og daglig leder
Aker ASA årsrapport 2023 Regnskap og noter |
Aker ASA
108
Kontantstrømoppstilling
Beløp i millioner kroner
Note
2023
2022
Resultat før skatt
1 881
2 217
Salgstap/-gevinst(-) og nedskrivninger/reverseringer(-) av aksjer
5,4
(1 156)
(2 996)
Valutatap/-gevinster (-)
113
154
Avskrivninger og nedskrivinger av driftsmidler
3
15
13
Inntektsført utbytte fra datterselskap ikke mottatt
5
(1 500)
-
Endringer andre kortsiktige poster etc.
-
(236)
Kontantstrøm fra operasjonelle aktiviteter
(647)
(848)
Utbetalinger/innbetalinger ved kjøp/salg av varige driftsmidler
3
(18)
(11)
Utbetalinger ved kjøp av aksjer og andeler i andre selskaper
-
(45)
Kontantstrøm fra investeringsaktiviteter
(18)
(56)
Opptak av langsiktige lån
419
3 091
Nedbetalinger av ekstern rentebærende gjeld
(924)
(3 599)
Netto innbetaling/utbetaling(-) på gjeld til konsernselskaper
3 371
3 723
Utbetalt utbytte og øvrige egenkapitalendringer
(2 228)
(2 157)
Kontantstrøm fra finansieringsaktiviteter
639
1 058
Kontantstrøm gjennom året
(26)
154
Kontanter og kontantekvivalenter per 1. januar
9
259
105
Kontanter og kontantekvivalenter per 31. desember
9
233
259
Regnskap og noter | Aker ASA
Aker ASA årsrapport 2023
109
Noter til regnskapet
Note 1 | Regnskapsprinsipper
Årsregnskapet er utarbeidet og presentert i norske kroner.
Årsregnskapet er utarbeidet i samsvar med regnskapslovens
bestemmelser og god regnskapsskikk i Norge per 31. desember 2023.
DATTERSELSKAP, TILKNYTTEDE SELSKAP OG FELLESKONTROLLERT
VIRKSOMHET
Datterselskaper er selskaper hvor Aker ASA har bestemmende
innflytelse. Normalt innebærer dette en eierandel på over 50 prosent,
hvor investeringen er av langvarig og strategisk karakter. Tilknyttede
selskaper er selskaper hvor Aker ASA har betydelig innflytelse, som
normalt anses å foreligge når Aker ASA har mellom 20 og 50 prosent av
stemmeberettiget kapital. Felleskontrollert virksomhet er avtaleregulert
virksomhet der to eller flere deltakere utøver økonomisk aktivitet under
felles kontroll, og der partene har rett til virksomhetens nettoeiendeler.
Datterselskaper, tilknyttede selskaper og felleskontrollert virksomhet
vurderes etter kostmetoden i selskapsregnskapet til Aker ASA. Det er
foretatt nedskrivning til virkelig verdi når verdifall skyldes årsaker som
ikke kan antas å være forbigående. Nedskrivninger er reversert når
grunnlaget for nedskrivning ikke lenger er til stede.
Utbytter som overstiger andel av tilbakeholdt resultat etter anskaffelses-
tidspunktet anses som tilbakebetaling av investert kapital. Slike utbytter
fratrekkes investeringens balanseførte verdi. Mottatte utbytter fra
selskaper eid mindre enn 90 prosent regnskapsførers først når de er
vedtatt.
Mottatt konsernbidrag som overstiger andel av tilbakeholdt resultat
etter kjøpet, føres som en reduksjon av investeringen sammen med en
reduksjon av utsatt skattefordel (eventuelt økning utsatt skatt). I
situasjoner der utsatt skattefordel ikke er balanseført, og der samme
beløp som konsernbidraget gis tilbake som konsernbidrag uten
skattemessig virkning, føres det mottatte konsernbidraget i sin helhet
som reduksjon av investeringen uten reduksjon for skattevirkningen.
Tilsvarende blir konsernbidraget som er gitt uten skattemessig virkning
ført som en økning av investeringen slik at netto virkning på
investeringen blir null. Dette gjenspeiler at det netto ikke har skjedd noe
verdioverføring mellom morselskapet og datterselskapet som følge av
sirkelkonsernbidraget.
KLASSIFISERING OG VURDERING AV BALANSEPOSTER
Omløpsmidler og kortsiktig gjeld omfatter poster som forfaller til
betaling innen ett år etter balansedagen. Øvrige poster er klassifisert
som anleggsmidler og langsiktig gjeld.
Omløpsmidler vurderes til laveste av anskaffelseskost og virkelig verdi.
Kortsiktig gjeld balanseføres til nominelt beløp på opptakstidspunktet.
Anleggsmidler vurderes til anskaffelseskost, men nedskrives til virkelig
verdi ved verdifall som ikke forventes å være forbigående. Langsiktig
gjeld balanseføres til nominelt beløp på etableringstidspunktet.
Obligasjonslån med fastrente regnskapsføres etter amortisert kost.
FORDRINGER
Kundefordringer og andre fordringer er oppført i balansen til pålydende
etter fradrag for avsetning til forventet tap. Avsetning til tap gjøres på
grunnlag av individuelle vurderinger av de enkelte fordringene.
VALUTA
Transaksjoner i utenlandsk valuta omregnes til kursen på
transaksjonstidspunktet. Pengeposter i utenlandsk valuta omregnes til
norske kroner ved å benytte balansedagens kurs. Ikke-pengeposter som
måles til virkelig verdi uttrykt i utenlandsk valuta, omregnes til
valutakursen fastsatt på balansedagen. Valutakursendringer resultatføres
løpende i regnskapsperioden under andre finansposter.
VARIGE DRIFTSMIDLER
Varige driftsmidler balanseføres og avskrives over driftsmidlets forventede
levetid. Direkte vedlikehold av driftsmidler kostnadsføres løpende under
driftskostnader, mens påkostninger eller forbedringer tillegges kostpris og
avskrives i takt med driftsmidlet. Dersom gjenvinnbart beløp av et
driftsmiddel er lavere enn balanseført verdi, foretas nedskrivning til
gjenvinnbart beløp. Gjenvinnbart beløp er det høyeste av netto salgsverdi
og verdi i bruk. Verdi i bruk er nåverdien av de fremtidige
kontantstrømmene som eiendelen forventes å generere.
SKATT
Skattekostnaden i resultatregnskapet omfatter både periodens betalbare
skatt og endring i utsatt skatt. Utsatt skatt er beregnet med nominell
skattesats på grunnlag av de midlertidige forskjeller som eksisterer
mellom regnskapsmessige og skattemessige verdier, samt skattemessig
underskudd til fremføring ved utgangen av regnskapsåret. Skatteøkende
og skattereduserende midlertidige forskjeller som reverserer eller kan
reversere i samme periode er utlignet. Netto utsatt skattefordel
balanseføres i den grad det er sannsynlig at denne kan bli nyttiggjort.
KONTANTSTRØMOPPSTILLING
Kontantstrømoppstillingen er utarbeidet etter den indirekte metode.
Kontanter og kontantekvivalenter omfatter kontanter, bankinnskudd og
andre kortsiktige, likvide plasseringer.
BRUK AV ESTIMATER
Utarbeidelsen av årsregnskapet medfører at det må utøves betydelig
skjønn i relasjon til flere av postene i årsregnskapet, både for å fastsette
størrelsen på estimater, samt ved anvendelsen av selskapets
regnskapsprinsipper. De beskrevne regnskapsprinsippene innebærer at
ledelsen har anvendt estimater og forutsetninger som påvirker poster i
resultat og balanse. Estimatene baseres på erfaring og en vurdering av
underliggende faktorer. Fremtidige hendelser og endringer i
rammebetingelsene kan medføre at estimater og forutsetninger må
endres. Endringer i regnskapsmessige estimater resultatføres i den
perioden estimatene endres, med mindre utsatt resultatføring følger av
god regnskapsskikk.
Aker ASA årsrapport 2023 Regnskap og noter |
Aker ASA
110
Note 2 | Lønnskostnader og godtgjørelser
Beløp i millioner kroner
2023
2022
Lønn
144
132
Folketrygdavgift
28
27
Pensjonskostnader eksklusive finansposter (se note 10)
8
9
Andre ytelser
17
6
Sum lønnskostnader og andre personalkostnader
198
173
Antall ansatte ved utgangen av året
47
48
Antall årsverk ved utgangen av året
46
48
GODTGJØRELSE TIL REVISOR ER INKLUDERT I ANDRE DRIFTSKOSTNADER OG FORDELES SOM FØLGER:
Beløp i millioner kroner, inklusive merverdiavgift
2023
2022
Ordinær revisjon
3,3
2,7
Skatterådgivning
0,4
-
Andre tjenester
-
0,9
Sum
3,7
3,6
GODTGJØRELSE/BELASTNING FOR TJENESTER MOT KONSERNSELSKAPER OG NÆRSTÅENDE PARTER ER SOM FØLGER:
Beløp i millioner kroner
2023
2022
Viderefakturert leie av kontorer og tjenester innen konsernet
189,0
45,4
Utfakturerte tjenester til The Resource Group TRG AS
2,1
1,7
Kjøp av tjenester fra The Resource Group TRG AS og Kjell Inge Røkke
(6,6)
(9,1)
Styrehonorar til The Resource Group TRG AS, eksklusiv arbeidsgiveravgift
(0,2)
(0,5)
Sum
184,3
37,6
Økningen i viderefakturert leie av kontorer og tjenester innen konsernet, skyldes i hovedsak forvaltningshonorar fakturert til Aker Capital AS.
Aker Capital AS har ingen egne ansatte og alt Aker-internt arbeid knyttet til Aker Capital AS sine investeringer foretas av ansatte eller innleide i
Aker ASA. Fra og med 2023 er det bestemt å fakturere forvaltningshonorar fra Aker ASA til Aker Capital AS.
Se note 33 i konsernregnskapet for en oversikt over andre transaksjoner mot nærstående parter.
INSENTIVPROGRAM FOR ANSATTE 2023 (EKSKLUSIVE
KONSERNSJEF)
Aker ASA ønsker gjennom sitt avlønningssystem å fremme selskapets
resultatmål, herunder at de ansatte skal motiveres av samme mål som
aksjonærene. Aker ASA sitt insentivprogram for 2023 består av følgende
elementer;
●
Utbyttebonus, beregnes på grunnlag av utbytte for Aker ASA sine
aksjer.
●
Personlig bonus, beregnes på grunnlag av personlig
måloppnåelse.
●
Tildeling av bonusaksjer, beregnes ved oppnåelse av en fastsatt
økning i verdijustert egenkapital.
●
Tilbud om kjøp av Aker ASA aksjer med bindingstid.
Se for øvrig note 34 i konsernregnskapet vedrørende
insentivprogrammet til konsernsjefen.
BONUSTAK
Utbyttebonus og personlig bonus utbetales kontant i året etter
opptjeningsåret. Deltakerne kan oppnå samlet bonus på inntil en
definert prosentsats av fastlønn (bonustak), som fordeles på
utbyttebonus og personlig bonus.
UTBYTTEBONUS
Utbyttebonus knytter seg til aksjeutbytte for opptjeningsåret.
Beregningen av maksimal potensiell utbyttebonus er knyttet opp mot
målsatt avkastning av verdijustert egenkapital og målsatt utbytte for
opptjeningsåret. Deltakerne vil få en utbyttebonus betalt i kontanter
basert på styrets forslag til utbytte per aksje. Dersom foreslått utbytte er
lavere en målsatt utbytte, reduseres utbetalt utbyttebonus
proporsjonalt.
PERSONLIG BONUS
Personlig bonus er knyttet til oppnåelse av personlige resultater og mål,
og fastsettes på grunnlag av en helhetsvurdering bestående av blant
annet deltakerens personlige ytelse og utvikling, resultat og utvikling i
selskapet og den delen av selskapet hvor deltakeren har sin tilhørighet,
samt deltakerens bidrag til Aker-fellesskapet.
BONUSAKSJER
Deltakerne gis mulighet for tildeling av aksjer i selskapet dersom
selskapet i opptjeningsåret oppnår en økning i verdijustert egenkapital
Regnskap og noter | Aker ASA
Aker ASA årsrapport 2023
111
på mer enn 10 prosent. Antall bonusaksjer deltakerne eventuelt vil
motta, vil først fastsettes ved tildelingen da endelig fastsettelse beror på
børskurs på tildelingstidspunktet og lønn per 31. desember i
opptjeningsåret. Ved inngangen av opptjeningsåret fastsettes en ramme
for beregning av bonusaksjer tilsvarende 50 prosent av rammen for
utbyttebonus. Den fastsatte rammen for utdeling er en bruttoramme.
Fra denne bruttorammen gjøres et fradrag for antatt skatt av fordelen
deltakeren vil oppnå ved å motta bonusaksjer vederlagsfritt og som
selskapet vil innbetale som forskuddstrekk. Etter at skattebelastning er
trukket fra, foreligger det en nettoramme for beregning av antall
bonusaksjer. Verdien av bonusaksjene settes til et vektet snitt av
børskurs de tre dagene forut for tidspunktet for utdeling, minus
verdijustering på grunn av bindingstid (20 prosent). Det gjelder en
bindingstid på tre år fra tidspunktet bonusaksjene mottas av deltakeren.
Deltakernes begrensninger i adgangen til fritt å råde over rabattaksjene
registreres i VPS som en rettighet for selskapet. Dersom
arbeidsforholdet opphører i løpet av bindingstiden, kan inntil 50 prosent
av de utdelte bonusaksjene forlanges vederlagsfritt tilbakeleveret
selskapet.
TILBUD OM KJØP AV AKSJER MED BINDINGSTID
Deltakerne gis tilbud om å kjøpe aksjer i selskapet til en pris tilsvarende
80 prosent av aksjens børsverdi på kjøpstidspunktet. Antall aksjer som
kan kjøpes i opptjeningsåret beregnes med utgangspunkt i det
estimerte antall bonusaksjer den enkelte deltakeren teoretisk kan få
etter utløpet av opptjeningsåret ved full uttelling. Den ansatte velger
selv hvor mange aksjer som ønskes kjøpt innenfor totalrammen. Det
gjelder en bindingstid på tre år fra tidspunktet aksjene mottas av
deltakerne. Deltakernes begrensninger i adgangen til fritt å råde over
aksjene registreres i VPS som en rettighet for selskapet. Dersom
arbeidsforholdet opphører i løpet av bindingstiden, skal bindingstiden
fortsatt gjelde med mindre annet blir særskilt avtalt mellom selskapet
og deltakeren.
Utbyttebonus og personlig bonus er regnskapsført som en
lønnskostnad. Det ble avsatt beregnet skyldig utbyttebonus og
personlig bonus inkludert feriepenger og arbeidsgiveravgift under
annen kortsiktig gjeld med 42 millioner kroner per 31. desember 2023.
Bonusaksjer periodiseres over bindingstiden og blir regnskapsført som
lønnskostnad med motpost annen egenkapital.
Note 3 | Eiendom, anlegg og utstyr mv.
Beløp i millioner kroner
Kunst
Maskiner/
Inventar
Bygninger/
Tomter
Sum
Anskaffelseskost per 1. januar 2023
43
114
8
165
Tilgang
-
10
7
18
Anskaffelseskost per 31. desember 2023
43
124
15
183
Samlede av- og nedskrivninger
(17)
(95)
(1)
(114)
Regnskapsført verdi per 31. desember 2023
26
29
14
69
Årets ordinære avskrivninger
-
(15)
-
(15)
Økonomisk levetid
3-8 år
50 år
Avskrivningsplan
Avskrives ikke
Lineær
Lineær
Note 4 | Nedskrivning og reversering av nedskriving på aksjer
Beløp i millioner kroner
2023
2022
Aker Holding AS
1 158
2 999
Sum reverserte nedskrivinger aksjer
1 158
2 999
Norron Sicav Nordic HRC ACC
(2)
(2)
Sum nedskrivinger aksjer
(2)
(2)
Aker ASA årsrapport 2023 Regnskap og noter |
Aker ASA
112
Note 5 | Aksjer i datterselskaper
Beløp i millioner kroner
Andel i %
1)
Forretningskontor
Egenkapital
per 31.12.2023
2)
Resultat
før skatt
2)
Mottatt
utbytte
Regnskapsført
verdi
Aker Capital AS
100,0
Fornebu
24 538
(532)
1 500
24 283
Aker Holding AS
100,0
Fornebu
9 366
1 354
194
9 359
LN-XAX Air AS
100,0
Fornebu
445
5
-
442
Resource Group International AS
100,0
Fornebu
51
(1)
-
52
Norron Holding AB
56,6
Stockholm
29
(10)
-
44
Intellectual Property Holdings AS
100,0
Fornebu
1
-
-
8
Sum
1 694
34 188
1) Eierandel og stemmeandel.
2) 100 prosent av selskapets egenkapital per 31. desember og resultat før skatt 2023.
For Norron Holding AB er det tall for konsernet.
Postene er regnskapsført til laveste av kostpris og virkelig verdi.
Regnskap og noter | Aker ASA
Aker ASA årsrapport 2023
113
Note 6 | Skattekostnad og utsatt skatt
Oppstillingen nedenfor viser forskjellen mellom regnskapsførte og skattemessige verdier ved utløpet av 2023 og 2022, endringer i disse forskjellene,
samt utsatt skattefordring ved utløpet av 2023 og 2022 og endring i utsatt skattefordring.
Beløp i millioner kroner
2023
2022
Avsetninger
36
48
Anleggsreserve
(20)
(15)
Netto pensjonsforpliktelse/garanti pensjon
(31)
(35)
Gevinst- og tapskonto
11
14
Totale forskjeller
(4)
12
Skattemessig underskudd til fremføring
(7 393)
(6 538)
Andre forskjeller
(444)
(437)
Sum grunnlag utsatt skatt
(7 841)
(6 963)
Netto utsatt skatt 22 %
(1 725)
(1 532)
Ikke balanseført utsatt skattefordel
1 725
1 532
Regnskapsført utsatt skattefordel
-
-
Utsatt skattefordel er innregnet i balansen i den utstrekning fremtidig utnyttelse av skattefordelen kan forventes. Per 31. desember 2023 er utsatt
skattefordel nedskrevet til null.
ESTIMERT SKATTBART RESULTAT
Beløp i millioner kroner
2023
2022
Regnskapsmessig resultat før skatt
1 881
2 217
Permanente forskjeller
(2 751)
(3 014)
Endring midlertidige forskjeller
16
(40)
Estimert skattbart resultat
(854)
(837)
Betalbar skatt resultatført - 22 %
-
-
Betalbar skatt balanseført - 22 %
-
-
SKATTEKOSTNAD
Beløp i millioner kroner
2023
2022
Betalbar skatt resultatført
-
-
Endring utsatt skatt
-
-
Sum skattekostnad
-
-
AVSTEMMING AV EFFEKTIV SKATTESATS I RESULTATREGNSKAPET
Beløp i millioner kroner
2023
2022
22 % skatt av resultat før skatt
(414)
(488)
22 % skatt av permanente forskjeller
605
663
Korreksjon tidligere år
2
4
Endring av ikke-balanseført utsatt skattefordel
(193)
(180)
Beregnet skattekostnad
-
-
Effektiv skattesats (skattekostnad i forhold til resultat før skatt)
0 %
0 %
Aker ASA årsrapport 2023 Regnskap og noter |
Aker ASA
114
Note 7 | Egenkapital
Aksjekapitalen bestod per 31. desember 2023 av 74 321 862 aksjer med pålydende 28 kroner per aksje. Aksjene er utbytteberettiget og hver aksje har
lik stemmeandel. Aker ASA er ikke stemmeberettiget for sine egne aksjer. Per 31. desember 2023 hadde Aker ASA en beholdning på 25 225 egne
aksjer, og antall utestående aksjer var 74 296 637. På generalforsamlingen den 17. april 2024 vil det bli foreslått et utbytte på 15,50 kroner, totalt 1
152 millioner kroner. I tillegg foreslås det at generalforsamlingen gir styret fullmakt til å vedta tilleggsutbytte i 2024 med grunnlag i årsregnskapet for
2023.
ENDRINGEN I EGENKAPITALEN I 2023 FREMKOMMER SOM FØLGER:
Beløp i millioner kroner
Aksjekapital
Egne
aksjer
Overkurs
Annen innskutt
egenkapital
Sum innskutt
egenkapital
Annen
egenkapital
Sum
Egenkapital per 1. januar
2 081
(1)
244
7
2 332
21 724
24 056
Kjøp/salg/bonus egne aksjer etc
-
-
-
-
-
2
3
Estimatendring pensjon ført direkte mot
egenkapitalen
-
-
-
-
-
(4)
(4)
Utdelt tilleggsutbytte i 2023 basert på
årsregnskapet for 2022
-
-
-
-
-
(1 114)
(1 114)
Avsatt utbytte for 2023
-
-
-
-
-
(1 152)
(1 152)
Årsresultat
-
-
-
-
-
1 881
1 881
Egenkapital per 31. desember
2 081
(1)
244
7
2 332
21 338
23 670
Selskapet har i 2023 ervervet 4 751 egne aksjer, og avhendet 8 015 egne aksjer i forbindelse med ansattes aksjekjøpsprogram. Regnskapsmessig
nettovirkning endring av egenkapitalen er 1 million kroner.
I tillegg har periodisering av aksjebonus for 2023 med 2 millioner kroner vært resultatført med motpost økning av annen egenkapital. Gjennom
disponeringen av årsresultatet har annen egenkapital blitt tilsvarende redusert, slikt at periodisering av aksjebonus totalt sett ikke har hatt noen virkning
på egenkapitalen.
OVERSIKT OVER DE 20 STØRSTE AKSJONÆRENE PER 31. DESEMBER 2023:
Antall aksjer
Prosent
Type
Land
TRG Holding AS
50 673 577
68,2 %
Ord
Norge
Folketrygdfondet
3 156 034
4,2 %
Ord
Norge
The Bank of New York Melllon SA/NV
1 873 196
2,5 %
Nom
Belgia
JP Morgan Chase Bank, N.A London
1 219 485
1,6 %
Nom
Storbritannia
State Street Bank and Trust Company
1 059 104
1,4 %
Nom
U.S.A
Torstein Tvenge
1 000 000
1,3 %
Ord
Norge
JPMorgan Chase Bank, N.A. London
499 251
0,7 %
Nom
Storbritannia
Danske Invest Norske Institut II
444 935
0,6 %
Ord
Norge
Verdipapirfondet Storebrand Norge
400 864
0,5 %
Ord
Norge
Verdipapirfondet KLP Aksjenorge I
321 437
0,4 %
Ord
Norge
State Street Bank and Trust Company
308 717
0,4 %
Nom
U.S.A
Pagano AS
262 977
0,4 %
Ord
Norge
The Northern Trust Company, London
253 530
0,3 %
Nom
Storbritannia
Verdipapirfondet KLP Aksjenorge
234 967
0,3 %
Ord
Norge
Erøy AS
219 072
0,3 %
Ord
Norge
The Bank of New York Melllon SA/NV
210 844
0,3 %
Nom
Belgia
KBC Bank NV
201 003
0,3 %
Nom
Belgia
Verdipapirfondet DnB Norge
197 306
0,3 %
Ord
Norge
The bank of New York Mellon SA/NV
190 817
0,3 %
Nom
U.S.A
Sanden Equity AS
185 000
0,2 %
Ord
Norge
Øvrige
11 409 746
15,5 %
Sum
74 321 862
100 %
Regnskap og noter | Aker ASA
Aker ASA årsrapport 2023
115
Note 8 | Andre finansielle anleggsmidler og fordringer på konsernselskaper
Beløp i millioner kroner
2023
2022
Norron Sicav Nordic HRC ASS
40
43
Aker Pensjonskasse
27
27
Annet
1
1
Sum andre finansielle anleggsmidler
68
70
Beløp i millioner kroner
2023
2022
Aker Capital AS
-
897
Aker Holding AS
39
-
Resource Group International AS
5
-
Sum langsiktige fordringer på konsernselskaper
43
897
Fordringene har forfall lengre enn ett år. Fordringene renteberegnes ihht markedsbetingelser.
Beløp i millioner kroner
2023
2022
Aker Holding AS
-
45
Diverse
4
4
Sum kortsiktige fordringer på konsernselskaper
4
49
Note 9 | Kontanter og kontantekvivalenter
Beløp i millioner kroner
2023
2022
Frie midler
207
232
Bundne midler
26
26
Sum kontanter og kontantekvivalenter
233
259
Note 10 | Pensjonskostnader og pensjonsforpliktelser
Selskapet er pliktig til å ha kollektiv tjenestepensjon ihht lov om tjenestepensjon. Selskapets pensjonsordninger tilfredsstiller kravene til lov om
obligatorisk tjenestepensjon. Aker ASA dekker i hovedsak sine pensjoner via kollektiv pensjonsordning i livsforsikringsselskap. Pensjonsordningen er i
hovedsak regnskapsmessig behandlet som en innskuddsbasert ordning. Pensjonsordningen for 2 yrkesaktive og 39 pensjonister er regnskapsmessig
behandlet som en ytelsesbasert pensjonsordning ved utgangen av 2023. I tillegg har Aker ASA usikrede pensjonsforpliktelser som gir rett til definerte
fremtidige ytelser. Benyttede forutsetninger er i tråd med NRS sine anbefalinger.
NETTO PENSJONSFORPLIKTELSE PER 31. DESEMBER
Beløp i millioner kroner
2023
1)
2022
1)
Nåverdi av påløpte pensjonsforpliktelser
(71)
(73)
Verdi av pensjonsmidler
42
43
Netto pensjonsforpliktelse
(29)
(30)
1)
Pensjonsmidlene er investert etter generelle retningslinjer som gjelder for livsforsikringsselskapene. Regnskapsført pensjonsforpliktelse er beregnet
på basis av estimerte fremtidige pensjonsforpliktelser og periodisert i henhold til god regnskapsskikk. Den regnskapsførte forpliktelsen samsvarer
ikke med de pensjonsrettigheter som juridisk sett er opptjent per 31. desember.
Aker ASA årsrapport 2023 Regnskap og noter |
Aker ASA
116
Note 11 | Andre avsetninger for forpliktelser
Beløp i millioner kroner
2023
2022
Avsetning for garantiforpliktelser knyttet til US pensjon
1
4
Sum andre avsetninger for forpliktelser
1
4
Aker ASA har tidligere inngått garantiavtale vedrørende den amerikanske pensjonskassen Kværner Consolidated Retirement Plan med Kvaerner US
Inc (KUSI). I desember 2015 overtok Aker Maritime Finance AS («AMF») pensjonsforpliktelsen fra KUSI, for å unngå fremskyndet oppgjør av garantien
som følge av en eventuell konkurs i KUSI. Aker ASA garanterte fortsatt for forpliktelsene og skulle dekke AMFs kostnader i forbindelse med planen.
AMF ble i 2017 fusjonert med The Resource Group TRG AS («TRG»), og Aker ASAs forpliktelse til å dekke kostnader er nå ovenfor TRG. Per 31. desember
2023 har Aker ASA avsatt 1 million kroner i balansen.
Note 12 | Langsiktig gjeld til konsernselskaper
Beløp i millioner kroner
2023
2022
Aker Capital AS
920
-
LN-XAX Air AS
54
32
Aker Holding Start 2 AS
10
10
Sum langsiktig gjeld til konsernselskaper
984
42
Note 13 | Ekstern rentebærende gjeld
Beløp i millioner kroner
Renter
Forfall
2023
2022
Schuldschein lån - fastrente (EUR)
1,7 %
Mars 2024
-
315
Schuldschein lån - flytende rente (EUR)
Euribor + 1,60 %
Mars 2024
-
736
Obligasjonslån AKER15 (NOK)
Nibor + 1,9 %
November 2024
-
2 000
Usikret banklån RCF (NOK)
Nibor + margin
April 2026
1 000
1 000
Usikret banklån RCF (USD)
SOFR + margin
April 2025/ 2027
1 526
1 971
Obligasjonslån (green bond) Aker16 (NOK)
Nibor + 2,75 %
September 2027
1 300
1 300
Obligasjonslån (green bond) Aker17 - fast rente (NOK)
6,275 %
September 2027
700
700
Obligasjonslån (green bond) Aker18 - fastrente (NOK)
6,50%
November 2029
500
500
Obligasjonslån (green bond) Aker19 - fastrente (NOK)
6,30%
November 2032
500
500
Periodiserte lånekostnader
(30)
(47)
Sum langsiktig ekstern rentebærende gjeld
5 496
8 976
Schuldschein lån - fastrente (EUR)
1,67 %
Mars 2024
337
-
Schuldschein lån - flytende rente (EUR)
Euribor + 1,60 %
Mars 2024
787
-
Obligasjonslån AKER15 (NOK)
Nibor + 1,9 %
November 2024
2 000
-
Periodiserte lånekostnader
(5)
-
Sum kortsiktig ekstern rentebærende gjeld
3 119
-
Aker ASA tilfredsstiller alle lånebetingelser (covenants) per 31. desember 2023.
Regnskap og noter | Aker ASA
Aker ASA årsrapport 2023
117
Note 14 | Annen kortsiktig gjeld
Beløp i millioner kroner
2023
2022
Påløpte renter ekstern
80
66
Annet
113
104
Sum annen kortsiktig gjeld
192
170
Note 15 | Garantiforpliktelser
Beløp i millioner kroner
2023
2022
Lånegarantier
3
3
Andre garantier
-
44
Sum garantiforpliktelser
3
47
Andre garantier per 31. desember 2022 består av garantier ovenfor Aker Capital AS med 44 millioner kroner.
Note 16 | Finansiell markedsrisiko
Selskapet er eksponert for finansiell risiko hvor de vesentligste risikoene
er kreditt-, likviditet-, valuta- og renterisiko. Formålet med risikostyring er
å pålitelig kunne måle og styre finansielle risikoer, og gjennom dette øke
forutsigbarhet og samtidig minimere negative virkninger på Akers
finansielle resultater. Aker ASA har låne- og garantiavtaler som
inneholder klausuler knyttet til blant annet egenkapitalen. Ved utgangen
av regnskapsåret 2023 oppfyller Aker ASA alle låne- og garantivilkår. Se
forøvrig note 6 i konsernregnskapet. Aker ASA sikrer andel av
nettoeksponering i kontantstrømmer i valuta og normalt ikke
balanseposisjoner. Kontantstrømmene, herunder identifiserte strukturelle
transaksjoner og eventuelle lån i utenlandsk valuta, sikres innenfor
fastsatte intervaller. I tillegg vil lån i utenlandsk valuta i henhold til Aker
ASA sin valuta policy også kunne benyttes som motpost i forhold til
identifiserte nettoposisjoner selskapet til enhver tid estimerer. Som
resultat av dette kan Akers netto eksponering mot utenlandske
kontantstrømmer være tilstrekkelig sikret uten å ha tradisjonelle
sikringsinstrumenter. Aker ASA har per 31. desember 2023 ingen forward-
kontrakter eller opsjoner.
Note 17 | Aksjer eid av styret og ledelsen
Se note 34 i konsernregnskapet.
Note 18 | Samlet lønn og annen godtgjørelse til styret, valgkomite,
konsernsjef og andre ledende ansatte
Se note 34 i konsernregnskapet.
Note 19 | Tvister og betingede forpliktelser
Selskapet har ingen kjennskap til vesentlige saker eller betingede forpliktelser per 31. desember 2023.
Note 20 | Hendelser etter balansedagen
Se note 35 i konsernregnskapet.
Aker ASA årsrapport 2023 Regnskap og noter |
Erklæring fra styrets medlemmer og daglig leder
118
Erklæring fra styrets medlemmer og daglig leder
Styret og daglig leder har i dag behandlet og godkjent årsberetning og årsregnskap for Aker ASA og konsern for kalenderåret 2023 og per 31.
desember 2023.
Konsernregnskapet er avlagt i samsvar med de EU-godkjente IFRSer og tilhørende fortolkningsuttalelser, samt de ytterligere opplysningskrav som
følger av regnskapsloven og som skal anvendes per 31. desember 2023. Årsregnskapet for morselskapet er avlagt i samsvar med regnskapsloven og
norsk god regnskapsskikk per 31. desember 2023. Årsberetningen for konsern og mor er i samsvar med regnskapslovens krav og Norsk
Regnskapsstandard 16 per 31. desember 2023.
Etter vår beste overbevisning:
◾
Er årsregnskapet 2023 for konsernet og morselskapet utarbeidet i samsvar med gjeldende regnskapsstandarder
◾
Gir opplysningene i regnskapet et rettvisende bilde av konsernets og morselskapets eiendeler, gjeld, finansielle stilling og resultat som helhet
per 31. desember 2023.
◾
Gir årsberetningen en rettvisende oversikt over
utviklingen, resultat og stillingen til konsernet og morselskapet
de mest sentrale risiko- og usikkerhetsfaktorer konsernet og selskapet står overfor.
Fornebu, 20. mars 2024
Aker ASA
Kjell Inge Røkke
Styrets leder
Frank O. Reite
Styrets nestleder
Kristin Krohn Devold
Styremedlem
Karen Simon
Styremedlem
Ståle K. Johansen
Styremedlem
Sofie Valdersnes
Styremedlem
Caroline Hellemsvik
Styremedlem
Øyvind Eriksen
Konsernsjef og daglig leder
Regnskap og noter |
Revisors beretning
119
Revisors beretning
Aker ASA årsrapport 2023 Regnskap og noter |
Revisors beretning
120
Regnskap og noter |
Revisors beretning
121
Aker ASA årsrapport 2023 Regnskap og noter |
Revisors beretning
122
Regnskap og noter |
Revisors beretning
123
Aker ASA årsrapport 2023 Regnskap og noter |
Revisors beretning
124
Regnskap og noter |
Aker ASA og holdingselskaper
125
Aker ASA og holdingselskaper
Sammenslått resultatregnskap
126
Sammenslått balanse per 31. desember
127
Noter til regnskapet
128
Note 1
|
Regnskapsprinsipper og grunnlag for utarbeidelse
128
Note 2
|
Varige driftsmidler og finansielle rentefrie anleggsmidler
128
Note 3
|
Mottatt utbytte
128
Note 4
|
Andre finansposter
129
Note 5
|
Verdiendring aksjer
129
Note 6
|
Skatter
129
Note 7
|
Aksjer og selskapsandeler
130
Note 8
|
Rentebærende kortsiktige fordringer og finansielle anleggsmidler
131
Note 9
|
Kontanter og kontantekvivalenter
131
Note 10
|
Egenkapital
132
Note 11
|
Rentefri gjeld og forpliktelser
132
Note 12
|
Rentebærende gjeld
133
Note 13
|
Risiko
133
Revisors beretning
134
Aker ASA årsrapport 2023 Regnskap og noter |
Aker ASA og holdingselskaper
126
Sammenslått resultatregnskap
Beløp i millioner kroner
Note
2023
2022
Driftsinntekter
-
-
Driftskostnader
(404)
(370)
Avskrivninger og nedskrivninger
2
(33)
(32)
Driftsresultat
(437)
(402)
Mottatt utbytte
3
4 407
2 765
Andre finansposter
4
(1 770)
(149)
Verdiendring aksjer
5
(3 234)
(4 114)
Resultat før skatt
(1 034)
(1 900)
Skattekostnad
6
-
-
Årsresultat
(1 034)
(1 900)
Regnskap og noter |
Aker ASA og holdingselskaper
127
Sammenslått balanse per 31. desember
Beløp i millioner kroner
Note
2023
2022
EIENDELER
Varige driftsmidler
2
505
516
Finansielle rentebærende anleggsmidler
8
4 721
4 272
Finansielle rentefrie anleggsmidler
2,8
518
310
Aksjer og selskapsandeler
7
23 808
27 419
Sum finansielle anleggsmidler
29 047
32 000
Sum anleggsmidler
29 552
32 516
Rentefrie kortsiktige fordringer
84
56
Rentebærende kortsiktige fordringer
8
1
191
Kontanter og kontantekvivalenter
9
774
1 290
Sum omløpsmidler
859
1 537
Sum eiendeler
30 411
34 053
EGENKAPITAL OG FORPLIKTELSER
Innskutt egenkapital
2 332
2 332
Opptjent egenkapital
18 067
21 367
Sum egenkapital
10
20 399
23 699
Avsetninger for forpliktelser
11
31
35
Rentebærende langsiktig gjeld
12
5 496
8 976
Sum langsiktige forpliktelser
5 527
9 011
Rentefri kortsiktig gjeld
11
1 367
1 343
Rentebærende kortsiktig gjeld
12
3 119
-
Sum kortsiktige forpliktelser
4 485
1 343
Sum egenkapital og forpliktelser
30 411
34 053
Fornebu, 20. mars 2024
Aker ASA
Kjell Inge Røkke
Styrets leder
Frank O. Reite
Styrets nestleder
Kristin Krohn Devold
Styremedlem
Karen Simon
Styremedlem
Ståle K. Johansen
Styremedlem
Sofie Valdersnes
Styremedlem
Caroline Hellemsvik
Styremedlem
Øyvind Eriksen
Konsernsjef og daglig leder
Aker ASA årsrapport 2023 Regnskap og noter |
Aker ASA og holdingselskaper
128
Noter til regnskapet
Note 1 | Regnskapsprinsipper og grunnlag for utarbeidelse
Det sammenslåtte regnskapet for Aker ASA og holdingselskaper er
etablert for å vise den finansielle stillingen som om disse til sammen
utgjorde ett eierselskap. Det tradisjonelle morselskapsregnskapet er
utvidet til å ta med alle 100 prosent eide underliggende administrative
serviceselskap og holdingselskap som ikke har annet enn investeringer,
bankbeholdning og gjeld i balansen.
Selskapene som er sammenslått og til sammen utgjør Aker ASA og
holdingselskaper er som følger:
●
Aker ASA
●
Aker Capital AS
●
Aker Holding Start 2 AS
●
Aker US Services LLC
●
Resource Group International AS
●
Aker Holding AS
●
LN-XAX Air AS
●
Aker Invest UK Limited
Regnskapsprinsippene for Aker ASA og holdingselskaper er
basert på regnskapsprinsippene til Aker ASA så langt det
passer. Se Aker ASA regnskapsprinsipper på side 109. Et
unntak fra Aker ASA sine regnskapsprinsipper er at for Aker
ASA og holdingselskaper vil kjøp og salg av virksomheter
være en del av selskapets ordinære virksomhet. Gevinst ved
salg av aksjer er derfor klassifisert som driftsinntekter i det
sammenslåtte resultatregnskapet i årsregnskapet.
Konsernbidrag vedtatt etter årsslutt regnskapsføres i
vedtaksåret.
Note 2 | Varige driftsmidler og finansielle rentefrie anleggsmidler
Beløp i millioner kroner
Finansielle rentefrie
Varige
Sum 2023
Sum 2022
Pensjonsmidler
2
-
2
4
Langsiktige fordringer mot datterselskaper
514
-
514
305
Øvrige
1
505
507
517
Sum
518
505
1 023
826
Varige driftsmidler i 2023 kan blant annet henføres til fly med 385 millioner kroner (402 millioner kroner i 2022). Posten inkluderer også inventar,
programvare, kontormaskiner og eiendommer med 89 millioner kroner (82 millioner kroner i 2022).
Årets avskrivninger i 2023 var på 33 millioner kroner (32 millioner kroner i 2022). Det var ingen nedskrivning i 2022 og 2023.
Note 3 | Mottatt utbytte
Beløp i millioner kroner
2023
2022
Aker BP ASA
3 107
2 573
AMSC ASA
1)
1 101
145
Aker Solutions ASA
194
33
Øvrige selskaper
5
14
Sum mottatt utbytte
4 407
2 765
1) Aker Capital eier direkte 13 701 416 aksjer i AMSC ASA, tilsvarende 19,07 % av selskapets aksjer og stemmerettigheter. I tillegg har Aker Capital finansiell
eksponering gjennom to Total Return Swap (TRS) avtaler for 22 155 088 underliggende aksjer i AMSC ASA, tilsvarende 30,83 % av aksjekapitalen. I 2023 utgjør
mottatt utbytte 680 millioner kroner fra TRS avtalene.
Regnskap og noter |
Aker ASA og holdingselskaper
129
Note 4 | Andre finansposter
Beløp i millioner kroner
2023
2022
Renteinntekt selskap samme konsern
247
222
Andre renter
(441)
(328)
Nedskrivning etterbetalingsordning (earn-out) Pecan Energies
(991)
-
Andre finansposter
(585)
(43)
Sum andre finansposter
(1 770)
(149)
Andre finansposter i 2023 kan blant annet henføres til tap på TRS-kontrakter med 418 millioner kroner, nedskrivning fordringer 85 millioner kroner
og tap på valuta 86 millioner kroner.
Andre finansposter i 2022 kan blant annet henføres til gevinst på TRS-kontrakter med 222 millioner kroner, nedskrivning fordringer 23 millioner
kroner og tap på valuta inklusive sikringsinstrumenter med 216 millioner kroner.
Note 5 | Verdiendring aksjer
Beløp i millioner kroner
2023
2022
Aker Horizons ASA
(3 965)
(3 474)
Solstad Offshore ASA
(80)
570
Seetee AS
171
(291)
Abelee AS
(104)
(170)
Akastor ASA
245
390
Aker BioMarine ASA
542
(1 107)
Verdiendring andre aksjer
(43)
(32)
Sum
(3 234)
(4 114)
Note 6 | Skatter
Utsatt skattefordel er innregnet i balansen i den utstrekning prognoser og plantall tilsier at Aker ASA og holdingselskaper vil kunne benytte
underskuddene i fremtiden. Per 31. desember 2023 og 31. desember 2022 er utsatt skattefordel nedskrevet til null.
Aker ASA årsrapport 2023 Regnskap og noter |
Aker ASA og holdingselskaper
130
Note 7 | Aksjer og selskapsandeler
Per 31. desember 2023
Eierandel i %
Antall aksjer
Regnskapsført
Børskurs
Markedsverdi
1)
Industrielle investeringer
Aker BP ASA
21,16
133 757 576
8 326
295,50
39 525
Aker BioMarine ASA
77,71
68 132 830
3 134
46,00
3 134
SalMar Aker Ocean AS
15,00
15 000 000
656
-
656
Aker Solutions ASA
39,41
193 950 894
4 412
42,02
8 150
Aker Horizons ASA
67,25
464 285 714
2 022
4,36
2 022
Aize Holding AS
67,58
4 378 700
37
-
37
Cognite AS
50,55
7 059 549
296
-
6 684
Sum industrielle investeringer
18 883
60 208
Finansielle investeringer
Akastor ASA
1 173
Solstad Offshore ASA
1 002
Aker Property Group AS
683
AMSC ASA
369
Industry Capital Partners Holding AS
339
Seetee AS
326
Gaia Salmon Holding AS
189
Clara Ventures AS
155
RunwayFBU Fund I AS
113
Abelee AS
113
ICP Partnership AS
87
Saga Robotics AS
61
Philly Shipyard ASA
51
Omny Holding AS
50
Norron Holding AB
44
Øvrige egenkapitalinvesteringer
172
Sum aksjer og selskapsandeler
23 808
1) Se note 13.
Regnskap og noter |
Aker ASA og holdingselskaper
131
Note 8 | Rentebærende kortsiktige fordringer og finansielle
anleggsmidler
Beløp i millioner kroner
Rentebærende
Finansielle
Sum 2023
Sum 2022
Fordringer mot datterselskaper
-
4 137
4 137
4 131
Andre fordringer
1
584
585
331
Sum
1
4 721
4 722
4 462
RENTEBÆRENDE FORDRINGER OG RENTEFRIE LANGSIKTIGE FORDRINGER MOT DATTERSELSKAPER PER 31. DESEMBER 2023:
Beløp i millioner kroner
Rentebærende
kortsiktige
fordringer
Rentebærende
langsiktige
fordringer
Sum
rentebærende
Rentefrie
Sum
datterselskaper
Aker Horizons ASA
-
3 242
3 242
415
3 657
Aker Property Group AS
-
630
630
77
707
Øvrige selskaper
-
266
266
22
288
Sum
-
4 137
4 137
514
4 651
Note 9 | Kontanter og kontantekvivalenter
Kontanter og kontantekvivalenter utgjør 774 millioner kroner ved utgangen av året, hvorav 26 millioner kroner er bundne midler.
Aker ASA årsrapport 2023 Regnskap og noter |
Aker ASA og holdingselskaper
132
Note 10 | Egenkapital
Beløp i millioner kroner
Aksjekapital
Egne
aksjer
Overkurs
Annen
egenkapital
Sum innskutt
egenkapital
Opptjent
egenkapital
Sum
Balanse per 31. desember 2022
2 081
(1)
244
7
2 332
21 367
23 699
Årsresultat
-
-
-
-
-
(1 034)
(1 034)
Utdelt tilleggsutbytte
-
-
-
-
-
(1 114)
(1 114)
Avsatt utbytte
-
-
-
-
-
(1 152)
(1 152)
Estimatendring pensjon
-
-
-
-
-
(6)
(6)
Kjøp/salg/bonus egne aksjer
-
-
-
-
-
2
3
Fusjon
-
-
-
-
-
2
2
Omregningsdifferanser
-
-
-
-
-
1
1
Egenkapital per 31. desember 2023
2 081
(1)
244
7
2 332
18 067
20 399
Per 31. desember 2023 bestod aksjekapitalen av 74 321 862 aksjer, egne aksjer utgjorde 25 225 aksjer og antall utestående aksjer var 74 296 637.
Aksjene er utbytteberettiget. Hver aksje har lik stemmeandel. Aker ASA er ikke stemmeberettiget for sine egne aksjer. På generalforsamlingen den
17. april 2024 vil det bli foreslått et utbytte på 15,50 kroner per aksje, totalt 1 152 millioner kroner. Det vil videre bli foreslått at styret får en fullmakt til
å vedta ytterligere utbytte med grunnlag i årsregnskapet for 2023.
Note 11 | Rentefri gjeld og forpliktelser
Beløp i millioner kroner
Kortsiktige
Langsiktige
Sum 2023
Sum 2022
Pensjonsforpliktelse
-
29
29
30
Garantiforpliktelse mot The Resource Group TRG AS
1)
-
1
1
4
Avsatt utbytte
1 152
-
1 152
1 114
Øvrig
215
-
215
229
Sum
1 367
31
1 397
1 378
1) Se note 11 til Aker ASAs selskapsregnskap
Regnskap og noter |
Aker ASA og holdingselskaper
133
Note 12 | Rentebærende gjeld
RENTEBÆRENDE EKSTERN GJELD FORDELES SOM FØLGER:
Beløp i millioner kroner
2023
2022
Obligasjonslån langsiktig
3 000
5 000
Usikret banklån
2 526
4 023
Aktivert lånekostnad
(30)
(47)
Sum langsiktig rentebærende gjeld
5 496
8 976
Obligasjonslån kortsiktig
2 000
-
Usikret banklån
1 124
-
Aktivert lånekostnad
(5)
-
Sum kortsiktig rentebærende gjeld
3 119
-
Sum rentebærende gjeld
8 615
8 976
RENTEBÆRENDE EKSTERN GJELD HAR FØLGENDE AVDRAGSPLAN FORDELT PÅ LÅNETYPE:
Beløp i millioner kroner
Obligasjonslån
Usikret banklån
Aktiverte
Sum
2024
2 000
1 124
(5)
3 119
2025
-
-
-
-
2026
-
2 526
(16)
2 510
2027
2 000
-
(13)
1 987
2028
-
-
-
-
Etter 2028
1 000
-
(1)
999
Sum
5 000
3 650
(35)
8 615
Note 13 | Risiko
AKER ASA OG HOLDINGSELSKAPERS BALANSEFØRTE VERDIER FORDELER SEG PÅ TO SEGMENTER:
Prosent
2023
2022
Industrielle investeringer
62 %
68 %
Finansielle investeringer
38 %
32 %
Spesifisering finansielle investeringer:
Fonds- og egenkapitalinvesteringer
16 %
12 %
Kontanter
3 %
4 %
Rentebærende fordringer
16 %
13 %
Anleggsmidler og rentefrie fordringer
4 %
3 %
Virksomhetene innenfor hver kategori vil være eksponert mot
makroutviklingen i sine respektive markedssegmenter.
Sum balanseført verdi eiendeler for Aker ASA og holdingselskaper er
30 411 millioner kroner, hvorav balanseført verdi av industrielle
investeringer er 18 883 millioner kroner. I note 7 er balanseført verdi og
markedsverdi av hver investering innenfor industrielle investeringer
spesifisert. Totalt sett for de industrielle investeringene er
markedsverdien 60 208 millioner kroner, betydelig høyere enn
balanseført verdi. Regnskapsført verdi av de unoterte selskapene SalMar
Aker Ocean AS og Aize Holding AS er inkludert i sum markedsverdi. For
det unoterte selskapet Cognite AS reflekterer markedsverdi
transaksjonsprisen med ekstern investor i mai 2021. Verdien ble
bekreftet på nytt i Aker BP/Saudi Aramco-transaksjonen 2. februar 2022.
For investeringer i de børsnoterte selskapene Aker Horizons ASA og
Aker BioMarine ASA er regnskapsført verdi lik markedsverdi.
Balanseført verdi av finansielle investeringer er 11 528 millioner kroner.
Kontanter utgjør 3 prosent av sum balanseførte eiendeler og 7 prosent
av finansielle investeringer. Se også note 6 i konsernregnskapet for Aker
ASA.
Aker ASA årsrapport 2023 Regnskap og noter |
Aker ASA og holdingselskaper | Revisors beretning
134
Revisors beretning
Regnskap og noter |
Aker ASA og holdingselskaper | Revisors beretning
Aker ASA årsrapport 2023
135
Aker ASA årsrapport 2023 Regnskap og noter |
Aker ASA og holdingselskaper | Revisors beretning
136
Aker ASA årsrapport 2023
137
Aker ASA årsrapport 2023 Styret
138
Styret
Kjell Inge Røkke
Styrets leder
Industrileder Kjell Inge Røkke (født 1958) er Aker ASAs hovedeier og
har vært drivkraften i selskapets utvikling siden 1990-tallet. Røkke
startet sin karriere da han kjøpte en 69-fots tråler i USA i 1982, og han
bygget gradvis opp et ledende, verdensomspennende fiskeriselskap. I
1996 kjøpte det Røkke-kontrollerte selskapet RGI nok Aker-aksjer til å
bli Akers største eier, og fusjonerte senere RGI med Aker.
I 2022 ble Røkke formelt utnevnt til FNs Havforskningstiårs
spesialutsending for havindustridata og beskytter av FNs Allianse for Havforskningstiåret (Ocean Decade
Alliance). Røkke er styreleder i The Resource Group TRG AS, TRG Holding AS og Aker ASA, samt styremedlem
i flere øvrige Aker-selskaper.
Per 31. desember 2023 kontrollerer Røkke 50 673 577 aksjer (68,2 prosent) i Aker ASA, gjennom sitt
eierselskap The Resource Group TRG AS med datterselskaper, og har ingen opsjoner. Røkke er norsk
statsborger. Han er valgt inn for perioden 2022–2024.
Frank O. Reite
Styrets nestleder
Frank O. Reite (født 1970)
begynte å jobbe for Aker i
1995 og var finansdirektør i
Aker ASA fra 2015 til 2019.
Han arbeider nå som
rådgiver. Reite er utdannet
Handelsøkonom fra
Handelshøyskolen BI i Oslo. Reite har hatt en rekke
topplederposisjoner i Aker-konsernet, bl.a. som konsernsjef i Akastor,
samt ulike stillinger med ansvar for ledelse og utvikling av Akers
investeringer i Converto Capital Fund AS, Havfisk ASA, Norway
Seafoods ASA og Aker Yards ASA. Reite har også erfaring fra
banksektoren og som direktør i Paine & Partners, et New York-basert
private equity-selskap. Reite er styreleder i Akastor ASA, Solstad
Maritime Holding AS, Converto AS og Norron AB, og styremedlem
iblant annet AMSC ASA, Solstad Offshore ASA og Aker BioMarine
ASA. I tillegg til vervet som styrets nestleder, leder Reite
revisjonskomiteen.
Per 31. desember 2023 eier Reite 74 182 aksjer i Aker ASA gjennom
sitt private selskap Fausken Invest AS, og har ingen opsjoner. Reite
har vært nestleder i styret i Aker ASA siden april 2021. Reite er norsk
statsborger. Han er valgt inn for perioden 2023–2025.
Karen Simon
Styremedlem
Karen Simon (født 1959)
jobbet i JPMorgan i 36 år
hvor hun hadde en rekke
stillinger, inkludert Global
Head of JPMorgan’s
Financial Sponsor Coverage,
Co-Head of EMEA Debt
Capital Markets, samt Head of EMEA Oil & Gas coverage. Hun
pensjonerte seg fra sitt verv som styrets nestleder i JPMorgan
Investment Banking i slutten av 2019. Simon har bred erfaring innen
corporate finance og har jobbet i London, New York og Houston.
Hun er styreleder for Energean plc, som er notert på London Stock
Exchange, samt styremedlem i Crescent Energy, som er notert på
NYSE. Simon har også sentrale verv for flere frivillige organisasjoner.
Simon er uavhengig styremedlem. Per 31. desember 2023 eier Simon
ingen aksjer i Aker ASA og har ingen opsjoner. Hun er både britisk
og amerikansk statsborger. Hun er valgt inn for perioden 2023–2024.
Styret
Aker ASA årsrapport 2023
139
Kristin Krohn Devold
Styremedlem
Kristin Krohn Devold (født
1961) var
stortingsrepresentant for
Høyre fra 1993 til 2005. Hun
var forsvarsminister fra 2001
til 2005. Hun er i dag
administrerende direktør i
NHO Reiseliv og
styremedlem i blant annet Aker ASA og Lea Bank ASA. Hun er i
tillegg nestleder i EOS-utvalget. Krohn Devold er utdannet
Siviløkonom ved Norges Handelshøyskole og har mellomfag i
sosiologi fra Universitetet i Bergen.
Krohn Devold er uavhengig styremedlem. Per 31. desember 2023
eier Krohn Devold 590 aksjer i Aker ASA, og har ingen opsjoner.
Krohn Devold er norsk statsborger. Hun er valgt inn for perioden
2023–2024.
Ståle K. Johansen
Styremedlem,
Ansattes representant
Ståle K. Johansen (født 1968)
tok over rollen som
hovedtillitsvalgt i Aker ASA i
2023 og har vært ansattes
representant i styret siden
samme år. Han har vært
heltidstillitsvalgt i Aker
Solutions Verdal siden 2004. Han er også leder for Global Works
Council i Aker. Johansen har vært ansatt i Aker Solutions Verdal
siden 1986. Han er utdannet sveiser og platearbeider.
Per 31. desember 2023 eier Johansen ingen aksjer i Aker ASA, og har
ingen opsjoner. Johansen er norsk statsborger. Han er valgt for
perioden 2023–2025.
Caroline Hellemsvik
Styremedlem
Ansattes representant
Caroline Hellemsvik (født
1982) er ansatt som Senior
Instrument Engineer ved Aker
Solutions i Trondheim. Hun
har jobbet i Aker Solutions
siden 2010, og har arbeidet
på selskapets lokasjoner både i Trondheim og på Fornebu.
Hellemsvik er medlem av tariffutvalget i privat sektor i NITO
Trøndelag sør og tidligere i NITO Oslo og Akershus. Hellemsvik er
utdannet automasjonsingeniør.
Per 31. desember 2023 eier Hellemsvik ingen aksjer i Aker ASA, og
har ingen opsjoner. Hellemsvik er norsk statsborger. Hun er valgt inn
for perioden 2023–2025.
Sofie Valdersnes
Styremedlem,
Ansattes representant
Sofie Valdersnes (født 1985)
ble ansatt i Aker BP i 2018 som
prosessoperatør på Ula-
plattformen. Etter den tid har
hun jobbet som Operation
Manager for Subsea Hub og
Driftsleder land på Ula frem til hun nylig gikk inn i rollen som
fulltidstillitsvalgt. Valdersnes er også nestleder i kontrollkomiteen i
Industri Energi og tidligere nestleder i IKM Ansattes Forening. Hun er
utdannet prosessteknikker og har en bachelorgrad innen økonomi og
ledelse fra Handelshøyskolen BI.
Per 31. desember 2023 eier Valdersnes ingen aksjer i Aker ASA og har
ingen opsjoner. Valdersnes er norsk statsborger. Hun er valgt inn for
perioden 2023–2025.
Aker ASA årsrapport 2023 Ledelse
140
Ledelse
Øyvind Eriksen
Konsernsjef
Øyvind Eriksen (født 1964) har vært konsernsjef i Aker ASA siden 2009.
Eriksen er utdannet jurist ved Universitetet i Oslo. Han var tidligere
partner, styremedlem og styreleder i advokatfirmaet BAHR.
Eriksen er styreleder i flere av Akers industrielle og finansielle
bedrifter. I tillegg sitter han i styret i en rekke frivillige organisasjoner,
blant annet Kreftforeningen og Accenture Global Energy Board.
Per 31. desember 2023 eier Eriksen 219 072 aksjer i Aker ASA gjennom
sitt private selskap Erøy AS. Han har ingen opsjoner. Gjennom Erøy AS eier Eriksen også 100 000 B-aksjer i
TRG Holding AS. Eriksen er norsk statsborger.
Svein Oskar Stoknes
Finansdirektør
Svein Oskar Stoknes (født 1970) har vært finansdirektør i Aker ASA
siden 2019. Før dette var han finansdirektør i Aker Solutions ASA, hvor
han ble ansatt i 2007, og utnevnt til finansdirektør i selskapet i 2014.
Stoknes har også hatt en rekke seniorstillinger innen finans og
rådgivning for selskaper som Tandberg, Citigroup, Norges Eksportråd
og ABB. Han er utdannet Siviløkonom ved Handelshøyskolen BI og har
en Master of Business Administration (MBA) fra Columbia Business
School i New York. Stoknes er styremedlem i Akastor ASA, Aker Capital AS og en rekke andre selskaper hvor
Aker er største eier.
Per 31. desember 2023 eier Stoknes 10 000 aksjer i Aker ASA og har ingen opsjoner. Stoknes er norsk
statsborger.
Rapport om eierstyring og selskapsledelse
Aker ASA årsrapport 2023
141
Rapport om eierstyring
og selskapsledelse
God eierstyring og selskapsledelse danner grunnlag for verdiskapning, som igjen er målet for Aker ASA og
holdingselskaper* (Aker). Det er en forutsetning for at et industrielt investeringsselskap som Aker skal lykkes.
Eierstyring og selskapsledelse er derfor viktige tema for Aker ASAs styre (Styret) og ansatte, og i utøvelse av
eierstyring i de underliggende selskaper.
Aker tror på det aktive eierskapet. Aksjeeiere som har klare
strategiske mål for selskapet og som engasjerer seg gjennom
styrearbeid og i direkte dialog med selskapets ledelse, bidrar til
å skape verdier. Det aktive eierskapet gir retning og kraft.
Akers hovedaksjeeier, TRG Holding AS, er gjennom Kjell Inge
Røkke sterkt engasjert i Aker. På samme vis er Aker tett
involvert i oppfølgingen av de selskaper som har Aker som
hovedaksjonær. Akers styringsmodell er nærmere omtalt i
styrets årsberetning for 2023.
I tråd med regnskapsloven § 3-3 b og Norsk anbefaling for
eierstyring og selskapsledelse (NUES), gjennomgår og
oppdaterer styret selskapets prinsipper for eierstyring og
selskapsledelse løpende.
Nedenfor gjennomgås de enkelte punktene i NUES-
anbefalingen. Det er stor grad av overensstemmelse mellom
anbefalingen og Akers prinsipper.
*Selskaper omfattet av Aker ASA og holdingselskaper er
spesifisert i årsrapporten, på side 128.
1. Redegjørelse for eierstyring og selskapsledelse
Akers prinsipper for eierstyring og selskapsledelse er fastsatt av
Styret. De har som formål å sikre en hensiktsmessig rolledeling
mellom Akers eiere, styre og daglig ledelse, samt betryggende
kontroll med virksomheten.
2. Selskapets virksomhet
Formålsparagrafen for Aker ASA er beskrevet i selskapets
vedtekter:
“Selskapets virksomhet består i å eie og drive industri- og annen
tilknyttet virksomhet, forvaltning av kapital og andre funksjoner
for konsernet, samt delta i eller overta annen virksomhet.”
Styret har utarbeidet klare mål, strategier og risikoprofil for
virksomheten. I arbeidet med dette hensyntas
bærekraftvirkning, risiko og muligheter og selskapet har
styregodkjente retningslinjer (Sustainability Policy) for hvordan
bærekraftvirkning, risiko og muligheter integreres i
verdiskapningen. En egen bærekraftrapport som adresserer
ulike miljømessige, sosiale og styringsmessige forhold er
inkludert i årsrapporten for 2023. Styret evaluerer mål,
strategier og risikoprofil minst årlig.
3. Selskapskapital og utbytte
Selskapskapital
Aker hadde 20 399 millioner kroner i bokført egenkapital per
31. desember 2023, tilsvarende en egenkapitalandel på 67
prosent. Morselskapet hadde samtidig en bokført egenkapital
på 23 670 millioner kroner, som tilsvarer en egenkapitalandel
på 68 prosent. Aker anser kapitalstrukturen som
hensiktsmessig og tilpasset mål, strategi og risikoprofil.
Utbytte
Akers utbyttepolitikk er inntatt under seksjonen for
aksjonærinformasjon i årsrapporten for 2023, og er gjengitt på
selskapets hjemmesider. Utbyttepolitikken utgjør sammen med
utbyttekapasiteten grunnlaget for Styrets forslag til disponering
av årsresultatet for 2023.
Styrefullmakter
Styrets forslag til fullmakter er i tråd med NUES.
Styrefullmaktene er begrenset til definerte forhold og
behandles som egne saker på generalforsamlingen.
Fullmaktene gjelder frem til neste ordinære generalforsamling.
Aker ASA årsrapport 2023 Rapport om eierstyring og selskapsledelse
142
4. Likebehandling av aksjeeiere og transaksjoner med
nærstående
Aker ASA har kun én aksjeklasse, og samtlige aksjer har like
rettigheter i selskapet. Selskapet har utviklet prinsipper og
retningslinjer for avtaler om transaksjoner og andre avtaler
som ikke anses som ordinær drift mellom Aker og selskaper
hvor Aker har betydelige eierinteresser.
5. Aksjer og omsettelighet
Det gjelder ingen begrensninger i adgangen til å eie, omsette
eller stemme for aksjene i Aker ASA.
6. Generalforsamling
Innkalling, påmelding og deltagelse
Aker ASA oppfordrer alle aksjeeiere til å delta på
generalforsamling. Generalforsamlingen i 2024 avholdes
virtuelt 17. april.
Aksjeeiere som ikke kan delta på generalforsamlingen kan i
hele påmeldingsperioden avgi stemme i hver enkelt sak via
elektronisk forhåndsstemming. Det er også mulig å avgi
stemme ved bruk av fullmakt. Informasjon om
fremgangsmåten for elektronisk stemmegivning og meddelelse
av fullmakt med stemmeinstruks fremgår av innkallingen og på
selskapets hjemmeside.
Møteledelse, valg m.m.
I henhold til Aker ASAs vedtekter er det styrets leder eller en
person utpekt av denne som leder generalforsamlingens
møter. Aker ASA fraviker på dette punktet anbefalingen fra
NUES om at generalforsamlingen får anledning til å velge
uavhengig møteleder, da erfaringene med ledelse og
gjennomføring av generalforsamlingene har vært gode.
Det legges opp til at valgkomiteen og revisor er representert
på general-forsamlingen.
Generalforsamlingen velger valgkomiteens medlemmer, samt
styrets aksjonærvalgte medlemmer. I sitt arbeid legger
valgkomiteen vekt på at styret skal fungere best mulig som
kollegium, at lovpålagte bestemmelser om likestilling i styret
skal kunne oppfylles, og at styre-medlemmenes bakgrunn og
kompetanse utfyller hverandre og er diversifisert.
Generalforsamlingen inviteres derfor til å votere over et samlet
styre. Det er altså ikke anledning til å avgi forhåndsstemmer på
enkeltkandidater. Aker ASA avviker med dette fra NUES-
anbefalingen om at det skal legges til rette for at
generalforsamlingen får mulighet til å stemme på hver enkelt
av kandidatene til verv i selskapets organer.
7. Valgkomité
Aker ASA har vedtektsfestet valgkomité. Valgkomiteen består
av minimum to medlemmer som har en normal funksjonstid på
to år. Valgkomiteens medlemmer og leder velges av
generalforsamlingen, som også fastsetter komiteens
godtgjørelse. Valgkomiteens nåværende medlemmer er
presentert i årsrapporten for 2023.
Valgkomiteens oppgaver er regulert i en instruks vedtatt av
generalforsamlingen. Hovedoppgavene er å avgi innstilling til
generalforsamlingen om valg av kandidater og honorar til
styret og valgkomiteen, samt honorar til medlemmer av
revisjonsutvalget. Aksjeeiere som ønsker å kontakte
valgkomiteen kan gjøre dette ved å benytte følgende e-
postadresse: contact@akerasa.com.
Kjell Inge Røkke, styreleder og hovedaksjonær i Aker ASA,
leder også selskapets valgkomité. Dette er ikke i henhold til
NUES-anbefalingen hvoretter styremedlemmer ikke bør ha
sete i selskapets valgkomité. Selskapets vurdering er imidlertid
at NUES-anbefalingen på dette punktet er begrunnet i hensyn
som i mindre grad gjør seg gjeldende i en situasjon der én
aksjonær, i dette tilfellet Røkke selv, kontrollerer mer enn 2/3
av selskapets aksjer, og således allerede har 2/3 flertall på
selskapets generalforsamling.
8. Styret
Sammensetning og uavhengighet
I henhold til Aker ASAs vedtekter skal styret bestå av mellom 6
og 12 personer valgt av aksjonærene og/eller ansatte i
konsernet. De ansattes rettigheter til representasjon og
medbestemmelse er blant annet sikret gjennom utvidet
styrerepresentasjon. I tråd med vedtektene skal minst 1/3 av
styremedlemmene velges av og blant de ansatte i konsernet.
Styret består i dag av syv medlemmer, hvorav fire er
aksjonærvalgte og tre er valgt av og blant de ansatte.
Valgkomiteens innstilling inkluderer forslag til hvem som er
styrets leder og nestleder og fastsettes av aksjeeierne på
generalforsamling. To av fire aksjonærvalgte styremedlemmer
er uavhengig av de ledende ansatte i selskapet og vesentlige
forretnings-forbindelser (mens NUES anbefaler at flertallet av
styrets medlemmer skal være uavhengige), og flertallet av de
aksjonærvalgte styremedlemmene er uavhengige av selskapets
hovedeier(e).
Kjell Inge Røkke har personlig økonomisk interesse som eier i
selskapets hovedaksjeeier, TRG Holding AS. Verken
konsernsjefen eller andre ledende ansatte er medlem av styret i
Aker ASA.
Dagens sammensetning av Styret er beskrevet i årsrapporten
for 2023. Der finnes det også ytterligere informasjon om
styremedlemmenes kvalifikasjoner og kompetanse, eide aksjer
og deltakelse i styrekomiteer, samt informasjon om
uavhengighet og oversikt over deltagelse i styremøter for det
samlede styret. Aker ASA har ikke bedriftsforsamling.
Rapport om eierstyring og selskapsledelse
Aker ASA årsrapport 2023
143
9. Styrets arbeid
Styret i Aker ASA har fastsatt en styreinstruks som regulerer
ansvarsområder, oppgaver og rolledeling for styret, styrets
leder og daglig leder. Styreinstruksen inneholder også
prinsipper og retningslinjer for avtaler med nærstående,
herunder også for transaksjoner og andre avtaler som ikke
anses som ordinær drift mellom Aker og nærstående, og
inkluderer bl.a. krav om når det må innhentes uavhengig
verdivurdering.
Se mer om transaksjoner med nærstående i 2023 i note 33 i
konsernregnskapet for 2023.
Det er også utarbeidet retningslinjer som skal sikre at
styremedlemmer og ledende ansatte melder fra til styret
dersom de direkte eller indirekte har vesentlig interesse i
avtaler som inngås av Aker eller selskaper hvor Aker har
betydelige eierinteresser.
Styret foretar årlige evalueringer av sitt arbeid og sin
kompetanse.
Aker ASA har også et revisjonsutvalg. Utvalgets mandat
regulerer ansvarsområder, oppgaver, forholdet til ekstern
revisor og rapportering til styret. Utvalgets sammensetning
fremgår i årsrapporten for 2023. NUES anbefaler at flertallet av
medlemmene er uavhengig av selskapets virksomhet. Bare ett
av de tre medlemmene i revisjonsutvalget anses uavhengig av
Aker’s virksomhet. Det uavhengige medlemmet oppfyller også
lovens krav om kvalifikasjoner innenfor regnskap. Styret har
vurdert behovet for et kompensasjonsutvalg i Aker ASA, og har
kommet til at selskapet for tiden ikke har behov for et slikt
utvalg.
10. Risikostyring og intern kontroll
Styringsprinsipper
Styret i Aker ASA fastsetter de overordnede prinsippene for
styring og kontroll i Aker gjennom vedtak av ulike styrende
dokumenter. På særlig viktige områder med
konserngjennomgripende relevans, påses det at tilsvarende
styrende dokumenter implementeres i selskapets
porteføljeselskaper innenfor rammen av Akers styrende
dokumenter på området. Eksempelvis utrykker Akers Code of
Conduct også Akers forventninger til porteføljeselskapenes
Code of Conduct. Det samme gjelder innenfor områder som
anti-korrupsjon, bærekraft, finansiell rapportering og kontroll,
samt leverandøroppfølging.
Aker ASA har en «Compliance Officer»-funksjon med delt
rapportering til selskapets konsernsjef og selskapets
revisjonsutvalg. Compliance Officer’s hovedoppgave er å påse
at Aker opptrer i tråd med relevante lover og regler, herunder
Akers interne regelverk og retningslinjer mv. Aker ASA har
valgt en risiko-basert tilnærming til Compliance Officers
mandat. Compliance Officer tilstreber også å bidra til effektiv
informasjons- og kunnskapsdeling mellom de ulike
compliance-funksjonene i gruppen.
Aker ASA er medlem i Word Economic Forums underavdeling
for antikorrupsjonsforebyggelse, «PACI» (Partnering Against
Corruption Initiative). Gjennom dette samarbeidet har Aker
tilgang på kompetanse og erfaring fra noen av verdens største
og mest avanserte compliance-organisasjoner.
Aker ASA har etablert en varslingskanal administrert av en
uavhengig tredjepart hvor det kan varsles om alvorlige forhold
som for eksempel brudd på etiske retningslinjer og lovbrudd.
Informasjon om varslingskanalen med kontakt-informasjon er
tilgjengelig på selskapets hjemmeside.
Risikostyring og intern kontroll
Styret i Aker ASA gjennomfører hvert år en risikobasert
gjennomgang av selskapets portefølje. Forut for den årlige
risiko-rapporteringen til Styret, gjennomgår revisjonsutvalget
rapporterte hovedrisiki, og relevante risikoreduserende tiltak.
Revisjonsutvalget gjennomgår også selskapets interne
rapporteringssystemer, internkontroll og generell risiko-
håndtering. Analyse av klimarelatert finansiell risiko og
vesentlighetsanalyse på bærekraft presenteres til
revisjonsutvalget og Styret på årlig basis.
Aker ASA har utarbeidet en prosedyre for internkontroll i
finansiell rapportering (ICFR) som har blitt implementert i alle
vesentlige konsernselskaper. Prosedyren stiller krav til årlig
risikovurdering, kartlegging/implementering av
nøkkelkontroller, dokumentert gjennomføring av
nøkkelkontroller, samt prosesser for overvåking av at
nøkkelkontroller gjennomføres som tiltenkt..
I forbindelse med prosessen for avleggelse av Aker’s
årsregnskap og bærekraftsrapportering, gjennomføres
clearingmøter med ledelsen i hvert porteføljeselskap med
hovedformål å sikre kvaliteten av finansiell rapportering og
bærekraftrapportering. I clearingmøtene fokuseres det på
vesentlige vurderingsposter, ikke -balanseførte poster,
nærstående transaksjoner, nye og endrede
regnskapsprinsipper og prinsipper for bærekraftrapportering,
internkontroll over finansiell rapportering, og spesielle temaer i
årsoppgjøret. Ekstern revisor er til stede på møtene.
Revisjonsutvalget foretar en forberedende gjennomgang av
kvartals- og årsrapporteringen. Revisjonsutvalget fokuserer på
vurderingsposter og anvendelse av nye regnskapsprinsipper
og prinsipper for bærekraftsrapportering, og gjennomgår også
eventuelle vesentlige nærstående transaksjoner.
I prosessen med å forberede Aker ASAs årlige
bærekraftrapportering avholdes møter med
porteføljeselskapene for å kvalitetssikre rapporteringen.
Aker ASA årsrapport 2023 Rapport om eierstyring og selskapsledelse
144
Rapportering i henhold til Åpenhetsloven er inkludert i
årsrapporten og gjøres også tilgjengelig på selskapets
hjemmeside.
11. Godtgjørelse til styret
Styrets godtgjørelse reflekterer styrets ansvar, kompetanse,
tidsbruk og virksomhetens kompleksitet. Godtgjørelsen er ikke
resultatavhengig, og det eksisterer ikke opsjonsprogram for
noen av styrets medlemmer.
Generalforsamlingen vedtar styrehonorar etter innstilling fra
selskapets valgkomité. Styremedlemmer valgt av og blant
ansatte i konsernet og tilknyttede selskaper har på eget initiativ
redusert sine styrehonorarer. Dette i tråd med avtale mellom
de ansattes organisasjoner og Aker.
Frank O. Reite, nestleder i styret, er hovedaksjonær i Converto,
som har inngått en mandatavtale med Aker for å utvikle Aker’s
verdier innenfor visse investeringer. De avtalte vilkårene har
blitt presentert til og godkjent av styret.
Nærmere opplysninger om styregodtgjørelse for 2023 for de
enkelte styremedlemmer fremgår av til årsregnskapet for
konsernet for 2023.
12. Godtgjørelse til ledende ansatte
Aker ASA har fastsatt egne retningslinjer for godtgjørelse til
ledende ansatte i henhold til reglene i Allmennaksjeloven § 6-
16a, godkjent på selskapets generalforsamling i 2021. Disse
retningslinjene for godtgjørelse til ledende ansatte er gjengitt i
note 34 til årsregnskapet for konsernet, og blir fremlagt for
godkjennelse av den ordinære generalforsamlingen som et
eget saksdokument minst hvert fjerde år. I tillegg fremlegges
det årlig en lederlønnsrapport for generalforsamlingen i tråd
med reglene i Allmennaksjeloven § 6-16b (for rådgivende
avstemming blant aksjonærene).
Konsernsjefens ansettelsesavtale er godkjent av Styret.
Konsernsjefens godtgjørelse fastsettes av Styret etter innstilling
fra styreleder.
Konsernsjefen fastsetter godtgjørelse til ledende ansatte i
samsvar med styrets retningslinjer. Aker har ingen
opsjonsordninger. Lønnsordningen for ledende ansatte
inkluderer en fast årslønn, standard pensjons- og
forsikringsordning for ansatte og variabel lønn.
Aker ASA har en ordning for tildeling av bonusaksjer til ansatte
etter nærmere angitte vilkår og måloppnåelse. Dette
insentivprogrammet for ansatte (omfatter ikke konsernsjefen)
fremgår av note 2 til årsregnskapet for Aker ASA.
Nærmere opplysninger om godtgjørelse for 2023 for den
enkelte ledende ansatte fremgår av note 34 til årsregnskapet
for konsernet.
Enkelte ansatte i Aker ivaretar selskapets eierinteresser som
styrerepresentant i andre Aker-selskaper. De mottar ikke
personlig styrehonorar for dette.
13. Informasjon og kommunikasjon
Akers rapportering av finansiell, bærekraft og annen
informasjon er basert på åpenhet og likebehandling av
aktørene.
Alle børs- og pressemeldinger gjøres tilgjengelige på Aker
ASAs hjemmeside www.akerasa.com, i tillegg til på Oslo Børs
via www.newsweb.no.
Selskapet avholder presentasjoner i forbindelse med
resultatrapportering og presentasjonene overføres på internett
(webcast). Selskapets finansielle kalender finnes i årsrapporten
for 2023, og er også tilgjengelig på selskapets hjemmesider og
på Oslo Børs via www.newsweb.no.
14. Selskapsovertakelse
Det er ikke utarbeidet særskilte prinsipper for hvordan
selskapet vil opptre ved eventuelle overtakelsestilbud på Aker
ASA. Dette er ikke i tråd med NUES-anbefalingen. Til sammen
68,2 prosent av aksjene i Aker ASA kontrolleres av Kjell Inge
Røkke gjennom hans private TRG-selskaper. Styret har vurdert
det slik at egne nedfelte prinsipper for hvordan selskapet skal
opptre ved eventuelle overtakelsestilbud ikke er nødvendig.
15. Revisor
Revisor presenterer årlig en plan for gjennomføring av
revisjonsarbeidet for styret. Videre har revisor gitt Styret en
skriftlig bekreftelse på at uavhengighetskravet er oppfylt.
Revisor deltar i alle møter i revisjonsutvalget for Aker ASA og i
styremøtet som behandler årsregnskapet. Revisor gjennomgår
med styret eventuelle vesentlige endringer i selskapets
regnskapsprinsipper og vurderinger av vesentlige
regnskapsestimater. Det har ikke vært uenighet mellom revisor
og administrasjonen om vesentlige forhold.
Revisor rapporterer sin vurdering av intern kontroll over
regnskapsrapporterings-prosessen til revisjonsutvalget.
Resultatet av denne gjennomgangen presenteres for Styret.
Styret og revisjonsutvalget møter revisor uten at
representanter fra den daglige ledelsen er til stede.
Revisjonsutvalget mottar kvartalsvis oversikt over revisors
tjenester til selskapet. Revisjonsutvalget godkjenner også
honorar for vesentlige ikke-revisjonspliktige tjenester. Revisors
godtgjørelse fordelt på revisjon og andre tjenester fremgår av
note 12 til konsernregnskapet for Aker for 2023, i tillegg til at
dette opplyses på generalforsamlingen.
16. Likeverd, mangfold og inkludering
Aker ASA har etablert en Sustainability Policy som er
styregodkjent og som blant annet inkluderer selskapets
Rapport om eierstyring og selskapsledelse
Aker ASA årsrapport 2023
145
forpliktelser mht. likeverd, inkludering og mangfold. Aker har
en ambisjon om, for alle nivåer og organer i organisasjonen å
fokusere på mangfold på tvers av alder, kompetanse og
bakgrunn. Videre har selskapet utviklet retningslinjer for
likeverd, inkludering og mangfold for sammensetning av styre,
styrings- og kontroll organ, utvalg og organisasjon. Målet med
retningslinjene er å sikre en sterk bedriftskultur drevet av
mangfold i tenkning og handling som fører til bedre
beslutninger og skaper langsiktige verdier for Aker, andre
interessenter og samfunnet. Gjeldende status for likestilling,
mangfold og inkludering er nærmere beskrevet i
bærekraftrapporten for 2023.
Aker ASA årsrapport 2023 Appendiks
146
Appendiks
Innhold
A1.
Additional information
147
A2.
TCFD Disclosure
151
A3.
Principal Adverse Impact Indicators
164
A4.
Company sustainability summaries
165
A5.
Transparency Act Report
173
Appendiks |
Additional information
Aker ASA årsrapport 2023
147
A1. Additional information
In this appendix, the TCFD Disclosure, the Principle Adverse Impact Indicators of the Sustainable Finance Disclosure Regulation,
Company sustainability summaries for companies in the industrial investment portfolio, and the Transparency Act Report are
presented. Definitions and explanations related to these items are included below.
ESG Governance and criteria for color-coding
Sustainability governance and board oversight are important to
ensure accountability, integration across the business, and
reporting. A diverse boardroom provides diversity in thinking
and rationale and is achieved through diversity in gender,
background, expertise, in addition to the inclusion of
independent directors. Boards should demonstrate appropriate
ESG capability. A corporate sustainability policy should be
approved by the board. Further, a formalized board-level
responsibility for ESG should be established.
Sustainability policy
Board responsibility
ESG Board competence
ESG implementation and criteria for color-coding
To ensure integration of ESG, certain elements are of particular
value to drive performance and progress. Therefore, Aker ASA
encourages forward-looking time-bound ambitions on material
areas, a strategy for reaching targets and transparent reporting
on corporate progress towards these ambitions.
Targets
Strategy
Reporting
company
ESG management and criteria for color-coding
To ensure good management of ESG, certain elements are
expected for good practice. This includes a materiality
assessment to understand aspects material to the company and
other stakeholders. Regular ESG risk and opportunity
monitoring contribute to mitigating material risks and grasp
opportunities in a rapidly changing environment. Lastly, for
most companies and industries, major ESG risks occurs in supply
chains. Having a supplier declaration or business partner code
of conduct, and subsequent monitoring of major supply chain
risks, is important to mitigate risk, and avoid incidents and non-
compliance.
Materiality assessment
ESG risk management
Supply chain monitoring
GHG emissions
When calculating GHG emissions for scope 1, 2 and 3; Aker ASA
has applied emissions factors from the following sources:
◾
Airplane emissions: EU/ETS reporting, Eurocontrol
Aker ASA årsrapport 2023 Appendiks |
Additional information
148
◾
Aviation fuel: DEFRA 2023 GHG conversion factors
(www.gov.uk)
◾
Electricity, market based: Purchased guarantees of origins
for the entire consumption
◾
Electricity, location based: NVE climate declaration physically
delivered power 2022
◾
District heating: oslofjordvarme.no
◾
District cooling: oslofjordvarme.no
◾
Waste: DEFRA 2023 GHG conversion factors (www.gov.uk)
◾
Business travel: Visma ERP system/DEFRA 2023 GHG
conversion factors (www.gov.uk), Hotel Sustainability
Benchmarking Index 2023 (cornell.edu)
It should be noted that most of the companies in the Aker
Group are included in the disclosure of GHG emissions but not
all, and not all data are available yet.
SFDR Principal adverse impact indicators
The Sustainable Finance Disclosure Regulation (SFDR) presents
16 core indicators applicable to investments in investee
companies. The approach to calculating the individual
indicators, and definitions provided, are drawn from the
Template principal adverse sustainability impacts statement
from Annex I to the Regulatory Technical Standards issued in
April 2022 (C 2022 1931 Annex 1).
All investments values are as of 31 December 2023.
The exchange rate for investment values used are the NOK/EUR
and NOK/USD rates as of 31 December 2023. The exchange rate
used for revenues, are the average NOK/EUR and NOK/USD
rates for the year, as also applied in Aker ASA’s P&L. When
reference is made to investee company's market value, Aker
ASA applies market values of exchange-listed shares, most
recent transaction value for non-listed assets subject to material
transaction with third parties, while book value is used for other
assets. The indicators are presented for the full portfolio,
including both the industrial and financial investments. When
calculations at the portfolio level are weighted, this is done
based on the share of the individual investment in the total
portfolio (current value of investment divided by the current
value of total investments).
In some instances, data has not been available for all portfolio
companies for all metrics, and as such do not represent 100
percent of Aker ASA's investments. Aker ASA continuously work
to improve data quality and reporting is done on a best effort
basis.
Definitions of indicator calculation s
Indicator 1: GHG emissions
Greenhouse gas emissions were calculated as the sum of Aker
ASA’s equity share of each investee company’s GHG emissions
(scope 1, 2, 3 and total). This was done guided by the following
formula:
Indicator 2: Carbon footprint
Carbon footprint was calculated as the total GHG emissions
(from indicator 1) multiplied by the current value of investment
over investee company's market value divided by the current
value of all investment in EUR million. This was done guided by
the following formula except using market rather than
enterprise value:
Indicator 3: GHG intensity of investee companies
The GHG intensity of investee companies was calculated as the
ratio between each of the investee companies’ total GHG
emissions (from indicator 1) and weighted by the share of the
individual investment in the total portfolio. This was done
guided by the following formula:
Indicator 4: Exposure to companies active in the fossil fuel sector
Here, investee companies have been classified according to
whether they are active or not active according to the definition
provided in the Regulatory Standards. The portfolio-level total
value is weighted by each investee company’s share in the total
portfolio.
Indicator 5: Share of non-renewable energy consumption and
production
This indicator describes the share of non-renewable energy
consumption and non-renewable energy production of investee
companies from non-renewable energy sources compared to
renewable energy sources, expressed as a percentage.
The Regulatory Technical Standards do not provide a clear
calculation method for this indicator. Aker ASA’s approach was
to collect data on GWh for all energy consumption and
production, broken down by renewable and non-renewable.
This was adjusted to Aker ASA’s equity share and added
together to reach portfolio-wide consumption and production.
Then, the non-renewable production and consumption were
added together, and divided by the total production and
consumption.
Appendiks |
Additional information
Aker ASA årsrapport 2023
149
Indicator 6: Energy consumption intensity per high impact
climate sector
This indicator describes energy consumption in GWh per million
EUR of revenue of investee companies, per high impact climate
sector. First, investee companies were classified according to
whether they are considered high impact climate sectors,
considered to be the case for all of Aker ASA’s investments.
Then, an intensity measurement per company was calculated as
energy consumption divided by million EUR of revenue. Finally,
this was then weighted at the portfolio level by multiplying the
individual intensity values by the share of each investee
company in the total portfolio.
Indicator 7: Activities negatively affecting biodiversity- sensitive
areas
This indicator describes the share of investments in investee
companies with sites/operations located in or near to
biodiversity-sensitive areas where activities of those investee
companies negatively affect those areas.
Here, Aker ASA’s portfolio companies were asked to provide
information on number of operational sites owned, leased, or
managed in or adjacent to biodiversity- sensitive areas, and the
share of those areas covered by effective measures for
preserving biodiversity. If any companies reported having sites
in biodiversity-sensitive areas that were not covered by effective
measures, this is considered negatively affecting those areas.
The portfolio-level total value is weighted by each investee
company’s share in the total portfolio.
Indicator 8: Emissions to water
This indicator describes the tonnes of emissions to water
generated by investee companies per million EUR invested,
expressed as a weighted average. Here, an intensity
measurement per company was calculated as emissions to
water divided by million EUR invested.
Finally, this was then weighted at the portfolio level by
multiplying the individual intensity values by the share of each
investee company in the total portfolio.
Indicator 9: Hazardous waste ratio
This indicator describes the tonnes of hazardous waste
generated by investee companies per million EUR invested,
expressed as a weighted average. Here, an intensity
measurement per company was calculated as tonnes of
hazardous waste divided by million EUR invested. Finally, this
was then weighted at the portfolio level by multiplying the
individual intensity values by the share of each investee
company in the total portfolio.
Indicator 10: Violations of UN Global Compact principles and
Organization for Economic Cooperation and Development
(OECD) Guidelines for Multinational Enterprises
This indicator describes the share of investments in investee
companies that have been involved in violations of the UNGC
principles or OECD Guidelines for Multinational Enterprises.
Here, investee companies have been classified according to
whether they have been involved in violations of the UNGC
Principles or OECD guidelines for Multinational Enterprises. The
portfolio- level total value is weighted by each investee
company’s share in the total portfolio.
Indicator 11: Lack of processes and compliance mechanisms to
monitor compliance with UN Global Compact principles and
OECD Guidelines for Multinational Enterprises
This indicator describes the share of investments in investee
companies without policies to monitor compliance with the
UNGC principles or OECD Guidelines for Multinational
Enterprises or grievance / complaints handling mechanisms to
address violations of the UNGC principles or OECD Guidelines
for Multinational Enterprises. Here, investee companies have
been classified according to whether they lack policies to
monitor compliance with the UNGC principles or OECD
Guidelines for Multinational Enterprises or grievance
/complaints handling mechanisms to address violations of the
UNGC principles or OECD Guidelines for Multinational
Enterprises. The portfolio-level total value is weighted by each
investee company’s share in the total portfolio.
Indicator 12: Unadjusted gender pay gap
This indicator describes the average unadjusted gender pay gap
of investee companies. The ratio is based on average salary in
the organization regardless of employment level, mostly
including the CEO. The ratio is calculated as the difference
between average male and female annual base salary expressed
as a percentage of average male annual base salary. The
portfolio-level total value is weighted by each investee
company’s share in the total portfolio.
Indicator 13: Board gender diversity
This indicator describes the average ratio of female to male
Board members in investee companies. The portfolio-level total
value is weighted by each investee company’s share in the total
portfolio.
Indicator 14: Exposure to controversial weapons (anti- personnel
mines, cluster munitions, chemical weapons and biological
weapons)
This indicator describes the share of investments in investee
companies involved in the manufacture or selling of
controversial weapons. Here, investee companies have been
Aker ASA årsrapport 2023 Appendiks |
Additional information
150
classified according to whether they have been involved in the
manufacture or selling of controversial weapons. The portfolio-
level total value is weighted by each investee company’s share
in the total portfolio.
Indicator 15: Exposure to energy-inefficient real estate This
indicator describes the share of investments in energy inefficient
real estate asset. Here investee companies, real estate assets
where classified according to:
◾
Value of real estate assets built before 31/12/2020 with EPC
of C or below (€M).
◾
Value of real estate assets built after 31/12/2020 with PED
(Primary Energy Demand) below NZEB in Directive
2010/31/EU (€M).
◾
Value of real estate assets required to abide by EPC and
NZEB rules (€M).
The portfolio-level total value is weighted by each investee
company's share in the total portfolio.
Indicator 16: Exposure to fossil fuel real estate's assets
This indicator describes the share of investments in real estate
assets involved in the extraction, storage, transport or
manufacture of fossil fuels. The portfolio-level total value is
weighted by each investee company's share in the total
portfolio.
Company sustainability summaries guide
This section serves as a guide for how to read the Company
sustainability summaries, and the reasoning behind what has
been included on the individual pages.
The Company sustainability summaries give a detailed status on
Aker ASA and the companies in the industrial investment
portfolio’s progress on key areas such as corporate purpose,
sustainability governance and highlights, diversity, external
commitments, ESG implementation, and management. If
definitions are based on specific frameworks or pieces of
legislation, this is specified. Otherwise, they are based on Aker
ASA’s own view grounded in experience and competence in
ESG.
Corporate purpose and sustainability highlights
The qualitative section highlights corporate purpose and
sustainability highlights. Corporate purpose is an important top
anchor for companies. Employees tend to value working for
companies with a purpose greater than financial profitability.
Aker ASA aims to create awareness around its corporate
purpose and its importance as a driver for sustainable business
practice and the attractiveness of the workplace. Sustainability
highlights are a way to let companies communicate key focus
areas and progress made in the past year.
Diversity
Gender diversity represents one of several important
dimensions of diversity and equal representation and
opportunity. Norwegian companies are subject to legal
requirements to work actively to promote and subsequent
report on gender balance. Publicly listed companies must
ensure gender representation at Board level. Gender equality is
important to Aker ASA, with a long- term ambition being a 40-
60% balance at all levels in representation between men and
women.
External commitments and the sustainable development goals
Signing up to external commitments sends a strong signal of
commitment. The United Nations' Sustainable Development
Goals (SDGs) are the world’s common goals for a sustainable
future. Aker ASA has identified the SDGs on which Aker ASA can
exert the greatest positive impact. Aker ASA also encourages
other companies to identify and work towards relevant SDGs,
not only as a means of contributing to the common good, but
more importantly to reduce risk, identify opportunities and
shape a meaningful sustainability agenda.
ESG performance summary tables
Aker ASA has adopted the core set of Measuring Stakeholder
Capitalism disclosures developed by World Economic Forum to
align portfolio company reporting on performance with ESG
indicators. These indicators can also be used to track
contributions towards the SDGs.
The metrics are based on existing standards, including the
Global Reporting Initiative (GRI), bringing greater comparability
and consistency to reporting going forward. The core metrics
include specific disclosures on Environment (Planet), Social
(People) and Governance KPIs.
On the topics listed in the tables and the subsequent tagging of
companies’ policy, targets, strategy and reporting, the following
applies: Companies are tagged if the themes are covered in its
policy, it has set a target, established a strategy, and the theme
is covered by its reporting. Aker ASA does not expect
companies to cover all themes, only those that are material.
Appendiks |
TCFD Disclosure
Aker ASA årsrapport 2023
151
A2. TCFD Disclosure
EXECUTIVE SUMMARY
Aker ASA (Aker) is an industrial investment company with ownership interests in companies
concentrated in oil and gas, energy services, renewable energy and green technologies, industrial
software, seafood, and marine biotechnology sectors.
Climate change resilience is an integral part of Aker’s investment strategy. To enhance resilience, Aker
has diversified its portfolio
since 2020 by investing into renewable energy
Consequently, the portfolio is diversified with 7% of gross asset value classified as renewables and green technologies as of year-
end 2023 from 0% in January 2020. Oil, gas, and energy related is down from 75% of gross asset value in 2020 to 70% at year-end
2023. The value of Aker’s assets is highly influenced by oil, gas and energy prices and other market factors such as valuation of
green assets, and as such the real long-term diversification effects may not be properly reflected in the gross asset values as of
year-end 2023.
In 2023, Aker has conducted an updated assessment of the climate-related risks and opportunities that exist between now and 2050
within the core value chain of Aker’s industrial portfolio companies, and relevant other holdings
2
assessment is based on the thorough assessment that was conducted in 2022. The assessment, undertaken in line with the
recommendations of the Taskforce for Climate-related Financial Disclosures (TCFD), involved the creation of three custom scenarios:
Net Zero 2050 (1.5°C), Announced Pledges (1.2-2.5°C), and Hot House World (1.8-3.5°C). These are based on scenarios published by
the International Energy Agency (IEA) and the Intergovernmental Panel on Climate Change (IPCC).
As a result of the scenario analysis, seven material climate-related risks were identified that can have a negative financial impact:
●
Risk 1: Changes to regulatory frameworks, tax, and other terms.
●
Risk 2: Declining demand for oil and gas.
●
Risk 3: Slow growth and low profitability of renewable energy markets.
●
Risk 4: Technology choices / timing of market positioning.
●
Risk 5: Reduced access to sources of capital and increased cost of capital.
●
Risk 6: Attraction and retention of talent.
●
Risk 7: Increase in extreme weather.
Additionally, four material climate-related opportunities were identified that can have a positive financial impact:
●
Opportunity 1: Investment flexibility through balanced portfolio.
●
Opportunity 2: Growth in demand for low-carbon protein sources.
●
Opportunity 3: Growth in demand for renewable energy & climate-related technology.
●
Opportunity 4: Potential to benefit from policies which incentivize energy security.
Details on the potential financial impact, risk mitigations, and strategies to capture these opportunities can be found in this
disclosure, along with information on Aker’s governance of climate-related risks and opportunities and the metrics and
targets used
to assess and manage them. The key findings from this scenario analysis were presented to the Board’s Audit Committee and any
relevant concerns are incorporated into Aker’s investment strategy and active ownership agenda to improve its resilience. The
climate-related risks and opportunities are also incorporated into Aker’s risk management matrix.
2
Industrial portfolio companies include Aker BP, Aker Solutions, Aker Horizons, Cognite, Aize, Aker Biomarine, SalMar Aker Ocean and Solstad Maritime. For the purpose
of this analysis; “Solstad” refers to the full exposure to and include Akers investment in both Solstad Maritime and Solstad Offshore. Other relevant holdings included in
this analysis is ICP.
Aker ASA årsrapport 2023 Appendiks |
TCFD Disclosure
152
GOVERNANCE
Disclose the organization’s governance around climate-related risks and opportunities
A)
Describe the
Board’s
oversight of
climate-related
risks and
opportunities
The Board reviews risk profile regularly, including climate-related risk and decide on risk level acceptance. Climate-related
risk factors are included in the corporate risk matrix, which is reviewed annually, and more frequently if there are
developments or events that put climate-related risks on the agenda. In cases of major climate-related issues, these are
reported by the portfolio companies to Aker’s Board as part of the regular management reporting.
Aker’s Board of Directors has the overall responsibility for oversight of climate-related risks and opportunities in Aker’s
investment portfolio and that climate factors are systematically integrated into Aker’s investment policy, investment
decision-making, the active ownership agenda, and in the setting the risk level and sufficient risk mitigation and response.
The Board has adopted a Corporate Policy for Risk Management and a Sustainability Policy which are important premises
for Aker's business strategy, investment decisions, and how it exercises its ownership interests. As an owner, Aker is
concerned with the portfolio companies having processes, solutions, and products that contribute to sustainable
development and thereby provide long-term value creation for shareholders.
Prior to the annual risk review, the Audit Committee reviews the main risks and relevant risk mitigating measures. The
Audit Committee also reviews the company’s in-house reporting systems, internal controls, and overall risk management.
The risk assessment and oversight process are also described in Aker’s annual Corporate Governance Report. Comments
about the company’s risk exposure are included in a separate section within the half-year and annual reports.
B)
Describe
management’s
role in
assessing and
managing
climate-related
risks and
opportunities
Aker’s management team has the overall responsibility for appropriate climate risk management processes and
organization. Management shall ensure that reporting to the Board of Directors allows for the Board to make an overall
assessment of the climate-related risk situation in Aker and how the various climate related risks are addressed.
Management ensures that the corporate risk matrix captures relevant climate-related risks. To achieve timely reporting on
key issues, management calibrates the matrix on a regular basis and evaluates how the portfolio companies are likely to
perform in the short, medium, and long-term.
Management has the responsibility to:
●
Identify, assess, and report climate-related risks and report on significant changes in risk exposure.
●
Define climate-risk mitigating initiatives and assign responsibility for all important risks.
●
Monitor the implementation and operation of the requirements set out in the risk management policy.
●
Communicate climate-risk processes and internal control expectations and responsibilities to relevant
employees, management, and portfolio companies.
Aker’s CEO is responsible for overseeing risk management, including climate-related risks, and reporting to the Board.
The CFO is responsible for assessing and managing climate-related risks and opportunities related to Aker’s activities. The
enterprise risk is analyzed as per established procedure as part of the enterprise risk management process on a regular
basis, which is consolidated into the enterprise risk portfolio.
The Investment Director is responsible for ensuring that climate-related risks are integrated in the investment analysis and
decision-making process and in the active ownership agenda. The Chief Sustainability Officer is responsible for
developing, driving, and communicating the sustainability agenda including climate-related risks and opportunities, which
the business segments and functions implement.
The Chief Economist produces forecasts of energy markets and regulatory changes and shares this with Aker’s Board and
portfolio companies. This work is increasingly related to renewable energy industries, including solar, onshore, and
offshore wind and hydrogen.
Aker regularly engages with its portfolio companies on climate-related risks and opportunities. This includes discussion of
climate-related issues when relevant at the quarterly Investment Review for each of the portfolio companies where the
Investment Director/Manager together with Aker’s Chairman, CEO and CFO review the status of each company.
Appendiks |
TCFD Disclosure
Aker ASA årsrapport 2023
153
Aker requires its portfolio companies to report a comprehensive suite of ESG metrics, including climate- related metrics,
annually. Alongside the specific metrics, Aker expects its portfolio companies to produce their own ESG report and to
report in line with TCFD recommendations.
STRATEGY
Disclose the actual and potential impacts of climate-related risks and opportunities on the
organization’s businesses, strategy, and financial planning where such information is material.
A)
Describe the
climate-related
risks and
opportunities
the
organization
has identified
over the short,
medium, and
long-term
In 2022, Aker conducted an assessment in line with the TCFD recommendations of the transition and physical climate-
related risks and opportunities that exist within its portfolio
between now and 2050. The assessment was updated in 2023.
The updated assessment did not identify any new material risks and opportunities; however, some alternations were made
to the 2022 assessment.
In the assessment, three customized climate scenarios were developed with short-term, medium-term, and long-term
time horizons defined as 2025, 2030, and 2050, respectively. Through the assessment, the following climate-related risks
and opportunities were identified.
RISK 1: CHANGES TO REGULATORY FRAMEWORKS, TAX AND OTHER TERMS
Type of risk:
Description of the risk:
Net Zero 2050 and Announced Pledges scenarios, and in the Hot House World/STEPS scenario.
In Norway, where a significant part of Aker’s value dependent on the oil and gas sector is concentrated, the upstream
sector is highly regulated, including tax incentive regulation. Further in developing renewable, green, and low emission
technologies, early and necessary fast scaling of such technologies will require regulated terms and conditions making
projects financially sustainable in Norway and other markets.
This risk could reduce the profitability of several of Aker's investments due to higher taxes, or lack of necessary regulatory
terms to make projects financially sustainable.
Potential financial impact:
We estimate that this risk could have a major negative impact that is considered unlikely (5-20%) in the medium-term
(2030) and possible (20-50%) in the long-term (2050). The estimated financial impact would be the same in all scenarios
evaluated, although the likelihood of the risk is greatest in the NZ 2050 scenario.
This estimate is based on the following assumptions:
●
Aker BP, Aker Horizons and Solstad: unfavorable changes in tax or other terms.
●
Aker Solutions, Cognite and Aize revenue decline due to reduced demand for services and products.
Risk mitigation:
Aker can respond to this risk through the following levers:
●
Diversification of Aker’s portfolio in both industries and geography.
●
Participating in industry associations and participation in consultations with government.
●
Aker Solutions, Solstad, Cognite, and Aize aim to diversify their revenue streams.
RISK 2: DECLINING DEMAND FOR OIL AND GAS
Type of risk:
Description of the risk:
2019, and in 2022 in the Announced Pledges scenario, due mainly to the electrification of transport. In the Net Zero 2050
scenario, daily production of oil falls to 24 mb/d by 2050 (from approximately 102 mb/d in 2023).
Oil prices fall in both scenarios, which make hydrocarbon developments less attractive, and the net present value for these
developments would be reduced. This may result in fewer sanctions for oil and gas projects.
Aker ASA årsrapport 2023 Appendiks |
TCFD Disclosure
154
However, underinvestment in oil and gas production may also lead to tightness and volatility in the oil and gas markets,
delivering higher prices in the short to medium-term (see opportunity 1: Investment flexibility through a balanced
portfolio).
Lower oil prices would reduce revenue for Aker BP, Aker Solutions, Cognite, and Aize. Aker estimates that this risk would
have a major negative impact with a likelihood of possible (20-50%) in the medium-term and long-term to 2050. The
estimated financial impact applies assumptions based on the Net Zero 2050 scenario.
Potential financial impact
We estimate that this risk would have a major negative impact with a likelihood of possible (20-50%) in the medium term
to 2030 and a likelihood of certain (>90%) in the long-term to 2050. The estimated financial impact applies assumptions
based on the Net Zero 2050 scenario.
The estimate is based on the following assumptions:
●
Aker BP’s own analysis of this risk using the IEA scenarios:
https://akerbp.com/en/esg/sustainability-report-
2021/economic-impact/#climate-related-risk
.
●
Aker Solutions and Solstad’s revenues decline in the medium-term (to 2030), and in the long-term (to 2050),
due to reduced demand for oil and gas products and services.
●
Cognite and Aize revenues decline due to reduced demand for products and services.
Risk mitigation:
Aker can respond to this risk through the following levers:
●
Diversification of the overall Aker portfolio, thereby reducing exposure to oil and gas over time.
●
Involvement in technologies that could enable petroleum resources to be environmentally sustainable (e.g.,
carbon capture and storage, zero-emission, gas-to-power solutions).
●
Aker BP’s stated strategy of being a “low cost and low-emission” independent E&P company, which should
enable a competitive advantage relative to peers.
●
Aker Solutions, Solstad, Cognite and Aize to grow revenue outside oil and gas.
RISK 3: SLOW GROWTH AND LOW PROFITABILITY OF RENEWABLE ENERGY MARKETS
Type of risk:
Description of the risk:
Demand for wind and solar will increase under all scenarios, and for hydropower, green hydrogen and carbon capture
under the Net Zero 2050 and Announced Pledges scenarios. Even in Hot House World/ IEA STEPS, renewables grow to a
31% share of energy supply.
However, the Net Zero 2050 and Announced Pledges scenarios will likely see strong competition in the renewables
industry, as existing players and oil and gas competitors target the same opportunities for revenue diversification and will
potentially overbid on projects.
In addition, industry returns are lower in renewables than in upstream oil and gas and are generally characterized by a
race to the bottom in a low margin environment.
Potential financial impact:
We estimate that this risk could have a major negative impact in the medium-term to 2030 with a likelihood of possible
(20-50%). The estimated financial impact is based on the Hot House World/IEA STEPS scenario.
This estimate is based on the following assumptions:
●
Aker Horizons value can fall further due to fewer/less profitable projects.
●
Aker Solutions and Solstad’s revenues can fall over the medium-term (to 2030) due to fewer/less profitable
projects.
Risk mitigation:
Appendiks |
TCFD Disclosure
Aker ASA årsrapport 2023
155
Aker can respond to this risk through the following levers:
●
Diversification across various renewable technology types.
●
Diversification across various markets geographically.
●
ICP: A broader universe of opportunities for investment in technologies.
●
ICP: Co-investing with other institutional investors with strict investment policies (and pension funds with lower
cost-of-capital).
●
Countered by stable/increased profitability of O&G.
RISK 4: TECHNOLOGY CHOICES / TIMING OF MARKET POSITIONING
Type of risk:
Description of the risk:
green hydrogen and carbon capture under the Net Zero 2050 and Announced Pledges scenarios. Even in Hot House
World/STEPS, renewables grow to a 31% share of energy supply.
However, renewable energy technologies, hydrogen, ammonia, and CCS are subject to technology risk.
Being a first mover in these technologies involves risks of write-offs and stranded assets, and there is a corresponding risk
of under-investing or over-investing due to immature technologies and rapid development.
Renewable technology may also develop at a slower rate than anticipated, cost reduction targets may not be met, and
immature suppliers and supply chains may impede the roll-out and scale-up of a technology.
The optimum timing of positioning in these markets is difficult to predict.
Potential financial impact:
We estimate this risk could have a moderate negative impact in the medium-term (2030), assessed as
likely (50-90%). The estimated financial impact is similar across all scenarios.
This estimate is based on the following assumptions:
●
Aker Horizons value can fall further due to wrong technology focus and/or market timing.
●
Aker Solutions revenues can fall due to wrong technology focus and/or market timing.
Risk mitigation:
Aker can respond to this risk through the following levers:
●
Diversification across various renewable technology types.
●
Diversification across various markets geographically.
●
Phasing of investments through time and by technology/market maturity.
●
Hiring staff with expertise in emerging energy transition technology investment.
●
Active ownership in portfolio companies; strong governance & investment policies.
●
Aker group of companies (expertise/knowledge sharing) selecting to play in the value-chains, markets and
technologies where Aker has a competitive edge.
●
Partnering strategy to reduce specific technology-risks. Partnering with those who have technical expertise
related to the specific technologies.
●
Government support to de-risk investments.
RISK 5: REDUCED ACCESS TO SOURCES OF CAPITAL AND INCREASED COST OF CAPITAL
Type of risk:
Description of the risk:
Banks and institutional investors are reducing the carbon intensity of their portfolios to align with the Paris Agreement
thresholds, comply with sustainable finance regulations and meet targets from investor coalitions. This occurs across all
scenarios including Hot House World/IEA STEPS as European banks and institutional investors decarbonize their portfolios
under all scenarios.
Aker ASA årsrapport 2023 Appendiks |
TCFD Disclosure
156
The withdrawal of banks and investors from the oil and gas value chain could reduce access to capital and
increase the cost of debt/equity financing and insurance costs.
This risk could impact Aker BP through higher financing and interest rate expenses, and the potential for development
projects becoming unprofitable.
Aker Solutions and Solstad could also experience higher financing costs and higher interest rate
expenses.
Aker could also be impacted through higher financing costs and interest expenses, return on investments failing to meet
the cost of capital, and the opportunity costs of not investing in projects that are now below cost of capital.
Potential financial impact:
We estimate that this risk could have a moderate negative impact, assessed as unlikely (5-20%) in the medium-term to
2030, but possible (20-50%) in the long-term to 2050. Although this risk applies to all scenarios, the estimated financial
impact is based on assumptions associated with the Net Zero 2050 and low oil price scenario, wherein the impact is
greatest.
This estimate is based on the following assumptions:
●
Aker BP, Aker Solutions, Solstad and Aker: Increased cost of capital
Risk mitigation:
Aker can respond to this risk through the following levers:
●
Follow TCFD recommendations, providing transparency to capital markets.
●
Prioritize ESG-related and climate-related disclosures and performance.
●
Implement and communicate realistic climate targets and transition plans across portfolio.
●
Prudent planning and use of market windows to refinance debt.
●
Keep close relationships with core banks to maintain reserve funding capacity.
●
Maintaining compliance with FTIs, including maintaining solid cash/liquidity buffer and long average debt
maturities.
●
Maintain a robust and diversified portfolio.
●
Preserve ‘Investment Grade’ rating.
RISK 6: ATTRACTION AND RETENTION OF TALENT
Type of risk:
Description of the risk:
and retention of employees in this sector. Human capital is a critical component of several Aker group companies, and the
ability to compete and retain top talent is necessary to maintain competitiveness.
Difficulty in recruiting and retaining employees could lead to higher costs for Aker BP, Solstad and Aker Solutions.
Potential financial impact:
We estimate that this risk could have a moderate negative impact in the short-term (2025) with a likelihood of possible
(20-50%). Although this risk applies to all scenarios, the estimated financial impact is based on assumptions associated
with the Net Zero 2050 and low oil price scenario, wherein the impact is greatest.
This is based on the following assumptions:
●
Aker BP, Aker Solutions and Solstad salary expenses increase.
Risk mitigation:
Aker can respond to this risk through the following levers:
●
Continue to allow and encourage transfers of staff within the Aker group, promote the diverse attractiveness of
the group and the energy transition ambition of the Aker group.
Appendiks |
TCFD Disclosure
Aker ASA årsrapport 2023
157
●
Continue to diversify Aker’s portfolio from oil and gas dominant into renewable energy and green solutions.
●
Implement and communicate realistic climate targets and transition plans across portfolio that includes
ambitions for a just transition and employee’s skills for the future.
RISK 7: INCREASE IN EXTREME WEATHER
Type of risk:
Description of the risk:
While extreme weather increases under all scenarios, this risk has the most impact in the Hot House World scenario based
on RCP 6.0.
This risk could have a material impact on Aker BP, Aker BioMarine, Aker Solutions, Solstad, Aker Horizons, and SalMar
Aker Ocean through one-off extraordinary expenses due to emergency conditions and through increased CAPEX to make
assets more resilient.
Potential financial impact:
We estimate that this risk could have a moderate negative impact in the long-term (2050), assessed as likely (50- 90%).
The financial impact has been assessed based on the physical climate-change associated with the Hot House World / IEA
STEPS scenario.
This estimate is based on the following assumptions:
●
Climate-change in-line with RCP 6.0.
●
Aker BP additional recurring annual cost of maintenance and upgrades to offshore assets.
●
Aker Solutions to be impacted, due to higher insurance premiums and delays in cash flow from disruption to
operations.
●
Aker Horizons, SalMar Aker Ocean, Solstad and Aker BioMarine incur additional recurring annual cost of
maintenance and upgrades to assets.
Risk Mitigation:
Aker can respond to this risk through the following levers:
●
Establishing processes and procedures to address any potential issues at assets across the Aker group.
●
Alignment with other industrial partners on how to collaborate to reduce risk.
●
Investing in defensive measures to promote stability and safety of assets.
OPPORTUNITY 1: INVESTMENT FLEXIBILITY THROUGH BALANCED PORTFOLIO
Type of opportunity:
Description of the opportunity:
enables allocation of capital into various energy supply sources and technologies through the energy transition. The
allocation of capital can be adapted based on the pace at which the transition occurs.
In IEA’s Announced Pledges Scenario the crude oil price drops to 74 USD/barrel in 2030 and to 60 USD/barrel in 2050 in
real 2022 USD. In IEA’s Net Zero Scenario crude oil prices drop to 42 USD/barrel in 2030 and 25 USD/barrel in 2050, while
in the Hot House World/IEA STEPS scenario crude oil prices are 85 USD/barrel in 2030 and 83 USD/barrel in 2050.
In the medium term, there are few signs of peaking oil demand and in combination with higher cost of capital and cost
inflation in the oil industry this may potentially drive higher and more volatile prices over the medium-term. Aker BP is
investing counter-cyclically to expand its production capacity and support the dividend flow, which Aker is using to
diversify its portfolio from oil and gas dominant exposure towards investments in among others renewables and other
green technologies.
This strategy also supports energy security and affordability in Europe by helping to close the gaps in upstream oil
investment and in renewable energy production that exist across all scenarios.
Aker ASA årsrapport 2023 Appendiks |
TCFD Disclosure
158
Potential financial impact:
We estimate that this opportunity would have a major positive impact in the medium-term (2030) with a likelihood of
certain (>90%).
This estimate assumes that Aker’s portfolio strategy results in incremental value creation, applicable under all scenarios.
Strategy to realize the opportunity:
Aker is realizing this opportunity by executing on portfolio strategy to diversify Aker’s exposure across relevant
megatrends that are expected to grow rapidly over the coming decades, including low cost, low emissions conventional
energy, renewable energy, green technology, industrial software, and sustainable protein.
OPPORTUNITY 2: GROWTH IN DEMAND FOR LOW-CARBON PROTEIN SOURCES
Type of opportunity:
Description of the opportunity:
pricing mechanisms and taxes take effect on food products under the Net Zero 2050 and Announced Pledges scenarios.
Salmon already enjoys significantly lower emissions than farmed beef, lamb and pork, and has momentum
as a healthy, source of protein.
This opportunity could have a material impact for SalMar Aker Ocean and Aker BioMarine, which have ambitions to
develop sustainable, low-emissions fish farming and krill harvesting that improve human and planetary health, and for
Aker from increased returns on invested capital.
Potential financial impact:
We estimate that this opportunity could have a moderate positive impact, in the medium-term (2030) assessed as likely
(50-90%). The estimated impact is applicable in both the NZ 2050 and the Announced Pledges scenarios, with greatest
impact in the NZ 2050 scenarios.
Strategy to realize the opportunity:
To realize this opportunity, Aker is ensuring that SalMar Aker Ocean and Aker BioMarine are positioned to take advantage
of increased demand for products in low-carbon protein sources by developing the relevant value chains and offerings,
and by scaling up sales and marketing and production facilities.
OPPORTUNITY 3: GROWTH IN DEMAND FOR RENEWABLE ENERGY & CLIMATE-RELATED TECH
Type of opportunity:
Description of the opportunity:
hydropower, green hydrogen, and carbon capture under the Net Zero 2050 and Announced Pledges scenarios. Even in
Hot House World/STEPS, renewables grows to 31% share of energy supply.
Aker’s strategy to diversify its portfolio from oil and gas dominated exposure has currently resulted in oil and gas
representing 70% of gross asset value, down from 75% in 2020, and investments in, among others, renewables and green
technology representing 7% of values compared to 0% at the beginning of 2020. This include direct investments in the
industrial portfolio company Aker Horizons, and via financial investments through ICP which focuses on net-zero
investment opportunities.
Aker is also diversifying its oil and gas exposure through its industrial portfolio companies diversifying its revenue
exposure from oil and gas dominant to other industries. This includes investments in Aker Solutions, Solstad, Cognite and
Aize.
Capturing this opportunity would have a material financial impact for Aker Solutions, Aker Horizons, Solstad and Cognite
and Aize through increased demand from customers, for ICP through its investments and for Aker through increased
returns on invested capital in its industrial portfolio companies and investments.
Potential financial impact:
Appendiks |
TCFD Disclosure
Aker ASA årsrapport 2023
159
We estimate that this opportunity could have a major positive impact in the medium-term (2030), with a likelihood of
possible (20-50%).
This estimate assumes that a higher number of renewable energy projects drives revenue increases for Aker Solutions,
Cognite, Solstad and Aize, and attractive investment opportunities and returns for Aker Horizons and ICP. The estimate
has been based on growth in demand associated with the NZ 2050 scenario, although similar impact is also expected in
the Announced Pledges Scenario.
Strategy to realize the opportunity:
To capture this opportunity, Aker can strive for a broad-based exposure to a variety of renewable energy and climate-
related technologies throughout the portfolio through new investments and transitioning of current portfolio companies.
OPPORTUNITY 4: POTENTIAL TO BENEFIT FROM POLICIES WHICH INCENTIVIZE ENERGY SECURITY
Type of opportunity:
Description of the opportunity:
uncertainty, governments in Europe and elsewhere have been increasingly prioritizing energy security and affordability.
The EU’s rePowerEU plan to rapidly reduce dependence on Russian fossil fuels by diversifying sources of oil and gas,
accelerating clean energy and through energy savings is one such example.
The potential volatility in energy markets caused by under-investment in upstream oil and gas in the Net Zero 2050, and
Announced Pledges scenarios, could necessitate further policy interventions that support energy security and affordability
in Europe.
Aker is well positioned to support the goals of these policies by deploying capital to Aker BP’s low-cost, low-emission oil
and gas production, and to renewable energy, fuels and technologies.
Potential financial impact:
We estimate that this opportunity could provide a high positive impact in the short-term (2025), with a
likelihood of possible (20-50%). The estimated impact is independent of specific climate scenarios.
This estimate is based on the following assumptions:
●
Aker BP enjoy lower cost of capital, lower fiscal costs and higher revenues.
●
An increase in the number of renewable energy projects drives revenue increases in Aker Horizons, Aker
Solutions, Cognite, Solstad and Aize.
Strategy to realize the opportunity:
To realize this opportunity, Aker can:
●
Maintain a broad-based exposure to a variety of renewable energy and climate-related technologies
throughout the portfolio and through new investments.
●
Invest counter-cyclically in Aker BP’s low-cost, low-emission production capacity.
B)
Describe the
impact of
climate-related
risks and
opportunities
on the
organization’s
businesses,
strategy, and
financial
planning.
Aker is an industrial investment company with ownership interests in companies and financial investments concentrated in
oil and gas, renewable energy and green technologies, industrial software, seafood, and marine biotechnology sectors.
Climate-change resilience is an integral part of Aker’s investment strategy. To enhance resilience, Aker’s strategy is to
diversify its portfolio and portfolio companies from oil and gas dominant exposure to among others renewables and
green technologies.
To support the dividend flow from oil and gas production interests, Aker BP is investing counter-cyclically to
expand its production.
This is based on the view, supported by the climate scenarios, that upstream oil and gas investment remained low in the
period 2014/15 to 2021 (Source: IEA WEO 2022). This chronic under-investment may drive higher oil prices and volatility in
the medium-term.
Aker ASA årsrapport 2023 Appendiks |
TCFD Disclosure
160
This approach also supports energy security and affordability by helping to close the investment gaps that exist in
renewable energy and upstream oil and gas production.
Currently, Aker’s portfolio has 7% of gross asset value, classified as renewables and green technologies, as of year-end
2023 from 0% in the beginning of 2020 and oil, gas and energy related down from 75% of gross asset value in 2020 to
70% in year-end 2023. The value of Aker’s assets is highly influenced by oil, gas and energy prices, and other market
factors, such as valuation of green assets and as such the real long-term diversification effects may not be properly
reflected in the gross asset values as of year-end 2023.
As part of the portfolio diversification strategy, Aker has also established an asset management platform, ICP, which aim to
manage funds in the areas of infrastructure and the energy transition.
C)
Describe the
resilience of
the
organization’s
strategy,
taking into
consideration
different
climate-related
scenarios,
including a
2°C or lower
scenario.
In 2022, Aker conducted a climate-related scenario analysis in line with the TCFD recommendations to assess the risks and
opportunities associated with different climate scenarios and their potential impact on the resilience of our investment
strategy. The assessment was updated in 2023.
Three custom scenarios were developed for the analysis based on the publicly available scenarios published by the
International Energy Agency (IEA) and data sourced from the World Energy
Outlook 2022 and 2023 and its extended data
set, and from the Intergovernmental Panel on Climate-change (IPCC).
The scenarios cover three temperature pathways: Net Zero 2050 (1.5°C), Announced pledges (1.2-2.5°C), and Hot House
World (1.8-3.5°C):
●
The Net Zero 2050 scenario is an orderly scenario that limits global warming to 1.5°C and includes stringent
climate policies and rapid technological change to reach net-zero CO₂ emissions by 2050. Carbon prices rise to
USD 140 t/CO₂ in 2030, USD 205 in 2040, and USD 250 in 2050 (source: IEA WEO 2023). This scenario tests for
immediate transition risk and low physical risk. The scenario is based on the IEA’s Net Zero Emissions scenario
(NZE).
●
The Announced Pledges scenario (1.2-2.5°C) assumes that governments meet all the climate-related
commitments that have been announced, including net-zero targets but with lower global policy co-ordination.
Carbon prices rise to USD 135 t/CO₂ in 2030, USD 175 in 2040, and USD 200 in 2050 (Source: IEA WEO 2023).
This is a more disorderly transition, with a risk of volatility in the energy sector due to lack of policy co-
ordination. The scenario is based on the IEA’s Announced Pledges scenario (APS).
●
The Hot House World scenario (1.8-3.5°C) assumes that only policies that have already been introduced are
preserved, leading to high physical risks. Emissions continue to grow until 2080, resulting in up to 3.5°C of
warming and severe physical risks, including irreversible changes such as higher sea levels. This scenario is
based on the IEA’s Stated Policies scenario (STEPS) supplemented with physical climate-change data based on
the IPCC’s RCP 6.0 and 8.5 scenarios.
The scenarios considered the full value chain of Aker’s industrial portfolio companies. This included upstream oil and gas
production and downstream customer demand, production and demand for renewable energy fuels and technologies
such as offshore wind, hydrogen, and carbon capture, utilization, and storage, as well as industrial software, seafood, and
marine biotechnology sectors.
The analysis included existing climate-related risks from within Aker’s corporate risk matrix and risks and opportunities
identified by companies across the value chains listed above.
The prioritized list of climate-related risks and opportunities were assessed for financial materiality and impact on Aker’s
investment strategy and portfolio.
The key findings from the climate scenario analysis includes:
●
The policy actions taken by governments are the key variable and the main reason for the differences in
outcomes across the scenarios. Carbon prices are the key mechanism of climate policy.
●
Aker’s main oil and gas production interest, Aker BP, is well-placed to adapt to rising carbon prices through its
low-cost and low-emission strategy and use of an internal carbon price that significantly exceeds prices
assumed in the IEA scenarios.
Appendiks |
TCFD Disclosure
Aker ASA årsrapport 2023
161
●
Aker is well placed to take advantage of the growth in renewable and emerging technologies through its
investment in Aker Horizons, Aker Solutions, Solstad, Cognite, Aize and ICP.
●
Renewable energy grows in all scenarios but also creates challenges given lower returns than oil and gas and
technology risk factors.
●
The electrification of transport reduces oil demand in all three scenarios (in the Hot House World/STEPS
scenario, the lower demand is offset by an increase in aviation and shipping).
●
The loss of demand leads to oil prices falling significantly in the Net Zero 2050 and Announced Pledges
scenarios.
However, there is a risk of potentially higher and more volatile oil prices over the medium-term. A
broad range of price development forecasts supports this view.
●
Oil and gas production becomes increasingly concentrated with low-cost, low-emission OPEC producers across
all scenarios.
●
By 2040-2060 in Hot House World/STEPS, the physical assets of Aker’s portfolio companies is expected to be
exposed to extreme weather, heat, precipitation, rising sea levels and drought under the IPCC’s RCP 6.0 and 8.5
scenarios.
The scenario analysis shows that Aker’s investment strategy in a good way balances short- and long-term climate risk.
Diversifying its portfolio from oil and gas dominated exposure to renewable energy and low-emission investments make
Aker resilient.
The key findings from the scenario analysis were presented to the Audit Committee of the Board of Directors and relevant
views will be incorporated into Aker’s investment strategy and active ownership agenda. The climate-related risks will be
incorporated into Aker’s risk management matrix.
RISK
MANAGEMENT
Disclose how the organization identifies, assesses, and manages climate-related risks.
A)
Describe the
organization’s
processes for
identifying and
assessing
climate-related
risks
Climate-related risks are included in Aker’s corporate risk matrix, which is reviewed annually by management and the
Board, as well as in connection with quarterly reporting and on a more frequent basis if there are major developments,
events or situations that put climate-related risks on the agenda. The magnitude of each risk within the risk matrix is
measured by the product of its probability and consequence.
Based on magnitude, the risks are categorized as either: Top risks (red), Tier two (yellow) or Tier three (green). Top risk and
Tier two are reported to the Board on a regular basis.
Aker engages with its portfolio companies on climate risk through representation on the Boards of its industrial portfolio
companies and through Investment Reviews conducted every quarter. The purpose of these reviews is for Aker and
portfolio companies to be aligned on targets, strategy, and key decisions impacting each company. Further Aker actively
tracks and follows up on portfolio companies’ sustainability and climate-related progress and published annual
performance summaries in Aker’s Sustainability report. Additionally, Aker and its portfolio companies utilize independent
third-party experts on climate-related topics, as well as qualified consultants to facilitate aspects of the risk review process.
Aker requires portfolio companies to report a comprehensive suite of ESG metrics, including climate-related metrics,
annually. Alongside the specific metrics, Aker expects its portfolio companies to produce their own ESG reports and to
report in line with TCFD recommendations. Aker also facilitates an ESG forum for portfolio companies that helps guide
them towards more climate-resilient products and strategies.
B)
Describe the
organization’s
processes for
managing
climate-related
risks.
Climate issues are systematically integrated into Aker’s long-term investment strategy, active monitoring
of progress from the Boards in the companies in which Aker invest, and systematic oversight from the
Board of Aker. The Board oversight, investment reviews, as well as the macro and financial analyses
conducted by, among others, Aker’s Chief Economist, inform the investment and ownership strategies of
Aker, and are also communicated regularly to the portfolio companies.
Aker has made substantial investments into renewable energy and green technologies as a part of
the diversification of the portfolio. This includes investments in Aker Horizons, and indirectly in Aker Carbon Capture and
Mainstream Renewable Power, and the establishment of the asset management platform ICP. These investments have
rebalanced Aker’s portfolio towards a lower carbon-intensity base.
Aker ASA årsrapport 2023 Appendiks |
TCFD Disclosure
162
C)
Describe how
processes for
identifying,
assessing, and
managing
climate-
related risks are
integrated into
the
organization’s
overall risk
management.
Climate-related risks are included in Aker’s corporate risk matrix. Risk management is a core part of Aker’s system for
internal controls and falls under the responsibility of the Board, as stipulated in the Norwegian Code of Practice for
Corporate Governance (NUES). Risk management in Aker is described in detail in its Risk Management Policy. Guided by
this policy, and by the Norwegian Code of Practice for Corporate Governance, an annual risk update is provided to the
Board.
Externally, the risk update process is disclosed in the annual Corporate Governance Report, the Board of Directors Report
and comments to the company’s risk exposure are also included in a separate section within the half-year and annual
reports available at www.akerasa.com.
METRICS AND
TARGETS
Disclose the metrics and targets used to assess and manage relevant climate-related risks and
opportunities where such information is material.
A)
Describe
the targets
used by the
organization to
manage
climate-related
risks and
opportunities
and
performance
against targets.
The following targets are used by Aker to manage climate-related risks and opportunities.
2050
●
Aker encourages companies to endeavor, where possible, to organize business activities such that their
associated emissions are in line with the UN Framework Convention on Climate Change (Paris Agreement) and
the 1.5-degree pathway. Aker expects companies to set climate targets and aspire for a net zero or near to net
zero ambition for 2050.
2030
Aker will evaluate from 2025 whether it's feasible to include more specific targets on:
●
Portfolio Weighted Scope 1&2 emissions.
●
Weighted average carbon intensity (WACI).
●
Portfolio Carbon Footprint.
2025
●
Aker's investment strategy is to diversify its portfolio from oil and gas dominant exposure into among others
renewable energy and green technology.
●
Portfolio companies to set climate and emissions reduction targets.
B)
Disclose
the metrics
used by the
organization to
assess
climate-
related risks
and
opportunities
in line with
its strategy and
risk
management
process.
Aker discloses its absolute Scope 1, 2 and 3 greenhouse gas (GHG) emissions of its portfolio on an equity-basis.
Additionally, Aker discloses the following intensity-based metrics:
●
Weighted average carbon intensity (WACI). Emissions per unit-revenue for each portfolio company; average-
weighted with respect to share-of-total-portfolio.
●
Carbon Footprint of the portfolio: The total equity-based emissions of the portfolio; normalized with respect to
total asset value of the portfolio.
●
Revenue-based carbon-intensity of the portfolio: The portfolio’s total GHG emissions on an equity-basis,
normalized to the total equity-basis revenue of all portfolio companies.
The data collection, calculation and reporting is done on a best effort basis. While this reporting represents the majority of
Aker’s investments, data is not complete for all metrics and do not represent 100% of Aker’s investments.
GHG emissions and GHG intensity-based metrics:
SCOPE 1
SCOPE 2*
SCOPE 3
SCOPE 1&2
SCOPE 1,2 & 3
Aker equity share (ktons CO
2
e)
291
109
15 965
400
16 365
WACI of Aker Portfolio (tCO
2
e/m
€
revenue)
100
3 706
Carbon Footprint of Aker Portfolio
(tCO
2
e/m€ investerd capital)
70
2 835
Revenue-based carbon intensity of
portfolio (tCO
2
e/m€ revenue)
80
3 233
* Market-based scope 2
Climate-Related risks and opportunities:
Metrics used to track mitigation of transition risks and progress on climate-related opportunities:
Appendiks |
TCFD Disclosure
Aker ASA årsrapport 2023
163
Key indicators for Scope 1+2 emissions mitigation:
●
Total portfolio energy consumption: 1,117 GWh.
●
Energy-intensity of portfolio, energy consumption in GWh per m€ Revenue: 1,16.
●
Share of energy consumption from renewable sources: 35%.
●
Share of energy from non-renewable: 65%.
Key indicators of exposure to declining demand for oil and gas:
●
Portfolio’s exposure to fossil-fuel businesses: 70%.
Key indicators for attraction and retention of talent:
●
Employee turnover split per age group, region, gender and results from employee engagement surveys, for all
portfolio companies – especially relevant to fossil-fuel related portfolio companies. Aker will consider this
indicator when implementing CSRD in 2024.
Key indicators for risks from more extreme weather:
●
Value of assets in areas subject to extreme weather. Aker will consider this indicator when implementing CSRD
in 2024
.
Capital Deployment:
Amount of investment deployed towards climate related risks and opportunities:
●
Share of total capital deployed on average over the past three years; that is invested into renewables and green
technologies is NOK 11,006 million, equal to 14%.
●
Share of capital deployed in the past 3 years; that has been allocated towards renewables and green
technologies:
YEAR
NOK MILLION
SHARE
2021
18 544
23%
2022
9 209
12%
2023
5 265
7%
Average
11 006
14%
Internal Carbon Pricing:
●
Where relevant Aker and portfolio companies are using an internal carbon price in order to evaluate business
cases and investments. Given the very different nature of Aker's investments internal carbon prices vary.
Remuneration:
●
Aker encourages portfolio companies to integrate relevant ESG measures when establishing executive
remuneration.
C)
Disclose Scope
1, Scope 2,
and, if
appropriate,
Scope 3
greenhouse
gas (GHG)
emissions, and
the related
risks
Aker discloses its Scope 1, 2 and 3 greenhouse gas (GHG) emissions and other relevant metrics in the above section
(Section B) in this TCFD Disclosure and in its 2023 Annual Report.
Aker ASA årsrapport 2023 Appendiks |
SFDR – PAI
164
A3. Principal Adverse Impact Indicators
The Sustainable Finance Disclosure Regulation and its Principles Adverse Impact Indicators aim to give information about potential
adverse negative impacts associated with Aker's business and investments.
The data collection and reporting are done on a best effort basis. While this reporting represents most of Aker's investments, data is
not complete for all metrics and do not represent 100% of Aker's investments. For further details on the calculation methods, see the
section “Additional information”.
Principal Adverse Impact Indicators
Greenhouse Gas (GHG Emissions)
2023
2022
Scope 1 (tCO₂e)
290 881
514 958
Scope 2 (tCO₂e)
108 515
61 257
Scope 3 (tCO₂e)
15 965 377
15 041 210
TOTAL GHG EMISSIONS (tCO₂e)
16 113 006
15 617 425
Carbon footprint (tCO₂e per MEUR invested)
2 835
2 271
GHG intensity of investee companies (tCO₂e average per MEUR revenue of investee companies)
3 706
3 166
Share of investments in fossil fuel sector
70%
67%
Share of non-renewable consumption and production
66%
58%
Energy consumption intensity per high impact climate sector (GWh per MEUR revenue)2)
1.16
5.96
Activities negatively affecting biodiversity-sensitive areas
0%
0%
Emissions to water (tonnes per MEUR invested)
0.02
0.02
Hazardous waste (tonnes per MEUR invested)
9.63
5.00
Violations of UNGC Principles and OECD Guidelines for Multinational Enterprises
0%
0%
Lack of process and compliance mechanisms to monitor compliance with UNGC Principles and
OECD Guidelines for Multinational Enterprises
0%
0%
Unadjusted gender pay gap
87%
81%
Board gender diversity
36%
32%
Exposure to controversial weapons
0%
0%
Exposure to energy-inefficient real estate
1.82%
0.28%
Exposure to fossil fuel real estate
0%
0%
Appendiks |
Company sustainability summaries
Aker ASA årsrapport 2023
165
EXTERNAL COMMITMENTS:
GENDER DIVERSITY:
BOARD:
EXECUTIVE MANAGEMENT:
COMPANY:
52%
48%
0%
100%
43%
57%
AKER ASA
CORPORATE PURPOSE:
Aker's vision is to achieve proud ownership through active ownership. Aker’s ambition is to ensure
that portfolio companies represent profitable, safe, and sustainable operations.
SUSTAINABILITY HIGHLIGHTS:
Throughout 2023 there has been significant focus in Aker on the new sustainability reporting
requirements, CSRD. This is reflected in this year's reporting, with the first integrated annual and
sustainability report with a structure and content in line with future requirements. Aker has
invested significantly in sustainability across the group, both in the form of skills enhancement at
Board and management level, collaboration across the Group, integration between sustainability
reporting and financial reporting, as well as in the use of data platforms and digital tools.
SUSTAINABILITY GOALS:
SDGs
P
T
S
R
Indicator
2023
2022
ENVIRONMENT
ENVIRONMENT
Climate Change
✓
✓
✓
✓
Sum of scope 1 and market-based scope 2
GHG emissions (tonnes CO
2
e)
2)
1,017
1,162
Biodiversity
✓
✓
✓
✓
# of sites in or adjacent to biodiversity
sensitive areas (# sites)
1
1
Water Scarcity
✓
✓
✓
Water withdrawn from areas of high water
stress (%)
0
0
Waste and Circularity
✓
✓
✓
Non-recycled waste (tonnes)
5.92
6.2
SOCIAL
SOCIAL
Dignity and Equality
✓
✓
✓
✓
Gender pay equality (women / men)
3)
0.91
0.83
Health and
Wellbeing
✓
✓
✓
✓
Rate of lost time injuries (injuries / million
hours)
0
0
Skills for the Future
✓
✓
✓
✓
Average hours of training per employee
(hours / employees)
31
22
Human Rights
✓
✓
✓
✓
Percentage of employees completing human
rights training (%)
100
73
Just Transition
✓
✓
✓
✓
Fatalities own workforce
0
0
Technology and
Digitalization
✓
✓
✓
✓
Nationalities among own workforce
1
1
Data Transparency
✓
✓
✓
✓
Sick leave own workforce (%)
2.38
0.81
GOVERNANCE
GOVERNANCE
Ethics and Integrity
✓
✓
✓
✓
Percentage of employees completing anti-
corruption training (%)
100
100
Legal Compliance
✓
✓
✓
✓
compliance with laws and regulations
0
0
ESG Governance
ESG IMPLEMENTATION
ESG MANAGEMENT
Sustainability Policy
Targets
Materiality Assessment
Board Responsibility
Strategy
ESG Risk Management
ESG Board Competence
Reporting
Supply Chain Monitoring
P= Policy T= Target S= Strategy R=Reporting
------------------------
1)Emissions cover Aker ASA only. 3)Ratio is based on average salary all employees, ex CEO
Aker ASA årsrapport 2023 Appendiks |
Company sustainability summaries
166
ESG GOVERNANCE:
ESG IMPLEMENTATION:
ESG MANAGEMENT:
Sustainability Policy
Targets
Materiality Assessment
Board Responsibility
Strategy
ESG Risk Management
ESG Board Competence
Reporting
Supply Chain Monitoring
SDGs
P
T
S
R
Indicator
2023
2022
ENVIRONMENT
ENVIRONMENT
Climate Change
✓
✓
✓
✓
Sum of scope 1 and market-based scope 2
GHG emissions (tonnes CO
2
e)
2)
1,350,400
1,235,399
Biodiversity
✓
✓
# of sites in or adjacent to biodiversity
sensitive areas (# sites)
0
0
Water Scarcity
✓
Water withdrawn from areas of high water
stress (%)
1)
0
0
Waste and Circularity
✓
✓
✓
Non-recycled waste (tonnes)
2)
44,530
27,248
SOCIAL
SOCIAL
Dignity and Equality
✓
✓
✓
✓
Gender pay equality (women / men)
3)
0.91
0.89
Health and
Wellbeing
✓
✓
✓
✓
Rate of lost time injuries (injuries / million
hours)
1.1
0.7
Skills for the Future
✓
✓
✓
✓
Average hours of training per employee
(hours / employees)
25
23
Human Rights
✓
✓
✓
✓
Percentage of employees completing human
rights training (%)
89
90
Just Transition
✓
✓
✓
Fatalities own workforce
0
0
Technology and
Digitalization
✓
✓
✓
Nationalities among own workforce
41
37
Data Transparency
✓
✓
✓
Sick leave own workforce (%)
3.9
4.55
GOVERNANCE
GOVERNANCE
Ethics and Integrity
✓
✓
✓
✓
Percentage of employees completing anti-
corruption training (%)
89
90
Legal Compliance
✓
✓
✓
✓
compliance with laws and regulations
0
0
76%
%
24%
AKER BP
CORPORATE PURPOSE:
Aker BP aims to create a sustainable exploration and production company by maximizing value,
sharing technology and knowledge, and reducing emissions.
SUSTAINABILITY HIGHLIGHTS:
Aker BP remains among the oil and gas companies with the lowest emissions intensity globally. In
2023 Aker BP saw all-time low in its scope 1 and 2 equity share GHG intensity, with a value of 2.9
kgCO2e/boe. Aker BP has made significant progress towards achieving CSRD compliance by 2023,
among them aligning reporting structure with future requirements. Aker BP efforts have been re-
cognized in ESG ratings, such as the 2023 Stockman Prize and an A+ rating from Position Green.
Furthermore, Aker BP has strengthened its methane target and joined the Oil and Gas Methane
Partnership (OGMP) to demonstrate its commitment to reducing environmental impact.
SUSTAINABILITY GOALS:
P= Policy T= Target S= Strategy R=Reporting
73%
27%
38%
62%
EXTERNAL COMMITMENTS:
GENDER DIVERSITY:
BOARD:
EXECUTIVE MANAGEMENT:
COMPANY:
------------------------
1)Water scarcity is not material to AkerBP. 2) Circular economy is not fully implemented in AkerBP. 3)Ratio is based on average salary all employees, ex CEO
Appendiks |
Company sustainability summaries
Aker ASA årsrapport 2023
167
EXTERNAL COMMITMENTS:
GENDER DIVERSITY:
BOARD:
EXECUTIVE MANAGEMENT:
COMPANY:
79%
%
21%
11%
89%
45%
55%
ESG GOVERNANCE:
ESG IMPLEMENTATION:
ESG MANAGEMENT:
Sustainability Policy
Targets
Materiality Assessment
Board Responsibility
Strategy
ESG Risk Management
ESG Board Competence
Reporting
Supply Chain Monitoring
AKER SOLUTIONS
CORPORATE PURPOSE:
Aker Solutions solves global energy challenges for future generations.
SUSTAINABILITY HIGHLIGHTS:
Aker Solutions’ Climate Action Plan is a business-driven transition programs following the Science
Based Targets initiative’s criteria. As a result, minimum requirements related to emissions and
energy management will be implemented in procurement contracts from January 2025. Aker
Solutions commercialized the lifecycle assessment (LCA) service to assess multiple environmental
impacts of a project (including impacts of associated emissions) at all production phases and
offered this as a service to clients. Two key sites in Norway were certified to ISO 50001 Energy
Management. The percentage of women in leadership roles increased to 24.5 percent and the
company established a role and function for the advancement of diversity, equality and inclusion.
SUSTAINABILITY GOALS:
P= Policy T= Target S= Strategy R=Reporting
SDGs
P
T
S
R
Indicator
2023
2022
ENVIRONMENT
ENVIRONMENT
Climate Change
✓
✓
✓
✓
Sum of scope 1 and market-based scope 2
GHG emissions (tonnes CO
2
e)
2)
19,375
21,532
Biodiversity
✓
✓
# of sites in or adjacent to biodiversity
sensitive areas (# sites)
1
1
Water Scarcity
Water withdrawn from areas of high water
stress (%)
1)
0
0
Waste and Circularity
✓
✓
Non-recycled waste (tonnes)
2)
2,538
3,117
SOCIAL
SOCIAL
Dignity and Equality
✓
✓
✓
✓
Gender pay equality (women / men)
3)
0.96
0.98
Health and
Wellbeing
✓
✓
✓
✓
Rate of lost time injuries (injuries / million
hours)
0.20
0.13
Skills for the Future
✓
✓
✓
✓
Average hours of training per employee
(hours / employees)
5.9
6.1
Human Rights
✓
✓
✓
✓
Percentage of employees completing human
rights training (%)
2.5
2.5
Just Transition
✓
✓
✓
Fatalities own workforce
0
0
Technology and
Digitalization
✓
✓
✓
✓
Nationalities among own workforce
92
96
Data Transparency
✓
✓
✓
✓
Sick leave own workforce (%)
3.37
3.59
GOVERNANCE
GOVERNANCE
Ethics and Integrity
✓
✓
✓
✓
Percentage of employees completing anti-
corruption training (%)
91.2
96.4
Legal Compliance
✓
✓
✓
✓
compliance with laws and regulations
0
0
------------------------
1) Ratio is based on average salary all employees, ex CEO 2) Does not include project-related training hours that are client paid.
Aker ASA årsrapport 2023 Appendiks |
Company sustainability summaries
168
AKER HORIZONS
CORPORATE PURPOSE:
Aker Horizons aim is to develop companies and projects that reduce greenhouse gas emissions and
promote sustainable living, while providing substantial value creation over time through active
ownership.
SUSTAINABILITY HIGHLIGHTS:
2023 saw record high global investments in low-carbon energy technology which was reflected in
Aker Horizons' portfolio. Aker Carbon Capture was awarded a large-scale carbon capture project by
Ørsted and several other feed studies. Mainstream executed on its near-term pipeline of solar PV and
offshore wind projects and successfully concluded the restructuring of the debt in Chile. Aker Horizons
Asset Development also saw positive developments, with the Rjukan green hydrogen project being
awarded up to NOK 135 million in grants and green loan from Innovation Norway. In Narvik, Statkraft
joined the green ammonia project as an industrial partner and in a 10-year PPA-deal.
SUSTAINABILITY GOALS:
EXTERNAL COMMITMENTS:
GENDER DIVERSITY:
BOARD:
MANAGEMENT:
COMPANY:
71%
%
29%
50%
50%
50%
50%
ESG GOVERNANCE:
ESG IMPLEMENTATION:
ESG MANAGEMENT:
Sustainability Policy
Targets
Materiality Assessment
Board Responsibility
Strategy
ESG Risk Management
ESG Board Competence
Reporting
Supply Chain Monitoring
P= Policy T= Target S= Strategy R=Reporting
SDGs
P
T
S
R
Indicator
2023
2022
ENVIRONMENT
ENVIRONMENT
Climate Change
✓
✓
✓
✓
Sum of scope 1 and market-based scope 2
GHG emissions (tonnes CO
2
e)
2)
2,039
21,532
Biodiversity
✓
✓
# of sites in or adjacent to biodiversity
sensitive areas (# sites)
N/A
N/A
Water Scarcity
✓
✓
Water withdrawn from areas of high water
stress (%)
1)
N/A
N/A
Waste and Circularity
✓
✓
Non-recycled waste (tonnes)
2)
2,533
3,117
SOCIAL
SOCIAL
Dignity and Equality
✓
✓
✓
✓
Gender pay equality (women / men)
3)
0,77
0.84
Health and
Wellbeing
✓
✓
✓
Rate of lost time injuries (injuries / million
hours)
0
4.97
Skills for the Future
Average hours of training per employee
(hours / employees)
58
72
Human Rights
✓
✓
Percentage of employees completing human
rights training (%)
91
61
Just Transition
Fatalities own workforce
0
0
Technology and
Digitalization
✓
Nationalities among own workforce
5
22
Data Transparency
✓
✓
✓
Sick leave own workforce (%)
2.86
1.29
GOVERNANCE
GOVERNANCE
Ethics and Integrity
✓
✓
✓
✓
Percentage of employees completing anti-
corruption training (%)
91
88
Legal Compliance
✓
✓
✓
✓
compliance with laws and regulations
0
0
------------------------
1) Ratio is based on average salary all employees, ex CEO
Appendiks |
Company sustainability summaries
Aker ASA årsrapport 2023
169
AKER BIOMARINE
CORPORATE PURPOSE:
Improving human and planetary health.
SUSTAINABILITY HIGHLIGHTS:
Aker BioMarine is committed to achieving a positive impact on human health without
compromising the health of the planet. A study published in 2023 confirmed krill surplus after a
decade of monitoring and thus confirmed high krill densities – a clear sign that the precautionary
approach to krill fishing has helped to secure a sustainable krill population in Antarctica. During the
reporting year AKBM continued its work to promote sustainable krill harvesting by securing its new
fishing drone, which is equipped with sensors to aid the search for krill and collect data for research
and mapping purposes – resulting in lower emissions and more efficient navigation. The company
opened a new facility in Norway to produce protein for human consumption. Furthermore, 2023 is
the year the company launched its first product beyond krill: FloraMarine – an algae oil for human
consumption.
SUSTAINABILITY GOALS:
EXTERNAL COMMITMENTS:
62%
%
38%
62%
57%
43%
ESG GOVERNANCE:
ESG IMPLEMENTATION:
ESG MANAGEMENT:
Sustainability Policy
Targets
Materiality Assessment
Board Responsibility
Strategy
ESG Risk Management
ESG Board Competence
Reporting
Supply Chain Monitoring
P= Policy T= Target S= Strategy R=Reporting
SDGs
P
T
S
R
Indicator
2023
2022
ENVIRONMENT
ENVIRONMENT
Climate Change
✓
✓
✓
✓
Sum of scope 1 and market-based scope 2
GHG emissions (tonnes CO
2
e)
2)
98,583
100,892
Biodiversity
✓
✓
✓
✓
# of sites in or adjacent to biodiversity
sensitive areas (# sites)
0
0
Water Scarcity
✓
✓
Water withdrawn from areas of high water
stress (%)
1)
0
0
Waste and Circularity
✓
✓
✓
✓
Non-recycled waste (tonnes)
2)
862
823
SOCIAL
SOCIAL
Dignity and Equality
✓
✓
✓
✓
Gender pay equality (women / men)
3)
0.94
0.78
Health and
Wellbeing
✓
✓
✓
✓
Rate of lost time injuries (injuries / million
hours)
0
2.48
Skills for the Future
✓
Average hours of training per employee
(hours / employees)
2
2
Human Rights
✓
✓
✓
✓
Percentage of employees completing human
rights training (%)
97
97
Just Transition
✓
Fatalities own workforce
0
0
Technology and
Digitalization
✓
✓
Nationalities among own workforce
40
33
Data Transparency
✓
✓
✓
Sick leave own workforce (%)
0.7
0.9
GOVERNANCE
GOVERNANCE
Ethics and Integrity
✓
✓
✓
✓
Percentage of employees completing anti-
corruption training (%)
98
98.7
Legal Compliance
✓
✓
✓
✓
compliance with laws and regulations
0
0
38%
------------------------
1) Ratio is based on average salary all employees, including CEO
Aker ASA årsrapport 2023 Appendiks |
Company sustainability summaries
170
GENDER DIVERSITY:
BOARD:
EXECUTIVE MANAGEMENT:
COMPANY:
72%
%
28%
27%
73%
13%
87%
COGNITE
CORPORATE PURPOSE:
Cognite’s vision is to use data and technology to shape an efficient, safer, and more sustainable
industrial future.
Cognite is a software as a service company with less material ESG topics associated with its business
operations.
SUSTAINABILITY HIGHLIGHTS:
Cognite Data FusionTM powers sustainable solutions for Cognite’s customers, helping them reduce
emissions and waste, drive efficiency, contribute to a circular economy, and protect biodiversity. For
2023 Cognite has focused on developing a sustainability strategy covering three main pillars;
Sustainability by Deisgn, Empowering Customers and Partners and Invest in CleanTech.
SUSTAINABILITY GOALS:
ESG GOVERNANCE:
ESG IMPLEMENTATION:
ESG MANAGEMENT:
Sustainability Policy
Targets
Materiality Assessment
Board Responsibility
Strategy
ESG Risk Management
ESG Board Competence
Reporting
Supply Chain Monitoring
P= Policy T= Target S= Strategy R=Reporting
SDGs
P
T
S
R
Indicator
2023
2022
ENVIRONMENT
ENVIRONMENT
Climate Change
✓
✓
Sum of scope 1 and market-based scope 2
GHG emissions (tonnes CO
2
e)
2)
138
312
Biodiversity
# of sites in or adjacent to biodiversity
sensitive areas (# sites)
0
0
Water Scarcity
Water withdrawn from areas of high water
stress (%)
1)
0
0
Waste and Circularity
Non-recycled waste (tonnes)
2)
-
-
SOCIAL
SOCIAL
Dignity and Equality
✓
✓
✓
✓
Gender pay equality (women / men)
3)
0.90
0.94
Health and
Wellbeing
✓
✓
✓
✓
Rate of lost time injuries (injuries / million
hours)
0.78
0
Skills for the Future
✓
✓
✓
✓
Average hours of training per employee
(hours / employees)
3
3.4
Human Rights
✓
✓
✓
✓
Percentage of employees completing human
rights training (%)
100
8
Just Transition
✓
✓
✓
✓
Fatalities own workforce
0
0
Technology and
Digitalization
✓
✓
✓
✓
Nationalities among own workforce
68
69
Data Transparency
✓
✓
✓
✓
Sick leave own workforce (%)
2.93
2.48
GOVERNANCE
GOVERNANCE
Ethics and Integrity
✓
✓
✓
✓
Percentage of employees completing anti-
corruption training (%)
100
100
Legal Compliance
✓
✓
✓
✓
compliance with laws and regulations
0
0
------------------------
1) The ratio is based on average salary in the organization regardless of employment level, including the CEO.
Appendiks |
Company sustainability summaries
Aker ASA årsrapport 2023
171
SALMAR AKER OCEAN
CORPORATE PURPOSE:
Producing healthy food (salmon) for a growing population by developing technology to be used in
the ocean and based on the “terms of the salmon” – and at the same time reducing the footprint
from food production.
SUSTAINABILITY HIGHLIGHTS:
SalMar Aker Ocean is a part of SalMar Group and thereby included in SalMar ESG policies and ESG
related reporting. Focus areas for SalMar Aker Ocean is fish welfare, HSE, open and transparent
communication, effective governance and controlling and profitability.
SUSTAINABILITY GOALS:
EXTERNAL COMMITMENTS:
GENDER DIVERSITY:
BOARD:
EXECUTIVE MANAGEMENT:
COMPANY:
75%
25%
60%
0%
ESG GOVERNANCE:
ESG IMPLEMENTATION:
ESG MANAGEMENT:
Sustainability Policy
Targets
Materiality Assessment
Board Responsibility
Strategy
ESG Risk Management
ESG Board Competence
Reporting
Supply Chain Monitoring
P= Policy T= Target S= Strategy R=Reporting
SDGs
P
T
S
R
Indicator
2023
2022
ENVIRONMENT
ENVIRONMENT
Climate Change
✓
✓
✓
✓
Sum of scope 1 and market-based scope 2
GHG emissions (tonnes CO
2
e)
2)
1,236
Biodiversity
✓
✓
✓
# of sites in or adjacent to biodiversity
sensitive areas (# sites)
0
Water Scarcity
✓
✓
✓
Water withdrawn from areas of high water
stress (%)
1)
0
Waste and Circularity
✓
Non-recycled waste (tonnes)
2)
10
SOCIAL
SOCIAL
Dignity and Equality
✓
✓
✓
Gender pay equality (women / men)
3)
1.2
Health and
Wellbeing
✓
✓
✓
✓
Rate of lost time injuries (injuries / million
hours)
10.55
Skills for the Future
✓
Average hours of training per employee
(hours / employees)
13
Human Rights
✓
✓
✓
✓
Percentage of employees completing human
rights training (%)
77
Just Transition
Fatalities own workforce
0
Technology and
Digitalization
✓
Nationalities among own workforce
1
Data Transparency
Sick leave own workforce (%)
1.1
GOVERNANCE
GOVERNANCE
Ethics and Integrity
✓
✓
✓
✓
Percentage of employees completing anti-
corruption training (%)
-
Legal Compliance
✓
✓
✓
✓
compliance with laws and regulations
0
100%
40%
------------------------
1) Ratio is based on average salary all employees, including CEO
Aker ASA årsrapport 2023 Appendiks |
Company sustainability summaries
172
69%
31%
20%
80%
20%
80%
ESG GOVERNANCE:
ESG IMPLEMENTATION:
ESG MANAGEMENT:
Sustainability Policy
Targets
Materiality Assessment
Board Responsibility
Strategy
ESG Risk Management
ESG Board Competence
Reporting
Supply Chain Monitoring
SDGs
P
T
S
R
Indicator
2023
2022
ENVIRONMENT
ENVIRONMENT
Climate Change
✓
Sum of scope 1 and market-based scope 2
GHG emissions (tonnes CO
2
e)
5.97
Data not
available
Biodiversity
# of sites in or adjacent to biodiversity
sensitive areas (# sites)
0
0
Water Scarcity
Water withdrawn from areas of high water
stress (%)
0
0
Waste and Circularity
Non-recycled waste (tonnes)
8.8
Data not
available
SOCIAL
SOCIAL
Dignity and Equality
✓
Gender pay equality (women / men)
Data not
available
Data not
available
Health and
Wellbeing
✓
Rate of lost time injuries (injuries / million
hours)
0
0
Skills for the Future
✓
Average hours of training per employee
(hours / employees)
Data not
available
Data not
available
Human Rights
✓
Percentage of employees completing human
rights training (%)
90
98
Just Transition
Fatalities own workforce
0
0
Technology and
Digitalization
Nationalities among own workforce
30
30
Data Transparency
✓
Sick leave own workforce (%)
2.95
2,00
GOVERNANCE
GOVERNANCE
Ethics and Integrity
✓
Percentage of employees completing anti-
corruption training (%)
90
98
Legal Compliance
✓
compliance with laws and regulations
0
0
------------------------
EXTERNAL COMMITMENTS:
-
GENDER DIVERSITY:
BOARD:
EXECUTIVE MANAGEMENT:
COMPANY:
P= Policy T= Target S= Strategy R=Reporting
AIZE
CORPORATE PURPOSE:
Aize’s vision is to become the leading global provider of industrial software for collaboration and
visualization of capital assets, operations and projects. Aize’s software delivers capabilities across the
asset lifecycle, allowing for a single source of truth for all operational and engineering data, with a
specific focus on the energy sector.
Aize is a software as a service company with less material ESG topics associated with its business
operations.
SUSTAINABILITY HIGHLIGHTS:
Throughout 2023, Aize has worked to build and enhance its sustainability capabilities. This is
reflected in the use of data platforms and digital tools for annual sustainability reporting and
attendance by key team members at workshops focused on ESG compliance. Aize has also focused
on local data collection to facilitate target setting / establishing KPIs for future periods and has
conducted a gap-analysis to identify which ESG policies require development and implementation
over the course of 2024. Aize plans to continue this journey with a view to establishing a formal
ESG
strategy, as well as increasing focus on ESG at both management and board level.
Appendiks |
Transparency Act Report
Aker ASA årsrapport 2023
173
A5. Transparency Act Report
This report has been prepared, guided by, the Norwegian Transparency Act (the “Transparency Act”) section 5, and summarizes the
policies and procedures in Aker ASA (“Aker”) with respect to safeguarding of human rights and decent working conditions and
provides information on the implementation and results of Aker’s due diligence.
ABOUT AKER
Aker is an industrial investment company with ownership
interests concentrated in oil and gas, renewable energy and
green technologies, industrial software, seafood, marine
biotechnology sectors and asset management.
As an industrial investment company Aker exercises active
ownership to create value, combining industrial expertise with
capital market expertise and financial strength. Through its’
board positions in the companies in which Aker is invested, Aker
helps to develop and strengthen its portfolio companies by
driving strategy developments, operational improvements,
financing, restructurings, and transactions.
Aker is the largest shareholder, directly or indirectly, in 9
companies listed on the Oslo Stock Exchange and Euronext
Expand Oslo. In addition, Aker is invested in several privately
held companies. In 2023, Aker and companies in which Aker is
the largest investor had a total turnover of more than NOK 200
billion, and a workforce of approximately 29,300 in 80 countries,
including temporary hires. About 22,700 of the workforce are
employed in Norway. Aker itself only has 47 employees, all
located in offices at Fornebu, Norway.
Aker respect and acknowledges the fundamental principles of
human rights, labor rights and decent working conditions.*
3
Aker strives to ensure that its business operations do not cause
or contribute to, or is directly linked to, actual or potential
adverse impact on human rights and decent working
conditions. Aker has a long tradition of involving employees
and their unions in the operation of its business, and has
forward-looking ambitions within the areas of equality, diversity,
and inclusion.
During 2023, Aker reviewed and strengthened its efforts to
safeguard human rights and decent working conditions in
several ways. Aker’s governing documents were further
strengthened, and relevant procedures were updated as a result
of a new version of the OECD Guidelines for Multinational
Enterprises.
Aker negotiated and agreed on an updated and strengthened
Global Framework Agreement between Aker and IndustriALL
Global Union, Fellesforbundet, NITO and Tekna.
Further Aker continued its efforts to ensure implementation of
the new Act from 2022. Aker continuously monitors its human
rights impact and also performed impact analysis and a human
rights due diligence in relation to relevant business
engagements. Human rights training was part of the annual
employee training. Exercising active ownership, Aker also
worked with its portfolio companies to contribute to their
compliance with the Act and the new OECD Guidelines for
Multinational Enterprises. Several of Aker’s portfolio companies
are subject to the Transparency Act themselves and report
separately according to the Act.
GOVERNANCE OF HUMAN RIGHTS
GOVERNING DOCUMENTS
Aker’s human rights policy is embedded in Aker’s Code of
Conduct, the Sustainability Policy, and the Code of Conduct for
Business Partners, which form important premises for Aker’s
business strategy, investment decisions and how it exercises its
ownership interests. The Code of Conduct contains Aker’s
ethical commitments and requirements, including Aker’s
expectations to personal conduct and business practices. Aker’s
Sustainability Policy governs environmental, social and
governance (“ESG”) impacts of Aker’s own performance and
investment decisions, as well as Aker’s role as an owner of
companies. Clause 3.3 of the Sustainability Policy states that
Aker shall perform ESG and human rights impact assessment
and due diligence to understand and mitigate potential and
actual adverse impacts and strive to ensure that Aker does not
cause or contribute to adverse ESG and human rights impacts,
through its operations, business relationships and in its value
chain, including in among others business development,
financing, sale, licensing, trade and use of technology, products
and services, and in the gathering and use of data.
*Including the principles and rights set out in the ten fundamental conventions identified in the Declaration of the International Labour Organisation on
Fundamental Principles and Rights at Work and the International Bill of Human Rights, supported by guiding principles for corporate responsibility to respect
human rights set out in the UN Guiding Principles on Business and Human Rights as well as the OECD Guidelines for Multinational Enterprises. Further, Aker
recognizes the UN Convention on the Rights of the Child and the United Nations Declaration on the Rights of Indigenous Peoples (UNDRIP) and responsibilities
under these.
Aker ASA årsrapport 2023 Appendiks |
Transparency Act Report
174
Aker shall implement and enforce effective systems to minimize
risks of adverse ESG and human rights impact in its operations
and in its value chain. If Aker cause or contribute to adverse ESG
and human rights impact Aker shall take necessary steps and
strive to remedy the adverse impact
The Code of Conduct for Business Partners provides an
important foundation for Aker’s engagement with business
partners setting out Aker’s expectations to business partners
such as suppliers, customers, service providers, joint venture
partners etc. The Code of Conduct for Business Partners reflects
an expectation that business partners respect fundamental
human rights and decent working conditions, carry out risk-
based human rights due diligence to identify and assess risks of
adverse impact and take measures to cease, prevent or mitigate
any actual or potential adverse impact they identify. Aker’s
commitments to respect basic human rights, trade union rights
and decent working conditions are also reflected in the Global
Framework Agreement between Aker, IndustriALL, Global
Union, Fellesforbundet, NITO and Tekna. This agreement relates
to all companies that are part of Aker, i.e., where Aker is a
significant shareholder. The new agreement from 2023 is
strengthened on key elements and includes an obligation to
perform human rights impact assessment and due diligence to
identify and mitigate potential and actual adverse impact in line
with Aker’s policies and requires the related Aker companies to
do the same.
All these governing documents address the areas of human
rights and decent working conditions and include requirements,
responsibilities, and ambitions for driving positive progress.
RESPONSIBILITIES
Aker’s Board of Directors has the oversight responsibility of the
management of the company, including oversight of risks
related to adverse impact on human rights and decent working
conditions, and strive to ensure that respect for human rights
and decent working conditions are systematically integrated
into Aker’s policies, investment decision-making and in the
active monitoring of the portfolio companies. The Board’s
responsibilities are clearly addressed in the Rules of Procedure.
The Audit Committee supports the Board in executing oversight
over the management of the company and has been given a
review role related to ESG topics, including risk of adverse
impacts on human rights and decent working conditions. This
allows for a thorough treatment of the area and that the
reporting is in line with the obligations set out in the
Transparency Act. The Board and the Audit Committee review
risks regularly, including risks related to actual or potential
adverse impact on human rights and decent working
conditions. Relevant risk factors are included in the corporate
risk matrix, which is reviewed annually, and more frequently
human rights adverse impact risks and incidents (if relevant) are
part of the quarterly reporting to the Audit Committee on
integrity and ESG topics. Upon implementation of the new
Transparency Act in 2022, the responsibilities and the
implementation process were anchored with and approved by
the Aker Board, and developments are reported to the Audit
Committee to enable monitoring of progress.
The President and CEO in Aker is responsible for the daily
operations of the company, including policy implementation
and ensuring that ESG impacts are taken into consideration as
part of the company’s daily work. This includes assessing and
managing risks of adverse impact on human rights and decent
work related to Aker’s investments activities. The CEO reports to
the Board monthly.
The more detailed implementation processes, including training
and establishment of risk-based assessment, monitoring and
control procedures are in practice the responsibility of the
General Counsel and the Chief Sustainability Officer. The two
latter are also responsible for handling of information requests
under the Transparency Act, as per the company’s Information
Request Procedure, and reports to the Audit Committee on
Integrity and ESG topics on a quarterly basis. In addition to on-
boarding and training sessions on specific topics, Aker conducts
a yearly Code of Conduct training where the Aker employees
also sign off on that they have read and understood the Code
of Conduct.
STRATEGY AND EXERCISE OF ACTIVE OWNERSHIP
TOWARDS PORTFOLIO COMPANIES
Some portfolio companies are controlled by Aker, others are
not, but for most investments Aker is the largest, or a large,
shareholder. Aker exercises active ownership by contributing to
development of the portfolio companies using its influence as
shareholder, mainly through board positions. As an owner, Aker
follow-up to strive to ensure that portfolio companies have in
place governing documents and processes ensuring respect for,
and adherence with, the fundamental principles of human rights
and labor rights, and that risks of actual or potential adverse
impact on human rights and decent working conditions are
assessed, monitored, and mitigated, guided by the
Transparency Act.
The portfolio companies are fully responsible for their own
businesses, including implementing policies and monitoring
adherence, but for some particularly important areas of group-
wide relevance, Aker requires governing documents to be
implemented in the portfolio companies within the framework
of Aker’s own governing documents. Aker expects its portfolio
companies to adhere to the principles set forth in Aker’s human
rights policy as reflected in its Code of Conduct and
Appendiks |
Transparency Act Report
Aker ASA årsrapport 2023
175
Sustainability Policy. Aker requires the portfolio companies to
implement their own Code of Conduct in line with that of Aker
or by using Aker’s Code of Conduct within their own business.
The same applies with respect to Aker’s Code of Conduct for
Business Partners and as set out in Aker’s Sustainability Policy,
Aker also expects its portfolio companies to have a board
approved sustainability policy and that the companies integrate
sustainability in their corporate business strategy, targets and
operations. The Global Framework Agreement is shared with
portfolio companies with clear expectations of adherence.
As an active owner, Aker also often engages with the portfolio
companies’ managements and relevant functions, such as legal,
compliance and sustainability resources, both on regular basis
(such as at quarterly investment reviews), and more ad hoc
related to specific topics. Aker also offers various networks with
participants from across the group, such as a CEO-network,
legal network, compliance network, finance and treasury
networks, sustainability network, communication network and
more. Within these networks, Aker share expectations and invite
to discussions, promote best practice, and offers webinars for
training and competence sharing among others related to
human rights and decent working conditions.
Aker requires all portfolio companies to report a comprehensive
suite of ESG metrics, including on topics related to risk of actual
or potential adverse impact on human rights and decent
working conditions, and expects relevant portfolio companies to
produce their own ESG report and to report in line with the
Transparency Act if required.
DUE DILIGENCE WITH RESPECT TO HUMAN RIGHTS AND
DECENT WORKING CONDITIONS
In accordance with Aker’s Investment Policy, Sustainability Policy
and M&A Integrity Procedure, risks related to any actual or
potential adverse impact on human rights and decent working
conditions shall be evaluated as part of the due diligence on
business partners and in relation to mergers and acquisitions.
The inherent risk related to the concrete business partner or
related to the transactions in question is what determines Aker’s
level of due diligence.
During 2023, Aker has engaged in several due diligences which
has assessed if there is a risk of actual or potential adverse
impacts on human rights and decent working conditions. Aker
has not discovered any actual adverse impacts. Further, no
significant risk of potential adverse impact was identified, but
where relevant, have implemented mitigating actions to reduce
risks of potential non-significant adverse impacts.
IMPACT ASSESSMENT
Aker’s core business is to invest in or create new companies,
own, and operate companies and to divest (and/or alternatively
close). Aker has therefore developed routines for how to
evaluate and monitor actual or potential adverse impact on
human rights and decent working conditions in relations to
potential new investments, for the monitoring of current
holdings and in relation to divestments and/or close-downs.
Aker is also conducting due diligence of business partners and
of its suppliers, the latter pursuant to a risk-based approach.
RISK INCIDENT MONITORING
Aker is using RepRisk for a high-level continuous monitoring of
actual or potential negative impact on human rights and decent
working conditions. Aker has created watchlists covering its
investments, suppliers and business partners, and the main
industries and countries in which Aker is exposed. These
watchlists monitor all global adverse media on ESG issues. If
there are any adverse incidents related to Aker, the Chief
Sustainability Officer and General Counsel will be notified and
will investigate and handle the case according to its routines.
Aker also has an open whistleblowing channel managed by an
independent third party for reporting of serious matters, such as
potential breaches of ethical guidelines and violations of the
law.
SPECIFIC INSTANCE PROCESS BEFORE THE OECD
CONTACT POINT FOR RESPONSIBLE BUSINESS
CONDUCT
On 31 May 2022, Aker and Aker BP received a complaint filed
with the Norwegian OECD Contact Point for Responsible
Business Conduct (the NCP) by eight civil society organizations,
regarding the acquisition of Lundin Energy Norway AS from
Lundin Energy AB (new name Orrön Energy AB). Although not
directly relevant for this account of our due diligence under the
Transparency Act, we include some information about the case
here. The complaints relate to well-known allegations that
Lundin Energy AB has caused or contributed to adverse human
rights impact relating to its operations in Sudan during the
period 1999-2003, and claims that the transaction has left Orrön
Energy incapable of providing remedy for alleged contribution
to human rights violations. In relation to the transaction, Aker
and Aker BP were very conscious that Orrön Energy AB should
remain able to undertake the eventual responsibilities related to
the Sudan activities. It is our assessment that this is the case.
However, the NCP decided to offer a dialogue and mediation
process regarding the human rights due diligence in connection
with the transaction, which Aker and Aker BP participate in.
RISK ANALYSIS
Aker’s material impacts and risks related to human rights and
decent working conditions are related to its investments and its
portfolio companies’ operations and value chain. Therefore,
Aker’s approach to a more in-depth risk assessment is to
Aker ASA årsrapport 2023 Appendiks |
Transparency Act Report
176
investigate potential risks related to the industries and products
it is invested, but also based on where those investments are
active or have their exposure. Using a country and industry
matrix is important as risk of adverse impact on human rights
and decent working conditions are highly country specific.
Aker’s industry exposure is centered around oil and gas,
renewable energy and climate solutions, industrial engineering
and software and aquaculture. Aker uses RepRisk’s Country-
Sector Reputation Risk Index to give an indication of the related
risks for certain sectors and countries.
Further analysis into the specific human rights related risks show
that, on a general level, there is inherent risk of actual or
potential adverse impacts on fundamental human rights and
decent working conditions (here “Adverse Impacts”) within
Aker’s investment areas. Examples of inherent risks of Adverse
impacts identified in the impact analysis include:
INHERENT RISKS OF ADVERSE IMPACT
Own employees in Aker’s portfolio
companies
Workers in the value chain of Aker’s
portfolio companies
Affected communities of Aker’s portfolio
companies and business partners
●
Hazardous working conditions
●
Risk of injuries
●
Stress and illness due to high
work pressure
●
Discrimination
●
Hazardous working conditions
●
Lack of freedom of association
●
Exploitation of migrant workers
and other vulnerable
individuals or group of peoples
●
Child labor
●
Forced labor
●
Lack of potential grievance
mechanisms
●
Extensive working hours
●
Unfair wages and
compensation
●
Freedom of movement and
residence
●
Freedom and equality
●
Freedom of opinion and
expression
The inherent risks related to Aker ASA as a holding company
are limited and mainly related to Aker’s supply chain. Aker’s
suppliers are mainly Norwegian entities including banks, law-
firms and audit firms. Within the Aker supply chain, IT and
software services and hardware are considered to have
moderately higher inherent risk. IT and software services and
hardware are often linked to Asian production and the mining
of metals and minerals are associated with high inherent risk of
Adverse Impacts due to the nature of such operations and its
locations.
MITIGATION OF RISK
In 2023, Aker has carried out human rights due diligence and
has not identified actual adverse impact on human rights and
decent working conditions directly linked to its own operations,
supply chain or its investments. There are however areas of
inherent risks of Adverse impact as set out above. For Aker the
inherent risks of Adverse impacts are mitigated by ensuring
portfolio companies have policies and procedures in place for
assessing and mitigating risks of Adverse impact, supply chain
monitoring, due diligence procedures and reporting. Through
engagement with portfolio companies Aker has during 2023
had particular focus on ensuring these overall principal
elements and systematic approach is in place. Aker will continue
its efforts to follow up implementation and progress of portfolio
companies. For more information of each portfolio companies’
policies and practices can be found on their homepages and in
their respective Transparency Act reporting.
FOCUS IN 2023 AND PLANS FOR 2024
During 2023 the main actions have been:
●
Strengthen Aker’s governing documents and implement
these.
Appendiks |
Transparency Act Report
Aker ASA årsrapport 2023
177
●
Strengthening of the monitoring of investments, sectors
and countries in which Aker and business partners operate
with respect to risk of adverse impacts on fundamental
human rights and decent working conditions.
●
Communicating expectations and recommendations with
portfolio companies.
●
Conducting impact analysis and human rights due
diligence, including assessment of the portfolio companies’
processes for identifying and assessing adverse impacts on
fundamental human rights and decent working conditions
and measures to cease, prevent and mitigating such risks,
and implementation of the Transparency Act in general.
●
Engaged and followed up portfolio companies in meetings
and through reporting.
●
Arranged webinars and knowledge sharing across Aker and
with portfolio companies.
●
Negotiating and implementing the new Global Framework
Agreement with the global union and actions to include
employee representatives of new companies in Aker’s
Global Works Council.
●
Participation in a two-day training course for compliance
and ESG professionals in human rights due diligence and
the SA 8000 Standard in a collaborative initiative by Aker
companies. The course was delivered by Social
Accountability International and had 20 participants across
the Aker group.
To further strengthen Aker’s efforts to safeguard human rights
and decent working conditions Aker plans the following
activities for 2024:
●
Continued efforts to support portfolio companies in their
processes and practices for identifying and assessing risk of
adverse impacts on human rights and decent working
conditions and implement measures to cease, prevent or
mitigate such risks and human rights due diligence.
●
Consider a collaborative project with portfolio companies
and/or business partners and the union to mitigate adverse
impact in challenging areas.
Fornebu, 20. mars 2024
Aker ASA
Kjell Inge Røkke
Styrets leder
Frank O. Reite
Styrets nestleder
Kristin Krohn Devold
Styremedlem
Karen Simon
Styremedlem
Ståle K. Johansen
Styremedlem
Sofie Valdersnes
Styremedlem
Caroline Hellemsvik
Styremedlem
Øyvind Eriksen
Konsernsjef og daglig leder
Foto: Morten Krogvold, Ilja Hendel, Bård Gudim og Aker
-
eide selskaper.
Postal address: P.O box 243, 1326 Lysaker
Telephone: +47 24 13 00 00
E-mail: contact@akerasa.com
www.akerasa.com